授信与贷款 - 2025年度公司申请综合授信额度不超789.59亿元，融资贷款额度不超249.90亿元，期限一年[2] 议案审议 - 《关于申请2025年综合授信及预计贷款总额的议案》等三议案审议通过[2][3] 会议信息 - 公司第九届董事会第十次会议于2025年3月6日通讯表决召开[1]

会议情况 - 公司于2025年3月6日召开第九届董事会独立董事专门会议2025年第二次会议[1] - 应参与表决独立董事4人，实际参与4人[1] - 以4票同意通过担保额度预计暨关联交易议案[1] 担保相关 - 2025年度下属公司担保基于日常经营和业务发展资金需要[1] - 被担保方含合并报表内下属及部分新设立参股公司[1] - 下属为参股提供关联担保要求其他股东提供反担保[1] 后续安排 - 同意将担保议案提交公司董事会审议[2] - 董事会及股东会审议时关联方应回避表决[2]

业务布局 - 公司立足浙江省内业务，省内营销机构覆盖 11 个地市，省外有 22 个常驻营销机构，在多地有在建项目，还在海外多国开展业务 [1] 订单情况 - 2024 年 1 - 12 月新承接订单 1,021 个，承接订单金额 710.88 亿元 [1] - 截止 2024 年末，在建项目合同总额 2,285.32 亿元，累计已确认收入 922.69 亿元，剩余未完工金额 1,362.63 亿元 [1] 养护业务 - 截至 2023 年末累计承养 7,100 多公里公路主线，承接浙江省内运营高速公路约 80%的市场份额 [1] 在建 PPP 项目 - 在建 PPP 项目有杭绍甬高速杭州至绍兴段工程、杭金衢高速公路柯桥联络线 PPP 项目等 [2] 经营情况 - 2024 年前三季度实现营业收入 306.53 亿元，同比增长 3.16%，第三季度实现营业收入 122.12 亿元，同比增长 6.81% [2] - 2024 年前三季度实现归母净利润 8.39 亿元，同比增长 10.63% [2] 现金流情况 - 2024 年前三季度经营性现金流量净额为 30.88 亿元，受行业回款特性影响，四季度有望改善 [2] 应收账款及政策影响 - 截至 2024 年三季度末，应收账款金额为 70.97 亿元，同比小幅上升 [2] - 中央化债政策预计对建筑企业应收账款回收和项目建设有积极作用，但效果存在不确定性 [2] 投资并购规划 - 围绕基建主业，通过并购等方式补资质、区域、产业短板，健全产业链，寻求业务突破，创造入局机会 [3] 未来业务发展规划 - 巩固公路施工主业，开拓港航、轨道等业务，实现“大交通”发展 [3] - 开拓关联产业，推进产业融合，增强综合竞争力 [3] - 加强科技创新，加大科研投入，强化科研平台建设和成果转化 [3] - 深化科技创新和数字变革，推进基础设施数字化和数字平台集成应用 [3] 市值管理规划 - 积极做好经营管理工作，依法合规运用市值管理工具，落实市值管理指引要求 [3] 利润分配情况 - 2023 年度向全体股东每 10 股派发现金股利 1.25 元（含税），合计派发现金 3.25 亿元，占 2023 年度合并会计报表归母净利润的 24.11%，占母公司净利润的 74.40% [3]

项目投资 - 项目总投资约35.59亿元，A包动态总投资19.21亿元，B包工程费用16.38亿元[2] - A包项目建安工程费用下浮率6.00%，B包9.00%，资产管理费费率6.00%[3] 项目周期与股权 - 合作期25年（2025 - 2049年），建设期5年，运营期20年[2] - 浙江路产城发展集团拟占项目公司股权90%[4] 项目影响与风险 - 符合公司战略，利于拓展业务，巩固长三角市场[6] - 中标实施将积极影响未来业绩，但合同有不确定性[6][7]

