公司股东结构 - 截至2026年1月20日，公司股东总户数为40461户 [1]

公司算力业务供应链与保障措施 - 公司算力硬件供应的可靠性通过与头部供应商建立稳定合作来保障 [1] - 关于向算力硬件生产延伸的计划，公司将结合业务发展需求及行业趋势进行审慎评估 [1] - 在电力保障方面，公司通过积极洽谈长期供电协议、布局节能技术应用等方式，以保障算力业务用电稳定并降低能耗成本 [1] 公司信息披露与未来规划 - 后续若有相关业务拓展计划，公司将严格按照信息披露规则及时对外公告 [1]

公司业务范围 - 公司数据中心及云计算服务业务可为政府、大型云厂商、互联网厂商、金融、医疗、传统制造等主流行业用户提供IDC、云计算及算力综合解决方案服务 [1] - 公司可为大模型及机构提供算力支持，服务内容包括高性能数据中心硬件设施、实时流量监控、算力调度及GPU运维等 [1]

业绩预告核心观点 - 公司预计2025年度归属于上市公司股东的净利润为负值，出现亏损 [1][2] 业绩变动原因分析 - **数据中心行业竞争与监管压力**：数据中心行业部分区域供需关系失衡，市场竞争加剧导致获客难度加大 [3] - **行业标准升级影响**：在“双碳”战略下，数据中心能耗指标监管趋严，叠加人工智能技术快速迭代，现有机房建设标准难以满足新需求，制约了大客户入驻进程 [3] - **资产减值影响**：广纸云数据中心经营效益不及预期，资产组存在减值迹象，初步测算影响金额约3000万元至4500万元 [3] - **新项目爬坡期成本增加**：立昂云数据（成都简阳）一号基地一期建设项目处于爬坡阶段，运营成本、折旧摊销及配套管理费用增加，影响当期利润 [3] - **应收账款坏账准备增加**：受部分区域历史应收款项回款进度不及预期影响，当期计提的坏账准备金额相应增加 [3] 公司运营与项目进展 - 立昂云数据（成都简阳）一号基地一期建设项目已逐步投入运营 [3] - 公司管理层持续加大各业务板块回款工作推进力度 [3] 财务数据与沟通情况 - 2025年度业绩预告相关的财务数据未经会计师事务所审计 [2] - 公司已就业绩预告有关重大事项与年报审计的立信会计师事务所进行了预沟通，双方在业绩预告方面不存在重大分歧 [2] - 具体财务数据将在2025年度报告中详细披露 [4]

公司业绩预告 - 立昂技术预计2025年归属于上市公司股东的净利润将出现亏损，亏损区间为1.6亿元至2.35亿元 [1] - 公司业绩同比由盈转亏 [1] 业绩变动原因分析 - 数据中心行业在部分区域出现供需关系失衡，市场竞争加剧，导致公司获客难度加大 [1] - 在国家“双碳”战略影响下，行业监管对数据中心能耗指标的要求日趋严格 [1] - 人工智能技术快速迭代升级，公司现有机房建设标准已难以满足行业发展新需求 [1] - 上述因素共同制约了大客户的入驻进程，导致广纸云数据中心经营效益不及预期 [1]

财务数据关键指标变化：利润 - 预计2025年度归属于上市公司股东的净利润亏损16,000万元至23,500万元，上年同期为盈利2,587.01万元[3] - 预计2025年度扣除非经常性损益后的净利润亏损16,300万元至24,100万元，上年同期亏损3,890.60万元[3] 业务线表现：数据中心运营挑战 - 数据中心行业部分区域供需失衡及竞争加剧导致公司获客难度加大[5] - 行业能耗监管趋严及AI技术迭代制约客户入驻，广纸云数据中心经营效益不及预期[6] - 立昂云数据（成都简阳）一号基地一期项目处于爬坡期，运营成本、折旧摊销及管理费用增加影响利润[6] 成本和费用 - 广纸云数据中心资产组预计减值影响金额约3,000万元至4,500万元[6] - 部分区域历史应收款项回款不及预期，导致当期计提的坏账准备金额增加[6] 其他重要内容：数据说明 - 2025年度业绩预告相关财务数据未经会计师事务所审计[4]

