股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会于2月14日14:30现场召开，网络投票时间为9:15 - 15:00[3] - 现场和网络投票股东108人，代表股份77,357,300股，占比38.7989％[5] 议案表决情况 - 《关于变更部分募集资金用途用于收购河北天宁化工股权的议案》，同意77,304,900股，占比99.9323％[6] - 《关于调整公司独立董事津贴的议案》，同意77,214,900股，占比99.8159％[9] 律师意见 - 北京市中伦律师事务所认为会议召集、召开程序及表决结果合法有效[11]

会议信息 - 公司董事会于2025年1月25日发布召开2025年第一次临时股东大会的通知[5] - 现场会议于2025年2月14日在山西省长治市潞州区召开，网络投票日期为同日[6] 参会情况 - 本次会议通过现场和网络投票的股东（股东代理人）合计108人，代表股份77,357,300股，占公司有表决权股份总数的38.7989%[9] 议案表决 - 《关于变更部分募集资金用途用于收购河北天宁化工股权的议案》，同意77,304,900股，占99.9323%[11] - 《关于调整公司独立董事津贴的议案》，同意77,214,900股，占99.8159%[12]

回购计划 - 公司拟用1900 - 2000万元自有资金回购A股用于激励或持股计划[1] - 回购价不超30元/股，期限12个月[1] 回购进展 - 截至2025年1月31日，累计回购220,000股，占总股本0.11%[2] - 最高成交价22.73元/股，最低22.42元/股[2] - 成交总金额4,975,137元（不含费用）[2]

会议信息 - 公司第四届董事会第十八次会议于2025年1月23日召开[2] - 2025年第一次临时股东大会定于2月14日以现场和网络投票结合方式召开[6] 议案审议 - 审议通过变更部分募集资金用途用于收购河北天宁化工股权议案，需提交2025年第一次临时股东大会审议[3] - 审议通过调整公司独立董事津贴议案，需提交2025年第一次临时股东大会审议[4][5] - 审议通过召开2025年第一次临时股东大会议案[6]

募集资金情况 - 公司首次公开发行5000万股，每股8.22元，募集资金总额41100万元，净额34059.9万元[4] - 截至2024年12月31日，招商银行账户募集资金9300.26万元，利息1156.55万元，合计10456.81万元[7] - 截至2024年12月31日，交通银行账户募集资金3394.07万元，利息327.21万元，合计121.28万元[7] 项目资金投入 - 电子雷管自动化生产线建设项目拟实际投入5213.91万元，累计投入1605.23万元，剩余3721.28万元[9] - 电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目拟实际投入18276.85万元，累计投入8229.67万元，剩余10457.23万元[9] - 电子雷管自动化生产线一期工程投资3086.52万元，拟投入募集资金1727.03万元，累计投入52.64万元[14] - 电子雷管脚线生产线及厂房建设投资总额12229.73万元，累计投入11019.73万元[16] - 配套综合楼建设投资总额2222.58万元，累计投入2222.58万元[16] - 电子雷管芯片模组生产线及厂房建设等投资总额4921.42万元，累计投入4921.42万元[16] - 一条电子雷管全自动生产线投资3130.00万元，累计投入2464.48万元[16] - 电子雷管辅助引火元件自动化生产线投资1022.40万元，累计投入1022.40万元[16] 收购情况 - 公司拟投入36272.11万元收购天宁公司98.69963%股份，其中募集资金11786.12万元[20] - 天宁公司2024年10月31日资产总计20663.87万元，负债合计2728.17万元，所有者权益合计17935.70万元[27] - 天宁公司2024年1 - 10月营业收入14118.27万元，净利润1938.61万元[27] - 天宁化工100%股权价值为36750.00万元，98.69963%股权交易价款为36272.11万元[28][37] - 天宁化工股东全部权益账面价值17935.70万元，评估值35170.00万元，增值17234.30万元，增值率96.09%[34] 产能情况 - 公司现有炸药产能7.8万吨，混装炸药产能2.6万吨，占比33.33%，包装炸药5条生产线产能均未达1.2万吨/年[41] - 重组完成后公司炸药总产能为11.4万吨，混装炸药产能占比将达35.09%，单条包装型工业炸药生产线最小许可产能大于1.2万吨/年[41] 行业规划与展望 - 《“十四五”民用爆炸物品行业安全发展规划》鼓励企业重组整合[38] - 未来民爆行业集中度预计继续提升[38] - “十四五”末龙头骨干企业研发经费占营业收入比重达3.5%，现有危险岗位操作人员机器人替代比例达40%，企业现场混装炸药许可产能占比达35%以上[41] - 生产企业（集团）数量由76家减至50家以内，排名前10家民爆企业行业生产总值占比大于60%[41] 其他情况 - 公司先后与5家民爆生产企业和4家民爆流通企业重组[46] - 公司实现连续40年安全生产无事故[44] - 收购完成后可能出现人事、制度等整合协同问题影响运营发展[49] - 收购可能形成商誉，若标的公司经营未达预期存在商誉减值风险[50] - 本次变更募集资金用途符合公司及全体股东利益，项目实施必要且可行[53]

股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会于2025年2月14日14:30现场召开，网络投票日期为当日[1] - 股权登记日为2025年2月10日[3] 审议议案 - 审议《关于变更部分募集资金用途用于收购河北天宁化工股权的议案》等[4] 投票规则 - 议案须经出席股东所持表决权过半数通过，对中小投资者表决单独计票披露[6][7] 会议登记 - 登记时间为2025年2月12日，地点为公司证券部[8] 网络投票 - 系统地址为http://wltp.cninfo.com.cn，代码363002，简称为壶化投票[10][22]

