香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其 準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部份內容 而產生或因倚賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 Shiyue Daotian Group Co., Ltd. 9676 建議重選第二屆董事會董事 董事會謹此公佈，於2026年3月27日舉行的董事會會議上，董事會審議並通過關於建議重 選第二屆董事會董事的議案。 根據公司章程第九十七條規定，董事任期三年，任期屆滿可連選連任。鑒於第一屆董事 會任期已屆滿，為更好發揮董事會作用，綜合考慮專業結構、履職經歷、優勢專長等因 素，經本公司提名委員會（「提名委員會」）推薦，董事會建議提名以下董事為本公司第二 屆董事會董事候選人： 因此，建議第二屆董事會由九名董事組成，包括五名執行董事及四名獨立非執行董事。 根據公司章程，建議重選董事須經股東於本公司股東大會上批准。相關決議案將以普通 決議案形式提交股東週年大會，供股東以累積投票機制審議及批准。第二屆董事會董事 任期將為三年，自股東週年大會批准之日起生效。第一屆董事會全體董事應繼續根據適 用法律法規及公司章程履行董事職 ...

EF001 第 2 頁 共 2 頁 v 1.1.1 EF001 | | 非居民企業 | | | | --- | --- | --- | --- | | | （非中國內地登記地址） | 10% | 任何以非個人股東名義（包括以香 | | | | | 港中央結算（代理人）有限公司、 | | | | | 其他代理人或受託人、或其他組織 | | | | | 及團體名義）登記的H股股份皆被 | | | | | 視為由非居民企業股東（定義見 | | | | | 《企業所得稅法》）所持有的股 | | | | | 份，本公司將在代扣代繳10.0%企 | | | | | 業所得稅後，向該等非居民企業股 | | | | | 東派發末期股息。 | | 發行人所發行上市權證/可轉換債券的相關信息 | | | | | 發行人所發行上市權證/可轉換債券 | 不適用 | | | | 其他信息 | | | | | 其他信息 | 不適用 | | | | 發行人董事 | | | | | 於本公告日期， 董事會包括執行董事王兵先生、趙文君女士、趙淑蘭女士、舒明賀先生及何洋先生； 以及獨立非執行董事史克通 | | | | | 先生、楊志達先生、林晨 ...

