华泰联合证券有限责任公司 关于广州中望龙腾软件股份有限公司 使用及追认部分闲置募集资金进行现金管理的核查意见 华泰联合证券有限责任公司（以下简称"华泰联合"、"保荐机构"）作为广 州中望龙腾软件股份有限公司（以下简称"中望软件"、"公司"）首次公开发行 股票并在科创板上市项目的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、 《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》、《上 海证券交易所科创板股票上市规则》、《科创板上市公司持续监管办法(试行)》、 《上海证券交易所科创板上市公司自律监管规则适用指引第 1 号——规范运作》 等相关法律、法规和规范性文件的规定，对中望软件继续使用部分闲置募集资金 进行现金管理的事项进行了核查，具体情况如下： 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会于 2021 年 2 月 1 日出具的《关于同意广州中 望龙腾软件股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2021〕348 号），中望软件获准向社会公开发行人民币普通股 1,548.60 万股，每股发行价格 为人民币 150.50 元，募集资金总额为人民币 233,064.30 万元；扣 ...

证券代码：688083 证券简称：中望软件 公告编号：2024-010 广州中望龙腾软件股份有限公司 关于获得政府补助的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、获得补助的基本情况 广州中望龙腾软件股份有限公司（以下简称"公司"）于近日收到政府补助 款项，金额为 118.80 万元人民币，均为与收益相关的政府补助。 二、补助的类型及其对上市公司的影响 公司根据《企业会计准则第 16 号——政府补助》的有关规定，确认上述事 项并划分政府补助类型。上述实际获得的政府补助未经审计，最终的会计处理以 及对公司损益的影响情况仍须以审计机构年度审计确认后的结果为准。敬请广大 投资者注意投资风险。 特此公告。 广州中望龙腾软件股份有限公司董事会 2024 年 3 月 15 日 ...

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、获得补助的基本情况 广州中望龙腾软件股份有限公司（以下简称"公司"）于近日收到政府补助 款项，金额为 1,828.90 万元人民币，均为与收益相关的政府补助。 二、补助的类型及其对上市公司的影响 公司根据《企业会计准则第 16 号——政府补助》的有关规定，确认上述事 项并划分政府补助类型。上述实际获得的政府补助未经审计，最终的会计处理以 及对公司损益的影响情况仍须以审计机构年度审计确认后的结果为准。敬请广大 投资者注意投资风险。 证券代码：688083 证券简称：中望软件 公告编号：2024-009 广州中望龙腾软件股份有限公司 关于获得政府补助的公告 2024 年 3 月 7 日 特此公告。 广州中望龙腾软件股份有限公司董事会 ...

报告公司投资评级 - 首次覆盖，给予中望软件“优于大市”评级 [6][20] 报告的核心观点 - 中望软件作为国产CAD软件龙头，不断夯实2D CAD竞争优势，持续耕耘3D CAD，提升产品力，有望实现中长期稳健成长 [17] - 预计公司2023 - 2025年营业收入分别为8.24/10.44/12.72亿元，归母净利润分别为0.62/0.66/1.42亿元，对应SPS分别为6.80/8.61/10.49元，结合行业阶段、公司增速及壁垒，给予2024年动态PS11 - 14倍，6个月合理价值区间为94.66 - 120.48元 [20] 根据相关目录分别进行总结 公司概况 - 中望软件专注工业设计软件20余年，有逾千人研发人才队伍，掌握多项核心技术，建立产品矩阵，能提供二次开发解决方案，业务覆盖全球90多个国家和地区，服务超140万用户，是研发设计类工业软件第二阵营代表性企业 [12] 业绩情况 - 2023年营业总收入8.24亿元，同比增长37%；归母净利润0.62亿元，同比增长888%；扣非后归母利润 - 0.78亿元，上年同期为 - 0.67亿元 [11] - 预计2023 - 2025年营业收入分别为8.24/10.44/12.72亿元，归母净利润分别为0.62/0.66/1.42亿元 [14][20] 产品情况 - 2023年ZWCAD和ZW3D发布2024新版本，ZWCAD 2024版优化提升五大核心能力，增加重点功能，发布Linux版构建信创生态；ZW3D 2024版提升三大硬核能力，新增和优化实用功能，新增旗舰版 [13][18] - 2023年10月收购英国商业流体仿真软件PHOENICS，完善多学科多物理场仿真解决方案 [19] 业务情况 - 实施“销售网络升级计划”和“海外市场本土化战略”，2023年国内市场业绩稳步增长，海外市场业绩显著增长 [11] 财务分析 - 2022 - 2025E毛利率稳定在98%以上，预计23 - 25年其他收益分别为1.12/1.25/1.40亿元 [14][17] - 2022 - 2025E资产负债率在12.7% - 15.6%之间，流动比率和速动比率较高 [26] 可比公司估值 - 索辰科技、华大九天、概伦电子2024E平均PS为20倍，中望软件2024E PS为9倍 [24]

