中国北京市朝阳区建国路 77 号华贸中心 3 号写字楼 34 层 邮政编码 100025 电话：（86-10）5809-1000 传真：（86-10）5809-1100 北京市竞天公诚律师事务所 关于浙江台华新材料集团股份有限公司 2025年第一次临时股东大会的法律意见书 致：浙江台华新材料集团股份有限公司 北京市竞天公诚律师事务所（以下简称"本所"）接受浙江台华新材料集团 股份有限公司（以下简称"公司"）的委托，指派本所律师列席公司于 2025 年 2 月 12 日 14 点 30 分在浙江省嘉兴市秀洲区王店镇梅北路 113 号浙江嘉华特种 尼龙有限公司会议室召开的 2025 年第一次临时股东大会（以下称"本次股东大 会"），并依据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》等中国法 律、法规和相关规范性文件（以下称"中国法律法规"）及《浙江台华新材料集 团股份有限公司章程》（以下称"《公司章程》"）的规定，就本次股东大会的 召集和召开程序、出席会议人员资格、召集人资格、会议表决程序和表决结果等 事宜（以下称"程序事宜"）出具本法律意见书。 为出具本法律意见书，本所律师审查了公司提供的有关本次股东大会的 ...

| 股东名称 | | 华秀投资 | | | | --- | --- | --- | --- | --- | | 本次解除质押股份 | | 5,500,000 | | 股 | | 占其所持股份比例 | | | | 14.55% | | 占公司总股本比例 | | | | 0.62% | | 解除质押时间 | 2025 | 年 2 | 月 | 10 日 | | 持股数量 | | 37,789,935 | | 股 | | 持股比例 | | | | 4.24% | 一、本次股份解质情况 证券代码：603055 证券简称：台华新材 公告编号：2025-011 浙江台华新材料集团股份有限公司 关于股东股份解除质押的公告 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示: 截至公告披露日，嘉兴市华秀投资管理有限公司（以下简称"华秀投资"） 持有浙江台华新材料集团股份有限公司（以下简称"台华新材"或"公司"）股 份数量为 37,789,935 股，全部为无限售条件的流通股，占公司总股本比例为 4.24%。本次解除质押后，华秀投资 ...

根据相关规定，因公司 2023 年年度权益分派实施，本次以集中竞价交易方式 回购股份价格上限 2024 年 6 月 6 日（权益分派除权除息日）起由不超过 13.93 元 /股（含）调整为不超过 13.77 元/股（含），具体内容详见公司在上海证券交易所 证券代码：603055 证券简称：台华新材 公告编号：2025-010 浙江台华新材料集团股份有限公司 关于以集中竞价交易方式回购公司股份的进展公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： | 回购方案首次披露日 | 2024/3/22 | | | --- | --- | --- | | 回购方案实施期限 | 待董事会审议通过后 12 个月 | | | 预计回购金额 | 5,000 万元 | 万元~10,000 | | 回购用途 | √用于员工持股计划或股权激励 | □减少注册资本 | | | □用于转换公司可转债 | | | | □为维护公司价值及股东权益 | | | 累计已回购股数 | 505.60 | 万股 | | 累计已回购股数占总股本比例 | ...

浙江台华新材料集团股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会 会议材料 二〇二五年二月 目录 | 2025 | 年第一次临时股东大会会议须知 3 | | --- | --- | | 2025 | 年第一次临时股东大会会议议程 5 | | | 议案一：关于公司为全资孙公司提供担保的议案 6 | 2 浙江台华新材料集团股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会会议须知 为维护股东的合法权益，确保本次股东大会的正常秩序，根据《中华人民共 和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司股东大会规则》以及《公 司章程》、《股东大会议事规则》的有关规定，特制定如下议事规则： 一、本次股东大会设立会务组，由董事会办公室负责有关程序方面的事宜。 二、为保证股东大会的正常秩序，除出席会议的股东或者股东代理人、董事、 监事、高级管理人员、见证律师及董事会邀请的人员外，公司有权依法拒绝其他 人员进入会场。 三、出席会议的股东须在会议召开前 15 分钟到达会议现场向工作人员办理 签到手续，并请按规定出示相关证件和文件，经验证后领取会议资料，方可出席 会议。 四、股东参加股东大会依法享有发言权、质询权、表决权等各项权利。股东 ...