收入和利润（同比） - 2025年总收入为人民币68.10亿元，同比增长18.5%[3][8] - 2025年总收入为人民币68.10亿元，较2024年的57.45亿元增长18.5%[13] - 2025年度公司收入为人民币6,810.0百万元，同比增长18.5%[25] - 2025年收益为人民币68.09969亿元，较2024年的57.45315亿元增长18.5%[54] - 2025年总收益为6,809,969千元人民币，较2024年的5,745,315千元人民币增长18.5%[70] - 2025年毛利为人民币13.53亿元，同比增长32.8%[3][8] - 2025年度公司毛利为人民币1,353.3百万元，同比增长32.8%[25] - 2025年毛利为人民币13.53291亿元，毛利率为19.9%，较2024年的10.19372亿元（毛利率17.7%）有所提升[54] - 2025年总毛利为1,353,291千元人民币，较2024年的1,019,372千元人民币增长32.8%[70] - 2025年净利润为人民币4.28亿元，同比增长109.5%[3][8] - 公司年内利润从2024年的人民币204.4百万元增长至2025年的人民币428.3百万元，增幅显著[33] - 2025年本公司权益股东应占年内溢利为人民币4.28288亿元，较2024年的2.04373亿元大幅增长109.6%[54] - 2025年经调整净利润为人民币5.60亿元，同比增长60.3%[3][8] - 公司经调整净利润（非国际财务报告准则计量）从2024年的人民币349.5百万元增加60.3%至2025年的人民币560.4百万元，经调整净利率从6.1%增至8.2%[35] - 2025年所得税前利润为人民币4.46亿元，同比增长98.7%[8] - 2025年除税前溢利为445,790千元人民币，较2024年的224,370千元人民币增长98.7%[76] - 2025年每股基本盈利为人民币0.40元，较2024年的人民币0.19元增长110.5%[54] 利润率 - 2025年毛利率为19.9%，较上年度的17.7%有所提升[8] - 2025年度公司毛利率为19.9%，较上年度的17.7%提升2.2个百分点[25] - 公司毛利率从2024年的17.7%增长至2025年的19.9%[35] - 2025年经调整净利润率为8.2%，较上年度的6.1%有所提升[8] 各产品线收入表现 - 大米产品收入为人民币47.55亿元，占总收入69.8%，同比增长18.4%[13][15] - 大米产品分部2025年收益为4,755,074千元人民币，同比增长18.4%，毛利为900,013千元人民币，同比增长43.0%[70] - 玉米产品收入为人民币7.40亿元，占总收入10.9%，同比下降9.2%[13][15] - 玉米产品分部2025年收益为740,350千元人民币，同比下降9.2%，毛利为242,518千元人民币，同比下降1.2%[70] - 杂粮、豆类及其他产品收入为人民币6.39亿元，占总收入9.4%，同比增长36.0%[13][15] - 杂粮、豆类及其他产品分部2025年收益为638,680千元人民币，同比增长36.0%，毛利为144,547千元人民币，同比增长43.2%[70] - 干货及其他产品收入为人民币6.76亿元，占总收入9.9%，同比增长51.5%[13][15] - 干货及其他产品分部2025年收益为675,865千元人民币，同比增长51.5%，毛利为66,213千元人民币，同比增长52.0%[70] 各销售渠道收入表现 - 在线渠道总收入为人民币39.84亿元，占总收入58.5%，同比增长10.7%[17][19] - 电商平台收入为人民币25.59亿元，占总收入37.6%，同比增长7.3%[17][19] - 在线自营店收入为人民币14.25亿元，占总收入20.9%，同比增长17.3%[17][19] - 现代商超渠道收入为人民币12.08亿元，占总收入17.7%，同比增长19.2%[17][19] - 直接客户收入为人民币12.32亿元，占总收入18.1%，同比增长48.5%[17][19] 成本和费用（同比） - 2025年度销售及经销开支为人民币641.0百万元，同比增长24.8%[27] - 2025年员工成本为328,757千元人民币，较2024年的296,074千元人民币增长11.0%[74] - 2025年存货成本为5,456,678千元人民币，较2024年的4,725,943千元人民币增长15.5%[75] - 2025年财务成本为人民币12.6百万元，同比下降6.0%[30] 其他财务数据（损益相关） - 2025年度其他收入净额为人民币33.4百万元，较上年的人民币40.6百万元减少[26] - 2025年度贸易及其他应收款项减值亏损拨回人民币5.3百万元，上年为支出人民币4.6百万元[29] - 2025年度以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产公允价值变动损失为人民币142.7百万元[31] - 2025年所得税开支为17,502千元人民币，实际税率约为3.9%，显著低于25%的法定税率，主要受农产品初加工业务所得税豁免等税收优惠影响[76][81] 资产与负债状况（同比） - 公司存货从2024年12月31日的人民币1,360.2百万元增加53.4%至2025年12月31日的人民币2,087.2百万元[36] - 2025年末存货为人民币20.87174亿元，较2024年末的13.60169亿元增长53.5%[55] - 存货总额同比增长53.6%至21.08亿元人民币，其中原材料存货增长70.1%至14.80亿元人民币[82] - 已售存货账面值同比增长15.2%至54.47亿元人民币[82] - 公司贸易应收款项从2024年12月31日的人民币377.4百万元增加20.3%至2025年12月31日的人民币454.1百万元[37] - 贸易及其他应收款项总额同比增长26.7%至7.72亿元人民币，其中来自第三方的贸易应收款项增长18.6%至4.54亿元人民币[83] - 可收回增值税同比增长106.5%至1.70亿元人民币[83] - 公司手头及银行现金从2024年12月31日的人民币713.0百万元减少39.8%至2025年12月31日的人民币429.4百万元[41] - 2025年末手头及银行现金为人民币4.29361亿元，较2024年末的7.12972亿元下降39.8%[55] - 公司银行贷款从2024年12月31日的人民币645.5百万元增加55.0%至2025年12月31日的人民币1,000.7百万元[42] - 2025年末银行贷款为人民币10.00682亿元，较2024年末的6.45475亿元增长55.0%[55] - 公司资本负债比率从2024年12月31日的23.0%上升至2025年12月31日的27.7%[43] - 公司贸易应付款项从2024年12月31日的人民币152.7百万元增加30.2%至2025年12月31日的人民币198.8百万元[39] - 贸易及其他应付款项总额同比增长23.0%至31.15亿元人民币，其中贸易应付款项增长30.2%至1.99亿元人民币[84] - 公司合约负债从2024年12月31日的人民币40.6百万元减少15.0%至2025年12月31日的人民币34.5百万元[40] 生产与供应链能力 - 截至2025年12月31日，公司已建成七个现代化生产基地并投入使用超过三十条自动化生产线[21][22] - 公司已建立五个自营区域配送中心及超过十个地方仓库的现代化库配体系[22] 资本开支与投资 - 2025年资本开支约为人民币2.97亿元，较2024年的2.169亿元增长36.9%[50] - 2025年末用于银行借款质押的物业、厂房及设备及土地使用权账面总值为人民币4.094亿元[51] 客户与供应商集中度 - 2025年对最大客户（公司A）的销售额为人民币13.53985亿元，占集团收益的19.9%[66] 股息政策 - 建议派发末期股息每股人民币0.32元，总额约人民币3.385亿元，约占2025年经调整净利润的60.4%[4] - 公司建议派发2025年末期股息每股0.32元，总额约3.385亿元人民币，占年度经调整净利润的60.4%[89] - 2025年已支付上一财年末期股息每股0.164元，总额1.7517亿元人民币，较2024年支付的0.031元每股大幅增加[88] 营运资金与应收应付状况 - 贸易应收款项账龄健康，96.6%的款项（扣除拨备后为4.5258亿元）账龄在3个月以内[84] - 贸易应付款项全部账龄在一年以内，金额为1.988亿元人民币[84] 全球发售所得款项使用情况 - 全球发售所得款项净额约为7.164亿港元[94] - 所得款项35%（约2.507亿港元）用于增强供应商合作与采购能力，计划于2025年末前使用完毕[94] - 所得款项30%（约2.149亿港元）用于产能扩建、产线升级等，计划于2025年末前使用完毕[94] - 所得款项5%（约0.358亿港元）用于建设数字化中台体系，使用计划延长至2027年末前[94] - 截至2025年12月31日，用于数字化中台体系的剩余所得款项净额为0.215亿港元[94] 公司治理与组织架构 - 公司董事长与总经理职责均由王兵先生担任，未按企业管治守则要求进行区分[95] - 公司自2025年12月16日起不再设置监事会[96] - 审核委员会由三名独立非执行董事组成，杨志达先生为主席[97] - 公司已采纳股份奖励计划，但截至公告日尚未授出任何奖励股份[98] - 公司董事会成员包括执行董事王兵、赵文君、赵淑兰、舒明贺及何洋，以及独立非执行董事史克通、杨志达、林晨及郭虹[104] - 截至2025年末，公司拥有2,425名全职雇员[92] 股份回购 - 2026年1月至2月，公司在联交所回购总计10,428,000股H股[100]

