业绩说明会安排 - 2026年04月21日14:00 - 15:00举行2025年年度业绩说明会[2][4] - 地点为上证路演中心，方式为上证路演中心网络互动[2][4] 投资者参与 - 2026年04月14日至04月20日16:00前可预征集提问[2][5] - 2026年04月21日14:00 - 15:00可登录上证路演中心参与[5] 参会人员及联系信息 - 董事长宋志刚等参加[5] - 联系人唐梦颖，电话0553 - 5847323，邮箱ir@ahxinke.cn[6]

公司治理 - 2025年度召开董事会9次，审议通过45项议案；股东会4次，审议通过23项议案，未通过1项议案[8] - 2025年度披露临时公告66次，定期报告4次[9] 股权变动 - 2025年4月11日至10月10日，控股股东四川融鑫增持公司无限售条件流通A股股份1225.09万股，增持金额5000.02万元，占总股本0.6783%，截至目前持股比例为10.48%[13] 融资情况 - 2025年6月27日董事会审议通过申请非公开发行不超5亿元公司债券，2026年1月第一期科技创新债券发行结束，规模1.20亿元[16] - 2026年拟向合作银行申请综合授信额度不超过30亿元[57] 子公司情况 - 安徽鑫科铜业有限公司注册资本4.5亿元，持股80%，总资产35.68亿元，净资产13.57亿元，营业收入42.33亿元，净利润5510.90万元[19] - 安徽鑫鸿电缆有限责任公司注册资本4500万元，间接持股80%，总资产2.57亿元，净资产1.20亿元，营业收入3.48亿元，净利润1742.01万元[19] - 广西鑫科铜业有限公司注册资本3亿元，间接持股80%，总资产7.80亿元，净资产2.13亿元，营业收入11.78亿元，净利润 - 1045.64万元[19] - 鑫谷和金属（无锡）有限公司注册资本4.44亿元，持股100%，总资产6.56亿元，净资产4.67亿元，营业收入6.86亿元，净利润1764.67万元[19] - 铜陵鑫科科技有限公司注册资本6000万元，持股100%，总资产7211.43万元，净资产5215.61万元，营业收入3468.64万元，净利润201.33万元[19] 技术与产品 - 截至报告期末，公司主持和参与制定国家、行业标准44项，拥有授权专利132件，安徽省高新技术产品及新产品7项，安徽省工业精品3项，承担省、市科技类项目4项[24] - 自主研发的新型镀锡铜带材市场占有率全球前十、国内前列[26] - 公司是国内少数实现“高速铜缆—高速铜连接组件”产业链一体化布局的厂商之一[28] 市场与行业 - 2026年全球经济增速约为3.2%，与2025年增速持平[29] - 安泰科预计2026年我国铜板带表观消费约290万吨，同比增长8.5%，产能利用率均值预计在61.5%左右[29] 未来规划 - 公司将聚焦“高端制造 + 数智科技 + 绿色能源”，推动实施四大工程，围绕两大战略主业转型升级[32] - 2026年公司将开展结构调整、降本增效和数智赋能三项工作，推动产品结构升级[35] - 2025年公司进行多种融资方式尝试，2026年将继续探索多维度金融工具[36] 财务数据 - 2025年末公司资产总额446,536万元，比年初增加25,633万元，上升6.09%[47] - 2025年末公司负债总额264,186万元，比年初增加23,957万元，上升9.97%[48] - 2025年末归属于母公司净资产总额145,939万元，比上年同期增加2,871万元[49] - 2025年度公司实现营业总收入475,051万元，全年利润总额4,400万元，净利润3,918万元[50] - 2025年度公司发生期间费用13,918万元，较上年减少249万元，研发费用较上年增加570万元[50] - 2025年度公司缴纳各项税金6,857万元，其中增值税1,063万元，所得税3,611万元[50] - 2025年现金及现金等价物净增加额为7,827万元，经营活动现金流净额为 -9,287万元，投资活动现金流净额为 -23,500万元，筹资活动现金流净额为40,632万元[51] - 2025年资产负债率为59.16%，较上年上升2.09个百分点，销售净利率为0.82%，较上年下降1.06个百分点[52] - 2025年度合并报表归属于母公司的净利润为3089.043465万元[55] - 截至2025年12月31日，母公司报表累计未分配利润为 -19.669139405亿元[55] - 2025年度拟不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本[55] 担保情况 - 对资产负债率超过70%的控股子公司担保额度为6亿元，占上市公司最近一期净资产比例41.11%[61] - 对资产负债率未超过70%的控股子公司担保额度为24亿元，占上市公司最近一期净资产比例164.46%[61] - 公司及控股子公司担保额度有效期自2025年年度股东会审议通过之日起三年[61] - 本次调整后公司及控股子公司担保额度为300,000万元，占2025年度经审计归属于母公司所有者净资产的205.57%[68] 薪酬情况 - 公司2025年度董事薪酬合计484.01万元[73] - 2026年度独立董事薪酬标准为15万元/年（税前）[74] - 公司董事绩效薪酬占比原则上不低于基本薪酬与绩效薪酬总额的50%[74] - 《鑫科材料董事、高级管理人员薪酬管理制度》已通过十届五次董事会会议审议[76]

