本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 2025 年第二季度可转换公司债券转股情况公告 株洲飞鹿高新材料技术股份有限公司 特别提示： 1、飞鹿转债转股期限为 2020 年 12 月 11 日至 2026 年 6 月 4 日，最新的转 股价格为人民币 6.01 元/股。 2、2025 年第二季度，共有 270 张"飞鹿转债"完成转股（票面金额共计 27,000 元人民币），合计转为 4,492 股"飞鹿股份"股票（股票代码：300665）。 3、截至 2025 年第二季度末，株洲飞鹿高新材料技术股份有限公司（以下简 称"飞鹿股份"或"公司"）剩余可转换公司债券（以下简称"可转债"）为 1,501,409 张，剩余票面总金额为 150,140,900 元人民币。 根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》和《深圳证券交易所上市公司 自律监管指引第 15 号——可转换公司债券》等有关规定，公司现将 2025 年第二 季度可转债转股及公司总股本变化情况公告如下： | 证券代码：300665 | 证券简称：飞鹿股份 公告编号：2025-066 | | --- | ...

业绩总结 - 2024年公司主要产品产销量大幅下降，收入规模同比下降，利润总额由盈转亏[9] - 2024年营业总收入同比下降37.16%，综合毛利率同比下降8.62个百分点[47] - 2024年防腐涂料等各类产品收入均同比下降[47] - 2024年销售费用同比增长7.48%，期间费用率增加12.57个百分点至31.32%[73] - 2024年营业利润率为11.18%，同比下降8.96个百分点[73] - 2024年其他收益同比增长87.97%，资产减值损失同比大幅增加[74] - 2024年现金收入比为78.90%，经营活动现金维持净流入[78] - 2024年短期偿债能力和长期偿债能力指标均弱化[79] - 2025年1 - 3月公司实现营业总收入0.74亿元，利润总额 - 0.15亿元[27] 用户数据 - 2024年前五大客户合计销售金额为2.45亿元，占营业收入的比例合计47.24%[51] 未来展望 - 公司未来发展规划聚焦主业并拓展新能源业务，实施双轮驱动战略并加强隐性成本管理[58] 新产品和新技术研发 - 公司铜官基地水性树脂、金山工业园胶黏剂项目投入运营，有利于增强未来订单承接能力[10] 市场扩张和并购 - 2024年公司与华润系合作，截至年底与华润置地控股有限公司等有合同金额及履行情况[56][57] - 2024年5月公司拟出售孙家湾生产基地相关资产，7月19日交易完成[52] 其他新策略 - 无 信用评级 - 公司主体长期信用等级和“飞鹿转债”信用等级均下调为A，评级展望为稳定[3] - 公司指示评级结果较上次未变，个体调整由上调4个子级变为上调3个子级，个体信用等级下调为A[16] 财务数据 - 2024年公司涂料产品产能利用率降至26.36%，防水卷材产能利用率降至15.27%[13] - 公司应收账款在资产中占比为27.63%，受限资产占资产总额的比例为19.60%[15] - 截至2024年底，公司全部债务较上年底增长10.37%[15] - 截至2025年3月底，资产负债率为76.67%，全部债务资本化比率为69.88%，短期债务占全部债务比重上升至52.13%[15] - 2022 - 2025年3月公司现金类资产分别为1.99亿元、2.03亿元、1.21亿元、0.98亿元[17] - 2022 - 2025年3月公司全部债务分别为7.50亿元、8.28亿元、9.14亿元、9.66亿元[17] - 2022 - 2025年3月公司营业利润率分别为10.53%、20.14%、11.18%、11.26%[17] - 2022 - 2025年3月公司资产负债率分别为69.97%、69.11%、76.34%、76.67%[17] - 截至2024年底，公司股本为1.89亿元，控股股东和实际控制人章卫国持股比例为21.80%，所持股份未质押[26] - 截至2024年底，公司合并范围内子公司13家[27] - 截至2024年底，公司研发中心全职研发人员70人，其中高级工程师8人，工程师20多人[41] - 截至2024年底，公司拥有专利授权78项，其中发明专利36项、实用新型专利授权42项，9项产品通过CRCC认证[41] - 截至2025年3月底，“飞鹿转债”余额1.50亿元，转股价格为6.01元/股，募集资金已按指定用途使用完毕并正常付息[28] - 截至2024年底应收账款同比下降8.11%，存货较上年底增长28.27%，固定资产较上年底增长22.24%[62] - 2022 - 2025年3月底公司资产总额分别为18.14亿元、18.25亿元、18.22亿元、17.85亿元[63][65] - 截至2024年底公司所有者权益4.31亿元，较上年底下降23.53%[66] - 截至2024年底公司负债较上年底增长10.26%，资产负债率等指标上升[66] - 2025年3月底全部债务增加至9.66亿元，流动性紧张[66] - 截至2024年底金额500万元以上未决诉讼1起，涉案金额510.18万元[83] - 截至2025年3月底公司获得银行授信额度10.20亿元，剩余未使用额度有限[83] - 2024年末公司本部债务负担较上年底加重，收入同比下降，利润由盈转亏[84] - 公司董事中独立董事占比42%[85] - 2022 - 2025年3月公司合并口径现金收入比分别为92.79%、71.28%、78.90%、106.75%[95] - 2022 - 2024年公司本部口径资产总额分别为13.74亿元、12.70亿元、12.76亿元[96] - 2022 - 2024年公司本部口径营业总收入分别为5.09亿元、6.55亿元、3.79亿元[96] - 2022 - 2024年公司本部口径利润总额分别为 - 0.63亿元、0.04亿元、 - 1.21亿元[96] - 2022 - 2024年公司本部口径现金收入比分别为48.34%、53.18%、56.56%[96] - 2022 - 2024年公司本部口径资产负债率分别为60.55%、56.77%、64.72%[96]

