中航证券有限公司 关于西安三角防务股份有限公司 定期现场检查报告 | 保荐人名称：中航证券有限公司 被保荐公司简称：三角防务 | | | | | --- | --- | --- | --- | | 保荐代表人姓名：梅宇 联系电话：0755-33066884 | | | | | 保荐代表人姓名：司维 联系电话：0755-33066884 | | | | | 现场检查人员姓名：梅宇、王斌、尹华山、韩远鹏 | | | | | 现场检查对应期间：2024年度 | | | | | 现场检查时间：2025年3月24日-4月2日；2025年4月14日-2025年4月18日 | | | | | 一、现场检查事项 | | 现场检查意见 | | | （一）公司治理 | 是 | 否 | 不适用 | | 现场检查手段：查询公司章程、三会会议资料和各项治理制度文件，与相关人员进行访谈 | | | | | 1.公司章程和公司治理制度是否完备、合规 | √ | | | | 2.公司章程和三会规则是否得到有效执行 | √ | | | | 3.三会会议记录是否完整，时间、地点、出席人员及会议内容等要件 | √ | | | | 是否齐备，会议资 ...

业绩总结 - 2024年公司营业收入15.98亿元，较2023年的22.78亿元下降29.85%[36] - 2024年营业利润3.73亿元，较2023年的7.96亿元下降53.14%[36] - 2024年净利润3.26亿元，较2023年的6.88亿元下降52.66%[36] 资产负债 - 2024年末资产总计91.52亿元，较2023年末增长10.66%[18] - 2024年末流动资产合计63.05亿元，较2023年末下降1.61%[18] - 2024年末非流动资产合计28.47亿元，较2023年末增长52.84%[18] - 2024年末负债合计33.96亿元，较2023年末增长19.70%[20] - 2024年末股东权益合计57.56亿元，较2023年末增长5.94%[20] 现金流量 - 2024年经营活动现金流量净额为 -6.69亿元，2023年为 -242.55万元[37] - 2024年投资活动现金流量净额为 -7.76亿元，较2023年的 -10.72亿元有所改善[37] - 2024年筹资活动现金流量净额为14.02亿元，较2023年的5.73亿元大幅增加[37] 存货情况 - 截至2024年12月31日，公司存货账面原值为97,031.24万元[7] - 截至2024年12月31日，公司存货减值准备为2,686.56万元[7] - 截至2024年12月31日，公司存货账面价值为94,344.68万元[7] 审计相关 - 审计认为公司财务报表在所有重大方面按企业会计准则编制，公允反映2024年财务状况、经营成果和现金流量[4] - 审计将收入确认识别为关键审计事项，因存在管理层操纵收入确认时点的固有风险[6] - 审计将存货减值认定为关键审计事项，因减值测试涉及管理层重大判断和假设[7] 股本权益 - 截至2024年12月31日，公司累计发行股本总数55,023.9925万股，注册资本为人民币54,929.1984万元[41] - 2024年股东权益合计年初余额为643,506,819元，年末余额为5,316,344,191元[38][40] 其他财务指标 - 2024年末货币资金26.75亿元，较2023年末的31.70亿元下降15.61%[18] - 2024年末在建工程9.92亿元，较2023年末的3.55亿元增长179.44%[18] - 2024年末短期借款10.08亿元，较2023年末的4.18亿元增长140.85%[20]

募集资金情况 - 2021年发行可转换公司债券募集资金904,372,700元，净额890,136,098.35元于2021年5月31日到位[6] - 截至2024年12月31日，2021年发行债券募集资金累计投入773,867,160.42元，未使用183,281,780.20元[6][7] - 2022年向特定对象发行股票募集资金1,683,000,000元，净额1,651,655,660.38元于2022年12月28日到位[9] - 截至2024年12月31日，2022年发行股票募集资金累计投入763,134,999.47元，未使用962,971,479.67元[9][10] - 截至2024年12月31日，募集资金初时存放16.5729716982亿元，截止日余额6.3697147967亿元[19][20] - 截至2024年12月31日，未使用募集资金9.6297147967亿元，活期6.3697147967亿元，理财3.26亿元[21] 资金管理与使用 - 2023年12月28日同意用不超11.1亿元闲置募集及不超8亿元闲置自有资金现金管理，期限12个月[22] - 2024年8月12日同意用不超13.2亿元闲置募集及不超22亿元闲置自有资金现金管理，期限12个月[23] - 