财务数据关键指标变化：归母净利润 - 预计2026年第一季度归属于母公司股东的净利润为1500万元到1800万元[2] - 预计第一季度归母净利润同比增加606.79万元到906.79万元，同比增长67.93%至101.52%[2] - 上年同期（2025年第一季度）归属于母公司股东的净利润为893.21万元[4] 财务数据关键指标变化：扣非净利润 - 预计2026年第一季度扣除非经常性损益的净利润为1200万元到1500万元[2] - 预计第一季度扣非净利润同比增加528.98万元到828.98万元，同比增长78.83%至123.54%[2] - 上年同期（2025年第一季度）扣除非经常性损益后的净利润为671.02万元[4] 业绩预增原因：业务运营与产品策略 - 业绩预增主因是产品结构调整增加高附加值产品销量，以及强化库存周转与生产组织[5] 业绩预增原因：子公司表现与外部因素 - 业绩预增另一原因是生产基地专业化及铜价上涨，使广西鑫科铜业有限公司扭亏为盈[5] 其他重要内容：数据说明与提示 - 本次业绩预告数据为财务部门初步核算，未经注册会计师审计[3] - 具体准确财务数据以公司正式披露的2026年第一季度报告为准[7]

审计相关 - 审计截止日期为2025年12月31日[2] - 鑫科材料于2025年12月31日在重大方面保持有效财务报告内部控制[9][10] 内控职责 - 公司董事会负责建立健全和实施内控并评价有效性[6] - 注册会计师负责对财务报告内控有效性发表意见并披露非财务报告内控重大缺陷[7] 内控风险 - 内控有固有局限性，根据审计结果推测未来有效性有风险[8]