募集资金情况 - 公司发行5000万股A股，每股8.22元，募集资金总额4.11亿元，净额3.40599亿元[3] - 截至2024年12月31日，募集资金存款1.269433亿元，利息收入1484.18万元，合计1.417851亿元[5] 项目资金投入 - 新项目投资总额3.627211亿元，拟投入募集资金1.178612万元，其余自筹[7] - 电子雷管自动化生产线建设项目拟投入募集资金5213.91万元，累计投入1605.23万元[7] - 电子雷管脚线等生产线项目拟投入1.827685亿元，累计投入8229.67万元[7] 项目调整情况 - 调整后电子雷管自动化生产线项目拟投入3447.87万元，剩余1842.64万元[11] - 调整后电子雷管脚线等项目拟投入8779.42万元，剩余549.75万元[11] 收购天宁公司情况 - 拟变更部分募集资金用途，将1.178612万元用于收购天宁公司98.69963%股权[1][7] - 天宁公司注册资本5542.8387万元，核定年生产能力3.6万吨[24][26] - 2024年1 - 10月天宁公司资产总计20663.87万元，负债合计2728.17万元，所有者权益合计17935.70万元，营业收入14118.27万元，净利润1938.61万元[29] - 公司拟收购天宁公司98.69963%的股权，对应股权转让价款为36,272.11万元[1][3] 行业趋势与公司规划 - 《“十四五”民用爆炸物品行业安全发展规划》鼓励企业重组整合[38] - 行业龙头企业积极开展重组整合，预计未来民爆行业集中度将继续提升[38] - 公司目前炸药产能偏低，须通过并购重组增加产能，调整产能布局[40] - “十四五”末龙头骨干企业研发经费占营业收入比重达3.5%，危险岗位操作人员机器人替代比例达40%，企业现场混装炸药许可产能占比超35%，生产企业（集团）数量减至50家以内，前10家民爆企业行业生产总值占比超60%[41] - 公司现有炸药产能7.8万吨，混装炸药产能2.6万吨，占比33.33%，包装炸药生产线产能均未达1.2万吨/年；重组后天宁公司后炸药总产能11.4万吨，混装炸药产能占比达35.09%，单条包装型工业炸药生产线最小许可产能大于1.2万吨/年[41] 审议情况 - 收购天宁公司股权议案已通过董事会和监事会审议，尚需股东大会审议[1][13] - 第四届董事会第十八次会议审议通过变更部分募集资金用途议案，并同意提交2025年第一次临时股东大会审议[52] - 2025年1月23日第四届监事会第十五次会议审议通过变更部分募集资金用途议案，认为不存在损害股东利益情况[53] - 保荐机构认为变更部分募集资金用途事项经董事会、监事会审议通过，尚需股东大会审议，符合相关法规要求，无异议[54]

会议安排 - 公司第四届监事会第十五次会议通知于2025年1月13日送达[2] - 会议于2025年1月23日以现场表决方式召开，3名监事均出席[2] 议案审议 - 会议审议通过变更部分募集资金用途收购河北天宁化工股权议案[3] - 议案表决结果为3票同意，0票反对与弃权[3] - 议案需提交公司2025年第一次临时股东大会审议[3]

募集资金情况 - 公司首次公开发行5000万股，每股发行价8.22元，募集资金总额41100万元，净额34059.9万元[4][5] - 截至2024年12月31日，募集资金存款余额14178.51万元，其中本金12694.33万元，利息1484.18万元[7] 项目资金投入 - 电子雷管自动化生产线建设项目拟投入募集资金5213.91万元，累计投入1605.23万元，剩余3721.28万元[13] - 电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目拟投入募集资金18276.85万元，累计投入8229.67万元，剩余10457.23万元[13] - 两个项目预留工程设备尾款2392.39万元，拟变更募集资金11786.12万元用于收购股权[9][13] 收购情况 - 公司拟以36272.11万元收购天宁公司98.69963%股份，拟投入募集资金11786.12万元，其余自有或自筹[24] - 2024年10月31日天宁公司资产总计20663.87万元，负债合计2728.17万元，所有者权益合计17935.70万元；2024年1 - 10月营业收入14118.27万元，净利润1938.61万元[28] - 2023年12月31日天宁公司资产总计23436.25万元，负债合计5024.65万元，所有者权益合计18411.61万元；2023年营业收入10340.72万元，净利润731.39万元[28] 行业趋势与公司规划 - 《“十四五”民用爆炸物品行业安全发展规划》鼓励企业重组整合[39] - 我国民爆行业企业数量不断压缩、中小产能逐渐淘汰，预计未来集中度将继续提升[39] - 公司目前炸药产能偏低，须通过并购重组增加产能，合理调配产能布局[41] - 公司现有炸药产能7.8万吨，混装炸药产能2.6万吨，占比33.33%，包装炸药5条生产线产能均未达1.2万吨/年；重组后天宁公司后炸药总产能11.4万吨，混装炸药产能占比达35.09%，单条包装型工业炸药生产线最小许可产能大于1.2万吨/年[42] 决策相关 - 2025年1月23日，董事会和监事会审议通过变更募集资金用途议案，尚需股东大会审议[2][15] - 监事会认为变更募集资金用途收购股权是审慎决定，不损害股东利益[54] - 保荐机构对变更部分募集资金用途收购天宁公司股权事项无异议[55]

新策略 - 公司拟将2025年独立董事津贴从每人5.00万元/年（税前）调至6.00万元/年（税前）[1] - 调整议案于2025年1月23日经第四届董事会第十八次会议审议通过[1] - 方案自2025年第一次临时股东会审议通过生效，至新方案通过失效[1]