华泰联合证券有限责任公司 关于广州中望龙腾软件股份有限公司 首次公开发行部分限售股上市流通的核查意见 二、本次上市流通的限售股形成后至今公司股本数量变化情况 2022 年 5 月 6 日，公司召开 2021 年年度股东大会，审议通过了《关于 2021 年年度利润分配及资本公积金转增股本方案的议案》，通过以实施权益分派股权 登记日登记的总股本扣除回购专用账户的股份为基数，即以总股本 61,943,857 股 1 扣除回购股份 116,194 股后的股份数量 61,827,663 股为基数，以资本公积金向全 体股东每10股转增4股，合计转增24,731,066股，本次分配后总股本为86,674,923 股。具体内容详见公司于上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《2021 年年度权益分派实施结果暨股份上市公告》（公告编号：2022-038）。 2023 年 5 月 23 日，公司召开 2022 年年度股东大会，审议通过了《关于 2022 年年度利润分配及资本公积金转增股本方案的议案》，通过以实施权益分派股权 登记日登记的总股本扣除回购专用账户的股份为基数，即以总股本 86,674,923 股 扣 ...

业绩总结 - 公司2023年业绩取得快速增长，营业总收入达到8.24亿元，同比增长37%[1] - 公司2025年预计营收将达到1272.25百万元，同比增长22%[10] - 公司2023-2025年营业收入预测分别为8.24/10.44/12.72亿元，归母净利润分别为0.62/0.66/1.42亿元，预计SPS分别为6.80/8.61/10.49元[4] 公司概况 - 公司专注于工业设计软件20余年，拥有逾千人的专业研发团队，掌握了二维CAD平台技术、三维几何建模内核技术等核心技术[2] 股票分析 - 中望软件2025年的PS（市销率）预计为8倍，低于可比公司平均值15倍[11] - 中望软件2025年的P/E（市盈率）预计为68.7倍，较2023年的1549.18倍有显著下降[12] - 中望软件2025年的净利润率预计为11.2%，较2023年的1.0%有显著提升[12] 其他 - 分析师负责的股票研究范围包括易华录、新开普、润和软件等公司[14] - 投资评级标准分为优于大市、中性和弱于大市三个等级[14] - 市场基准指数的比较标准包括优于大市、中性和弱于大市三种情况[15]

业绩总结 - 公司2023年营收预计为8.24亿元，同比增长37.18%[1] - 公司2023年归母净利润预计为6225.50万元，同比增长887.90%[1] - 公司2023Q4营业收入预计为3.59亿元，同比增长42.89%[1] - 公司2023Q4归母净利润预计为0.58亿元，同比增长129.36%[1] - 公司2023-2025年营业收入预测分别为8.24/10.80/14.05亿元[2] - 公司2023-2025年归母净利润预测分别为0.62/1.28/2.39亿元[2] - 公司2023-2025年对应PE分别为156.80/76.28/40.86X[2] 风险因素 - 公司面临的风险因素包括市场拓展不及预期、产品研发不及预期、地缘政治风险等[3] 建议 - 公司建议买入该公司股票，预计未来6个月内相对大盘涨幅将达到15%以上[6]