业绩总结 - 2025年度收入475,050.80万元，主营业务收入456,462.99万元[6] - 2025年末资产总计44.65亿元，较上期增长6.09%[17] - 2025年末负债合计26.42亿元，较上期增长9.99%[19] - 2025年营业总收入47.51亿元，较上期增长20.01%[24] - 2025年净利润3917.98万元，较上期下降47.58%[24] - 2025年经营活动现金流入小计60.01亿元，较上期增长45.39%[26] - 2025年经营活动现金流出小计60.94亿元，较上期增长45.37%[26] - 2025年经营活动产生的现金流量净额 -9286.79万元，较上期下降43.92%[26] - 2025年投资活动现金流出小计27.43亿元，较上期增长161.37%[26] - 2025年筹资活动现金流入小计13.14亿元，较上期下降10.20%[26] - 2025年营业收入3,582,651.87元，较上期增长73.79%[33] - 2025年营业利润239,460,178.19元，较上期增长8309.48%[33] - 2025年净利润246,095,393.79元，较上期增长6647.43%[33] - 2025年经营活动产生的现金流量净额103,930,992.02元，较上期增长11.47%[35] 财务政策 - 销售收入确认因影响大且有重大错报风险，被识别为关键审计事项[6] - 公司合并财务报表以控制为基础，所有子公司均纳入[63] - 金融资产分三类计量，按不同规则处理[79] - 金融负债初始分类后按不同规则后续计量[85] - 应收账款按逾期天数计提预期信用损失[108] - 存货按成本与可变现净值孰低提取或调整跌价准备[115] - 长期股权投资按不同情况采用成本法或权益法核算[120] - 固定资产按不同类别确定折旧年限和残值率[140] - 符合资本化条件资产购建或生产的借款费用资本化[142] - 使用权资产按成本初始计量，后续采用成本模式计量[147] - 使用寿命有限的无形资产按不同类别确定预计使用寿命[153] 业务相关 - 公司收入主要来源于铜基合金材料和电线电缆销售[186] - 公司在客户取得商品或服务控制权时按交易价格确认收入[187] - 铜基合金材料内销和外销按不同条件确认收入[189][190] - 电线电缆内销在产品运至交货地被客户接受且收款或获收款权时确认[190] 其他 - 公司本期纳入合并范围的子公司共11户，与上期相比未发生变化[44] - 财务报表于2026年3月30日经公司董事会批准报出[45]

子公司定义 - 直接或间接持股超50%有绝对控股权或持股50%以下但有实际控制力[5] 子公司管理 - 公司推荐董事应占子公司董事会成员半数以上[8] - 月度结束10个工作日内向公司财务部门提交财务报表[17] - 按规定时间向公司运营管理部报送经营情况总结[17] - 在建工程和对外投资项目按规定报告实施进度和达产达效情况[18] 子公司权限 - 未经股东会批准不得对外出借资金和进行担保[11] - 不具有独立的股权等多项处置权，实施需提交公司审议[15] - 向银行贷款需公司担保，需提前报送材料并经审议批准[16] - 对外担保由公司统一管理[16] - 发生关联交易遵照公司《关联交易管理办法》执行[16] 公司制度 - 由董事会负责制定、修改和解释[21] - 经董事会审议通过之日起生效实施，修订时亦同[21]

战略与ESG委员会构成 - 成员由3 - 5名董事组成，至少1名独立董事[7] - 委员由董事长等提名[7] - 设主任委员1名，由董事长担任[5] 工作小组设置 - 下设工作小组，组长由总经理担任，副组长1 - 2名[7] 会议相关 - 每年至少召开2次会议，会前5天通知委员[14] - 三分之二以上委员出席方可举行[13] - 决议须全体委员过半数通过[13] 细则规定 - 细则自董事会决议通过之日起施行[17] - 细则解释权归属公司董事会[17]

公司治理 - 独立董事李明茂亲自出席董事会9次，未委托出席和缺席[4] - 董事会各专门委员会共召开13次会议[5] 财务审计 - 2025年度聘任政旦志远为财务报告及内控审计机构[13] - 公司2024年度拟不进行利润分配和资本公积金转增股本[12] 资金运作 - 公司面向专业投资者非公开发行不超过5亿元公司债券[15] - 公司债券募集资金使用与管理符合规定[11] 业务相关 - 公司调整担保事项系为满足子公司业务发展及生产经营需要[10] - 公司与关联方资金往来为正常经营性往来[10] - 公司开展外汇衍生品套期保值业务，审批程序和内控机制合规[16] 信息披露与独董职责 - 公司2025年信息披露符合相关法律法规规定[17] - 2026年独立董事将继续履行义务，维护公司和中小股东权益[20]

