公司基本信息 - 公司为注册于中国的外商投资股份有限公司，股票代码2880[2] - 英文名称为「Liaoning Port Co., Ltd.」[4] 公司人员构成 - 执行董事有李国锋博士（主席）、魏明晖先生（总经理）[3] - 非执行董事有王柱先生、黄镇洲先生、杨兵先生[3] - 独立非执行董事有刘春彦博士、程超英女士、陈维曦先生[3] 公司委员会构成 - 战略与可持续发展委员会主席为李国锋博士，成员有王柱等[4] - 提名及薪酬委员会主席为刘春彦博士，成员有李国锋等[4] - 审核委员会主席为程超英女士，成员有王柱等[4] - 财务管理委员会主席为陈维曦先生，成员有王柱等[4] 文档日期 - 文档日期为二零二五年五月二十日[4]

董事会决议 - 2025年5月20日董事会会议批准多项议案，生效至本届董事会任期届满[4] 人事变动 - 李国锋博士职务调整为执行董事并任董事长[5] - 李国锋博士任战略与可持续发展委员会主席、提名及薪酬委员会成员[10] - 李国锋博士不再担任审核委员会成员，王柱先生担任[10]

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承 担个别及连带责任。 一、董事会会议召开情况 会议届次：第七届董事会2025年第5次（临时）会议 会议时间：2025年5月20日 会议方式：通讯表决方式（视频会议） 会议通知和材料发出时间及方式：2025年5月15日，电子邮件。 证券代码：601880 证券简称：辽港股份 公告编号：临2025-030 辽宁港口股份有限公司 董事会决议公告 应出席董事人数：8人 亲自出席、授权出席人数：8人 会议应出席董事8人，亲自出席董事6人、授权出席董事2人。董 事王柱先生因公务无法出席本次会议，已授权独立董事程超英女士出 席并代为行使表决权；董事黄镇洲先生因公务无法出席本次会议，已 授权独立董事刘春彦先生出席并代为行使表决权。本次会议召集和召 开符合《中华人民共和国公司法》《辽宁港口股份有限公司章程》及 相关法律、法规的有关规定。经公司全体董事推举，本次会议由执行 董事魏明晖先生主持，公司监事及部分高级管理人员列席本次会议。 二、董事会会议审议情况 会议审议并通过了以下议案： （一）审议通过《关于辽宁港口 ...

公司经营情况 - 2025年一季度应收账款余额26.59亿元，其中2000万元以上占比78%，主要为油品客户、煤炭客户、船务公司等长期合作大客户的结算期内账款 [1] - 应付账款余额2.8亿元，主要为应付待结算的租费及海运费、修理采购款、辅助材料采购款等 [2] - 2024年散杂货吞吐量16,037.7万吨，同比减少3.4%，其中钢铁减少8.6%，铁矿石减少14.6%，煤炭减少19.7% [6] 业务板块表现 集装箱业务 - 2025年一季度吞吐量增幅2.6%，主要因新开5条内、外贸航线、空箱池业务发展及内贸粮食箱量增加 [2] - 预计2025年集运市场运力快速增长，运价回归正常水平，但面临贸易保护、产业向内陆转移等挑战，预计全年小幅增长 [2] 油化品业务 - 2025年一季度吞吐量增幅12.8%，因战略客户外进原油量增加、贸易油及期货油仓储转运业务拓展 [3] - 2025年面临炼化企业原油加工量减少、大石化停产搬迁、新能源替代等不利因素 [3] 散粮业务 - 2025年一季度吞吐量增幅12.7%，受益于国家收紧外贸粮食进口及生猪养殖回暖 [3] - 2025年受粮食拍卖政策及鲅鱼圈疏港高速改造影响 [4] 信用风险管理 - 公司制定《信用风险管理办法》等制度，强化应收账款、应收票据管控 [5] - 建立客户信用评级、授信管理、事后监测的全流程管控，将应收账款纳入绩效考核 [5] 股份回购进展 - 截至2025年4月底，第二期回购累计支付4.91亿元，距离8.4亿元上限仍有3.5亿元空间 [5] - 2024年完成股份回购并注销金额1.01亿元 [5] 中美关税影响 - 关税降低刺激中美贸易需求回暖，间接提升港口吞吐量，尤其钢材原材料出口及中转业务 [6][7] - 公司将持续关注国际制裁及贸易政策变化，抢抓"一带一路"等战略机遇，拓展东南亚、中东和拉美市场 [7][8]

业绩数据 - 2025年一季度应收账款余额26.59亿元，2000万以上合计占比78%[2] - 2025年一季度应付账款余额2.8亿元[2] - 2025年一季度集装箱吞吐量增幅2.6%[2] - 2025年一季度油化品吞吐量增幅12.8%[3] - 2025年一季度散粮吞吐量增幅12.7%[4] - 2024年散杂货吞吐量16037.7万吨，同比减3.4%[7] 资金情况 - 截至2025年4月底，二期回购累计支付4.91亿元，距上限约3.5亿[5] - 2024年回购股份注销金额1.01亿元[5] 未来展望 - 中美关税降低或增加公司货量和吞吐量[8][9] 新策略 - 关注政策变化制定策略，落实南向发展战略[9]

