杭州景业智能科技股份有限公司 简式权益变动报告书 上市公司名称：杭州景业智能科技股份有限公司 股票简称:景业智能 股票代码:688290 股票上市地点: 上海证券交易所 信息披露义务人: 杭实资产管理（杭州）有限公司 住所:浙江省杭州市拱墅区武林新村104号1幢二楼2315室 股份变动性质:股份减少（询价转让）、持股比例变动（被动稀释） 签署日期: 2024年12月18日 l 信息披露义务人声明 一、信息披露义务人依据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券 法》《上市公司收购管理办法》《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则 第15号 -- 权益变动报告书》及相关的法律、法规和规范性文件编写本报告书。 二、信息披露义务人签署本报告书已获得必要的授权和批准,其履行亦不违 反信息披露义务人所任职或持有权益公司的章程或者内部规则中的任何条款,或 与之相冲突。 三、依据《中华人民共和国证券法》《上市公司收购管理办法》的规定,本 报告书已全面披露信息披露义务人在杭州景业智能科技股份有限公司中拥有权 益的股份变动情况。 四、截至本报告书签署之日,除本报告书披露的持股信息外,信息披露义务 人没有通过任何其他方式增加 ...

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为现场调研和电话会议 [2] - 参与单位包括中信证券、大成基金等众多机构 [2] - 活动时间为2024年12月 [2] - 上市公司接待人员有董事长来建良、总经理章逸丰、副总经理朱艳秋 [2] 公司业务进展情况 - 今年经营计划基本顺利完成，“奋战100天”计划进入冲刺阶段，全年业绩逐步企稳恢复 [3] - 核工业领域业务订单顺利落地，全年交付任务按计划完成 [3] - 军工领域各应用场景需求量持续增加，正推进业务订单落地 [3] - 民用领域核技术应用设备端新产品研制成功，核药头部企业订单落地，医用同位素及核药布局顺利，参股核药公司完成天使轮融资 [3] 公司合作情况 - 与云深处签订战略合作协议，合作方式包括联合研发、技术合作、机器人应用场景拓展 [3] 特种机器人研发情况 - 确定在核应急、要地防卫和物资投送三个典型应用场景及对应四足和人形特种机器人的研发方向，预计明年完成初代产品定型 [4] - 构建多层次人才体系，通过多个平台吸引和培养技术研发人才，储备多学科多专业融合的高层次研发团队，后期会持续引进高端人才 [4] 公司其他情况 - 截至目前暂未收到其他大股东减持计划，如有将及时披露 [4] - 正积极草拟股权激励方案，会适时推出 [4]

行业或公司 * 景业智能 [1] 核心观点和论据 * 监工领域产品局面已打开，需求量不断增加，民用领域和技术应用板块布局已出现成效，核药管线开发顺利，天使轮融资已到位 [2] * 与援生处战略合作，提升产品技术性能，拓展工业军工等领域场景，形成特种产品和整体解决方案 [3] * 公司面临首发股东航行使馆询价转让股份，153万股，承接方已确定，股份锁定6个月 [3][4] * 公司全力投入“奋战一百天”目标，秉承价值观，发挥可靠精神，努力达成全年目标 [5] * 核工业订单端良好，明年业务有望稳步上升 [12] * 军工业务订单相对确定，明年业务有望大幅增长 [13] * 核技术应用设备订单持续推进，核药管线开发顺利 [14] * 公司研发团队技术力量雄厚，拥有近100名研发技术人员 [18] 其他重要内容 * 公司与云森树战略合作，共同开发面向特定应用场景的机器人产品 [8] * 公司关注人形机器人领域，已有布局，未来有望找到合适的应用场景 [7] * 公司明年业绩有望实现历史新高 [22] * 公司科技园即将投入运营，展示新产品 [24]

询价转让价格 - 初步确定转让价格为38.36元/股[2][3] 机构参与情况 - 参与报价机构投资者13家[3] - 初步确定受让方为7家机构投资者[3] 认购情况 - 有效认购股份数量412.30万股[3] - 对应转让底价有效认购倍数2.69倍[3] - 拟转让股份已获全额认购[3] - 拟受让股份总数153万股[3] 风险与结果 - 受让方及受让股数为初步结果，有股份被司法冻结等风险[4] - 最终结果以中登上海分公司办理结果为准[4] 影响说明 - 本次询价转让不涉及公司控制权变更，不影响经营[4]

转让组织 - 中信证券受杭实资产管理委托组织景业智能询价转让[3] 核查情况 - 中信证券2024年12月11日完成出让方资格核查[5] 出让方信息 - 杭实资产管理登记证书编号91330103MA2AX6NH1B[6] - 成立于2017 - 09 - 26，注册地址在浙江杭州[6] 出让资格 - 出让方符合主体资格，无禁止性情形[8]