制度适用与责任主体 - 制度适用于董事会秘书等多类人员和机构[6] - 董事会负责制度实施，董事长为第一责任人[7] 信息定义与披露渠道 - 信息指可能影响公司证券价格的重大信息[9] - 指定刊载报纸有《上海证券报》等，指定网站为http://www.sse.com.cn[10] 披露文件与报告类型 - 公司应披露招股说明书等信息文件[13] - 定期报告包括年度、中期和季度报告[13] 报告披露要求 - 年度报告财务会计报告需经有资格会计师事务所审计[14] - 发生重大事件应立即以临时报告披露[15] 重大事件与披露情形 - 重大事件包括公司计提大额资产减值准备等[15] - 任一股东所持公司5%以上股份被质押等情况需披露[15] 报告披露时间 - 年度报告需在每个会计年度结束之日起4个月内披露[18] - 中期报告需在上半年结束之日起2个月内披露[18] - 季度报告需在第3、9个月结束后的1个月内披露[18] 报告内容要求 - 中期报告应记载公司基本情况等内容[19] - 季度报告应记载公司基本情况等内容[21] - 发行可转换公司债券，年度和中期报告要包含转股情况[21] 管理部门与职责 - 董事会办公室是信息披露事务管理部门[21] - 董事会秘书负责组织协调信息披露[21] 报告编制与披露流程 - 总经理等编制定期报告草案，审计委员会审核，董事会秘书组织披露[22] - 董事等知悉重大事件通报董事会秘书组织临时报告披露[22] 关联交易披露 - 持股5%以上股东等应报送关联人名单及关联关系说明[23] 非标准审计报告处理 - 定期报告中财务会计报告被出具非标准审计报告，董事会需作专项说明[25] 信息保存期限 - 公司董事等履行职责相关信息披露文件保存期限为10年[30] - 公司信息披露文件及公告保存期限为10年[30] 子公司信息披露 - 直接或间接持股超50%的子公司应设专人负责信息披露[31] 财务负责人职责 - 财务负责人每月需提供财务报表及大额现金进出表并说明重大财务事项[33] 责任承担与评估 - 董事会全体成员对信息披露内容真实性等承担连带责任[32] - 董事会应对信息披露事务管理制度年度实施情况进行自我评估并披露[36] 审计委员会职责 - 审计委员会需保证披露文件内容真实准确完整[36] - 审计委员会需对定期报告出具书面审核意见等[37] 人员报告义务 - 高级管理人员应及时向董事会报告公司重大信息[37] - 持有公司5%以上股份股东或实际控制人情况变化需告知公司董事会[39] 违规处理 - 违反信息披露制度擅自披露信息，公司将处分并追究责任[40] - 信息披露不准确造成影响，公司将处分审核责任人[40] 子公司信息变更 - 控股子公司信息披露负责人变更需在二个工作日内报公司董事会秘书[40] 违规整改与备案 - 公司信息披露违规，董事会应检查制度并报上交所备案[40] 常设机构信息 - 公司信息披露常设机构为董事会办公室[43] 制度生效与备案 - 本制度经董事会审议批准后生效，通过后五个工作日内上报备案并披露[46] 考核纳入 - 信息披露相关责任人执行情况纳入公司考核范围[46]

公司治理 - 独立董事本年应参加董事会9次，均亲自出席，出席股东会0次[4] - 董事会各专门委员会共召开13次会议，含各委员会具体次数[6][7] - 2026年独立董事将按规定履职，提供建设性意见[22] 财务相关 - 2025年度聘任政旦志远（深圳）会计师事务所为审计机构[16] - 公司面向专业投资者非公开发行不超5亿元公司债券[17] - 2024年度拟不进行利润分配和资本公积金转增股本[15] - 公司债券募集资金使用合规，无违规行为[14] 业务管理 - 调整担保事项满足子公司业务发展，风险可控[13] - 开展外汇衍生品套期保值业务审批合规，有内控机制[18] 信息披露与内控 - 2025年信息披露工作符合规定[19] - 未发现公司内控重大缺陷[20]