公司本次交易正在积极推进中，尚存在不确定性，敬请广大投资者理性投资， 注意投资风险。 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 株洲千金药业股份有限公司（以下简称"公司"）正在筹划通过发行股份及 支付现金的方式购买湖南千金湘江药业股份有限公司（以下简称"千金湘江药 业"）、湖南千金协力药业有限公司（以下简称"千金协力药业"，与千金湘江药 业合称"标的公司"）的少数股东权益（以下简称"本次交易"）。根据《上市公 司重大资产重组管理办法（2023 修订）》和《上海证券交易所股票上市规则（2024 年 4 月修订）》等相关法规，本次交易构成公司关联交易，预计不构成重大资产 重组。 因有关事项尚存在不确定性，为保证公平信息披露，维护投资者利益，避免 造成公司股价异常波动，根据上海证券交易所有关规定，公司股票于 2024 年 8 月 27 日（星期二）开市起停牌，停牌时间不超过 10 个交易日。具体内容详见公 司于 2024 年 8 月 27 日披露的《株洲千金药业股份有限公司关于筹划发行股份及 支付现金购买资产暨关联交易事项的停 ...

报告公司投资评级 - 维持"买入"评级 [4] 报告的核心观点 - 公司 2024 年 H1 业绩整体稳健,Q2 轻微承压 [1] - 公司拟收购千金湘江及千金协力股权,实现资源整合 [1] - 公司发布 2024 年-2031 年战略规划,打造女性健康领域最具品牌影响力的标杆企业 [1] 财务数据和估值总结 - 预测公司 2024/2025/2026 年营收分别为 40.69/43.68/47.00 亿元,增速为 7%/7%/8% [2] - 预测公司 2024/2025/2026 年净利润分别为 3.4/3.6/3.86 亿元,增速为 6%/6%/7% [2] - 公司估值方面,2024/2025/2026 年 P/E 分别为 12.4/11.8/11.0,P/B 分别为 1.6/1.5/1.4 [3]

财务数据 - 营业收入为19.24亿元，同比增长0.60%[15] - 归属于上市公司股东的净利润为1.18亿元，同比增长0.87%[15] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1.11亿元，同比下降0.49%[15] - 经营活动产生的现金流量净额为-7,745万元，同比改善19.40%[15] - 归属于上市公司股东的净资产为23.62亿元，较上年度末下降1.14%[17] - 总资产为44.94亿元，较上年度末下降3.90%[17] - 基本每股收益为0.2777元，同比增长2.21%[18] - 加权平均净资产收益率为4.86%，同比下降0.32个百分点[18] - 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为4.56%，同比下降0.38个百分点[18] 主营业务 - 公司主要从事中成药、化学药、女性卫生用品的研制、生产、销售以及药品批发和零售业务[23] - 公司主导产品包括妇科千金片、补血益母丸、缬沙坦胶囊、阿魏酸哌嗪片等[23] 战略规划 - 公司已发布战略规划，全面启动数字化转型，将着力打造新质生产力[23] - 公司将逐步推进精益生产，建立数字化赋能和客户运维柔性组织，打造一纵一横一圈的营销模式[23] - 公司将在自研和合作研发双模式结合下，加快研制具有临床优势和特色的中药创新产品[23] - 公司将依托博士后科研工作站和国家企业技术中心，通过深度产学研用和广泛链接外部资源，加速科技成果转化[23] - 公司将在线上市场加大传统电商、直播带货、社区团购、私域直播等方式的营销力度[23] 产品优势 - 公司拥有12种制剂、38条自动化生产线、141项药品批准证书和23项原料药批准证书[27] - 公司及控股子公司共有44个药品被列入《国家基本药物目录（2018年版）》，77个药品入选了《国家基本医疗保险、工伤保险和生育保险药品目录（2023年版）》[27] - 公司累计拥有有效专利429件，其中发明专利213件，实用新型专利69件，外观专利147件[27] - 公司中成药主导产品妇科千金片（胶囊）、补血益母丸（颗粒）是独家的国基药品种、国医保甲类品种，妇科断红饮胶囊是国家中药保护品种[27] - 公司化药主导产品包括降压药、降脂药、降糖药、心血管系统用药、泌尿系统用药、神经系统用药、肝病用药等[27] 数字化转型 - 公司已全面推进数字化转型，集团数字化营销和客户运维平台已上线运行[28] - 公司建立产供销组织和供应链部，统筹原药材采购，协同药品生产和销售[28] 研发投入 - 公司加大研发投入，在中药、化药和衍生品领域均有多个在研项目[29,30] - 公司通过生产工艺改进及设备改造，不断提升生产效率降低生产成本[30] - 公司完成19个外购批文的持有人变更，其中5个产品上市取得阶段性成果[30] 成本管控 - 公司通过集团内协同，对化学原料药、辅料、包装材料等物料进行大宗采购，降低原辅料成本[23] 医保政策 - 2024年1月，国家医保局新版医保药品目录内药品总数达到3088种，其中中成药1390种[24] - 2024年3月，政府工作报告强调了创新药和生命科学的重要性，鼓励生物技术药、化学药和中医药等细分领域的产品研发[25] 环境保护 - 公司主要子公司为重点排污单位,排放的主要污染物为化学需氧量,均达到国家或地方排放标准[52][53][54] - 公司主要子公司的废水排放量分别为11.3万吨、3.5万吨、1.74万吨、1.57万吨和0.6227万吨,均未超标[54] - 公司主要子公司的化学需氧量排放总量分别为58吨/年、13吨/年、6吨/年、3吨/年和3.63吨/年,均在核定的排放总量内[54] - 公司现有两个污水处理站，分别采用接触氧化和SBR处理工艺[1][2][3] - 公司已编制突发环境事件应急预案并备案[1][2][3] - 公司主要污染物为化学需氧量，已安装废水在线监测系统并委托第三方进行监测[1][2][3] - 公司使用清洁能源天然气，建立了危险废弃物暂存间并委托有资质单位处理[1][2][3] - 公司执行排污定额管理，组织技术改造以降低排放[1] - 公司增加污水处理站尾气治理设施以改善周边环境[2] - 公司帮扶当地村庄建设粽叶种植基地并提供就业培训[3] 担保情况 - 公司2023年8月24日为子公司千金医药提供4,000万元的担保[71] - 公司2023年1月13日为子公司千金医药提供11,200万元的担保[73] - 公司2023年11月23日为子公司千金医药提供1,000万元的担保[73] 股权激励 - 公司回购注销136名激励对象已获授但未解除限售的限制性股票4,920,000股[78] - 公司未实施股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施[50][51] 股东情况 - 公司股东株洲市国有资产投资控股集团有限公司持股比例为28.16%[83] - 公司第二大股东为招商银行股份有限公司－上证红