业绩总结 - 公司2023年全年营业收入首次超过一亿美元，达到8.2亿元，同比增长37.2%[2] - 公司2023年全年归母净利润达到0.62亿元，同比增长887.9%[3] - 公司2025年主营业务收入预计将达到1291亿元，增长率为25%[5] - 公司2025年净利润预计为173亿元，净利率为13.4%[5] 未来展望 - 公司通过出海机遇、销售网络升级和加速兼并收购步伐，业务稳健发展，为未来快速增长奠定基础[4] 资产负债表 - 公司资产负债表显示，2025年总资产为3554亿元，资产负债率为16.54%[5] 现金流量表 - 公司现金流量表显示，2025年经营活动现金净流入为159亿元[5] 市场评级 - 市场中相关报告显示，公司历史推荐评级为买入，目标价区间为271.50～300.00元[7] - 公司投资评级为买入，预期未来6-12个月内上涨幅度在15%以上[8] 公司声明 - 公司特别声明具备证券投资咨询业务资格[9] - 报告内容为国金证券发布的研究报告，提供了关于证券和金融工具的观点和建议[9] - 报告仅限高风险评级投资者使用，不考虑个别客户的特殊状况，收件人需保持独立判断[10] - 报告提供了国金证券的联系方式，包括电话、邮箱和地址[11]

质增效重回报"行动方案的公告》（公告编号：2024-005）。 证券代码：688083 证券简称：中望软件 公告编号：2024-006 2024 年 2 月 5 日，广州中望龙腾软件股份有限公司（以下简称"公司"或"本 公司"）接到控股股东、实际控制人、董事长兼总经理杜玉林先生的通知，杜玉 林先生通过上海证券交易所交易系统以集中竞价交易方式增持了公司部分 A 股 股份。现将有关情况公告如下： 一、本次增持情况 2024 年 2 月 5 日，公司控股股东、实际控制人、董事长兼总经理杜玉林先 生通过上海证券交易所交易系统以集中竞价交易方式增持本公司股份 31,516 股， 占本公司已发行股份总数的 0.0260%，已支付的总金额为人民币 1,999,989.76 元 （不含交易费用）。 本次增持前，杜玉林先生直接持有本公司股份 43,346,676 股、间接持有本公 司股份 1,176,000 股，合计持有本公司股份 44,522,676 股，占本公司已发行股份 总数的 36.7034%；本次增持后，杜玉林先生直接持有本公司股份 43,378,192 股、 间接持有本公司股份 1,176,000 股，合计持有本公 ...

业绩总结 - 公司2023年全年预计实现收入8.11-8.35亿元，同比增长35.00%-39.00%[1] - 公司2023年实现归母净利润0.55-0.66亿元，同比增长772.77%-947.33%[1] - 公司2023年扣非归母净亏损0.72-0.89亿元，较上年同期亏损增加0.05-0.22亿元[1] - 公司2023年Q4实现收入3.46-3.70亿元，同比增长38%-47%[1] - 公司2023-2025年预计实现收入分别为8.20/11.09/14.87亿元，维持“买入”评级[1] - 公司2023-2025年预计实现归母净利润0.58/1.65/2.78亿元，维持“买入”评级[1] 新产品和新技术研发 - 公司2023年发布了ZWCAD和ZW3D的2024版本，产品功能得到提升[1] 市场扩张和并购 - 公司在2023年完成了两项收购，进一步拓展产品矩阵[1] 未来展望 - 公司2023年海外市场不及预期、行业竞争加剧、渠道拓展不及预期、产品迭代不及预期为风险提示[2] 公司信息 - 华金证券股份有限公司办公地址分别位于上海、北京和深圳[11] - 公司电话号码为021-20655588[11] - 公司网址为www.huajinsc.cn[11]