每日晨报 今日要闻 市场回顾 港股： 1. • 6 月 2 日港股市场大涨，科技股全线爆发。恒生指数收 涨 2.52%，报 26,038.32 点；恒生科技指数大涨 4.72%， 报 5,199.28 点；恒生中国企业指数大涨 3.00%，报 8,762.97 点。 • 市场成交额为 3,737.8 亿港元，较前一交易日有所放 大。 2026 年 6 月 3 日 | 各国指数 | 收市价 | 涨跌幅% | 年初至今% | | --- | --- | --- | --- | | 恒生指数 | 26,038.32 | 2.52 | 1.59 | | 恒生国企指数 | 8,762.97 | 3.00 | -1.69 | | 恒生科技指数 | 5,199.28 | 4.72 | -5.74 | | 上证综合指数 | 4,075.10 | 0.43 | 2.68 | | 万得中概股100 | 2,650.72 | 2.42 | -7.93 | | 道琼斯 | 51,307.79 | 0.45 | 6.75 | | 标 普500指 数 | 7,609.78 | 0.13 | 11.16 | | 纳斯达克指数 | 27,0 ...

微信AI智能体进展与市场反应 - 有市场消息称微信AI智能体进入测试阶段，但随后又有消息无法确定其推出时间，腾讯相关负责人对相关市场消息未予回应 [1] - 腾讯管理层此前曾表示微信会开发AI智能体，并在5月的财报业绩会上称会考虑将混元大模型与微信工作流整合，但强调这是一个循序渐进的过程 [2] 腾讯控股股价表现 - 6月3日，腾讯控股盘中一度下跌超过4%，截至午盘，该股下跌3.9%，报462.8港元/股 [2] - 在此前一个交易日（6月2日），腾讯控股股价大幅上涨10.46%，创下自2021年1月以来的单日最高涨幅纪录 [2]

纪要涉及的行业或公司 * **行业**：光通信、芯片、能源、AI硬件、人形机器人、新能源车、大模型、互联网[1][2] * **公司**：迈威尔科技、微软、谷歌、英伟达、宇树科技、腾讯、字节跳动、阿里[1][2] 核心观点与论据 **市场整体表现与结构** * 美股三大股指（道指、标普、纳指）续创新高，但大型科技股显著分化，市场呈现结构轮动特征[1] * 资金从微软、谷歌等传统科技龙头流向AI硬件细分赛道[1] * A股短期或延续结构性行情[1] **AI与算力产业链** * **光通信/CPO**：迈威尔科技引领板块大涨，英伟达Spectrum-X硅光交换机全面量产，单条光纤容量达传统5倍，技术步入商用爆发期，智算网络基建需求高度迫切[1][2] * **芯片**：板块受益于AI算力需求验证[3] * **大模型**：国内头部大模型应用端加速合规审批并开启商业化变现探索，腾讯微信AI智能体完成原型测试，字节豆包大模型预计6月下旬上线付费内容，阿里发布Qwen3.7-Plus[2] **地缘政治与能源** * 中东局势升温（伊朗暂停与美谈判，美军基地遇袭），能源供应不确定性加剧，避险情绪升温[2] * 地缘风险升温推升国际油价，关注能源板块及通胀预期变化对估值端的扰动[2][3] **其他产业动态** * **人形机器人**：宇树科技科创板IPO审核状态变更为提交注册，其联合英伟达设计的H2 Plus计划下半年上市，核心硬件标的加速对接资本市场，商业化落地进程提速[2] * **新能源车**：5月国内车企新能源乘用车批发销量预估136万辆，同比环比均上涨超11%，汽车消费指数回升，行业销量延续稳中有升态势[2] 其他重要信息 **宏观与政策风险** * 美国4月职位空缺超预期跃升，劳动力市场韧性强劲[2] * 美联储官员暗示加息可能，通胀风险未除，加息预期或再度抬头[2] * 需关注美国5月ADP就业人数、ISM非制造业指数、美联储经济状况褐皮书及官员讲话等数据与事件[3] **市场数据** * 海外市场：欧洲三大股指全线收涨；美债收益率涨跌不一；国际油价全线上涨；黄金、白银收涨；美元指数上行[2]

