证券市场表现 - 上证综指日内上涨0.37%收于3876.34点 最高3882.67点 [1] - 深证成指日内上涨1.16%收于13215.46点 最高13226.2点 [1] - 创业板指日内上涨1.95%收于3147.35点 最高3152.31点 [1] ETF收益率表现 - 股票型ETF收益率中位数为0.79% [2] - 规模指数ETF中富国创业板50ETF收益率最高达2.86% [2] - 行业指数ETF中博时国证龙头家电ETF收益率最高达2.5% [2] - 策略指数ETF中华夏创业板低波价值ETF收益率最高达2.4% [2] - 风格指数ETF中华夏中证智选500成长创新策略ETF收益率最高达2.18% [2] - 主题指数ETF中华泰柏瑞上证科创板半导体材料设备主题ETF收益率最高达4.25% [2] ETF涨跌幅排行 - 涨幅前三ETF均为半导体材料设备主题 华泰柏瑞上证科创板半导体材料设备主题ETF涨4.25% 易方达中证半导体材料设备主题ETF涨3.9% 广发中证半导体材料设备主题ETF涨3.84% [4][5] - 跌幅前三ETF均为黄金产业主题 华安中证沪深港黄金产业股票ETF跌2.34% 工银瑞信中证沪深港黄金产业股票ETF跌1.82% 国泰中证沪深港黄金产业股票ETF跌1.82% [5] ETF资金流向 - 资金流入前三ETF：国泰中证全指证券公司ETF流入11.88亿元 易方达国证机器人产业ETF流入7.6亿元 华宝中证金融科技主题ETF流入5.25亿元 [6][7] - 资金流出前三ETF：国泰中证煤炭ETF流出4.6亿元 华夏中证A500ETF流出2.54亿元 易方达上证科创板50成份ETF流出2.18亿元 [7] ETF融资融券 - 融资买入额前三ETF：华夏上证科创板50成份ETF买入7.88亿元 易方达创业板ETF买入6.81亿元 国泰中证全指证券公司ETF买入6.12亿元 [8][9] - 融券卖出额前三ETF：华泰柏瑞沪深300ETF卖出3372.4万元 南方中证500ETF卖出2916.33万元 南方中证1000ETF卖出1423.45万元 [9] 半导体行业前景 - 国信证券看好存储回暖趋势与国产化机遇 预计2025年电子板块在三大周期共振下实现估值扩张 [10] - 长城证券指出25Q2半导体板块营收1700.23亿元同比增长15.2%创历史新高 归母净利润148.25亿元同比增长30.9% 行业呈现盈利修复趋势 [10][11]

证券市场回顾 - 上证综指日内上涨0.01%，收于3582.3点，最高3613.02点 [1] - 深证成指日内下跌0.37%，收于11059.04点，最高11158.22点 [1] - 创业板指日内下跌0.01%，收于2310.67点，最高2333.31点 [1] ETF市场表现 股票型ETF整体市场表现 - 股票型ETF收益率中位数为-0.09% [2] - 规模指数ETF中汇添富中证A100ETF收益率最高，为1.19% [2] - 行业指数ETF中鹏华国证证券龙头ETF收益率最高，为1.5% [2] - 策略指数ETF中华夏中证红利质量ETF收益率最高，为0.5% [2] - 风格指数ETF中银华中证500价值ETF收益率最高，为0.94% [2] - 主题指数ETF中博时中证可持续发展100ETF收益率最高，为3.27% [2] 股票型ETF涨跌幅排行 - 涨幅最高的3只ETF：博时中证可持续发展100ETF(3.27%)、华泰柏瑞上证科创板半导体材料设备主题ETF(3.01%)、华夏上证科创板半导体材料设备主题ETF(2.91%) [5] - 跌幅最大的3只ETF：易方达中证全指建筑材料ETF(-6.28%)、富国中证全指建筑材料ETF(-5.91%)、国泰中证全指建筑材料ETF(-5.61%) [6] 