2024年多次用闲置募集资金购买理财产品，部分已赎回[24] - 公司购买三款渤海银行理财产品，认购金额及预期年化收益率不同[25] - 2022年向特定对象发行股票对募集资金投资项目拟使用金额调整[26] - 航空数字化集成中心项目投资总额及拟投入募集资金多次调整[28][34][36] - 公司用募集及自有资金50000万元设全资子公司上海三角航空科技有限公司[30] - 2024年部分募投项目实施方式、主体、地点变更[31][32] - 2024年度两笔募集资金投入及累计投入情况[43][47] - 部分募投项目投资进度及完成时间调整[44][47] 合规与整改 - 2021年发行债券单次支取超5000万元或累计支取达净额20%需知会保荐代表人[13] - 2021年发行债券开设6个、2022年发行股票开设1个募集资金专项账户[12][14] - 2021年、2022年发行分别与保荐人、银行签三方监管协议，调查频次不同[12][14] - 《西安三角防务股份有限公司募集资金管理制度》2017年通过，2024年修订公告[11] - 部分募投项目募集资金使用进度不及预期[37] - 2024年8月31日存在募集资金专户与一般户混同现金管理情况[38] - 2024年3月整改购买超12个月期限银行现金管理类产品问题[39][40] - 2024年9 - 12月部分资金及利息转回专户并设理财专户[39]

业绩相关数据 - 纳入评价范围单位资产总额占公司合并报表资产总额100%[3] - 纳入评价范围单位营业收入合计占公司合并报表营业收入总额100%[3] 未来展望与策略 - 制定“继续发展巩固国内市场地位、积极开拓外贸市场、延伸产业链，建成先进航空装备制造企业”战略[7] - 按“统一规划，分步实施”策略开展信息化建设，提升信息化控制水平和效果[26] 制度建设与管理 - 建立合同、货币资金、募集资金、质量、采购、信息、人力资源、销售、研发、关联交易等管理制度[8][9][11][12][15][16][17][18][20] 内控情况 - 2024年12月31日预算管理内部控制设计健全、合理，执行有效[21] - 明确财务与非财务报告内部控制缺陷评价定量标准[28][32] - 2023年度财务报表编制及售后代管模式下收入确认等内控有缺陷，已整改完毕[33][34][38] - 报告期内不存在其他财务与非财务报告内部控制重大和重要缺陷[34][36][38] 监管相关 - 2025年3月14日因收入核算与内控管理不规范收到监管措施，已整改[37][38]

业绩总结 - 2023年度合并利润表中营业收入更正后减少2.22亿元[17] - 2023年度合并利润表中营业成本更正后减少1.20亿元[17] - 2023年度合并利润表中净利润更正后减少0.68亿元[17] - 基本每股收益更正后减少0.12[19] - 稀释每股收益更正后减少0.12[19] 财务数据更正 - 2023年12月31日合并资产负债表中应收账款更正后减少2.39亿元[12] - 2023年12月31日合并资产负债表中存货更正后增加1.19亿元[12] - 2023年12月31日合并资产负债表中资产总计更正后减少0.93亿元[13] - 2023年12月31日资产负债表中应收账款更正后减少2.39亿元[15] - 2023年12月31日资产负债表中存货更正后增加1.27亿元[15] - 2023年12月31日资产负债表中资产总计更正后减少0.86亿元[15] 其他事项 - 2025年3月14日公司收到陕西证监局责令改正及警示函决定[9] - 本次财务报表更正议案于2025年4月28日经公司第三届董事会第二十四次会议审议通过[20]

募集资金情况 - 2021年可转换公司债券实际募集资金9.043727亿元，净额8.9013609835亿元[1] - 2022年向特定对象发行股票募集资金16.83亿元，净额16.5165566038亿元[5] - 截至2024年12月31日，2021年可转债累计投入7.7386716042亿元，未使用1.832817802亿元[3][4] - 截至2024年12月31日，2022年定增累计投入7.6313499947亿元，未使用9.6297147967亿元[6] 资金管理与使用 - 公司制定制度对募集资金专户存储和严格审批[8] - 2023 - 2024年多次同意公司使用闲置募集资金及自有资金进行现金管理[18][19] - 2024年多笔募集资金投资理财产品已赎回[21][22] - 截至2024年8月31日，部分募集资金在一般户或与自有资金混同现金管理[37][38] 募投项目调整 - 航空数字化集成中心项目投资总额和拟投入募集资金多次调整[25][33][35] - 补充流动资金调整后拟投入募集资金降低[25] - 公司使用募集资金及自有资金设立全资子公司[27] - 部分募投项目募集资金使用进度不及预期[36] 资金置换与整改 - 2021年和2023年公司以募集资金置换自筹资金[46][51] - 保荐机构督促公司整改，后续投资期限不超12个月[39]