激励计划基本信息 - 2025年2月12日为首次授予日[19][29] - 拟授予7797.00万股限制性股票，占公司股本总额3%[2] - 首次授予7407.00万股，占95%，约占股本总额2.85%[2] - 预留授予390.00万股，占5%，约占股本总额0.15%[2] - 授予价格2.48元/股[19][29] 激励对象情况 - 激励对象调整后为716名[21] - 董事长、总经理各获授45.65万股，占授予总量0.585%，占股本总额0.02%[4] - 非独立董事等各获授36.52万股，占授予总量0.468%，占股本总额0.01%[4] - 715名高层等获授7206.14万股，占授予总量92.422%，占股本总额2.77%[4] 限售与解除限售 - 限售期为24、36、48个月[5][6] - 首个解除限售期可解除40%，第二个30%，第三个30%[5][6] 业绩考核目标 - 以2021 - 2023年扣非归母净利润平均值11.76亿元为基数，2025年扣非归母净利润增长率不低于17%，净资产收益率不低于8.8%，资产负债率不高于80%[6] - 2026年扣非归母净利润增长率不低于28%，净资产收益率不低于9.0%，资产负债率不高于80%[6] - 2027年扣非归母净利润增长率不低于40%，净资产收益率不低于9.1%，资产负债率不高于80%[6] 其他要点 - 选取24家A股上市公司作为同行业对标企业[8] - 激励对象绩效评价分A、B、C三档，对应标准系数分别为1.0、0.8、0[10][12] - 董事、高级管理人员权益授予价值不高于授予时薪酬总水平的40%[20] - 公司全部有效激励计划涉及标的股票总数累计不超公司股本总额的10%[20] - 每股限制性股票单位成本为1.47元/股[26] - 激励计划首次授予限制性股票总费用10828.49万元，2025 - 2029年分别为3577.27万元、4060.68万元、2152.81万元、941.05万元、96.68万元[27] - 激励对象认购权益及缴纳个税资金全部自筹，公司不提供财务资助[23] - 公司因授予权益筹集资金全部用于补充流动资金[24] - 激励计划产生的总费用在经常性损益中列支[28]

激励计划 - 2024年限制性股票激励计划授予总量7366.32万股，占股本总额2.83%[2] - 董事长申屠德进获授45.65万股，占授予总量0.620%，占股本总额0.02%[2] - 711名骨干获授7165.46万股，占授予总量97.273%，占股本总额2.76%[2] - 全部有效激励计划标的股票总数累计不超股本总额10%[2] - 董高权益授予价值按不高于授予时薪酬总水平40%确定[2]

激励计划进程 - 2024年12月23日公司多会议审议通过激励计划相关议案[1][2] - 2024年12月28日至2025年1月6日激励对象名单公示[2] - 2025年1月2日公司收到浙江省国资委同意实施激励计划批复[3] - 2025年1月22日公司2025年第一次临时股东会审议通过激励计划相关议案[4] - 2025年2月12日公司多会议审议通过调整激励对象名单及授予数量等议案[4][5] 激励调整情况 - 4名激励对象因离职或股票交易行为取消激励资格[6] - 激励对象由720名调整为716名[6] - 首次授予限制性股票总数由7407.00万股调整为7366.32万股[6] 调整影响与认可 - 本次调整对公司财务和经营无实质影响[9] - 各委员会、独立董事、监事会及律师均同意本次调整[10][11][12][14]

激励计划时间线 - 2024年12月23日多会议审议通过激励计划草案等议案[12] - 2024年12月28日至2025年1月6日公示激励对象名单[13] - 2025年1月2日收到国资委原则同意批复[13] - 2025年1月22日临时股东会审议通过激励计划草案等议案[14] - 2025年2月12日为首次授予日[20] 激励计划数据 - 首次授予数量调整为7366.32万股[16][20] - 首次授予激励对象由720名调整为716名[16] - 首次授予价格为2.48元/股[21] 人员获授情况 - 董事长申屠德进获授45.65万股[21] - 总经理杨剑获授45.65万股[21] - 非独立董事戴以敬等多人获授相应股份[21] - 高层等711人获授7165.46万股[21]

激励计划流程 - 2024年12月23日薪酬与考核委员会审议通过激励计划草案并提请董事会审议[4] - 2024年12月23日董事会和监事会审议通过激励计划草案[5] - 2024年12月28日至2025年1月6日公示激励对象名单[5] - 2025年1月2日收到浙江省国资委原则同意批复[7] - 2025年1月22日临时股东会审议通过激励计划相关议案[7] - 2025年2月12日多会议审议通过调整及首次授予议案[8] 激励计划调整 - 2名因离职、2名因股票交易行为被取消激励资格[10] - 激励对象由720名调整为716名[11] - 首次授予限制性股票总数由7407.00万股调整为7366.32万股[11] 激励计划授予 - 授予日为2025年2月12日[13] - 授予价格为2.48元/股[13] - 激励对象为716名[13] - 授予数量为7366.32万股[13] 授予条件 - 公司需满足最近一个会计年度报告无否定或无法表示意见等条件[15] - 激励对象需满足最近12个月内未被认定不适当人选等条件[16] - 截至法律意见书出具日，授予条件已满足[16] 合规情况 - 激励计划调整符合规定，不损害公司及股东利益[12] - 本次调整及授予事项已取得现阶段必要批准与授权[18] - 本次调整及授予均符合相关规定[19]

人事变动 - 2025年2月12日董事舒鹏因工作调动辞职，不再担任公司任何职务[1] - 同日公司召开会议，拟选举艾一畅为第九届董事会非独立董事候选人[1] 候选人信息 - 艾一畅1993年3月出生，研究生学历，经济师[3] - 截至公告日，艾一畅未持股，与相关方无关联，无禁任情形[3]