股票型ETF资金流向 - 资金流入最多的3只ETF：南方中证500ETF(流入8.72亿元)、易方达中证A500ETF(流入7.9亿元)、华泰柏瑞沪深300ETF(流入4.93亿元) [8] - 资金流出最多的3只ETF：华夏上证50ETF(流出4.58亿元)、易方达创业板ETF(流出4.18亿元)、国泰中证全指证券公司ETF(流出4.13亿元) [9] 股票型ETF融资融券概况 - 融资买入额最高的3只ETF：华夏上证科创板50成份ETF(8.56亿元)、国泰中证全指证券公司ETF(3.86亿元)、易方达创业板ETF(3.25亿元) [11] - 融资卖出额最高的3只ETF：华夏上证50ETF(2274.41万元)、华泰柏瑞沪深300ETF(2041.51万元)、南方中证1000ETF(679.89万元) [12] 机构观点 AI需求带动设备供应链 - AI需求带动设备供应链，先进制程持续扩产，国产供应链如先进封装等有望受益 [13] - 推理卡在国产12nm工艺平台上具有性价比，国内IC设计公司天数智芯等企业已着手将推理卡移植到国产供应链 [13] 电子和半导体行业供需格局改善 - 全球半导体产能扩张进入阶段性调整期，国内厂商在成熟制程领域持续提升市场份额 [14] - 有机硅行业开工率维持在72.26%，原料金属硅价格反弹强化成本支撑 [14] - 半导体材料需求稳健，华特气体、金宏气体等企业持续突破客户认证 [14] - 二季度部分化工电子材料价格反弹，如TDI周涨幅达18.6%，有机硅价格上涨1.8% [14] - 自主可控趋势下，具备技术优势的国产化材料企业有望受益于供应链重构机遇 [14]

证券市场回顾 - 上证综指周内下跌0.03%收于3347.49点 深证成指周内下跌0.91%收于10040.63点 创业板指周内下跌1.4%收于1993.19点 [1] - 纳斯达克综指上涨2.01% 道琼斯工业指数上涨1.6% 标普500上涨1.88% 恒生指数下跌1.32% 日经225指数上涨2.17% [1] ETF市场表现 - 股票型ETF周度收益率中位数为-0.27% 规模指数中易方达创业板中盘200ETF收益率2.49% 行业指数中永赢国证商用卫星通信产业ETF收益率3.3% 策略指数中华宝标普中国A股红利机会ETF收益率1.17% 风格指数中易方达上证科创板成长ETF收益率2.5% 主题指数中华宝中证金融科技主题ETF收益率5.22% [2] - 涨幅前五ETF：华宝中证金融科技主题ETF(5.22%) 博时中证金融科技主题ETF(4.69%) 华夏中证金融科技主题ETF(4.62%) 国泰中证沪港深创新药产业ETF(4.33%) 工银瑞信上证科创板生物医药ETF(3.98%) [5] - 跌幅前五ETF：建信国证新能源车电池ETF(-5.62%) 广发中证全指汽车ETF(-5.45%) 广发国证新能源车电池ETF(-5.44%) 兴银国证新能源车电池ETF(-5.44%) 国泰中证800汽车与零部件ETF(-5.21%) [5][6] ETF流动性 - 股票型ETF日均成交额增加0.4% 日均成交量增加4.2% 换手率减少0.01% [7] ETF资金流向 - 资金流入前五ETF：华夏上证科创板50成份ETF(3.76亿元) 嘉实上证科创板芯片ETF(1.81亿元) 国联安中证全指半导体产品与设备ETF(1.66亿元) 华夏中证信息技术应用创新产业ETF(1.62亿元) 南方标普中国A股大盘红利低波50ETF(1.02亿元) [9][10] - 资金流出前五ETF：南方中证500ETF(12.36亿元) 华泰柏瑞沪深300ETF(10.66亿元) 华夏上证50ETF(9.38亿元) 