会议安排 - 董事会会议将于2026年3月27日举行[4] 业绩相关 - 会议将考虑及批准公司2025年度业绩及其发布[4] 股息派发 - 会议将考虑建议派发末期股息（如有）[4] 董事会构成 - 公告日期董事会包括5位执行董事和4位独立非执行董事[5]

股本与股份情况 - 截至2026年2月底，法定/注册股本总额106,815,315元，股份1,068,153,150股，面值0.1元[1] - 本月底已发行股份（不含库存）1,057,725,150股，库存10,428,000股，总数1,068,153,150股[2] 股份变动 - 本月已发行股份（不含库存）减少6,495,900股，库存增加6,495,900股[2] - 2025年6月26日股份回购致已发行（不含库存）减6,495,900股，库存增6,495,900股[4] 公众持股 - 截至本月底符合最低公众持股量要求[2]

公司股份回购 - 公司于2026年2月20日执行了股份回购操作 [1] - 此次回购涉及资金316.62万港元 [1] - 此次回购股份数量为36万股 [1]

公司股份回购 - 十月稻田于2月20日进行了股份回购操作 [1] - 本次回购耗资316.6万港元 [1] - 公司以每股8.57至8.81港元的价格回购了36万股股份 [1]

股份数据 - 2026年2月16日已发行股份（不含库存）1,058,085,150，库存10,068,000，总数1,068,153,150[3] - 2月20日购回360,000股，占此前已发行（不含库存）0.034%，每股8.7951港元[3] - 2月20日结束时，已发行（不含库存）1,057,725,150，库存10,428,000，总数1,068,153,150[3] - 2月20日购回每股最高8.81港元，最低8.57港元，付出3,166,233港元[9] 购回授权 - 购回授权决议2025年6月26日获通过[9] - 可购回总数42,181,943[9] - 已购回10,428,000，占决议通过当日已发行（不含库存）2.4721%[9] 其他 - 股份购回后新股发行等暂止期至2026年3月22日[9]

公司股份回购 - 公司于2月16日执行了股份回购操作 [1] - 本次回购耗资162万港元，共回购18万股 [1] - 每股回购价格区间为8.79港元至9港元 [1]

公司股份回购 - 公司于2026年2月16日执行了股份回购操作 [1] - 此次回购共耗资约161.96万港元 [1] - 此次回购涉及股份数量为18万股 [1]