融资支持计划 - 未来五年为各类民营经济主体累计提供融资支持不低于10万亿元[3][6] - 未来五年为科技创新领域主体累计提供融资支持不低于3万亿元[1][3][6] - 协同中邮证券、中邮保险为15万家科技企业提供综合金融服务[6] 科技金融服务进展 - 服务科技型企业超9万户，较上年末增长超30%[1][14] - 科技型企业融资余额突破5000亿元，较上年末增长40%[1][14] - 实体经济债券投资规模达4794.93亿元，较上年末增长115.22%，其中科创类债券占比1.83%[14] 机构与团队布局 - 设立29家科技金融事业部、40家科技金融特色支行及30家科技金融特色网点[13] - 派驻300名客户服务工程师支持民营企业数智化转型[6] - 在50家国家高新区设立科技支行或科技金融特色网点[15] 产品与服务创新 - 构建"U益创"科技金融产品体系，包括"科创贷""科创e贷"等拳头产品[14] - 推出"小微易贷""专新贴"等线上化产品，实现全流程自动化[24] - 举办超200场"U益创"惠企服务活动[14] 园区与产业集群服务 - 江苏省溧阳高新区授信超80亿元，累计开立银票27亿元、贴现超100亿元[19] - 湖南省娄底市新化县电子陶瓷产业集群授信超10亿元[21] - 与工信部火炬中心合作开展"火炬引航 邮企共进"园区赋能活动[15] 金融科技应用 - 开发11个"看未来"细分行业模型，覆盖科技企业、民营企业等客群[22] - "看未来"技术批复企业超1.6万户（+72.84%），金额超3.6万亿元（+169.10%）[22] - 2024年信息科技投入占营业收入3.53%，同比增长9.03%[30] 生态合作与模式创新 - 与深交所联合举办11期"科融通"股权融资路演[14] - 构建"贷款+外部直投"服务模式，协助企业对接投资机构[14] - 北京分行发布全国首家鸿蒙生态银行，实现多设备互联闭环服务[30]

文章核心观点 - 经济转型和低利率时代改变银行业发展模式和经营策略，邮储银行2024年年报展现穿越周期的韧性，源于深耕主责主业和向新求变，正展开服务中国式现代化的金融新图景 [1] 上市9年表现 稳 - 坚持规模、效益、质量动态均衡发展，2024年末总资产、贷款总额、存款总额分别为17.08万亿元、8.91万亿元、15.29万亿元，较上市前分别增长1.3倍、2.6倍、1.4倍 [2] - 2024年营业收入和归母净利润分别达3487.75亿元、864.79亿元，较上市前分别增长1.6倍、1.7倍，ROE长期保持在10%以上 [2] - 不良贷款率长期保持在1%以下，在上市银行中处于较优水平 [2] 进 - 全方位助力国家战略实施推进，服务“三农”、城乡居民和中小企业优势巩固，做好“五篇大文章”，重点领域贷款余额占整体贷款比重进一步提升 [2] 优 - 零售金融核心优势持续巩固，2024年末零售客户数超6.73亿户，管理零售客户总资产(AUM)16.69万亿元 [3] - 公司业务增量扩面提质，2024年末公司客户180.41万户，相比上市前增长近两倍 [3] - 资金资管业务亮点纷呈 [3] 深耕主责主业的韧性 业务布局 - 延续服务“三农”、城乡居民和中小企业定位，拥有近4万个营业网点，覆盖99%的县（市），70%在县及县以下地区 [4] - 截至2024年末，涉农贷款余额2.29万亿元，普惠型小微企业贷款余额1.63万亿元，占贷款总额比重居国有大行前列 [4] - 2024年末个人存款13.63万亿元，个人贷款4.77万亿元，零售银行特色鲜明 [4] 抗风险优势 - 客户分散降低风险，县域、乡村受宏观经济周期影响小，农户、小微业主等客户分散形成多节点风险缓释机制 [5] - 负债来源稳定，农村及县域客户存款稳定性高，2024年末存款付息率为1.44%，显著低于同业，邮银协同新举措将增强盈利能力 [6] - 零售业务主导，资产负债结构稳健，零售业务现金流稳定，零售贷款风险权重低，2024年末资本充足率14.44%，高于监管要求 [6] 增资影响 - 财政部和战略股东拟向邮储银行增资1300亿元，财政部拟注资1175.8亿元将成持股超15%的第二大股东，注资完成后核心一级资本充足率预计提升1.5个百分点 [7] - 资本实力增强将提升服务实体经济、抵御风险和盈利能力，为业务发展和结构调整打开空间 [7] 向新求变的探索 科技投入 - 上市以来信息科技投入规模及占比稳中有升，2024年信息科技投入122.96亿元，同比增长9.03%，占营业收入的3.53% [8] 科技赋能成果 - 推动线上小微易贷产品场景化转型，接入多领域数据，扩大普惠金融覆盖面，提升服务效率 [8] - 积极布局新赛道，践行科技金融大文章，支持新质生产力发展 [8] 科技金融举措 - 创新“技术流”评价体系、丰富“看未来”审查方法、优化“U益创”科技金融产品服务体系、打造“政企研投”科技金融生态圈 [9] - “看未来”评价模式基于科技型企业特点定制评级模型，对科技型企业信贷不依靠担保抵押 [9] 科技金融案例 - 在湖南为某陶瓷科技公司提供金融支持，授信额度从1000万元逐步增加到5.2亿元 [9] - 在深圳为某电子企业提供信贷支持，匹配不同融资产品和授信方案 [10] - 在安徽为某机器人龙头企业授信1.5亿元 [10] 科技金融数据 - 截至2024年末应用“看未来”技术批复企业超1.6万户，增长72.8%，批复金额超3.6万亿元，增长169.1% [10] - 截至2024年末服务科技型企业超9万户，融资余额突破5000亿元，分别较上年增长30%、40%以上 [10] 战略行动 - 实施服务强县富镇、公司业务提升、手机银行赶超、网点效能跃升、城市业务攻坚“五大行动” [11] - 推行组织架构、网点经营、市场服务、激励机制、数智化转型、运营管理、风险管理“七大改革” [11]

文章核心观点 3月27日邮储银行发布2024年年度报告，在普惠金融、科技金融、数字金融、绿色金融、养老金融等方面取得进展，未来将以落实“五篇大文章”为主线推进自身高质量发展 [1][4] 普惠金融 - 截至2024年末涉农贷款余额2.29万亿元，普惠型小微企业贷款余额1.63万亿元，占客户贷款总额比重均居国有大行前列 [1] - 聚焦普惠信贷保量、稳价、优结构，推动服务模式创新和流程重塑，深化数字化转型和集约化运营，提升普惠金融服务专业化水平 [1] 科技金融 - 打造科技金融生力军，聚焦科技型企业全方位金融需求，创新“技术流”评价体系等，为超9万户科技型企业提供高质量综合金融服务 [2] 数字金融 - 2024年建设数字生态银行，数智化转型加速推进，上线新一代公司、信用卡核心系统等重大工程，发布自有大模型“邮智” [3] - 2024年信息科技投入122.96亿元，同比增长9.03%，占营业收入的3.53% [3] - MAU（手机银行月活客户规模）突破8100万户，推出手机银行10.0，手机银行用户体验及服务保障位列行业第一，用户体验连续两年位列行业第一 [3] 绿色金融 - 截至2024年末绿色贷款余额7817.32亿元，较上年末增长22.55%，增速持续多年高于各项贷款平均水平 [4] - 积极传播“绿色 让生活更美好”主张，发展可持续金融等，支持生物多样性保护，助力实现碳达峰碳中和目标 [4] - 连续被中国银行业协会授予“绿色银行评价先进单位”，获明晟公司（MSCI）ESG评级AA级 [4] 养老金融 - 围绕养老金金融等三大领域，构建“三横三纵”立体式养老金融体系，搭建个人养老金产品服务体系，推出“U享未来”个人养老金服务品牌 [4]

文章核心观点 2024年邮储银行全面落实相关会议部署，优化资源配置，提升管理效能，经营稳中有进、进中有质，发展韧性增强，差异化竞争优势凸显，业务结构更均衡，资产质量优秀，未来将向“新”求变激发改革创新动能 [1][2][3] 发展韧性持续增强 - 2024年营业收入3487.75亿元，同比增长1.83%，利息净收入2861.23亿元，同比增长1.53%，净息差1.87%，非息收入626.52亿元，同比增长3.21%，利润总额945.92亿元，同比增长3.27% [2] - 截至2024年末，资产总额17.08万亿元，较上年末增长8.64%，客户贷款总额8.91万亿元，较上年末增长9.38%，负债总额16.05万亿元，较上年末增长8.69%，客户存款15.29万亿元，较上年末增长9.54% [2] - 