板块整体表现 - 11月6日橡胶板块整体上涨1.05%，表现优于上证指数（上涨0.97%）和深证成指（上涨1.73%）[1] - 板块内个股表现分化，震安科技以2.84%的涨幅领涨，而阳谷华泰下跌2.30%领跌[1][2] 领涨个股表现 - 震安科技收盘价为21.39元，涨幅2.84%，成交量为10.44万手，成交额达2.20亿元[1] - 三维股份上涨1.96%至11.44元，成交额为4981.43万元[1] - 确成股份上涨1.94%至19.41元，成交额为3932.45万元[1] - 利通科技上涨1.90%至39.18元，成交额达2.60亿元[1] 资金流向分析 - 橡胶板块整体呈现主力资金净流出6887.99万元，但游资和散户资金分别净流入1689.1万元和5198.88万元[2] - 震安科技获得主力资金净流入2494.06万元，主力净占比达11.31%[3] - 彤程新材主力资金净流入1744.42万元，同时游资净流入2772.74万元，游资净占比为6.73%[3] - 三维股份主力资金净流入670.54万元，主力净占比高达13.46%[3]

赎回安排与关键日期 - 彤程转债最后转股日为2025年11月13日 [1] - 截至2025年11月5日收市后 距离最后转股日仅剩6个交易日 [1] - 彤程转债将于2025年11月14日起在上海证券交易所摘牌 [1] 投资者可选操作方案 - 投资者可在规定时限内通过二级市场继续交易其持有的转债 [1] - 投资者可选择按照31.11元/股的转股价格将转债转换为公司股票 [1] - 若未进行转股或卖出 投资者将只能接受强制赎回 [1] 强制赎回条款与风险 - 强制赎回价格为100元/张的票面价格加当期应计利息1.44元/张 [1] - 强制赎回合计价格为101.44元/张 [1] - 公司提醒持有人注意在期限内转股或卖出以避免潜在损失 [1]

担保情况 - 华奇化工本次为公司提供担保金额29000万元，实际担保余额70450万元[3] - 彤程化学本次为公司提供担保金额20000万元，实际担保余额8000万元[3] - 公司本次为科华微电子提供担保金额3000万元，实际担保余额3000万元[3] - 2025年预计公司互保金额50亿元，70%以上对象担保额度20000万元，70%以下480000万元[5] - 华（中国）化工为公司向民生银行上海分行担保25000万元，期限自2025年10月15日起三年[11] - 华（中国）化工为公司向建行上海黄浦支行担保4000万元，期限自2025年10月23日起三年[11] - 彤程化学为公司向浙商银行上海分行担保20000万元，期限自2025年10月30日起三年[14] - 公司为科华微电子向兴业银行北京海淀支行担保3000万元，期限自2025年10月30日起三年[14] - 截至公告披露日，公司及子公司对外担保余额262355万元，占最近一期经审计净资产78.22%[17] 财务数据 - 截至2024年12月31日，彤程新材总资产537011.61万元、总负债276992.42万元、净资产260019.19万元[7] - 2024年年度彤程新材营业收入为52635.19万元、净利润41448.19万元[7] - 截至2025年9月30日，彤程新材总资产548381.49万元、总负债288293.16万元、净资产260088.33万元[8] - 2025年第三季度彤程新材营业收入为38778.91万元、净利润24730.10万元[8] - 截至2024年12月31日，科华微电子总资产26145.50万元、总负债23292.99万元、净资产2852.51万元[9] - 2025年第三季度科华微电子营业收入为20141.64万元、净利润1949.53万元[10] 股权情况 - 公司持有北京科华微电子96.3295%的股权[15] 其他 - 本次担保在公司2024年年度股东大会审议通过的担保额度内发生[16] - 公司及子公司对外担保均为合并报表范围内公司及子公司、子公司及子公司之间的担保[17] - 公司及子公司不存在逾期担保情况[17] - 公告发布时间为2025年11月6日[19]

赎回信息 - 赎回登记日为2025年11月13日[3] - 赎回价格为101.44元/张[3] - 赎回款发放日为2025年11月14日[3] - 最后交易日为2025年11月10日[3] - 最后转股日为2025年11月13日[3] 触发原因 - 2025年9月24日至10月22日，15个交易日收盘价不低于40.443元/股，触发赎回条款[4] 赎回金额 - 个人投资者每张可转债赎回金额税前101.44元，税后101.152元[10] - 居民企业每张可转债实际派发赎回金额为101.44元（税前）[10] - 境外机构每张可转债实际派发赎回金额为101.44元[11] 价格差异 - 2025年11月5日“彤程转债”收盘价为124.933元/张，与赎回价格差异较大[13]

强制赎回条款 - 彤程转债的强制赎回价格为100元/张的票面价格加当期应计利息1.44元/张，合计101.44元/张 [2] - 投资者若不转股或交易，其持有的可转债将被公司以101.44元/张的价格强制赎回 [2] 投资者选择方案 - 投资者可选择在二级市场继续交易其持有的彤程转债 [2] - 投资者可选择按照31.11元/股的转股价格将可转债转换为公司股票 [2]

