公司重整进程关键节点 1. 公司于2025年7月10日被债权人广州万顺技术有限公司申请破产重整及预重整，兰州市中级人民法院于次日（7月11日）决定启动预重整并指定了临时管理人 [1] 2. 临时管理人通过公开招募，确定北京星箭长空测控技术股份有限公司为公司重整投资人，并指定了具体的产业投资人、战略投资人和财务投资人 [2] 3. 公司与临时管理人及各重整投资人于2025年9月11日正式签署了《重整投资协议》 [2] 重整投资方案详情 1. 根据投资协议，重整投资人将认购公司转增股份合计161,635,000股 [2] 2. 认购股份所支付的现金对价总计为人民币403,763,890.00元（约4.04亿元） [2] 重整资金到位情况 1. 截至2025年12月25日，管理人账户已收到全体重整投资人支付的全部重整投资款，总金额为人民币403,763,890.00元 [3] 2. 全体重整投资人已完成全部投资款的支付义务 [3] 公司当前状态与历史背景 1. 公司因2024年度经审计的期末净资产为负值，其股票交易自2025年4月30日起已被实施退市风险警示 [4] 2. 因法院受理重整申请，公司股票交易被叠加实施“退市风险警示” [4]

公司重整进展 - 截至2025年12月25日 公司管理人账户已收到全体重整投资人支付的全部重整投资款 [1] - 支付的重整投资款合计金额为人民币403,763,890.00元 即约4.0376亿元 [1] - 全体重整投资人已完成全部重整投资款的支付 [1]

公司重整进展 - 截至2025年12月25日，公司管理人账户已收到全体重整投资人支付的全部重整投资款 [1] - 支付的重整投资款合计金额为人民币403,763,890.00元（大写：肆亿零叁佰柒拾陆万叁仟捌佰玖拾元） [1] - 全体重整投资人已经支付完毕全部的重整投资款，标志着重整资金已到位 [1]

证券代码：000691 证券简称：*ST亚太 公告编号：2025-132 甘肃亚太实业发展股份有限公司 关于收到重整投资人全部重整投资款的公告 甘肃亚太实业发展股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 12 月 25 日收到管理人的书面通知，管理人账户已收到全体重整投资人支付的全部重 整投资款。现将相关情况公告如下： 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、重整投资协议签署情况 2、因兰州中院依法裁定受理申请人对公司的重整申请，根据《深圳证券 交易所股票上市规则》第9.4.1条相关规定，公司股票交易被叠加实施"退市风 险警示"。虽然兰州中院已裁定公司进入重整程序，但仍存在因重整失败而被 宣告破产的风险。如果公司被宣告破产，将被实施破产清算，根据《深圳证券 交易所股票上市规则》第9.4.18条的相关规定，公司股票将面临被终止上市的 风险。 3、目前公司处于重整过程中，根据公司初步测算情况，预计重整计划实 施后公司股价存在向下除权调整的风险，具体以公司后续公告为准。敬请投资 者理性决策，注意投资风险。 鉴于公司重整相关事项存在重大不确定性，公司 ...

公司重整进展 - 2025年9月11日，公司与重整投资人签署《重整投资协议》，约定投资人认购1.62亿股 [1] - 根据协议，投资人支付的对价为4.04亿元人民币 [1] - 截至2025年12月25日，管理人账户已收到全部投资款项 [1] 公司财务状况与退市风险 - 鉴于公司2024年末净资产为负值，其股票自2025年4月30日起被实施退市风险警示 [1] - 公司重整虽已进入程序，但仍面临失败并被宣告破产的风险 [1] - 公司股价面临除权调整的风险 [1]