证券代码：600479 证券简称：千金药业 公告编号：2024-036 株洲千金药业股份有限公司 2024 年半年度主要经营数据公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 根据《上市公司行业信息披露指引第六号——医药制造》及 《关于做好主板上市公司 2024 年半年度报告披露工作的重要提醒》 的要求，公司现将 2024 年第半年度主要经营数据披露如下： | | | | | 单位：元 营业 | 币种：人民币 营业 | | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | | | | 毛利 | 比上 | 比上 | 比上年 | | | | | | | 收入 | 成本 | 毛利率 | | | 分行业 | 营业收入 | 营业成本 | 率 | 年同 | 年同 | 同期增 | | | | | | （%） | 期增 | 期增 | 减 | | | | | | | 减 | 减 | （%） | | | | | | | （%） | （%） | | | | 药品生 | | | | | ...

证券代码：600479 证券简称：千金药业 公告编号：2024-035 株洲千金药业股份有限公司 关于筹划发行股份及支付现金购买资产暨关联交易事 项的停牌公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 证券停复牌情况：适用 根据《上市公司重大资产重组管理办法》等相关规定，本次交易构成关联交易， 预计不构成重大资产重组，不构成重组上市，本次交易不会导致公司实际控制人发 生变更。 因本次交易尚存在不确定性，为了保证公平信息披露、维护投资者利益，避免 对公司股价造成重大影响，根据上海证券交易所的相关规定，经公司申请，公司股 票（证券简称：千金药业，证券代码：600479）自 2024 年 8 月 27 日（星期二）开 市起开始停牌，预计停牌时间不超过 10 个交易日。 停牌期间，公司将积极推进各项工作，并根据事项进展情况，严格按照有关法 律法规的规定和要求履行信息披露义务。待上述事项确定后，公司将及时发布相关 公告并申请公司股票复牌。敬请广大投资者关注后续公告，并注意投资风险。 二、本次交易的基本情况 因筹划发 ...

证券代码：600479 证券简称：千金药业 公告编号：2024-034 株洲千金药业股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 189 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 143,785,480 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | | | 份总数的比例（%） | 33.9119 | (四) 表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大会主持情况等。 本次会议由公司董事会召集，会议由公司董事长蹇顺主持。会议的召集、召 开符合《公司法》及《公司章程》的规定。 (一) 股东大会召开的时间：2024 年 8 月 23 日 (二) 股东大会召开的地点：湖南省株洲市天元区株洲大道 801 号千金药业三 楼会议室 (三) 出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其持有股份情况： 二、 ...

