公司董事会决议 - 公司于2025年11月12日召开董事会会议并审议通过对外捐赠议案 [1] - 该议案无需提交股东大会审议 [1] - 议案不涉及关联交易和重大资产重组 [1] 对外捐赠与合作内容 - 公司与上海中医药大学合作 聚焦胶类药物等研究 [1] - 合作期5年 总金额75万元人民币 [1] - 公司将在该校设立“东阿阿胶奖学金” 每年提供15万元 [1] 项目影响评估 - 合作旨在推动中医药发展 [1] - 对公司财务状况和经营成果无重大影响 [1]

股东大会基本信息 - 公司将于2025年11月28日召开2025年第一次临时股东大会 [1] - 股权登记日设定为2025年11月21日 [1] - 会议采用现场表决与网络投票相结合的方式进行 [1] 会议审议议案 - 审议修订《公司章程》的议案 [1] - 审议修订和制定部分公司治理制度的议案 [1] - 审议预计2026年度日常关联交易额的议案 [1] - 提案3关联股东需回避表决 [1] - 提案1、2.01、2.02为特别决议事项 [1] 人事变动及会议安排 - 会议将补选王毅飞女士为公司第十一届董事会非独立董事 [1] - 现场会议登记时间为2025年11月27日 [1] - 现场会议登记地点在公司访客中心C区会议室 [1]

新策略 - 2025年11月12日董事会通过对外捐赠议案[2] - 拟与上海中医药大学校企合作五年[2] - 每年提供奖学金15万，总金额75万[2]

关联交易预计 - 2026年公司及子公司预计与关联方日常关联交易总额不超117,036万元[2] - 2026年预计向关联方销售商品等102,741万元，采购原辅料等14,295万元[2] - 2026年预计与华润江苏医药交易20,000万元、华润立方药业(安徽)20,800万元等[6] 2025年1 - 9月关联交易情况 - 向关联方销售商品已发生49,292万元，占同类业务9.26%，与全年预计差异 - 47.76%[8] - 向关联方采购物资已发生8,905万元，占同类业务20.77%，与全年预计差异 - 11.80%[8] - 接受关联方劳务已发生2,075万元，占同类业务2.04%，与全年预计差异 - 7.98%[8] - 向关联方提供服务已发生464万元，占同类业务7.72%，与全年预计差异 - 10.77%[8] - 与华润江苏医药交易9,847万元、华润立方药业(安徽)9,207万元等[6] 关联公司财务数据 - 华润立方药业（安徽）2024年总资产88,107.24万元，净资产23,810.12万元，营收171,416.48万元，净利润1,627.22万元[10] - 华润江苏医药2024年总资产755,017.39万元，净资产212,961.18万元，营业收入960,152.83万元，净利润8,907.89万元[11] - 华润医药商业集团2024年总资产5,668,893.08万元，净资产2,762,701.37万元，营业收入1,802,191.74万元，净利润155,315.24万元[13] - 华润河南医药2024年总资产1,253,966.28万元，净资产261,032.34万元，营业收入1,856,168.54万元，净利润24,723.78万元[15] - 华润湖南医药2024年总资产401,116.38万元，净资产46,046.31万元，营业收入520,020.2万元，净利润344.31万元[17] - 华润科伦医药（四川）2024年总资产315,101.85万元，净资产121,809.18万元，营业收入436,393.35万元，净利润 - 2,910.46万元[18][19] - 华润辽宁医药2024年总资产472,235.63万元，净资产128,839.51万元，营业收入437,717.15万元，净利润1,817.48万元[21] - 2024年公司经审计总资产25322万元，净资产6649万元，营业收入10192万元，净利润 - 616万元[23] 关联交易相关原则 - 关联交易定价遵照公开、公平、公正原则，按公允市场价格进行[25] - 关联交易过错方需承担相应损失并负赔偿责任[25] 关联交易影响与决策 - 关联交易对公司增加销售渠道、扩大市场份额和促进效益增长有积极作用[26] - 关联交易符合公平原则，不损害公司及股东利益，不影响公司独立性[26] - 全体独立董事一致同意预计2026年度日常关联交易额的议案[28]

人事变动 - 王小跃和于晓辉因工作变动辞去公司董事等职务[2] - 辞职后不再担任公司及控股子公司职务，继续在华润医药任职[2] 后续安排 - 公司将尽快完成董事及委员会委员补选工作[2] 其他情况 - 二人辞职不影响董事会正常运作，报告送达生效[2] - 截至公告日，二人未持有公司股份[2]

公司章程修订 - 2025年11月12日董事会审议通过修订《公司章程》议案[2] - 修订后不再设监事会和监事，由审计委员会行使监事会职权[2] - 完善总则、法定代表人、股份发行等规定及股东相关制度[3] 股份相关 - 发行面额股以人民币标明面值[10] - 为他人取得股份提供财务资助累计总额不超已发行股本总额10%[11] - 董事、高管任职期间每年转让股份不超所持类别股份总数25%[7] 股东权益与责任 - 连续180日以上单独或合计持有3%以上股份股东可查阅会计账簿等[8] - 控股股东等不得滥用控制权损害公司或股东权益[11] - 股东买入超规定比例部分股份36个月内不得行使表决权[21] 股东会相关 - 一年内购买、出售重大资产或担保超总资产30%需特别决议[20] - 普通决议需出席股东所持表决权过半数通过，特别决议需三分之二以上[20] - 董事会等可征集股东投票权[21] 董事会相关 - 董事会由9名董事组成，含3名独立董事[33] - 有权决定单笔不超净资产20%且年度累计不超30%的投资[35] - 每年至少召开两次会议，提前10日书面通知[38] 审计委员会相关 - 成员5名，独立董事过半数，会计专业独董任召集人[39] - 每季度至少召开一次会议，三分之二以上成员出席[39] - 决议须经成员过半数通过[39] 高级管理人员相关 - 总裁行使法定代表人职权，组织实施董事会决议[41] - 高级管理人员执行职务违规造成损失应担责[43] 财务与利润分配 - 会计年度结束4个月内披露年报，上半年结束2个月内披露中期报告[47] - 分配税后利润提取10%列入法定公积金[47] - 原则上每年现金分配利润不少于当年可供分配利润20%[49] 公司合并、分立、减资与解散 - 合并支付价款不超净资产10%，需董事会决议[51] - 合并、分立、减资需通知债权人并公告[51][52] - 持有10%以上表决权股东可请求法院解散公司[53]

