业绩总结 - 2024年度和2025年前三季度，公司归属于上市公司股东的净利润较上年同期分别下降46.68%和38.36%[11] - 报告期内公司营业收入分别为260,791.11万元、265,595.94万元、312,283.68万元和116,075.23万元[41] - 报告期内公司综合毛利率分别为46.06%、44.98%、39.19%和38.72%，呈下降趋势[41][45] - 报告期内公司归母净利润分别为40,462.90万元、40,160.69万元、21,411.73万元和8,176.94万元，2024年、2025年1 - 6月较上年同期分别下降46.68%、17.06%[41] - 2025年1 - 6月公司营业收入116,075.23万元，2024年度为312,283.68万元，2023年度为265,595.94万元，2022年度为260,791.11万元[67] - 2025年1 - 6月公司归属于上市公司股东的净利润8,176.94万元，2024年度为21,411.73万元，2023年度为40,160.69万元，2022年度为40,462.90万元[67] - 2024年度公司毛利率39.19%，较2023年度的44.98%下滑5.79%[69] - 2024年度公司投资收益 - 6,275.11万元，较2023年的6,022.50万元下降12,297.61万元，下降比例204.19%[69] - 2024年度公司信用减值损失 - 8,596.93万元，较2023年的1,365.75万元下降9,962.68万元，下降比例729.47%[69] - 2024年末公司应收账款余额347,971.17万元，较2023年末的253,356.09万元增加37.34%[74] - 2025年1 - 6月公司归母净利润同比下滑17.06个百分点，少数股东损益同比增加117.82%[75] - 2025年1 - 6月，公司营业收入较2024年同期增加1,000.51万元，增幅0.87%[78] - 2025年1 - 6月，公司营业成本较2024年同期增加3,253.43万元，增幅4.79%[78] - 2025年1 - 6月，公司营业毛利较2024年同期减少2,252.92万元，降幅4.77%；毛利率较2024年同期下降2.29%[78] - 2025年1 - 6月，公司营业利润较2024年同期增加1,750.92万元，增幅21.34%；净利润较2024年同期增加2,078.16万元，增幅31.17%[78] - 2025年1 - 9月公司经营业绩下滑且归母净利润下滑超过30%[94] 发行相关 - 本次发行拟募集资金不超过19000万元，扣除发行费用后全部用于补充流动资金[7] - 发行定价基准日为2024年11月14日，申报文件提交日为2025年10月24日[9] - 定价基准日当天公司股票收盘价为4.91元/股，截至2025年11月6日收盘价为6.03元/股，上涨22.81%[10] - 发行认购对象为铨亿（杭州）科技有限公司，其由公司实际控制人石良希100%控股[7] - 认购股份自发行结束之日起18个月内不得转让[7] - 认购资金来源主要为自有资金与自筹资金，自筹资金来源于并购贷[7] - 发行价格除息前为4.02元/股，除息后调整为3.92元/股[18][19] - 公司本次向特定对象发行股票拟募集资金不超过16,000.00万元，存在认购对象无法足额认购的风险[27] 市场表现 - 定价基准日以来，上证指数涨18.58%，能源及重型设备指数涨38.74%[12][13] - 同行业可比公司平均股价涨幅为41.44%，公司股价涨幅为22.81%[14] 产品业务 - 2022 - 2025年1 - 6月创力集团煤机业务毛利率分别为47.75%、46.73%、39.12%、38.71%，高于可比公司平均水平[104][105] - 2022 - 2025年1 - 6月不同产品销售占比和毛利率波动较大，低毛利业务收入占比上升，高毛利业务收入占比下降[48] 市场与行业 - 2024年我国原煤产量增速下降至1.23%[60] - 煤炭行业固定资产投资增速从2022年近30%下滑到2024年不足10%[61] 新技术研发 - 2025年7月29日公司获得专利号为202422513430.5的实用型专利[102] 其他新策略 - 2025年3月公司向子公司浙江创力借出资金2000万元用于融资租赁业务[160] - 2025年9月公司新增对蓝芯算力（深圳）科技有限公司投资1000万元[164]

监管问询 - 公司于2025年11月5日收到上交所《问询函》[2] - 公司与中介机构研究落实并回复《问询函》，内容见上交所网站[2] 股票发行 - 公司向特定对象发行A股股票需经上交所审核和证监会注册[3] - 该事项审核结果及时间不确定[3]

公司融资计划调整 - 创力集团召开董事会审议通过2024年度向特定对象发行A股相关议案 核心调整集中于发行规模与募资总额 [1] - 本次向特定对象发行股票的募集资金总额上限由原先的不超过1.9亿元人民币 调整为不超过1.6亿元人民币 下调幅度约为15.8% [1] - 发行股票数量的上限由不超过4846.9387万股 调整为不超过4081.6326万股 下调幅度约为15.8% [1] 发行方案具体细节 - 调整后发行股票数量上限约占发行前总股本的6.31% 原方案占比为7.50% [1] - 本次发行的唯一认购方为铨铨亿（杭州）科技有限公司 此举构成关联交易 [1] - 公司解释 此次调整是基于已实施的财务性投资情况 依据相关监管规定对募资总额进行的修正 [1]