公司限售股份解禁安排 - 本次解除限售的股份为股东钱炽峰在公司2018年发行股份及支付现金购买资产交易中取得的部分限售股份 [2] - 本次解除限售的股份数量为192,908股，占公司总股本的0.0415% [2] - 本次解除限售股份的可上市流通日为2026年2月2日 [3] 实际可流通股份状况 - 由于本次解除限售的股份全部处于质押及司法再冻结状态，因此实际可上市流通股份数量为0股，占公司总股本的0.0000% [2] - 该部分股份需待质押及司法再冻结状态解除后方可实际上市流通 [2][20] 公司历史股本变动与重组概况 - 公司于2018年通过发行股份及支付现金方式，购买沃驰科技100%股权和大一互联100%股权，向交易对方发行42,973,916股，公司总股本由102,500,000股增至145,473,916股 [4] - 公司同期募集配套资金不超过53,986万元，向不超过5名特定投资者发行16,400,589股，总股本增至161,874,505股 [5] - 自2019年至今，公司经历多次权益分派、股权激励及回购注销，总股本发生多次变动 [6][7][8][9][10] - 截至本公告披露日，公司总股本为464,798,231股，其中有限售条件股份91,059,935股，占19.59%，无限售条件流通股373,738,296股，占80.41% [10] 股东承诺与履行情况 - 股东钱炽峰承诺，通过本次交易获得的股份自发行结束起24个月内不得转让，满24个月后可流通不超过30%，满36个月后可流通不超过50%，此后每年可流通不超过5% [11] - 具体可解除限售数量与标的资产业绩承诺实现情况及应收账款回收情况挂钩 [12] - 根据审计报告，大一互联2018-2020年累计实现净利润与承诺净利润差额为-2,686,697.92元，实现程度为97.95% [16] - 因未完成业绩承诺及应收账款回收承诺，钱炽峰及其一致行动人已累计补偿股份并返还现金分红 [16][17][18] - 公司已分别于2021年8月24日、2022年5月9日、2023年7月18日完成对应补偿股份的回购注销手续 [16][17][18]

公司限售股解禁安排 - 立昂技术发布公告，其限售股份约19.29万股将于2026年2月2日解禁上市流通 [1] - 此次解禁股份数量占公司总股本比例仅为0.0415% [1] - 公告指出，实际可上市流通的股份数量为0股，占公司总股本比例为0% [1] 行业相关风险事件 - 水贝黄金交易平台“杰我睿”出现兑付危机，该平台采用高达40倍的杠杆进行“对赌”交易 [1] - 平台运营模式存在风险，金价上涨反而导致平台亏损 [1] - 平台提出的兑付方案引发投资者不满，方案涉及将投资者本金大幅折价，据称折扣低至两折，投资者表示无法接受该方案 [1] - 平台老板自称仍在深圳，但兑付危机已引发市场关注和调查 [1]

1 中信建投证券股份有限公司 关于立昂技术股份有限公司发行股份及支付现金购买资产 之部分限售股份上市流通的核查意见 中信建投证券股份有限公司（以下简称"中信建投证券"）作为立昂技术股 份有限公司（以下简称"上市公司""立昂技术""公司"）2021 年向特定对象发 行股票的保荐机构，于 2021 年 7 月 29 日承接了立昂技术前次发行股份购买资产 并募集配套资金（以下简称"本次交易"）未完成的募集资金使用持续督导工作， 根据《公司法》《证券法》《上市公司重大资产重组管理办法》《深圳证券交易所 创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号—创业板 上市公司规范运作》等有关规定和要求，对立昂技术发行股份购买资产之部分限 售股份上市流通事项进行了审慎核查，现将核查情况及核查意见发表如下： 一、公司股票发行及股本变动情况 （一）发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金之新增股份发行概况 公司于 2018 年 12 月 29 日收到中国证券监督管理委员会核发的《关于核准 立昂技术股份有限公司向金泼等发行股份购买资产并募集配套资金的批复》（证 监许可[2018]2183 号）。本次交易包括如下两部 ...

股本变动 - 2019年1月30日总股本由102,500,000股增至145,473,916股[5] - 2019年5月7日总股本由145,473,916股增至161,874,505股[5] - 2019年6月28日总股本增至275,186,658股[6] - 2019年11月15日总股本由275,186,658股增至281,056,658股[6] - 2020年7月13日总股本增至421,539,961股[8] - 2023年3月15日总股本由357,934,999股变更为465,315,498股[11] - 截至公告披露日，公司总股本为464,798,231股[12] 限售股份 - 本次解除限售股份数量为192,908股，占总股本0.0415%，实际可上市流通0股[2][21] - 本次解除限售股份可上市流通日为2026年2月2日[3][21] - 解除限售后，有限售条件股份比例从19.59%降至19.55%[26] 业绩承诺 - 钱炽峰承诺大一互联2018 - 2020年度扣非净利润分别为3600万、4320万、5184万元[15] - 2018 - 2020年累计实现净利润与承诺差额 - 2686697.92元，实现程度97.95%[17] 补偿情况 - 因未完成业绩承诺，钱炽峰补偿股份712980股，返还现金71305.60元[17] - 因应收账款问题，钱炽峰补偿股份429434股[19] - 钱炽峰代客户结清款项2750000元，应补偿股份517267股[19] 应收账款 - 大一互联2020年末应收账款余额139655039.98元、账面价值126026495.65元[18] - 截至2021年9月30日余额7868990.14元、账面价值1798023.54元[18]