报告公司投资评级 - 行业为纺织服饰/纺织制造，6个月评级为买入（维持评级） [7] 报告的核心观点 - 台华新材发布2024年度业绩预告，预计24Q4归母净利润0.8 - 1.4亿元，同比-33.6%至+15.6%；扣非归母0.5 - 1.1亿元，同比减少7.8% - 59.5%；预计2024年度归母净利润7 - 7.6亿元，同比增长55.9% - 69.2%；扣非归母5.7 - 6.3亿元，同比增长56.7% - 73.2%，非经常性损益主要受政府补助影响 [1] - 2024年公司坚持发展战略，发挥全产业链优势，推进产品研发，优化结构，加强市场开拓与成本管控，“绿色多功能锦纶新材料一体化项目”投产，主营业务收入增长、毛利率提升，净利润大幅增长 [2] - 2024年12月1日集团江苏嘉华聚合P4线开车成功，10万吨再生聚合生产线全线开车，江苏嘉华尼龙项目全面试生产，产品质量达原生己内酰胺聚合物质量，公司打通锦纶产业全流程，形成全产业链，推动高端新材料研发创新 [3] - 嘉华尼龙通过自主研发化学法循环技术，实现锦纶纤维规模化高效循环利用，其化学回收产品PRUECO获GRS认证，成全球首个化学回收法绿色产品认证，为纺织行业可持续发展提供新方案 [4] - 基于业绩预告调整盈利预测，预计公司24 - 26年EPS分别为0.85元、1.09元、1.35元（原值0.89/1.09/1.35元/股），PE分别为13X、10X、8X，维持“买入”评级 [5] 根据相关目录分别进行总结 财务数据和估值 |项目|2022|2023|2024E|2025E|2026E| |----|----|----|----|----|----| |营业收入(百万元)|4,008.56|5,093.85|7,386.09|9,454.19|11,912.28| |增长率(%)|(5.83)|27.07|45.00|28.00|26.00| |EBITDA(百万元)|235.67|175.55|1,438.54|1,781.53|2,136.76| |归属母公司净利润(百万元)|268.68|449.11|759.19|970.99|1,200.51| |增长率(%)|(42.06)|67.16|69.04|27.90|23.64| |EPS(元/股)|0.45|0.32|0.85|1.09|1.35| |市盈率(P/E)|24.11|33.91|12.72|9.95|8.05| |市净率(P/B)|2.36|2.17|2.05|1.79|1.36| |市销率(P/S)|2.41|1.90|1.31|1.02|0.81| |EV/EBITDA|41.47|74.37|8.81|7.19|6.14| [6] 基本数据 - A股总股本890.29百万股，流通A股股本885.45百万股，A股总市值9,659.67百万元，流通A股市值9,607.16百万元，每股净资产5.43元，资产负债率57.00%，一年内最高/最低13.56/7.78元 [8] 财务预测摘要 |项目|2022|2023|2024E|2025E|2026E| |----|----|----|----|----|----| |股东权益合计|4,083.46|4,450.33|4,712.55|5,379.06|7,078.66| |非流动负债合计|1,378.11|2,298.15|2,068.58|2,295.91|2,301.78| |负债合计|3,502.58|6,109.64|7,189.52|8,803.28|9,901.94| |股本|892.29|890.46|890.29|890.29|890.29| |现金流量表(百万元)| | | | | | |营运资金变动|(356.63)|(747.19)|(598.82)|(121.76)|(712.81)| |长期投资|0.51|(1.88)|0.00|0.00|0.00| |股权融资|167.93|(130.37)|(496.03)|(303.18)|500.34| [12] 资产负债表、利润表、现金流量表及主要财务比率 |项目|2022|2023|2024E|2025E|2026E| |----|----|----|----|----|----| |资产负债表(百万元)| | | | | | |货币资金|504.00|765.84|888.88|1,137.77|1,433.59| |应收票据及应收账款|628.85|1,103.35|1,396.95|1,859.10|2,202.89| |预付账款|24.00|64.54|74.35|92.80|120.01| |存货|1,584.94|1,977.85|2,911.99|3,637.43|4,476.33| |其他|233.54|314.76|270.36|308.06|307.94| |流动资产合计|2,975.34|4,226.34|5,542.54|7,035.17|8,540.76| |长期股权投资|3.34|1.47|1.47|1.47|1.47| |固定资产|2,781.60|3,835.65|4,491.43|5,567.21|6,942.99| |在建工程|1,001.66|1,589.13|1,123.96|785.10|712.91| |无形资产|347.36|339.53|330.67|321.82|312.97| |其他|476.75|567.87|412.01|471.57|469.50| |非流动资产合计|4,610.71|6,333.64|6,359.