新元科技行政处罚事件 - 公司于2025年10月24日收到《行政处罚事先告知书》[1] - 公司涉嫌在2022年5月至2024年6月期间通过虚构分布式存储装备集成业务的方式虚假确认营业收入、营业成本和利润[1] - 相关投资者索赔条件为在2023年4月26日至2025年3月28日期间买入股票并在2025年3月28日后卖出或继续持有[1] 太安堂行政处罚及索赔进展 - 公司于2023年12月28日收到广东证监局《行政处罚决定书》[2] - 公司2018年至2021年年度报告存在虚假记载[2] - 公司2018年至2021年年度报告及2022年半年度报告未按规定披露关联交易存在重大遗漏[3] - 相关投资者索赔案已有一审胜诉先例索赔条件为在2018年11月23日至2023年5月4日期间买入股票并在2023年5月4日后卖出或持有[3] - 投资者索赔案已获法院立案正在等待开庭安排并继续推进后续案件立案[1]

上市公司资金占用问题 - 控股股东、实际控制人等"关键少数"违规占用上市公司资金，可能导致上市公司无法正常经营乃至退市，损害中小投资者合法权益 [1] - 大股东资金占用是当前证券市场上大股东"掏空"上市公司的惯用手法，造成上市公司资金短缺、无法偿还到期债务 [2] - 资金占用行为严重影响上市公司信誉，不利于长远发展，损害股东利益 [2] 监管措施与政策 - 中国证监会及交易所坚持"占用必偿还，整改有期限，退市不免责"原则，严厉打击恶性资金占用 [1] - 监管机关持续释放严监严管信号，健全整治资金占用行为的政策措施，明确责令改正期限、增加资金占用退市规定 [2] - 集中整治违规占用等突出问题，对负有主要责任的"首恶"从严处罚，增强监管威慑 [2] 中证投服中心维权模式 - 探索形成"股东质询函前置问询+股东代位诉讼"的维权诉讼模式 [1] - 今年已向9家公司发送股东质询函，督促追讨占用资金 [4] - 作为投资者保护机构，依据公司法、证券法赋予的职责，积极利用股东身份维护权益 [3] 典型案例与成效 - *ST摩登案获二审胜诉，判令控股股东归还2.4亿元占用资金，相关责任人承担连带赔偿责任 [5] - ST信通案在多方协同下，两个月内追回全部5.68亿元占款 [6] - 太安退案通过调解全额追回5.72亿元占款本息，成为"零成本"追偿典型案例 [7] - ST路通案推动占用方偿还九成占款（约6400万元），剩余870万元及利息由法院判决返还 [7] 法律依据与司法实践 - 公司法规定股东可依法提起代位诉讼，证券法授权投资者保护机构代位提起诉讼 [3] - 最高人民法院与中国证监会联合发文支持投资者保护机构申请缓交案件受理费 [8] - 部分法院已在*ST摩登案、ST路通案和太安退案中给予诉讼费用缓免支持 [8] 制度完善建议 - 高昂诉讼费用（个案数百万元）影响公益机构业务开展，需探索费用减缓免机制 [8] - 建议实行股东代位诉讼集中管辖，由上市公司所在地中级人民法院或专门法院审理 [9][10] - 集中管辖有利于统一审判标准，实现专业化，更好保障上市公司和股东权益 [10]

投资者保护典型案例 - 中国证监会发布年度十大投资者保护典型案例，涉及特别代表人诉讼、证券虚假陈述责任纠纷调解、私募基金产品代销纠纷、欺诈发行及信披违规、违规资金占用、操纵市场等 [1] - 典型案例包括全国首单操纵市场领域"支持诉讼+损失测算"案、全国首单"示范调解+仲裁确认"机制化解私募基金群体性纠纷案、全国首例投资者保护机构公开提名独立董事案等 [1] - 证监会副主席陈华平强调法治是资本市场根基，要优化完善投资者保护制度机制 [1] 特别代表人诉讼案 - 金通灵特别代表人诉讼案涉及2017-2022年财务造假，虚增虚减营业收入和利润总额，投服中心接受60名投资者授权向南京中院申请代表人诉讼 [2] - 美尚生态特别代表人诉讼案涉及2012-2020年连续9年财务造假，虚增净利润并隐瞒关联交易，投服中心接受60名权利人授权向深圳中院申请代表人诉讼 [2] - 两案分别涉及约5万名和3.3万名投资者，目前正在有序推进中 [3] - 证监会将继续推动构建特别代表人诉讼常态化工作机制 [3] 欺诈发行与操纵市场 - 恒大地产2019-2020年通过提前确认收入虚增利润，导致债券欺诈发行，被证监会罚款41.75亿元，实际控制人许家印被罚4700万元并终身禁入市场 [4] - 恒大地产审计机构普华永道被罚没4.41亿元 [4] - 王某某操纵市场案涉及控制145个账户操纵8只股票，行政罚没5.7亿元，投服中心支持投资者诉讼获一审胜诉，判赔66万元 [5][6] 创新调解机制 - "太安退"代位诉讼通过调解追回控股股东占款4.6亿元及利息，合计5.72亿元 [7] - 中证法律服务中心采用"示范调解+仲裁确认"机制化解私募基金群体性纠纷，97名投资者获赔近3亿元 [8] - "远高债"虚假陈述责任纠纷案通过调解平台达成100%成功率，投资者获赔600余万元 [8] - 某上市公司虚假陈述案通过"司法示范调解+平行案件协会集中调解"机制成功调解386起，金额3073.23万元 [9] 投资者保护机构提名独立董事 - 投服中心提名第一医药独立董事候选人获股东大会通过，为全国首例投资者保护机构公开提名独立董事案 [9] - 该案例为拓宽独立董事来源和完善选任机制提供了有益探索 [9]

