业绩说明会召开情况 - 公司于2025年5月9日通过上证路演中心以网络文字互动方式召开2024年度暨2025年第一季度业绩说明会 [2] - 董事长陈定红、独立董事王光惜、董事会秘书耿丽娅、财务总监唐雪松出席并与投资者在线交流 [2] 财务表现 - 2024年营业收入12.93亿元（YoY +19.45%），归母净利润1.41亿元（YoY +6.45%），扣非净利润1.23亿元（YoY +7.90%） [4] - 2025年一季度营业收入3.38亿元（YoY +23.17%），归母净利润3661.87万元（YoY +17.25%），扣非净利润3511.98万元（YoY +25.20%） [4][5] 业务发展 - 泰国工厂建设旨在完善海外产业布局，增强核心竞争力，当前特朗普关税政策影响较小 [3] - 新兴领域（新能源汽车、AI算力中心、卫星互联网等）渗透显著，挑战在于进入客户合格供应商体系 [3] - 传统优势领域（智能家居、消费办公、电源能源）保持竞争力 [3] 成本控制与盈利驱动 - 2024年营业成本同比增长23.60%，2025年Q1毛利率下降，公司将通过自动化、数字化建设及供应链整合降本增效 [3] - 未来盈利增长四大驱动因素：新兴领域拓展、产品结构优化、降本增效、内外销均衡发展 [5] 资本开支与项目进展 - 可转债申请已于2025年4月17日获上交所受理 [3] - 1.35亿元"高密度互连基层板"技术改造项目已进入设备采购及施工阶段，计划2026年Q1试生产 [5]

业绩数据 - 2024年营业成本同比增长23.60%[4] - 2024年度营收12.93亿元，同比增长19.45%[6] - 2024年度归母净利润1.41亿元，同比增长6.45%[6] - 2024年度扣非净利润1.23亿元，同比增长7.90%[6] - 2025年一季度营收3.38亿元，同比增长23.17%[6] - 2025年一季度归母净利润3661.87万元，同比增长17.25%[6] - 2025年一季度归母扣非净利润3511.98万元，同比增长25.20%[6] 公司动态 - 2025年4月17日可转债申请获上交所受理[4] - 计划投资1.35亿建设项目，预计2026年Q1试生产[6]

营业收入相关 - 本报告期营业收入338,048,302.63元，较上年同期增长23.17%[4] - 2025年第一季度营业总收入为338,048,302.63元，较2024年第一季度的274,464,946.40元增长[20] 净利润相关 - 归属于上市公司股东的净利润36,618,662.83元，较上年同期增长17.25%[4] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润35,119,803.71元，较上年同期增长25.20%[4] - 2025年第一季度营业利润40195542.19元，2024年同期为34769213.65元；净利润36618662.83元，2024年同期为31230751.50元[21] 每股收益相关 - 基本每股收益0.26元/股，较上年同期增长18.18%[4] - 2025年第一季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.26元/股，2024年同期均为0.22元/股[22] 净资产收益率相关 - 加权平均净资产收益率2.11%，较上年同期增加0.20个百分点[5] 资产相关 - 本报告期末总资产2,642,744,974.02元，较上年度末增长1.15%[5] - 2025年3月31日货币资金为792,128,995.73元，较2024年12月31日的829,328,699.12元有所下降[14] - 2025年3月31日交易性金融资产为314,883,954.18元，较2024年12月31日的316,692,166.68元略有减少[14] - 2025年3月31日流动资产合计1,940,044,029.01元，非流动资产合计702,700,945.01元，资产总计2,642,744,974.02元[15][16] 所有者权益相关 - 本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益1,756,579,114.97元，较上年度末增长2.12%[5] - 2025年3月31日所有者权益（或股东权益）合计1,756,579,114.97元[17] 股东数量相关 - 报告期末普通股股东总数14,760，表决权恢复的优先股股东总数为0[10] 股东持股相关 - 前十大股东中杨九红持股63,000,000股，持股比例44.08%[11] - 周连江通过信用担保账户持有公司股份325,900股[12] 营业成本相关 - 2025年第一季度营业总成本为299,662,338.12元，较2024年第一季度的243,834,041.51元增加[20] - 2025年第一季度营业成本为263,201,777.79元，较2024年第一季度的208,068,327.78元上升[20] - 自2024年度起将保证类质保费用计入营业成本，使上年同期财务报表营业成本增加1242140.14元，销售费用减少1242140.14元[23] 税金及附加相关 - 2025年第一季度税金及附加为2,802,710.64元，较2024年第一季度的1,948,491.18元增加[20] 经营活动现金流量相关 - 经营活动产生的现金流量净额52,632,384.89元，较上年同期减少40.09%，主要系报告期支付的材料款金额增加所致[4][8] - 2025年第一季度销售商品、提供劳务收到的现金299394358.78元，2024年同期为253242451.10元[24] - 2025年第一季度经营活动现金流入小计308922220.94元，2024年同期为261988222.55元；经营活动现金流出小计256289836.05元，2024年同期为174131959.50元[25] - 2025年第一季度经营活动产生的现金流量净额52632384.89元，2024年同期为87856263.05元[25] 投资活动现金流量相关 - 2025年第一季度投资活动现金流入小计190958828.27元，2024年同期为31086819.34元；投资活动现金流出小计228261172.60元，2024年同期为37294489.02元[25] - 2025年第一季度投资活动产生的现金流量净额 -37302344.33元，2024年同期为 -6207669.68元[25] 筹资活动现金流量相关 - 2025年第一季度筹资活动现金流入小计52689964.07元，2024年同期为796500.42元；筹资活动现金流出小计105229812.74元，2024年同期为30321.30元[26] - 2025年第一季度筹资活动产生的现金流量净额 -52539848.67元，2024年同期为766179.12元[26] 负债相关 - 2025年3月31日流动负债合计842,277,519.59元，非流动负债合计43,888,339.46元，负债合计886,165,859.05元[16]