关联交易金额 - 2025年与致远航空预计发生不超301万元日常关联交易[1] - 2025年采购商品和接受劳务预计300万元，已发生43.37万元，上年发生231.36万元[4][5] 上年度交易情况 - 上年度采购耗材实际发生168万元，占比21.82%，与预计差异 -1.18%[6] - 上年度接受委外加工服务实际发生63.36万元，占比32.35%，与预计差异 -9.49%[6] 致远航空财务 - 2024年资产总额25514.45万元，负债总额3426.33万元，净资产22088.12万元[10] - 2024年营业收入2940.60万元，净利润468.76万元[10] 决策审议 - 2025年4月28日董事会、监事会审议通过关联交易预计议案[1][16][17] - 关联董事回避表决[16] 各方意见 - 独立董事认为关联交易遵循原则，定价公允[15] - 保荐机构认为决策程序合规，无异议[19][20]

收入和利润 - 公司2024年第一季度营业收入为510,782,253.68元，同比下降22.43%[5] - 归属于上市公司股东的净利润为166,845,834.68元，同比下降23.55%[5] - 公司本期营业总收入5.11亿元，同比下降22.43%[19] - 净利润1.67亿元，同比下降23.56%[20] - 基本每股收益0.30元，同比下降25%[20] 成本和费用 - 营业总成本3.04亿元，同比下降17.89%[19] - 研发费用为10,871,128.10元，同比下降39.56%[8] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-197,308,411.34元，同比下降234.61%[5] - 投资活动产生的现金流量净额为-57,402,151.78元，同比增长53.77%[9] - 筹资活动产生的现金流量净额为388,394,782.73元，同比增长432.24%[9] - 销售商品、提供劳务收到的现金本期发生额为96,721,866.42元，同比下降76.1%[22] - 经营活动现金流入小计本期为181,421,042.59元，同比下降59.3%[23] - 经营活动现金流出小计本期为378,729,453.93元，同比上升26.5%[23] - 经营活动产生的现金流量净额本期为-197,308,411.34元，同比下降234.6%[23] - 投资活动产生的现金流量净额本期为-57,402,151.78元，同比改善53.8%[23] - 筹资活动现金流入小计本期为472,207,993.16元，同比上升497.7%[23] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为388,394,782.73元，同比上升432.3%[24] - 现金及现金等价物净增加额本期为133,684,219.61元，同比上升40.2%[24] - 期末现金及现金等价物余额为3,300,793,028.06元，较期初上升4.2%[24] 资产和负债 - 总资产为8,627,310,082.80元，较上年度末增长4.32%[5] - 公司2024年3月31日流动资产总额为66.99亿元，较期初增长4.56%[17] - 货币资金期末余额33.06亿元，较期初增长4.3%[17] - 应收账款期末余额18.88亿元，较期初增长21.7%[17] - 存货期末余额10.23亿元，较期初下降6.63%[17] - 短期借款为620,348,791.16元，较期初增长48.28%[8] - 短期借款期末余额6.20亿元，较期初增长48.29%[17][18] - 应付票据期末余额5.19亿元，较期初下降18.04%[18] - 合同负债为1,016,870.51元，较期初增长73.92%[8] 股东信息 - 报告期末普通股股东总数为39,605[11] - 西安航空产业投资有限公司为第一大股东，持股10.90%，数量为60,000,000股，其中质押30,000,000股[11] - 三森实业投资湖北有限公司持股6.55%，数量为36,042,500股，其中质押26,700,000股[11] - 广东温氏投资有限公司持股6.51%，数量为35,794,788股[11] - 西安鹏辉企业形象策划合伙企业持股5.91%，数量为32,546,243股，其中质押1,530,000股[11] - 西安投资控股有限公司持股5.45%，数量为30,000,000股[11] - 严建亚持股3.63%，数量为20,000,000股，其中15,000,000股为限售股[11] - 中国工商银行股份有限公司－易方达创业板交易型开放式指数证券投资基金持股1.25%，数量为6,872,300股[11] - 香港中央结算有限公司持股0.94%，数量为5,150,443股[11] - 2022年限制性股票激励计划（首次授予）期末限售股数为2,399,000股[15] 其他收益 - 其他收益为11,656,274.90元，同比增长1195.76%[8] 审计信息 - 公司第一季度报告未经审计[25]