易方达沪深300ETF发起式(2.96亿元) 华夏中证A500ETF(2.46亿元) [10][11] ETF融资融券 - 股票型ETF融资余额由412.32亿元下降至309.401亿元 融券余量由20.587亿份下降至16.405亿份 [12] - 融资买入额最高为华夏上证科创板50成份ETF(3.79亿元) 融券卖出量最高为南方中证1000ETF(0.39亿份) [12] ETF存量市场 - 全市场ETF总数1173只 其中股票型ETF953只 债券型ETF29只 货币型ETF27只 商品型ETF17只 跨境型ETF147只 [13] - ETF总规模40978.85亿元 较前周增加5.46亿元 股票型ETF规模29476.85亿元 债券型ETF规模2889.71亿元 货币型ETF规模1745.5亿元 商品型ETF规模1563.06亿元 跨境型ETF规模5303.73亿元 [15] - 股票型ETF数量占比81.2% 规模占比71.9% 总规模减少106.18亿元 [17] - 规模指数中南方中证500ETF规模增幅8.17亿元 行业指数中国泰中证全指证券公司ETF规模增幅3.81亿元 策略指数中华泰柏瑞中证红利低波动ETF规模增幅6.64亿元 风格指数中招商中证银行AH价格优选ETF规模增幅0.24亿元 主题指数中嘉实上证科创板芯片ETF规模增幅4.44亿元 [17] ETF发行成立 - 新成立6只ETF：国泰创业板新能源ETF 景顺长城沪深300增强策略ETF 兴银上证科创板综合价格ETF 万家创业板50ETF 华安恒指港股通ETF 华泰柏瑞上证科创板半导体材料设备主题ETF [18] 机构观点 - 稳定币监管框架完善为全球跨境支付提供更合规高效的结算工具 可能降低SWIFT体系高成本和延迟问题 [19] - 中国数字人民币进入全面深化应用阶段 数字货币桥mBridge与CIPS系统互补推动人民币国际化进程 [20]

新基金发行市场概况 - 5月第二周新成立基金总数23只 发行份额合计240.04亿份 债券型基金贡献192.49亿元 占总发行规模80.19% [1] - 中长期纯债型 被动指数型债券基金及混合债券型一级基金表现突出 5只产品实现顶额募集 3只产品认购规模均接近60亿份 [1] - 股票型基金发行12只 总份额40.01亿份 占比16.67% 混合型基金发行5只 总份额7.44亿份 占比3.10% 其他类型基金无新成立 [1] 债券型基金表现 - 汇安裕宏利率债A 国泰中债优选投资级信用债指数A 民生加银恒悦分别以60亿份 59.99亿份 59.90亿份认购规模领先 [1] - 中长期纯债型基金平均认购天数仅13.33天 民生加银恒悦22天完成59.9亿份认购 [1] - 债基托管人结构呈现中小银行特色 苏州银行托管汇安裕宏利率债A 渤海银行托管民生加银恒悦 [2] 市场驱动因素 - 投资者避险情绪升温 低风险固收类资产成为资金安全垫 债券市场收益率稳定提供配置窗口期 [2] - 货币政策维持宽松基调 高信用等级债券产品有望持续吸引风险偏好较低投资者 [2] 被动指数型基金布局 - 上周34只新基金进入发行期 被动指数型基金以10只数量占比近三成 [2] - 科技与产业升级主题受关注 华泰柏瑞上证科创板半导体材料设备主题ETF聚焦半导体产业链 兴银上证科创板综合价格ETF覆盖科创板全领域 [3] - 国企改革与数字经济主线布局加速 富国中证诚通国企数字经济ETF 工银中证诚通国企数字经济ETF跟踪中证诚通国企数字经济指数 [3] ETF市场动态 - 跨境市场与行业指数产品加速落地 富国恒生A股专精特新企业联接A 华安恒指港股通ETF聚焦港股通标的 [3] - 年内新发ETF产品数量达123只 发行总规模965.15亿元 接近千亿元关口 [3]