发行方案调整概述 - 创力集团2024年度向特定对象发行A股股票的申请已获得上海证券交易所受理 [2] - 为推进发行工作，公司根据财务性投资情况调整了募集资金总额和发行数量 [2] 募集资金调整 - 调整前拟募集资金总额不超过19,000.00万元，调整后拟募集资金总额不超过16,000.00万元，调减3,000.00万元 [2] 发行数量调整 - 调整前发行股票数量不超过48,469,387股，按上限测算占发行前总股本的7.50% [2] - 调整后发行股票数量不超过40,816,326股，按上限测算占发行前总股本的6.31% [2] - 调整前后发行数量均未超过本次发行前公司总股本的30% [2]

发行资格与合规 - 公司符合向特定对象发行股票的条件和资格[1] - 2024年度发行预案等报告符合规定，无损害股东利益情形[2] 发行方案 - 本次发行方案定价方式、依据合理，利于提升竞争力与可持续发展[1] 资金相关 - 前次募集资金到账超五个完整会计年度，本次发行无需编制前次资金使用报告[3] - 公司将设募集资金专项账户，按规定监管资金使用[6] 其他合规 - 本次发行构成关联交易，符合规定，无损害中小股东利益情况[5] - 《未来三年（2025 - 2027年）股东分红回报规划》符合规定，维护投资者权益[5] 程序进展 - 本次发行相关文件编制及审议程序合法，尚需交易所审核和证监会注册[6]

业绩数据 - 2025年9月30日公司总股本为646,500,000股[3] - 本次发行股票数量为40,816,326股，募集资金总额为16,000.00万元[4] - 假设2026年净利润减少10%，归属于母公司所有者的净利润为19,270.56万元，扣非后为19,931.63万元[6] - 假设2026年净利润持平，归属于母公司所有者的净利润为21,411.73万元，扣非后为22,146.25万元[7] - 假设2026年净利润增长10%，归属于母公司所有者的净利润为23,552.90万元，扣非后为24,360.88万元[7] - 假设净利润减少10%，发行后基本和稀释每股收益均为0.29元/股[6] - 假设净利润持平，发行后基本和稀释每股收益均为0.33元/股[7] - 假设净利润增长10%，发行后基本和稀释每股收益均为0.36元/股[7] 未来规划 - 公司制定《上海创力集团股份有限公司未来三年（2025 - 2027 年）股东分红回报规划》[17] 资金用途 - 本次发行募集资金拟用于补充流动资金[12] 公司承诺 - 控股股东、实际控制人承诺发行完成后不越权干预公司经营，不侵占公司利益[18] - 全体董事、高级管理人员承诺不无偿或以不公平条件输送利益，不损害公司利益[21] - 全体董事、高级管理人员承诺对职务消费行为进行约束[21] - 全体董事、高级管理人员承诺不动用公司资产从事无关投资、消费活动[21] - 全体董事、高级管理人员承诺促使薪酬制度与填补回报措施执行情况挂钩[21] - 全体董事、高级管理人员承诺促使股权激励行权条件与填补回报措施执行情况挂钩[21] 公司策略 - 公司将完善治理，建立健全内部控制制度，促进规范运作[15] - 公司将加强募集资金管理，保证规范使用，防范风险，提高效率[14] 违规处理 - 若违反填补回报承诺，相关责任主体同意接受监管机构处罚或管理措施[19][22]

融资计划 - 公司拟向特定对象发行股票，募资不超16000万元补充流动资金[3] - 由铨亿（杭州）科技有限公司全额认购，提升实控人持股比例[8] 融资意义 - 补充流动资金利于优化资本结构，降低负债率，提升抗风险能力[5] - 发行完成后，公司总资产与净资产规模提高，抵御财务风险能力增强[13] 融资原因 - 受益于煤机下游需求，业务规模预计扩大，流动资金需求大增[6] 合规情况 - 公司建立规范治理体系、内控环境和《募集资金管理制度》[9] - 募集资金使用符合法规及文件规定，投资项目符合产业政策与战略方向[10][11]

交易概况 - 公司拟向铨亿科技发行A股，2025年11月13日签补充协议二[3][10] - 石良希持铨亿科技100%股权，交易构成关联交易[3] - 铨亿科技2024年11月成立，无实际业务，注册资本500万[6] 交易细节 - 认购人以不超16000万元认购股票[10] - 公司发行A股不超40816326股，未超总股本30%[10] 交易目的 - 公司拟增强资本实力，缓解资金压力[11] - 控股股东拟提升控制权，传递积极信号[12] 审议情况 - 董事会、独立董事会议审议通过交易议案[13][14]

业绩总结 - 2025年Q3营收同比增10.27%[3] - 2025年前三季度营收同比增4.17%[3] - 2025年前三季度归母净利润同比降38.36%[3] 新产品和新技术研发 - 推出EBH330M - 2智能大坡度掘锚机[9] - MG1100/3120 - WD型采煤机采高2.5 - 7米[10] - 攻坚融合华为AI大模型的自动锚护机器人[10] 其他新策略 - 定增募资补充流动资金[4] - 强化回款考核管控现金流风险[4][5] - 坚持现金分红政策无改机制计划[6] 业绩下滑原因 - 煤炭企业经营下降、竞争加剧、收购及减值[3][7]

会议信息 - 公司于2025年11月13日召开第五届董事会第二十二次会议[1] 股票发行调整 - 调整前发行股票不超48,469,387股，占发行前总股本7.50%[2] - 调整后发行股票不超40,816,326股，占发行前总股本6.31%[3] - 调整前拟募资不超19,000.00万元，调整后不超16,000.00万元[3] 议案表决 - 多项发行股票相关议案表决通过，部分有1票回避[3][5][6][7]