湖南启元律师事务所 关于株洲千金药业股份有限公司 2024年第二次临时股东大会的 法律意见书 致：株洲千金药业股份有限公司 湖南启元律师事务所（以下简称"本所"）接受株洲千金药业股份有限公司 （以下简称"公司"）的委托，指派本律师出席了公司 2024 年第二次临时股东大 会（以下简称"本次股东大会"），对本次股东大会的召集和召开程序、出席会 议人员及召集人的资格、表决程序和表决结果的合法有效性进行现场律师见证， 并发表本法律意见。 本律师根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中 华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司股东大会规则》 （以下简称"《股东大会规则》"）等我国现行法律、法规、规范性文件以及《株 洲千金药业股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的有关规定出具 本法律意见书。 本律师声明如下： （一）本律师根据本法律意见书出具日以前已经发生或者存在的事实，严格 履行了法定职责，遵循了勤勉尽责和诚实信用原则，进行了充分的核查验证，保 证本法律意见所认定的事实真实、准确、完整，所发表的结论性意见合法、准确， 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担相应法 ...

1 2024 年第二次临时股东大会资料 株洲千金药业股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会 会议资料 二〇二四年八月二十三日 2024 年第二次临时股东大会资料 资料目录 | 一、2024 年第二次临时股东大会会议议程 | 3 | | --- | --- | | 二、2024 年第二次临时股东大会会议须知 | 4 | | 三、议案及内容 | | | 1.关于变更公司经营范围暨修订《公司章程》的议案 | 5 | | 2.关于补选公司第十一届监事会监事的议案 | 7 | 2024 年第二次临时股东大会会议议程 一、会议安排 （一）现场会议时间：2024 年 8 月 23 日上午 10:00 2024 年第二次临时股东大会资料 株洲千金药业股份有限公司 网络投票时间：2024 年 8 月 23 日上午 9:15-11:30，下午 1:00-3:00 （二）现场会议地点: 湖南省株洲市天元区株洲大道 801 号千金药业三楼会议 室。 （三）会议召开方式：本次临时股东大会采取现场投票与网络投票相结合的方式。 （四）参加股东大会的方式：公司股东应选择现场投票和网络投票中的一种方式， 如果同一表决权出现重复投票表决的 ...

监事会认为:本次会计估计变更是根据公司实际情况而进行的合 理变更，符合《企业会计准则》的相关规定，变更后的会计估计更 利于客观、公允地反映公司的财务状况和经营成果。本次会计估计 变更决策程序符合有关法律法规及公司章程的规定，不存在损害公 司和全体股东利益的情形。监事会同意本次会计估计变更。 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 二〇二四年六月十四日，株洲千金药业股份有限公司（以下简 称"公司"）第十一届监事会第五次会议以通讯表决形式召开，会 议应参与表决监事3名，实到表决3名。会议审议并通过了以下议案： 一、公司关于会计估计变更的议案 证券代码：600479 证券简称：千金药业 公告编号：2024-026 株洲千金药业股份有限公司 第十一届监事会第五次会议决议公告 监事会 2024年6月18日 表决结果：3票赞成，0票反对，0票弃权。 特此公告。 株洲千金药业股份有限公司 ...

证券代码：600479 证券简称：千金药业 公告编号：2024-027 株洲千金药业股份有限公司 关于会计估计变更的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会计估计变更采用未来适用法进行会计处理，无需对以前 年度财务报告进行追溯调整，对株洲千金药业股份有限公司（以下简 称"公司"）以往各年度财务状况和经营成果不会产生影响。 本次会计估计变更后，具体影响取决于研发项目未来开发阶段 实际发生并满足资本化条件的支出，尚无法准确估计具体影响。 一、本次会计估计变更概述 随着公司研发实力与经验的积累，公司成立了专家组，定期对研 发项目进行评估，并根据评估结果、业务发展需要及市场情况适时对 研发项目进行调整，降低了研发结果及商业化成果的不确定性。基于 研发项目支出归集及核算可靠性的提高，以及研发结果不确定性的降 低，为使会计估计更贴合公司研发业务实际情况，参考同行业医药上 市公司会计处理方式，根据《企业会计准则第 28 号-会计政策、会计 估计变更和差错更正》的相关规定，公司拟对研发支出资本化时点的 估计 ...