与上市前相比，9年间资产规模增长134.16%，贷款总额增长260.59%，存款总额增长142.47%，上市以来累计为股东分红超1600亿元 [2] 差异化竞争优势凸显 - 普惠服务能力增强，截至2024年末，涉农贷款余额2.29万亿元，普惠型小微企业贷款余额1.63万亿元，占比居国有大行前列 [4] - 科技金融优势建立，为超9万户科技型企业提供服务 [4] - 数智化转型加速，2024年信息科技投入122.96亿元，同比增长9.03%，占比3.53%，MAU突破8100万户，手机银行用户体验居首 [5] - 绿色金融产品丰富，截至2024年末，绿色贷款余额7817.32亿元，较上年末增长22.55%，获相关评级 [6] - 养老金融服务体系深化，构建“三横三纵”体系，推出服务品牌 [7] 业务结构更加均衡 - 零售业务方面，截至2024年末，个人存款13.63万亿元，个人贷款4.77万亿元，管理AUM规模16.69万亿元，富嘉、鼎福客户分别增长17.60%、26.91%，消费贷款增长超1300亿元，房贷增量居首 [8] - 公司金融业务方面，截至2024年末，公司客户达180.41万户，年新增33.90万户，总量增长13.21%，主办行客户增长110.49%，服务科技型企业客户数增长超30%，融资余额增长超40% [9] - 金融市场业务方面，截至2024年末，资金业务资产规模6.84万亿元，政策性金融债承销规模2572亿元，同比增长193.27%，资产托管规模突破5万亿元，理财产品规模突破1万亿元，较上年末增长31.68%，“邮你同赢”平台交易量超5万亿元 [9] 资产质量保持优秀 - 截至2024年末，不良贷款率0.90%，不良贷款生成率0.84% [11] - 应用“看未来”技术批复企业超1.6万户，增长72.84%，批复金额超3.6万亿元，增长169.10% [11] 改革创新激发动能 - 管理创新方面，构建精益智慧、高效便捷运营体系，推动网点转型 [12] - 风险管理方面，优化风控模式，主动经营管理风险，打造数字化、智能化风控体系 [13] - 科技革命方面，以数智化为核心转型，加大科技投入，加快人工智能应用 [13]

文章核心观点 2024年邮储银行持续优化资源配置，提升管理效能，增强发展韧性，经营稳中有进、进中有质，发展韧性增强且差异化竞争优势凸显，未来将以落实“五篇大文章”为主线推进自身高质量发展 [1][2][3][7] 发展韧性持续增强 主要经营指标保持优异 - 2024年公司紧扣高质量发展主题，经营发展态势健康平稳，盈利能力稳定，实现营业收入3487.75亿元，同比增长1.83%，利润总额945.92亿元，同比增长3.27% [2] - 公司业务规模稳健增长，截至2024年末资产总额达17.08万亿元，较上年末增长8.64%，负债总额达16.05万亿元，较上年末增长8.69%，与上市前相比9年间资产规模增长134.16%，上市以来累计为股东分红超1600亿元 [2] - 2024年公司立足长期主义，优化资产结构，提升价值创造能力，为高质量发展蓄势蓄能，将加快推进战略优化升级，打造一流大型零售银行 [3] 差异化竞争优势更加凸显 推动“五篇大文章”见质见效 - 普惠服务能力增强，截至2024年末涉农贷款余额2.29万亿元，普惠型小微企业贷款余额1.63万亿元，占客户贷款总额比重居国有大行前列 [4] - 科技金融优势加快建立，为超9万户科技型企业提供综合金融服务 [4] - 数智化转型加速推进，2024年信息科技投入122.96亿元，同比增长9.03%，MAU突破8100万户，手机银行用户体验及服务保障位列行业第一 [5] - 绿色金融产品更丰富，截至2024年末绿色贷款余额7817.32亿元，较上年末增长22.55%，获MSCI ESG评级AA级 [6] - 养老金融服务体系深化，构建“三横三纵”立体式养老金融体系，推出个人养老金服务品牌 [6] - 行长表示公司将以落实“五篇大文章”为主线，在服务经济社会中推进自身高质量发展取得新突破 [7]