退市新规实施进展 - 2025年A股退市新规持续发力 监管趋严导致市场优胜劣汰进程加速 [1] - 4家上市公司接连发布终止上市风险提示 涉及股东总数近10万人 [1] ST信通退市风险分析 - 因3.68亿元非经营性资金占用问题未按期整改被实施退市风险警示 若2个月内无法解决将直接退市 [2] - 公司为2000年上市的通信服务企业 已连续5年亏损 近期股价经历13连板后闪崩 [3] - 股东人数达2.06万户 [4] ST宁科退市风险分析 - 2024年预亏5.8亿-6.5亿元且扣非营收不足3亿元 若年报被出具无法表示意见将触发退市 [5] - 公司为1998年上市的化工企业 主营长链二元酸 基本面持续恶化 [6] - 股东人数连续3期下降至2.19万户 [6] ST大药退市风险分析 - 连续20个交易日市值低于5亿元触及交易类退市红线 自2月10日起停牌 成为2025年首家锁定退市公司 [7] - 公司为云南中药企业 股价暴跌至1.18元 连续10个跌停 [8] - 1.37万股东被深套 [8] ST摩登退市风险分析 - 因未按期完成监管整改1月已被警示 若2个月内无法提交审计证明将终止上市 [9] - 公司为广东服装企业 股价从历史高点48.6元跌至2.25元 连续4年亏损 [10] - 股东人数1.06万户 [10] 退市新规具体内容 - 2025年退市新规大幅收紧财务类指标 包括连续亏损 营收低于3亿元且净资产为负 市值过低等情形 [11] - 监管对信息披露违规 财务造假等行为打击力度空前 例如东方集团连续4年虚增营收161亿元 [11] 投资者避险策略 - 远离高危标签股 规避ST/*ST股 连续亏损 股价异常波动的企业 [12] - 警惕末日炒作 部分ST股短期暴拉后闪崩可能是主力诱多出货 [13] - 关注财报质量 重点排查审计意见非标 大股东资金占用等问题 [14] - 理性看待保壳预期 新规下退市流程加速 投机抄底风险极高 [15]

柯少芳： 特此函告。 深 圳 证 券 交 易 所 经查，广东太安堂药业股份有限公司（以下简称太安退或者 公司）于 2023 年 9 月 15 日晚披露的《关于收到中国证券监督管 理委员会立案告知书的公告》显示，因涉嫌信息披露违法违规， 公司被中国证监会立案调查。2023 年 9 月 15 日至 19 日，因司 法强制执行，你所持太安退股份通过二级市场减持方式被处置， 减持数量 549.48 万股，减持比例 0.72%，减持金额 1,773.11 万 元。 你作为公司控股股东太安堂集团有限公司的一致行动人，在 太安退被立案调查期间减持公司股份，违反了本所《股票上市规 则（2023 年 8 月修订）》第 1.4 条、第 3.4.1 条、第 3.4.13 条 的规定，以及《上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持 股份实施细则》第九条的规定。 1 关于对柯少芳的监管函 公司部监管函〔2024〕第 140 号 深圳证券交易所 上市公司管理二部 2024 年 8 月 5 日 2 ...

股票代码：002433 股票简称：太安退 公告编号：2024-057 广东太安堂药业股份有限公司 广东太安堂药业股份股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年6月5日收 到深圳证券交易所（以下简称"深交所"）下发的《关于广东太安堂药业股份有 限公司股票终止上市的决定》（深证上2024【435】号），深交所决定终止公司 股票上市。根据《深圳证券交易所股票上市规则》（以下简称《股票上市规则》）、 《关于退市公司进入退市板块挂牌转让的实施办法》等的相关规定，公司应当在 股票被终止上市后及时做好相关工作，以确保公司股份在摘牌后四十五个交易日 内可以进入全国中小企业股份转让系统有限责任公司依托原证券公司代办股份 转让系统设立并代为管理的两网公司及退市公司板块（以下简称"退市板块"） 挂牌转让。 关于公司股票终止上市暨摘牌的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1.公司股票已被深圳证券交易所决定终止上市，公司股票进入退市整理期的 起始日为2024年6月14日，退市整理期为十五个交易日，最后交易日期为2024年7 月4日。 2.公司股票已被深圳 ...