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容 概 不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示，概 不對因本公告全部或任何部分內容而產生或因依賴該等內容而引致的 任 何 損 失 承 擔 任 何 責 任。 （ 於 中 華 人 民 共 和 國 註 冊 成 立 之 外 商 投 資 股 份 有 限 公 司 ） （股票代碼：2880） 海外監管公告 本公告乃依據香港聯合交易所有限公司證券上市規則第13.10B條 作 出。 承董事會命 遼寧港口股份有限公司 王慧穎 公司秘書 中國遼寧省大連市 二零二五年五月十六日 於 本 公 告 日 期，董 事 會 成 員 是： 執 行 董 事： 魏明暉 非 執 行 董 事： 李 國 鋒、王 柱、黃 鎮 洲 及 楊 兵 獨 立 非 執 行 董 事： 劉 春 彥、程 超 英 及 陳 維 曦 * 本公司根據修改前的香港公司條例第XI部（即 已 於 二 零 一 四 年 三 月 三 日 生 效 之 公 司 條 例 第 十 六 部）登 記 為 非 香 港 公 司，英 文 名 稱 為「Liaoning Port Co., Lt ...

人事变动 - 王志贤于2025年5月14日提前离任董事长等职务，原定任期到2026年6月14日，因到龄退休[2] - 王志贤离任后不在公司及其控股子公司任职，无未履行承诺[2] - 王志贤辞呈自送达董事会生效，辞任不影响公司运作和经营[3] 后续安排 - 公司将按法定程序尽快完成董事长补选工作[4] - 王志贤与公司各方无分歧，董事会感谢其贡献[4]

公司股价与估值 - 5月14日收盘价1.53元，上涨2.68%，总市值365.75亿元 [1] - 滚动市盈率PE达37.46倍，创23天以来新低 [1] - 市净率0.92，低于行业平均1.25和行业中值1.21 [2] 行业估值对比 - 航运港口行业平均PE14.05倍，中值15.79倍，公司PE排名第31位 [1] - 行业总市值平均298.61亿元，中值136.63亿元 [2] - 可比公司中远海控PE4.74倍，上港集团8.93倍，招商港口11.03倍 [2] 机构持仓情况 - 2025年一季报显示10家机构持仓，合计持股1389711.31万股，持股市值207.07亿元 [1] - 持仓机构包括8家其他机构和2家基金 [1] 主营业务构成 - 主营业务涵盖油品/液体化工品码头、集装箱码头、汽车码头、散杂货码头、散粮码头、客运滚装码头及港口增值服务 [1] - 主要产品包括油品、集装箱、散杂货、散粮、客运、增值服务和汽车 [1] 财务表现 - 2025年一季度营业收入25.27亿元，同比下滑12.51% [1] - 净利润2.04亿元，同比下降45.09% [1] - 销售毛利率22.86% [1]

* （ 於 中 華 人 民 共 和 國 註 冊 成 立 之 外 商 投 資 股 份 有 限 公 司 ） （股票代碼：2880） 董 事 會 成 員 名 單、角 色 及 職 能 本 公 司 董 事 會（「董事會」）成 員 載 列 如 下： 執行董事 魏明暉先生 （總 經 理） 非執行董事 李國鋒博士 王柱先生 黃鎮洲先生 楊兵先生 獨立非執行董事 劉春彥博士 程超英女士 陳維曦先生 – 1 – 董 事 會 下 設 有 各 專 門 委 員 會，各 委 員 會 的 成 員 資 料 載 列 如 下： 戰略與可持續發展委員會 李國鋒博士 王柱先生 魏明暉先生 黃鎮洲先生 提名及薪酬委員會 劉春彥博士 （主 席） 程超英女士 審核委員會 程超英女士 （主 席） 李國鋒博士 陳維曦先生 財務管理委員會 陳維曦先生 （主 席） 王柱先生 程超英女士 中國遼寧省大連市 二零二五年五月十四日 * 本公司根據修改前的香港公司條例第XI部（即 已 於 二 零 一 四 年 三 月 三 日 生 效 之 香 港 公 司 條 例 第 十 六 部）登 記 為 非 香 港 公 司，英 文 名 稱 為「Liaoning Port Co., Ltd ...

人事变动 - 王志贤因退休5月14日起辞去董事长等职位[3] - 董事会将提名新董事长及填补提名及薪酬委员会空缺[3][4] 公司信息 - 公告日董事会成员含执行董事魏明晖等[6] - 公司依香港公司条例登记为非香港公司[7]