53|7,147.17|8,439.84| |资产总计|7,586.05|10,559.98|11,902.07|14,182.34|16,980.60| |短期借款|208.45|761.80|1,958.07|2,134.40|2,656.40| |应付票据及应付账款|1,478.97|2,044.17|2,484.36|3,635.41|4,073.23| |其他|409.23|973.89|678.51|737.56|870.52| |流动负债合计|2,096.65|3,779.86|5,120.94|6,507.37|7,600.16| |长期借款|757.78|1,536.66|1,536.66|1,658.00|1,658.00| |应付债券|560.86|578.59|440.13|526.53|515.08| |其他|59.46|182.90|91.79|111.39|128.69| |少数股东权益|(1.82)|(2.05)|(2.69)|(3.58)|(4.42)| |股本|892.29|890.46|890.29|890.29|890.29| |资本公积|1,250.08|1,241.68|1,015.33|1,015.33|1,897.48| |留存收益|1,908.65|2,264.45|2,779.41|3,436.92|4,253.28| |其他|34.26|55.79|30.20|40.09|42.03| |股东权益合计|4,083.46|4,450.33|4,712.55|5,379.06|7,078.66| |负债和股东权益总计|7,586.05|10,559.98|11,902.07|14,182.34|16,980.60| |利润表(百万元)| | | | | | |营业收入|4,008.56|5,093.85|7,386.09|9,454.19|11,912.28| |营业成本|3,138.93|3,984.00|5,687.29|7,279.73|9,172.45| |营业税金及附加|27.57|42.33|33.24|42.54|53.61| |销售费用|45.15|57.53|88.63|113.45|142.95| |管理费用|229.19|223.40|332.37|397.08|500.32| |研发费用|237.74|281.58|384.08|491.62|619.44| |财务费用|56.40|75.57|146.41|184.42|203.69| |资产/信用减值损失|(77.99)|(75.16)|(91.02)|(101.09)|(98.48)| |公允价值变动收益|3.22|(35.72)|38.97|17.65|(18.26)| |投资净收益|2.01|(2.21)|(2.21)|1.79|1.79| |其他|46.88|61.41|(176.45)|(198.48)|(193.26)| |营业利润|299.45|481.12|836.27|1,062.19|1,298.14| |营业外收入|0.74|1.07|2.07|2.15|4.99| |营业外支出|8.63|1.70|5.57|4.87|3.62| |利润总额|291.55|480.49|832.77|1,059.46|1,299.51| |所得税|23.48|31.61|74.53|89.78|100.24| |净利润|268.07|448.88|758.24|969.68|1,199.27| |少数股东损益|(0.61)|(0.23)|(0.95)|(1.31)|(1.25)| |归属于母公司净利润|268.68|449.11|759.19|970.99|1,200.51| |主要财务比率| | | | | | |成长能力| | | | | | |营业收入|-5.83%|27.07%|45.00%|28.00%|26.00%| |营业利润|-42.21%|60.67%|73.82%|27.02%|22.21%| |归属于母公司净利润|-42.06%|67.16%|69.04%|27.90%|23.64%| |获利能力| | | | | | |毛利率|21.69%|21.79%|23.00%|23.00%|23.00%| |净利率|6.70%|8.82%|10.28%|10.27%|10.08%| |ROE|6.58%|10.09%|16.10%|18.04%|16.95%| |ROIC|7.54%|10.73%|13.18%|14.75%|16.26%| |偿债能力| | | | | | |资产负债率|46.17%|57.86%|60.41%|62.07%|58.31%| |净负债率|31.86%|65.27%|73.91%|68.49%|56.14%| |流动比率|1.40|1.11|1.08|1.08|1.12| |速动比率|0.65|0.59|0.51|0.52|0.53| |营运能力| | | | | | |应收账款周转率|5.64|5.88|5.91|5.81|5.87| |存货周转率|2.70|2.86|3.02|2.89|2.94| |总资产周转率|0.57|0.56|0.66|0.72|0.76| |每股指标（元）| | | | | | |每股收益|0.45|0.32|0.85|1.09|1.35| |每股经营现金流|0.67|0.34|0.90|1.78|1.46| |每股净资产|4.59|5.00|5.30|6.05|7.96| |估值比率| | | | | | |市盈率|