赎回信息 - 赎回登记日为2025年11月13日[3] - 赎回价格101.44元/张，含利息1.44元/张[3][8] - 赎回款发放日为2025年11月14日[3][9] 时间节点 - 最后交易日为2025年11月10日[3][9][12] - 最后转股日为2025年11月13日[3][9][12] 触发条件 - 2025年9月24日至10月22日，15个交易日收盘价不低于转股价格130%触发赎回[4][7] 派发金额 - 个人投资者税后101.152元/张[10] - 居民企业税前101.44元/张[10] - 境外机构101.44元/张[11]

市场整体表现 - 上证综指收盘报3960.19点，当日下跌0.41% [1] - A股市场总成交额为19383.95亿元 [1] 技术指标信号 - 当日共有107只A股出现5日均线主动下穿10日均线的技术形态 [1] - 鸿远电子5日均线较10日均线距离最大，为-1.97% [1] - 中坚科技5日均线较10日均线距离为-1.88% [1] - ST汇洲5日均线较10日均线距离为-1.41% [1] 个股价格与均线偏离 - ST汇洲最新价3.23元，较10日均线乖离率为-10.65% [1] - 潮宏基最新价11.69元，较10日均线乖离率为-11.43% [1] - 鸿远电子最新价48.86元，较10日均线乖离率为-9.09% [1] - 博迁新材最新价50.10元，较10日均线乖离率为-9.21% [1] - 南亚新材最新价64.26元，较10日均线乖离率为-8.93% [1]

股价与交易表现 - 11月4日盘中股价下跌2.01%至39.45元/股，成交额1.94亿元，换手率0.81%，总市值236.29亿元 [1] - 当日主力资金净流出334.89万元，特大单净买入74.88万元，大单净流出409.76万元 [1] - 今年以来股价上涨14.44%，但近5个交易日下跌9.87%，近20日下跌6.54%，近60日上涨20.90% [1] 公司基本面与业务构成 - 公司主营业务收入构成为：橡胶助剂及其他产品占70.06%，电子材料产品占26.69%，全生物降解材料产品占3.25% [1] - 2025年1-9月实现营业收入25.23亿元，同比增长4.06%；归母净利润4.94亿元，同比增长12.65% [2] - A股上市后累计派现14.93亿元，近三年累计派现8.47亿元 [3] 股东结构变化 - 截至9月30日股东户数为6.02万户，较上期增加27.61%；人均流通股9914股，较上期减少21.42% [2] - 十大流通股东中出现新进机构：鹏华中证细分化工产业主题ETF联接A持股362.16万股，国泰中证半导体材料设备主题ETF持股253.89万股 [3] - 南方中证500ETF持股349.06万股，较上期减少4.67万股；香港中央结算有限公司持股288.25万股，较上期减少81.09万股 [3] 行业与概念板块 - 公司所属申万行业为基础化工-橡胶-橡胶助剂 [1] - 所属概念板块包括新材料、光刻胶、稀土永磁、半导体、石墨烯等 [1]

文章核心观点 - 彤程新材决定行使“彤程转债”的提前赎回权，并公布了具体的赎回时间表、价格及相关操作安排 [1][5][7] 赎回关键日期 - 赎回登记日定为2025年11月13日 [2][8] - 最后交易日为2025年11月10日，截至2025年11月3日收市后仅剩5个交易日 [2][11] - 最后转股日为2025年11月13日，截至2025年11月3日收市后仅剩8个交易日 [3][11] - 赎回款发放日为2025年11月14日 [2] - “彤程转债”将于2025年11月14日起在上海证券交易所摘牌 [4][12] 赎回价格与条款 - 赎回价格为101.44元/张，其中包含债券面值100元及当期应计利息1.44元 [4][9] - 当期应计利息1.44元/张的计算基于票面金额100元、年利率1.8%及计息天数292天 [9] - 赎回条款的触发条件为公司股票在2025年9月24日至10月22日期间，有15个交易日收盘价不低于当期转股价格31.11元的130%（即40.443元/股） [5][7] 投资者操作选项与后果 - 投资者可选择在最后交易日前卖出所持可转债，或按31.11元/股的转股价格转换为公司股票 [4] - 未在期限内转股或卖出的可转债将被强制赎回，赎回价格为101.44元/张 [4][15] - 截至2025年11月3日，可转债二级市场收盘价为129.127元/张，与赎回价格存在较大差异 [15] 赎回程序与税务安排 - 公司将在赎回登记日次一交易日冻结所有登记在册的可转债 [9] - 赎回款将通过中国证券登记结算有限责任公司上海分公司进行派发 [11] - 针对不同投资者类型，税后赎回金额有所不同：个人投资者为101.152元/张，居民企业为101.44元/张，合格境外机构投资者（QFII、RQFII）为101.44元/张 [13][14]

公司行动 - 彤程新材发布关于"彤程转债"强制赎回的公告 [1] - 投资者持有的可转债可选择在二级市场卖出或按每股31.11元的转股价格转换为公司股票 [1] - 若未在规定时限内操作 债券将被公司以每张101.44元的价格强制赎回 该价格由100元票面价格加1.44元当期应计利息构成 [1] - 公司提醒持有人若债券被强制赎回可能面临较大投资损失 [1]