业绩情况 - 2024年主要产品产销量降，收入规模降，综合毛利率低[2] - 2024年利润总额由盈转亏，非经常性损益影响大[2] 信用评级 - 2025年6月24日公司主体及“飞鹿转债”信用等级由A﹢调为A[2] 财务风险 - 短期债务占比升，债务负担重，偿债能力指标弱化[2] 未来规划 - 拓展高分子材料和新能源产业[3] - 强化双轮驱动营销战略[3] - 加强隐性成本管理[3] - 优化债务结构，拓宽融资渠道[3]

可转债信息 - 飞鹿转债发行量1.77亿元，2020年7月3日深交所挂牌[6] - 存续期2020年6月5日至2026年6月4日[6] - 第五年票面利率2.50%，每10张派息25元（含税）[11] 评级与免税 - 主体和“飞鹿转债”信用评级A+，展望稳定[8] - 2021 - 2025年境外机构债券利息收入免税[15] 咨询与公告 - 咨询联系人肖兰，电话0731 - 22778608[16] - 公告2025年5月29日发布[16]

员工持股计划进展 - 2024年2、3月审议通过相关议案[2] - 2024年3月22日过户890,000股至专户[3] - 2024年3月25日召开第一次持有人会议[3] 股份出售与过户 - 2025年5月出售800,000股、转出90,000股[5] - 出售及过户总数占2025年3月31日股本0.47%[5] 计划终止 - 2025年5月28日决定提前终止计划[5]

公司股权激励调整 - 飞鹿股份于2025年5月20日公告，董事会和监事会已审议通过回购注销部分限制性股票的议案，并在2024年度股东会上获得通过 [1] - 由于2024年业绩未达激励计划第三个解除限售期条件，以及1名激励对象离职，公司决定回购注销67名激励对象持有的1,156,500股和1名激励对象持有的18,000股，合计1,174,500股限制性股票 [1] - 回购注销完成后，公司总股本将减少1,174,500股，注册资本相应减少1,174,500元 [1] 债权人通知 - 根据《公司法》规定，公司通知债权人可在2025年5月20日起45天内要求清偿债务或提供担保 [2] - 债权人可通过信函或传真方式申报债权，申报材料送达地址为湖南省株洲市荷塘区金山工业园香榭路98号 [2] - 以邮寄方式申报的以邮戳日为准，以传真或邮件方式申报需注明"申报债权"字样 [2]