上海深化全球资产管理中心建设 - 上海出台21条举措，力争到2030年资产管理规模达55万亿元，占全国1/3 [4] - 支持科创属性突出的科技型企业上市、并购，并加快推出液化天然气、电力、算力等期货期权产品 [4] - 推动科创50、深证100、创业板股指期货和期权、国债期权等产品上市，并优化“沪港通”、“中欧通”、“债券通”等机制 [4] - 支持资产管理机构利用人工智能、区块链、大数据等技术发展智能投研、智能投顾，并打造AI应用中试基地 [14] 金融市场监管与机构动态 - 老虎国际为落实跨境证券业务监管，自6月12日起暂停存量境内投资者账户的所有品种新开仓、加仓交易，仅支持卖出及平仓，并暂停境内资金转入 [4] - 老虎国际第一季度营收1.55亿美元，同比增长26.3%，经营利润0.48亿美元，增长17.5% [4] - 香港证监会要求持牌机构加强网络安全措施，以应对由前沿AI模型驱动的新兴威胁 [14] - 知名基金经理金梓才管理的多只基金将限购门槛调整至1000元，以保障基金稳定运作 [9] 人工智能与科技行业进展 - 微软在Build 2026开发者大会发布七款新AI模型，覆盖推理、编码、视觉、语音、多模态全栈能力 [5] - 微软旗舰推理模型MAI-Thinking-1在编码基准测试中与Anthropic Claude Sonnet 4.6持平，并推出针对AI系统的搜索引擎Web IQ [5] - 腾讯已完成微信AI智能体的原型测试，最快本月启动合规审批，用户可通过智能体调用小程序完成任务，该项目被列为最高战略优先级 [15] - 腾讯云下调DeepSeek-V4系列模型价格，最高降幅达97.5% [15] - 阿里云发布多模态大模型Qwen3.7-Plus，能看懂图片视频、深度推理、自我编程、调用工具并自主迭代 [16] - 字节跳动旗下豆包大模型预计6月下旬上线付费内容，三季度有望结合电商功能为抖音商城引流 [16] - OpenAI发布一系列面向Codex智能体的新插件工具，覆盖公开股权投资、银行及销售等场景，并计划将其整合至ChatGPT中 [16] - Anthropic面向超15个国家新增150家合作企业落地玻璃翼计划，合作机构将借助Mythos工具排查软件安全漏洞 [16] 半导体与硬件技术突破 - 三星电子首次展示第八代高带宽存储芯片HBM5，并首次公开推出HPB散热方案，该技术已在HBM4E芯片中得到应用 [15] - 韩国SK集团董事长表示全球存储芯片供应缺口可能持续至2030年，SK海力士计划未来五年将晶圆产能扩大一倍 [16] - 我国光通信技术实现重要突破，全球首条S+C+L三波段超低损多芯光缆线路在青岛建成开通，单条光纤容量达传统光纤5倍以上 [12] - 英伟达宣布基于CPO技术的NVIDIA Spectrum-X以太网硅光技术现已全面量产 [15] - 英特尔CEO指出Agentic AI正推动算力需求重构，未来AI基础设施将进入CPU、GPU、ASIC和定制芯片协同发展的异构计算时代 [15] 新能源汽车与汽车市场 - 乘联分会表示5月国内车企新能源乘用车批发销量预估136万辆，同比、环比均上涨超11% [13] - 中国汽车流通协会数据显示5月汽车消费指数为81，环比微增，预计6月整体销量将延续稳中有升的态势 [13] 房地产市场动态 - 5月20城二手住宅成交14.1万套，同比增长19.3%，增幅较上月扩大6.3个百分点 [12] - 北京、上海5月二手房分别成交1.6万、2.8万套，同比分别增长12.1%和30.9%，连续两个月创近五年同期新高 [12] - 5月百城二手住宅均价环比下跌0.32%，新建住宅均价环比上涨0.16% [12] - 广州南沙发布房地产新政“南十条”，开展“收旧房、换新房”活动，旧房收购款可直接抵扣新房购房款，并对“以旧换新”按新房总价1%给予补贴，单套最高2万元 [12] 宏观经济与政策 - 国务院印发《加快农业农村现代化“十五五”规划》，部署高标准农田、仓储保鲜冷链物流设施等重大项目建设，并提出大食物开发、“人工智能+”农业等重大工程 [6] - 国家发改委主任主持召开国有企业座谈会，围绕深化国资国企改革、纵深推进全国统一大市场建设等国家重大战略听取意见建议，强调要提升国有企业科技创新、产业控制、安全支撑功能 [8] - 财政部下达2026年育儿补贴补助资金999亿元，较上年增长10.6%，预计全年各级财政共安排补贴资金约1100亿元 [8] - 央行数据显示5月常备借贷便利净投放9亿元，抵押补充贷款净回笼1545亿元，其他结构性货币政策工具净投放1129亿元，公开市场国债买卖净投放500亿元 [8] 地缘政治与国际贸易 - 伊朗方面消息称霍尔木兹海峡船舶通行许可申请系统已全面开放，全球船东和船长可提交通行申请 [5] - 美国总统特朗普签署文件，暂时调整部分进口钢铝铜产品关税，从6月8日实施至2027年底，其中收割机等农业机械进口关税从25%下调至15%，本地成分含量比例门槛从95%下调至85% [17] - 美国拟对巴西多项进口商品加征25%惩罚性关税，涵盖电子支付服务、知识产权保护等领域，但牛肉、咖啡、稀土矿物等产品被豁免 [18] - 欧盟计划针对关键政府公共采购项目中的云计算服务出台严苛准入标准，此举可能将亚马逊、微软与谷歌排除在相关项目之外 [19] - 阿联酋阿布扎比国家石油公司计划修建成品油管线以绕开霍尔木兹海峡，并研讨新建东西走向原油干线供其他海湾产油国使用 [24] 全球金融市场表现 - A股震荡攀升，上证指数收涨0.43%报4075.1点，深证成指涨1.63%，创业板指涨2.66%，市场成交额2.81万亿元，算力硬件产业链走强 [9] - 香港恒生指数收涨2.52%报26038.32点，恒生科技指数大涨4.72%，科技股全线爆发，腾讯控股大涨逾10% [9] - 美国三大股指小幅收涨续创收盘新高，道指涨0.45%，标普500涨0.13%，纳指涨0.03%，纳斯达克中国金龙指数涨1.83% [20] - 欧洲三大股指全线上涨，德国DAX指数涨0.48%，法国CAC40指数涨0.77%，英国富时100指数涨0.33% [20] - 韩国综合指数收涨0.15%报8801.49点，续创新高，韩国股市总市值正式超越印度，跃居全球第六大股票市场 [20] - 印度国家证券存管公司数据显示，截至6月1日外国机构投资者在印度股票的净投资总额为7.3万亿卢比，为2016年以来最低水平 [21] 大宗商品与外汇市场 - 美油主力合约收涨1.33%报93.39美元/桶，布油主力合约涨1.01%报95.94美元/桶，受美国API原油库存大降及中东地缘局势紧张推动 [22] - COMEX黄金期货涨0.29%报4519.20美元/盎司，COMEX白银期货涨0.25%报75.44美元/盎司，中东紧张局势推升避险情绪 [23] - 伦敦基本金属多数上涨，LME期锡涨2.88%，LME期铅涨1.52%，LME期锌涨1.48%，LME期铝涨1.20%，LME期铜涨1.10% [23] - 欧洲央行报告指出，截至2025年底黄金在全球官方储备资产总额中占比已升至27%，超过美国国债的22%，成为全球官方储备第一大资产 [23] - 在岸人民币对美元收盘报6.7622，较上一交易日上涨28个基点 [25] - 美元指数涨0.03%报99.22，美元兑日元涨0.16%报159.9295 [25] 上市公司重要公告摘要 - 东吴证券拟115.19亿元收购东海证券83.68%股份 [11] - TCL科技取消配套募资，拟11亿-12亿元回购股份 [11] - 中远海能拟投资64.45亿元建造4艘LNG船舶 [11] - 呈和科技拟不超13亿元投建高频高速电子材料项目 [11] - 科大智能签1.3亿美元伊拉克电厂设备供货框架合同 [11] - 国盾量子拟出资3亿元参设量子产业创投基金 [11] - 挖金客拟携手康惠股份子公司布局AI算力业务 [11] - 宇树科技科创板IPO审核状态变更为提交注册，其与英伟达联合推出的新一代人形机器人参考设计H2 Plus将于下半年上市 [9]