财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入为15.90亿元，较2023年调整后的22.71亿元下降30.02%[16] - 2024年归属于上市公司股东的净利润为3.80亿元，较2023年调整后的7.47亿元下降49.12%[16] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为-5.70亿元，较2023年调整后的-4040万元下降1,311.77%[16] - 2024年基本每股收益为0.69元/股，较2023年调整后的1.36元下降49.26%[16] - 2024年加权平均净资产收益率为6.80%，较2023年调整后的14.74%下降7.94个百分点[16] - 2024年营业总收入为158,959.37万元，同比下降30.02%[48] - 2024年营业利润为43,676.23万元，同比下降49.48%[48] - 归属于上市公司股东的净利润为38,005.34万元，同比下降49.12%[48] 成本和费用 - 模锻件主营业务成本同比下降12.70%，从1,090,241,079.10元降至951,768,935.60元[62] - 自由锻件主营业务成本同比下降62.17%，从173,076,405.07元降至65,481,646.25元[62] - 销售费用同比增长14.09%，从9,108,763.81元增至10,392,517.88元[65] - 管理费用同比下降12.00%，从58,679,160.79元降至51,635,955.78元[66] - 财务费用同比下降24.94%，从-73,020,799.19元降至-54,806,767.98元[66] - 研发费用同比增长3.86%，从83,408,101.02元增至86,631,669.93元[66] 各业务线表现 - 特种合金锻压业务收入1,523,019,084.05元，占营业收入比重95.81%，同比下降31.44%[57] - 模锻件产品收入1,447,080,127.24元，占营业收入比重91.03%，同比下降28.18%[57] - 自由锻件产品收入75,938,956.81元，占营业收入比重4.78%，同比下降63.24%[57] - 特种合金锻压业务毛利率为33.21%，同比下降9.92个百分点[58] - 模锻件产品毛利率为34.23%，同比下降11.66个百分点[58] - 2024年特种合金锻压销售量11,928.50件，同比增长13.70%[59] - 特种合金锻压生产量12,276.00件，同比增长27.94%[59] 研发与技术进展 - 高温合金涡轮盘等温锻造技术项目已进入小批生产阶段，预计将拓宽高温合金涡轮盘锻件的成形工艺[67] - 高强高韧损伤容限性钛合金锻造技术研发已获取大批订单，进入批产供货阶段[67] - 直升机旋翼系统钛合金锻件已实现小批量生产并新增多个型号锻件研制任务[68] - 下一代飞机用超大尺寸钛合金锻件首批验证件已完成全面性能考核处于产品试制阶段[68] - 高性能钛合金风扇整体盘锻件关键技术处于稳定性验证阶段[68] - 铝锂合金锻件通过首批试制鉴定评审处于小批试制阶段[68] - 钛合金整体框短流程锻造技术仍处于技术优化迭代阶段[68] - 大型钛合金对开机匣整体模锻技术已完成小批生产稳定性验证进入批产阶段[68] - 大规格高温合金环件轧制技术处于稳定性验证阶段[68] - 公司完成了超高强度钢锻件的全面性能考核阶段，产品处于试制批阶段[69] 研发投入与人员 - 研发人员数量从63人增加到84人，同比增长33.33%[70] - 研发人员中硕士学历人数从8人增加到13人，同比增长62.50%[70] - 研发投入金额从2022年的67,748,976.17元增加到2024年的103,333,905.88元[70] - 研发投入占营业收入比例从2022年的3.61%提升至2024年的6.50%[70] 现金流量 - 经营活动现金流入同比下降34.40%，从1,613,539,329.94元降至1,058,427,282.56元[72] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降1,311.77%，从-40,400,891.02元降至-570,366,611.13元[72] - 投资活动现金流入同比增长202.51%，从180,603,927.81元增至546,342,299.26元[72] - 筹资活动现金流入同比增长169.46%，从695,355,961.76元增至1,873,699,537.86元[72] - 