股份转让 - 出让方拟转让1,530,000股，占总股本1.50%[2][5] - 截至2024年12月12日，出让方持股6,489,000股，占比6.35%[3] - 拟转让股份占出让方所持股份的23.58%[6] 转让价格 - 询价转让价格下限不低于前20交易日均价70%[6] - 按不同认购情况确定转让价格[7] 受让方与风险 - 受让方为具备相应能力的机构投资者[2][7] - 转让计划可能因股份冻结或市场变化受影响[9]

业绩说明会安排 - 2024年12月10日16:00 - 17:00举行第三季度业绩说明会[2][4][5] - 以网络文字互动形式在上证路演中心召开[3][4][5][6] - 董事长来建良、总经理章逸丰等参加[5] 投资者参与 - 2024年12月3日至9日16:00前提问[2][5] - 12月10日16:00 - 17:00在线参与[5] - 会后可通过上证路演中心查看情况及内容[6] 联系方式 - 联系人证券事务部，电话0571 - 86637176，邮箱zqb@boomy.cn[6]

利润分配 - 股权登记日2024/12/3，除权（息）和发放日2024/12/4[3][9] - 发放年度为2024年前三季度[5] - 每股现金红利0.05元，拟派现506.78万元（含税）[6][7] 税收政策 - 持股超1年自然人等暂免个税，每股实派0.05元[13][15] - QFII和“沪股通”股东税后每股派0.045元[15][16] - 其他机构和法人股东税前每股派0.05元[16]

股份回购 - 回购资金总额不低于2000万元，不超过3000万元，价格不超60元/股[2] - 截至2024年7月18日，累计回购833,708股，占比0.82%，支付29,996,542元[3] 权益分派 - 拟每10股派0.5元现金红利（含税）[5] - 拟派发现金红利总额506.78万元（含税）[6] - 虚拟分派现金红利约0.0496元/股[7] 除权除息 - 11月13日收盘价测算，实际分派除权除息参考价36.96元/股[9] - 11月13日收盘价测算，虚拟分派除权除息参考价36.9604元/股[9] - 差异化权益分派对除权除息参考价格影响约0.0011%[9] 合规情况 - 本次差异化分红符合规定，除权除息处理正确[10] - 保荐人对本次差异化分红事项无异议[10]

报告公司投资评级 - 投资评级为“买入”[2] 报告的核心观点 - 受信用减值损失拖累业绩不及预期但核与非核业务正常推进盈利预测显示未来增长潜力大故给予“买入”评级[1] 根据相关目录分别进行总结 业绩表现 - 24年Q1 - 3公司实现收入1.49亿元同比 + 15.66%归母净利润706万元同比 + 255.38%扣非归母净利润 - 724万元同比 + 42.16%单看Q3实现营收5459万元同比 + 49.86%环比 - 23.58%归母净利润 - 542万元同比 + 36.31%环比 - 122.91%扣非归母净利润 - 859万元同比 + 34.94%环比 - 155.06%毛利率38.39%同比 - 7.3pct环比 - 6.3pct净利率 - 11.03%主要系信用减值损失 - 1265万[1] 核相关业务 - 核工业乏燃料后处理、核燃料元件制造及其他专项环节智能化需求旺盛乏燃料后处理环节示范厂二期工程项目正常交付中示范厂三期工程项目和大厂科研项目有序招投标订单增长明显核燃料元件制造及其他专项环节订单相对稳定核电环节投入相关产品及智能装备研发业务持续拓展[1] 非核业务 - 军工业务领域凭借核工业领域高品质产品交付经验积极开拓国防军工领域相关客户已与国内外核药领域专家合作积极投入核药研究积极链接智能装备、核素应用和核医学三大领域为民用领域业务拓展奠定基础[1] 盈利预测与投资建议 - 预计景业智能2024 - 2026年EPS为0.63/1.52/2.10元/股考虑到公司绝大部分收入来自于核电行业属于上市公司中较为稀缺的核电与乏燃料标的公司随着乏燃料项目的逐步推进公司将迎来收入快速增长阶段且公司快速切入核医疗、军工等领域新的增长曲线已经形成故给予24年60倍的PE估值对应合理价值37.62元/股维持“买入”评级[1] 财务数据 - 2022A - 2026E的营业收入分别为463、255、364、569、779百万元增长单分别为32.9%、- 44.9%、42.6%、56.3%、37.0%EBITDA分别为135、27、88、195、262百万元归母净利润分别为122、35、64、156、214百万元增长率分别为59.1%、- 71.5%、84.7%、142.7%、37.9%EPS分别为1.32、0.35、0.63、1.52、2.10元/股市盈率分别为54.61、136.49、57.76、23.80、17.26ROE分别为11.5%、2.8%、4.8%、10.5%、12.7%EV/EBITDA分别为40.44、166.90、36.89、16.22、11.45[4] - 2022A - 2026E的利润表相关数据如营业成本、营业税金及附加、销售费用等各项指标呈现不同变化趋势[25] - 2022A - 2026E的主要财务比率如成长能力、获利能力、偿债能力、营运能力、估值比率等各项指标呈现不同变化趋势[26]