公司股价与交易情况 - 截至2025年12月24日收盘，*ST亚太报收于9.12元，上涨1.11%，换手率2.89%，成交量9.35万手，成交额8479.21万元 [1] - 12月24日，主力资金净流入100.69万元，散户资金净流入328.51万元，游资资金净流出429.2万元 [1][4] 重整计划与资本公积金转增股本 - 公司已被兰州中院裁定进入重整程序，将以现有总股本323,270,000股为基数，按每10股转增5股实施资本公积金转增股本，共计转增161,635,000股，转增后总股本将增至484,905,000股 [1][2] - 转增股份将全部由重整投资人受让，用于引入战略投资，不向原股东分配 [1][2] - 公司设定了资本公积转增股本的平均价为2.95元/股，并调整了除权参考价计算公式 [1] - 若股权登记日收盘价高于2.95元/股，则次一交易日开盘参考价将按调整后公式计算，存在股价向下除权的风险 [1][2] 重整投资人引入与权益调整 - 重整投资人受让转增股份的同时，将向公司提供现金捐赠7,300万元 [1] - 鉴于本次转增是重整的组成部分，导致公司所有者权益增加且原股东权益未被稀释，与常规转增存在本质差异，因此需调整除权参考价格计算公式以合理反映公司价值变化 [1] 出资人组会议决议 - 公司于2025年12月24日召开出资人组会议，审议通过了《重整计划（草案）之出资人权益调整方案》 [3] - 出席会议股东共210人，代表股份61,625,962股，占公司有表决权股份总数的19.0633% [3] - 该议案获得有效表决权股份总数的99.4238%同意，超过法定的2/3比例通过 [3][4] - 律师事务所确认会议召集、召开程序及表决结果合法有效 [3] 公司当前风险状况 - 公司股票因2024年末净资产为负已被实施退市风险警示 [1][2] - 公司处于重整过程，重整成败存在不确定性，存在重整失败、被宣告破产及股票终止上市的风险 [1][2]

法律意见书 甘肃省兰州市城关区雁园路 601 号甘肃省商会大厦 A 座 15 层 邮编：730030 电话：（0931）8260111 传真：（0931）8456612 北京德恒（兰州）律师事务所 关于甘肃亚太实业发展股份有限公司 出资人组会议 之 关于甘肃亚太实业发展股份有限公司 出资人组会议之法律意见书 北京德恒（兰州）律师事务所 关于甘肃亚太实业发展股份有限公司出资人组会议 之 法律意见书 致：甘肃亚太实业发展股份有限公司 北京德恒（兰州）律师事务所（以下简称"本所"）受甘肃亚太实业发展股 份有限公司（以下简称"亚太实业""贵公司""公司"）委托，指派张军律师、 张昕律师（以下简称"本所律师"）出席贵公司出资人组会议（以下简称"本次 会议"），并对本次会议的合法性出具法律意见书。 本所律师列席了贵公司本次会议，并根据本法律意见书出具日前已发生或存 在的事实和《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）、《中华人民共 和国企业破产法》（以下简称《破产法》）、《中华人民共和国证券法》（以下 简称《证券法》）、《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上市公 司自律监管指引第 14 号——破产重整等事项 ...

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、本次出资人组会议未出现否决议案的情形； 2、本次出资人组会议不涉及变更以往股东会议已通过的决议； 3、本次出资人组会议表决通过了《甘肃亚太实业发展股份有限公司重整计 划（草案）之出资人权益调整方案》。 一、会议召开和出席情况 证券代码：000691 证券简称：*ST亚太 公告编号：2025-131 甘肃亚太实业发展股份有限公司 出资人组会议决议公告 （一）会议召开的情况 1、会议名称：甘肃亚太实业发展股份有限公司出资人组会议 2、会议召集人：甘肃亚太实业发展股份有限公司管理人 3、会议召开时间： （1）现场会议时间：2025 年 12 月 24 日（星期三）14:30 （2）网络投票时间：2025 年 12 月 24 日。其中，通过深圳证券交易所（以 下简称"深交所"）交易系统进行网络投票的具体时间为：2025 年 12 月 24 日上 午 9:15-9:25，9:30-11:30；下午 13:00―15:00；通过深圳证券交易所互联网（以 下简称"互联网"）投票系统投票的时间为：2025 年 1 ...