财务表现 - 2025年第一季度营收为3.38亿元，同比增长23.17% [1] - 2025年第一季度净利润为3661.87万元，同比增长17.25% [1]

业绩说明会安排 - 会议将于2025年05月09日上午10:00-11:00通过网络纯文字互动形式召开，地点为上海证券交易所上证路演中心 [1][2][3] - 投资者可在2025年04月29日至05月08日16:00前通过上证路演中心"提问预征集"栏目或公司邮箱提交问题 [1][4] - 公司董事长陈定红、独立董事王光惜、董事会秘书耿丽娅、财务总监唐雪松将参与说明会 [3] 信息披露与沟通内容 - 公司已披露2024年年度报告，并将于2025年4月30日披露2025年第一季度报告 [2] - 说明会将重点沟通2024年度及2025年第一季度经营成果、财务指标等投资者关注的问题 [2][3] 投资者参与方式 - 实时参与需在会议时段登录上证路演中心网站进行在线互动 [4] - 会后可通过上证路演中心查看说明会主要内容回顾 [4] - 咨询联系人罗源凯，电话0519-85486158或邮箱aohdz@czaohong.com [4]

业绩说明会信息 - 公司拟于2025年5月9日10:00 - 11:00举行2024年度暨2025年第一季度业绩说明会[2][5] - 会议为网络纯文字互动，地址是上海证券交易所上证路演中心[2][5] 参会人员 - 董事长兼总经理陈定红等参加业绩说明会[5] 投资者参与方式 - 可在2025年5月9日在线参与，4月29日至5月8日16:00前预征集提问[2][5][6] - 预征集方式为登录上证路演中心网站或发邮件，联系人罗源凯[2][6][7] - 专线电话0519 - 85486158，邮箱aohdz@czaohong.com[6][7]

融资进展 - 公司2025年4月17日收到上交所受理发行证券申请通知[2] - 向不特定对象发行可转债需通过上交所审核并获证监会同意注册方可实施[2]