人事变动 - 公司第十一届董事会第十四次会议同意提名王毅飞为非独立董事候选人[3] - 王毅飞任期自股东大会通过至第十一届董事会任期届满[3] - 该事项需2025年第一次临时股东大会审议通过后生效[3] 候选人信息 - 王毅飞有中国药科大学学士及沈阳药科大学硕士学位[6] - 曾任多职，现任华润医药集团直管企业专职外部董事[6] - 截至披露日未持股，无关联关系，符合任职资格[7]

国家级制造业单项冠军企业评选结果 - 第九批国家级制造业单项冠军企业名单公示 聊城市东阿阿胶股份有限公司和鑫鹏源（聊城）智能科技有限公司2家企业入选[1] 国家级制造业单项冠军企业定义 - 企业专注于制造业某些细分市场 坚持专业化发展 市场份额全球领先 创新能力强 质量效益高[1] - 企业代表全球制造业细分领域最高发展水平和最强市场实力[1] 聊城市培育体系与成果 - 聊城市聚焦工业经济"头号工程" 持续加大制造业单项冠军企业培育力度[1] - 通过梯度培育与精准服务相结合 构建优质企业梯度培育体系[1] - 截至目前累计培育国家级制造业单项冠军企业9家[1] - 按照"储备一批 培育一批 提升一批"原则建立制造业单项冠军企业培育库 在库企业已达90家[1] 未来发展规划 - 聊城市工业和信息化局将继续加大培育力度 完善梯度培育体系[1] - 推动更多特色优质企业逐步成长为单项冠军企业 积蓄制造业发展新动能[1]

文章核心观点 - 聊城市新增2家企业入选第九批国家级制造业单项冠军企业，累计总数达到9家 [1] - 国家级制造业单项冠军企业代表全球制造业细分领域最高发展水平和最强市场实力 [1] - 聊城市通过构建梯度培育体系，已建立包含90家企业的培育库，以推动工业经济高质量发展 [1] 企业入选情况 - 第九批国家级制造业单项冠军企业名单公示中，聊城市的东阿阿胶股份有限公司和鑫鹏源（聊城）智能科技有限公司入选 [1] - 国家级制造业单项冠军企业需专注于制造业细分市场，具备全球领先的市场份额、创新能力强、质量效益高等特征 [1] 政府培育措施 - 聊城市聚焦工业经济"头号工程"，通过梯度培育与精准服务相结合构建优质企业梯度培育体系 [1] - 按照"储备一批、培育一批、提升一批"原则建立制造业单项冠军企业培育库，目前库内企业达90家 [1] - 对入库企业加强监测评估和动态管理服务，提供定制式政策供给 [1] 未来发展规划 - 聊城市工业和信息化局将继续加大培育力度，完善梯度培育体系 [1] - 推动更多特色优质企业成长为单项冠军企业，为制造业发展积蓄新动能 [1]

市场表现 - 沪指收涨0.53%，大消费板块领涨，中药ETF（560080）收涨1.55%，全天成交额超1.6亿元 [1] - 中药ETF（560080）近20日累计净流入超2.6亿元，基金最新规模超28亿元 [1] - 中药ETF标的指数成分股多数上涨，云南白药、片仔癀、以岭药业涨幅超过2%，同仁堂、东阿阿胶、吉林敖东、华润三九、白云山涨幅超过1% [5] 估值水平 - 中药ETF标的指数市盈率TTM为25.31，处于近10年24.5%分位点，意味着指数估值比过去10年超75%的时间更便宜 [3] - 指数市盈率TTM距系统测算机会值仅差0.57，逐步逼近布局“机会区间” [3] 宏观与行业背景 - 国内物价温和回升，10月CPI同比由负转正，PPI年内首次环比上涨，估值处于相对低位的大消费板块受到资金青睐 [3] - 全国中成药联盟第四批集采目录公布，预计对中药上市公司整体影响有限，此前市场担忧有望缓解 [10] - 近期南北方流感发病率均呈上升趋势，品牌力强、渠道库存水平管控良好的中药OTC龙头公司有望迎来业绩回暖 [10] 行业基本面与机构观点 - 中药行业在医药板块中具备现金充裕分红高、利润增长波动少、海外局势影响小的属性 [11] - 2025年第一季度至第三季度行业营收增速环比持续改善，在中药材价格下降和公司降本增效影响下，预计2025年下半年行业业绩增速有望环比上半年好转 [11] - 截至2025年第三季度末，申万中药行业机构持仓比例已低至0.20%，动态市盈率处于2021年以来低位，在基本面与资金面共同催化下，板块有望迎来资金青睐 [11] 历史走势 - 从中药指数年线看，截至当日收盘，年内收益为负值（-0.24%），2024年中药指数跌8.13%，2023年指数微涨0.27%，2022年指数跌11.65% [7] - 若将2023年视为阴线，则年线已“四连阴”，而指数在2019年至2021年连涨3年，2016年至2018年亦连跌三年 [7]