净利润预测 - 预计2024年年度归属于母公司所有者的净利润为70,000.00万元到76,000.00万元，同比增加55.86%到69.22%[4][5] - 预计2024年年度归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润为57,000.00万元到63,000.00万元，同比增加56.71%到73.21%[4][5] - 2023年同期归属于母公司所有者的净利润为44,911.45万元，扣除非经常性损益的净利润为36,372.97万元[7] 主营业务与毛利率 - 公司主营业务收入稳步增长，毛利率同比提升，主要得益于绿色多功能锦纶新材料一体化项目的逐步投产[8] 非经常性损益 - 非经常性损益主要由计入当期损益的政府补助影响所致[8] 发展战略 - 公司坚持"产业链向价值链转变"的发展战略，积极推进绿色化、功能化、差别化和个性化产品研发[8] 业绩预告准确性 - 公司尚未发现影响本次业绩预告内容准确性的重大不确定因素[9] 财务数据披露 - 具体准确的财务数据以公司正式披露的2024年年报为准[10]

表决结果：同意 9 票，反对 0 票，弃权 0 票。 具体内容详见公司同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《浙 江台华新材料集团股份有限公司关于公司为全资孙公司提供担保的公告》（公告 编号：2025-007）。 证券代码：603055 证券简称：台华新材 公告编号：2025-005 浙江台华新材料集团股份有限公司 第五届董事会第十四次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、董事会会议召开情况 浙江台华新材料集团股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会第十 四次会议的通知于 2025 年 1 月 17 日发出，会议于 2025 年 1 月 21 日以现场结合 通讯方式召开，应参会董事 9 人，实参会董事 9 人，会议由董事长施清岛先生主 持。公司高管、监事列席了本次会议，会议出席人数、召开和表决方式符合《公 司法》等法律、法规及《公司章程》的相关规定，合法有效。 二、董事会会议审议情况 经过有效表决，会议审议通过了如下议案： （一）审议通过了《关于公司为全资孙公司提供 ...

本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、监事会会议召开情况 证券代码：603055 证券简称：台华新材 公告编号：2025-008 浙江台华新材料集团股份有限公司 第五届监事会第十二次会议决议公告 表决结果：同意 3 票，反对 0 票，弃权 0 票。 本议案尚需提交公司 2025 年第一次临时股东大会审议。 特此公告。 浙江台华新材料集团股份有限公司 监事会 二〇二五年一月二十二日 浙江台华新材料集团股份有限公司（以下简称"公司"）第五届监事会第十 二次会议的通知于 2025 年 1 月 17 日发出，会议于 2025 年 1 月 21 日以现场方式 召开，应到监事 3 人，实到 3 人，会议由监事会主席吴建明先生主持。会议的出 席人数、召开和表决方式符合《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"） 等法律法规及《公司章程》的相关规定，合法有效。 二、监事会会议审议情况 经过有效表决，审议通过如下议案： 1、审议通过了《关于公司为全资孙公司提供担保的议案》 具体内容详见公司同日在上海证券交易所网站（ww ...

本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票 系统 一、召开会议的基本情况 证券代码：603055 证券简称：台华新材 公告编号：2025-006 浙江台华新材料集团股份有限公司 关于召开 2025 年第一次临时股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 股东大会召开日期：2025年2月12日 (三)投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结 合的方式 (四)现场会议召开的日期、时间和地点 召开的日期时间：2025 年 2 月 12 日 14 点 30 分 召开地点：浙江省嘉兴市秀洲区王店镇梅北路 113 号浙江嘉华特种尼龙有限 公司会议室 (五)网络投票的系统、起止日期和投票时间。 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 (一)股东大会类型和届次 2025 年第一次临时股东大会 (二)股东大会召集人：董事会 网络投票起止时间：自 2025 年 2 月 12 日 至 2025 年 2 月 12 日 无 二、会议审议事项 本次股东大会审议议案及投 ...

本季度转股情况： 本季度（即自 2024 年 10 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日期间）"台 21 转债" 转股金额为 2,000 元，因转股形成的股份数量为 120 股。 本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。 重要内容提示： 累计转股情况： 截至 2024 年 12 月 31 日，累计共有 253,000 元"台 21 转债"已转换为公司 股票，累计转股数为 15,148 股，占其转股前公司总股本的 0.0017%。 未转股可转债情况： 截至 2024 年 12 月 31 日，尚未转股的"台 21 转债"金额为 599,747,000 元，占其发行总量的 99.96%。 | 证券代码：603055 | 证券简称：台华新材 | 公告编号：2025-002 | | --- | --- | --- | | 债券代码：113638 | 债券简称：台 21 转债 | | 浙江台华新材料集团股份有限公司 可转债转股结果暨股份变动公告 一、可转债发行上市概况 1、经中国证券监督管理委员会证监许可[2021]2109 ...