回购注销 - 2025年4月24日会议审议回购注销部分限制性股票议案并提交2024年度股东会[3] - 2025年5月20日2024年度股东会审议通过回购注销议案[3] - 因2024年业绩未达标及1名激励对象离职，回购注销68名激励对象共1,174,500股限制性股票[4] 影响 - 回购注销后公司总股本和注册资本均减少1,174,500[4] 债权申报 - 债权人45日内有权要求清偿债务或提供担保，申报时间为2025年5月20日起45天内[4][5] - 申报材料送达湖南省株洲市荷塘区金山工业园香榭路98号，联系电话0731 - 22778608，传真0731 - 22778606[5]

会议安排 - 2025年4月24日审议通过召开2024年度股东会通知，4月28日发出通知，5月20日召开[6] - 现场会议5月20日下午14:00召开，网络投票有多个时段[7] 参会情况 - 出席股东会股东及代理人45人，持股50,468,067股，占比26.6410%[8] - 现场会议股东及代表6人，持股42,577,288股，占比22.4756%[10] - 网络投票股东39人，持股7,890,779股，占比4.1654%[10] - 中小投资者40人，代表股份7,803,779股，占比4.1194%[10] 议案表决 - 多份报告及预案同意股数占出席会议股东表决权股份总数99.9378％左右[15][17][19][23] - 部分议案反对股数占比0.0622％ - 0.3700％不等[25][27][29][34] - 多个议案表决结果通过[26][28][30][35] 律师意见 - 股东会召集、召开程序及人员、召集人资格合法有效[37] - 股东会表决程序、表决结果合法有效[36]

会议参与情况 - 出席会议股东45人，代表50,468,067股，占比26.7668%[8] - 现场投票股东6人，代表42,577,288股，占比22.5817%[8] - 网络投票股东39人，代表7,890,779股，占比4.1850%[8] - 中小投资者出席40人，代表7,803,779股，占比4.1389%[8] 议案表决情况 - 7项议案总表决同意50,436,667股，占比99.9378%[11][13][15][18][20][21][24] - 7项议案中小股东表决同意7,772,379股，占比99.5976%[12][14][17][19][21][23][25] - 回购注销议案非关联股东表决同意6,785,179股，占比99.6300%[26] 其他信息 - 会议现场召开时间为2025年5月20日14:00[5] - 股权登记日为2025年5月13日[7] - 公告由公司董事会发布，时间为2025年5月20日[32]

集装箱租赁行业概述 - 集装箱租赁行业是物流领域的核心支柱，提供海运、陆运及空运所需的集装箱租赁服务，自20世纪60年代集装箱化运输兴起以来已进入成熟阶段 [1][14] - 中国作为全球最大集装箱生产国和消费国之一，2024年行业市场规模达300亿元，同比增长8.3%，未来规模将持续扩大 [1][14] - 租赁方式分为期租、程租和灵活租赁三类，承租人需承担维修保养及协议期满后的箱体修复费用 [3] 政策支持 - 2023年8月《关于加快推进多式联运"一单制""一箱制"发展的意见》提出推动集装箱循环共用、联合调拨，培育专业化租赁市场 [5][7] - 2024年11月《交通物流降本提质增效行动计划》鼓励建设内贸集装箱提还箱点，推进内贸集装箱循环共用 [5][7] - 2021年12月《"十四五"现代综合交通运输体系发展规划》推动集装箱在不同运输方式间共享共用，发展单元化物流 [7] 产业链结构 - 上游为钢材、木材等原材料供应商及集装箱制造商，中游为集装箱租赁公司，下游为海运、铁路、公路及航空运输等使用者 [8] - 2024年中国金属集装箱产量达29895.6万立方米，同比增长177%，2025年产量预计同比再增39.70%至5580.4万立方米 [10] 市场需求 - 2020-2024年中国集装箱吞吐量从2.64亿标准箱增至3.32亿标准箱，反映运输需求持续增长 [12] - 多式联运政策推动"公转铁"、"公转水"，降低运输成本并刺激集装箱租赁需求 [12] 竞争格局 - 行业高度集中，前五大公司箱队规模占比84.8%，前十大占比92.7% [16] - 主要企业包括中远海控（2024年自营船队规模538艘、运力332万标准箱）、中集集团、渤海租赁（2024年集装箱租赁收入51.87亿元，同比微增0.1%）等 [16][18][20] 发展趋势 - 新兴市场（亚洲、非洲）的经济发展将带动集装箱物流需求增长 [22] - 人工智能、物联网和大数据等技术应用提升物流效率，优化资产管理和资源配置 [22]