公司基本信息 - 公司名称为常州澳弘电子股份有限公司，2005年6月22日成立，2020年10月21日上市，上市地点为上海证券交易所，证券代码为605058.SH[21] - 公司经营范围包括印制线路板的制造、销售及进出口业务[21] - 公司法定代表人为陈定红，董事会秘书为耿丽娅，证券事务代表为罗源凯[21] - 公司注册地址为常州市新北区新科路15号[21] - 截至2024年12月31日，公司总股本为142,923,950股，无限售条件股份持股比例100%[120] 可转债发行 - 本次可转债信用等级为AA - ，公司主体信用等级为AA - ，评级展望为稳定[7][78][117] - 本次向不特定对象发行可转换公司债券不设担保，计划募集资金总额不超过58,000万元[8][9][31][68] - 可转债每张面值100元，按面值发行，存续期限为6年，每年付息一次[32][33][35] - 转股期限自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至到期日止，初始转股价格有规定[41][42] - 有转股价格向下修正、到期赎回、有条件赎回、有条件回售、附加回售等条款[45][49][51][52][54][56] 业绩数据 - 2022 - 2024年度公司双面板/多层板产能利用率分别为83.75%、72.80%和90.19%，产销率分别为111.98%、97.04%和101.94%[98] - 2024年公司产能为558万㎡，募投项目达产后总产能将进一步增长[98] - 报告期内，公司营业收入分别为112615.53万元、108244.86万元和129300.40万元[99] - 归属于母公司所有者的净利润分别为13307.53万元、13292.46万元和14149.86万元[99] - 主营业务毛利率分别为19.70%、21.66%、16.85%[99] - 2022 - 2024年度公司直接材料成本占总成本的比例分别为69.98%、67.71%和69.17%[100] - 报告期各期末，公司应收账款账面余额分别为36045.69万元、32882.36万元和38844.40万元[101] - 应收账款周转率分别为3.32次、3.14次和3.61次[101] - 报告期各期末，公司存货账面价值分别为28065.34万元、25084.74万元和29153.11万元[102] - 存货周转率分别为3.50次、3.68次和4.23次[102] - 报告期各期末，公司存货跌价准备分别为2428.43万元、3233.28万元和3720.79万元[102] - 占当期存货余额的比重分别为7.96%、11.42%和11.32%[102] - 报告期，公司出口销售收入占主营业务收入的比例分别为28.51%、28.60%和30.58%[103] - 受汇率波动影响产生的汇兑收益金额分别为2330.59万元、458.39万元和121.29万元[103] - 占利润总额的比例分别为15.90%、3.12%和0.78%[103] 市场与行业 - 2023 - 2028年全球PCB产值复合增速有望达5.4%，2028年市场规模有望达904亿美元[24][98] - 2023年全球PCB总产值约807亿美元，同比下降8.9%[107] - 2023年全球排名第一的鹏鼎控股销售金额为320.66亿元，市场占有率约为5.53%[108] - 2017 - 2023年我国覆铜板市场规模逐年增长，由2017年544.60亿元增长至2023年712.00亿元[184] - 2023年中国智能家居行业市场规模达7165亿元，同比增长18.2%，预计2025年超1万亿，5年复合增长率为19%[198] 未来规划 - 公司计划在泰国新建年产能120万㎡的PCB生产基地，项目投资总额59,604.21万元，拟投入募集资金58,000万元[27][69] - 泰国生产基地达产后将形成海外年产120万㎡单双面及多层板的生产能力，预测期内完全达产后可实现年均营业收入66320万元，税前项目内部收益率为13.77%[97] 子公司情况 - 截至募集说明书出具之日，公司拥有4家全资子公司[126] - 海弘电子2024年营业收入49,061.71万元，净利润5,337.12万元[127][128] - 香港昇耀2024年营业收入11,814.66万元，净利润483.95万元[129][131] - 新加坡昇耀2024年营业收入4,320.04万元，净利润395.64万元[132][133] - 泰国澳弘2024年度净利润35.45万元，尚未实际开展业务[134][135] 人员与股权 - 截至募集说明书签署日，杨九红持有公司44.08%的股权，陈定红直接和间接合计控制公司25.89%的股权[136][138] - 2024年度公司董事、监事、高级管理人员税前薪酬合计1032.34万元，陈定红为309.66万元[174] - 报告期内公司未实施过员工股权激励[176]

| 声明事项 1 | | | --- | --- | | 释 义 3 | | | 正 文 5 | | | 一、 本次发行的批准和授权 | 5 | | 二、 发行人本次发行的主体资格 | 6 | | 三、 发行人本次发行的实质条件 | 7 | | 四、 发行人的独立性 11 | | | 五、 发行人的股东及实际控制人 | 13 | | 六、 发行人的股本及其演变 | 14 | | 七、 发行人的业务 15 | | | 八、 关联交易及同业竞争 16 | | | 九、 发行人的主要财产 22 | | | 十、 发行人的重大债权债务 | 24 | | 十一、发行人的重大资产变化及收购兼并 | 25 | | 十二、发行人章程的制定与修改 | 25 | | 十三、发行人股东大会、董事会、监事会议事规则及规范运作 | 26 | | 十四、发行人董事、监事和高级管理人员及其变化 | 27 | | 十五、发行人的税务 27 | | | 十六、发行人的环境保护和产品质量、技术等标准 | 28 | | 十七、发行人募集资金的运用 | 28 | | 十八、发行人的业务发展目标 | 30 | | 十九、诉讼、仲裁或行政处罚 | 30 ...