公司重整进程概述 - 公司于2025年7月11日被甘肃省兰州市中级人民法院决定启动预重整，并指定清算组担任临时管理人[4] - 2025年11月26日，兰州中院正式裁定受理债权人对公司的重整申请，并指定清算组担任管理人[5] - 公司已于2025年12月9日和10日分别披露了《重整计划（草案）之出资人权益调整方案》、《重整计划（草案）》及经营方案[5] 资本公积金转增股本方案核心内容 - 以现有总股本323,270,000股为基数，按每10股转增5股的比例实施资本公积金转增股本，共计转增161,635,000股[6] - 转增完成后，公司总股本将增加至484,905,000股[6] - 全部转增股份不向原股东分配，将用于引入重整投资人[6] 重整投资与除权关键价格 - 重整投资人将认购全部161,635,000股转增股份，支付现金403,763,890.00元，并捐赠73,000,000元保证金[7] - 综合计算得出本次资本公积转增股本的平均价格为2.95元/股[7] - 股权登记日股票收盘价是否高于2.95元/股，是决定次日开盘参考价是否需要调整的关键条件[1][7] 调整后的除权参考价计算公式 - 公司对除权参考价格计算公式进行了调整，新公式为：除权参考价=[(前收盘价格-现金红利)×转增前总股本+重整投资人受让转增股份支付的现金+重整投资人捐赠的保证金]÷(转增前总股本+由重整投资人受让的转增股份数)[6] - 若股权登记日收盘价高于2.95元/股，则按新公式调整次日开盘参考价；若等于或低于2.95元/股，则无需调整[6] 调整除权公式的合理性说明 - 本次转增是重整方案的一部分，与一般情况下的资本公积转增存在本质差异[11] - 重整完成后，公司债务规模预计明显减少，所有者权益明显增加，原股东每股净资产价值将提升，这与通常转增导致每股价值下降的情况不同[11] - 本次转增股份以协商价格引入投资人，更接近于一次市场交易行为，而非传统配股或转增[12] - 财务顾问华泰联合证券认为，根据实际情况调整除权参考价计算公式具有合理性[13] 公司当前状态与潜在股价影响 - 公司股票自2025年4月30日起已被实施退市风险警示，因2024年度经审计的期末净资产为负值[2] - 公司初步测算，预计重整计划实施后公司股价存在向下除权调整的风险[18][23]

股价与交易表现 - 截至2025年12月23日收盘，*ST亚太股价报收于9.02元，下跌3.74% [1] - 当日换手率为3.33%，成交量为10.76万手，成交额为9819.65万元 [1] - 12月23日主力资金净流出1574.1万元，游资资金净流入629.7万元，散户资金净流入944.4万元 [1][3] 资本公积金转增股本方案 - 公司以现有总股本323,270,000股为基数，按每10股转增5股实施资本公积金转增股本，共计转增161,635,000股 [1][2] - 转增后总股本将增至484,905,000股 [1][2] - 转增股份全部由重整投资人受让，用于引入战略投资，不向原股东分配 [1][2][3] 除权安排与价格调整 - 公司对除权参考价计算公式进行调整，设定资本公积转增股本平均价为2.95元/股 [1] - 若股权登记日收盘价高于2.95元/股，则次一交易日开盘参考价将按调整后公式计算 [1][2] - 调整除权公式的原因是本次转增系破产重整组成部分，转增股份由重整投资人受让并获得现金捐赠7300万元，导致公司所有者权益增加，原股东权益未被稀释，与常规转增存在本质差异 [1] 公司重整状态与风险 - 公司因债权人申请，已被兰州中院裁定进入重整程序 [1] - 公司股票因2024年末净资产为负已被实施退市风险警示 [1][2] - 重整存在失败及被宣告破产的风险，并可能导致股票终止上市 [1][2][3]