公司股东深南信创科技（深圳）有限公司保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 本公司及董事会全体成员保证公告内容与信息披露义务人提供的信息一 致。 2024年7月3日，广东太安堂药业股份有限公司（以下简称"公司"）收到持 股5%以上股东深南信创科技（深圳）有限公司（以下简称"深南信创"）发来的 《告知函》，深南信创司通过证券交易所集中竞价方式，截至发函时共累计持有 公司股份49,825,353股，占太安堂总股本6.50%，相较之前股份增加10,267,700 股，所占比例变动达1.34%。 现将权益变动情况公告如下： | 1.基本情况 | | | | | --- | --- | --- | --- | | 信息披露义务人 | | 深南信创科技（深圳）有限公司 | | | 住所 | | 广东省深圳市福田区福田街道福安社区益田路 大厦 4207 | 4068 号卓越时代广场 | | 权益变动时间 | | 2024 年 7 月 3 日 | | | 股票简称 | 太安退 | 股票代码 | 002433 | | 变动类型 （可多选） | 增加 |  减少□ 一致行动人 | 有□ 无 ...

股票代码：002433 股票简称：太安退 公告编号：2024-056 广东太安堂药业股份有限公司 关于公司股票进入退市整理期交易第八次风险提示公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1.公司股票于退市整理期届满的次一交易日摘牌，公司股票终止上市。 2.公司股票进入退市整理期的起始日为2024年6月14日，退市整理期为十五 个交易日，预计最后交易日期为2024年7月4日。 3.公司股票将在退市整理期交易十五个交易日，本公告日(2024年7月4日) 是第15个交易日，是最后一个交易日，交易期满将被终止上市，敬请投资者审慎 投资，注意风险。 一、公司股票在退市整理期间的的证券代码、证券简称及涨跌幅限制 1.证券简称:太安退 2.证券代码:002433 3.涨跌幅限制：股票进入退市整理期的首个交易日不实行价格涨跌幅限制， 此后每个交易日的涨跌幅限制为10%。 二、公司股票退市整理期交易起始日及交易期限 公司股票进入退市整理期的起始日为2024年6月14日，退市整理期为十五个 交易日，预计最后交易日为2024年7月4日。如证券交易日期出现调整, ...

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 股票代码：002433 股票简称：太安退 公告编号：2024-055 广东太安堂药业股份有限公司 关于公司股票进入退市整理期交易第七次风险提示公告 2.证券代码:002433 3.涨跌幅限制：股票进入退市整理期的首个交易日不实行价格涨跌幅限制， 此后每个交易日的涨跌幅限制为10%。 1.公司股票于退市整理期届满的次一交易日摘牌，公司股票终止上市。 2.公司股票进入退市整理期的起始日为2024年6月14日，退市整理期为十五 个交易日，预计最后交易日期为2024年7月4日。 3.公司股票将在退市整理期交易十五个交易日，本公告日(2024年7月3日) 是第14个交易日，剩余1个交易日，交易期满将被终止上市，敬请投资者审慎投 资，注意风险。 4.退市整理期间，公司将不筹划或实施重大资产重组事项。 5.请投资者、证券公司等市场主体在股票摘牌前及时了结股票质押式回购、 约定购回、融资融券、转融通、深股通等业务。 6.对于将在股票摘牌后至完成退市板块初始登记期间到期的司法冻结业务， 建议有权机关在股票摘牌前通过原协 ...

股票代码：002433 股票简称：太安退 公告编号：2024-054 广东太安堂药业股份有限公司 关于公司股票进入退市整理期交易第六次风险提示公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1.公司股票于退市整理期届满的次一交易日摘牌，公司股票终止上市。 2.公司股票进入退市整理期的起始日为2024年6月14日，退市整理期为十五 个交易日，预计最后交易日期为2024年7月4日。 3.公司股票将在退市整理期交易十五个交易日，本公告日(2024年7月2日) 是第13个交易日，剩余2个交易日，交易期满将被终止上市，敬请投资者审慎投 资，注意风险。 4.退市整理期间，公司将不筹划或实施重大资产重组事项。 5.请投资者、证券公司等市场主体在股票摘牌前及时了结股票质押式回购、 约定购回、融资融券、转融通、深股通等业务。 6.对于将在股票摘牌后至完成退市板块初始登记期间到期的司法冻结业务， 建议有权机关在股票摘牌前通过原协助执行渠道提前办理续冻手续。 广东太安堂药业股份股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年6月5日收 到深圳证券交易所（以下简称"深交 ...