现金及现金等价物净增加额同比下降116,554.73%，从-425,230.52元降至-496,051,516.72元[72] 资产与负债 - 2024年末资产总额为91.52亿元，较2023年末调整后的82.70亿元增长10.66%[16] - 货币资金从2024年初的31.695亿降至26.75亿，占总资产比例从38.33%降至29.23%，减少9.10个百分点[74] - 应收账款从15.519亿降至13.127亿，占总资产比例从18.76%降至14.34%，减少4.42个百分点[74] - 在建工程从3.545亿增至9.916亿，占总资产比例从4.29%升至10.84%，增加6.55个百分点[74] - 短期借款从4.184亿增至10.076亿，占总资产比例从5.06%升至11.01%，增加5.95个百分点[74] - 存货从10.952亿降至9.434亿，占总资产比例从13.24%降至10.31%，减少2.93个百分点[74] - 长期股权投资新增1.949亿，占总资产比例2.13%[74] - 交易性金融资产公允价值变动损益为265.04万，期末余额为4.994亿[76] - 其他债权投资新增2.4亿，期末余额为5.629亿[76] - 金融资产小计期末余额为10.624亿，其中其他应收款项融资期末余额为41.2万[76] 客户与供应商 - 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例高达95.79%，其中中国航空工业集团占比80.54%[63] - 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例达84.23%，最大供应商C占比60.73%[63] - 公司主要客户为国防军工企业或科研院所，合作关系稳定且不易更换[44] - 军工产品供应商通常控制在2-5家，公司通过技术提升和产品质量保持竞争力[33] 行业与市场 - 公司所在行业为航空军工装备制造业，产品主要用于制造飞机机身结构件及航空发动机盘件[28] - 截至2023年末，全球军用飞机总数为53,401架，美国拥有13,209架占比24.74%，俄罗斯4,255架占比7.97%，中国3,304架占比6.19%[30] - 公司产品已应用于新一代战斗机、运输机及直升机，并为国产航空发动机供应主要锻件[34] 技术与设备 - 公司拥有400MN模锻液压机，是国内最大单缸力精密模锻液压机，解决新机型超大尺寸、高强度、高精度锻件制造难题[33] - 公司已取得12项发明专利和19项实用新型专利，在军工领域得到充分应用[41] - 公司拥有400MN大型模锻件生产线、300MN等温锻件生产线、Φ2500mm环轧件生产线等核心设备[41] - 公司建有"陕西航空大型部件锻压工程研究中心"和"西安市难变形材料成型工程技术研究中心"[42] 资质与合规 - 公司已取得生产军工产品全部资质，具备生产资格和保密资质[45] - 军工产品信息披露受保密法限制，前五名客户及供应商信息豁免披露[104] - 公司2024年12月31日财务报告内部控制保持有效[180] - 内控审计报告意见类型为带强调事项段的无保留意见[180] - 公司2023年度存在控制权未转移确认收入事项，已整改完毕[180] 募投项目 - 2021年向不特定对象发行可转换公司债券募集资金总额为90,437.27万元，实际募集资金净额为89,013.61万元[85] - 2021年可转换公司债券报告期内使用募集资金27,865.97万元，累计使用77,386.72万元，使用比例86.94%[85] - 2021年可转换公司债券尚未使用的募集资金为18,328.18万元，存放于专户和用于现金管理[85][86] - 2022年向特定对象发行股票募集资金总额为168,300.00万元，实际募集资金净额为165,165.57万元[86] - 2022年股票发行报告期内使用募集资金51,986.82万元，累计使用76,313.50万元，使用比例46.20%[86] - 2022年股票发行尚未使用的募集资金为96,297.15万元，存放于专户和用于现金管理[86] - 先进航空零部件智能互联制造基地项目完成时间延长至2025年6月30日，预计募集资金将使用完毕[89] - 航空发动机叶片精锻项目截至2024年12月31日募集资金使用进度为6.92%，未达计划进度[89] - 航空数字化集成中心项目截至2024年12月31日募集资金使用进度为2.54%，未达计划进度[89] - 航空数字化集成中心项目实施方式由自建场地变更为租赁场地[89] 子公司与投资 - 公司投资3900万设立西安三重航空科技，持股39%，资金来源为自有资金[80] - 西安三角航空机械子公司2024年净利润1,253.41万元[95] - 西安三航材料科技子公司2024年净利润2,071.57万元[95] - 上海三角航空科技子公司注册资本为500,000,000元，营业收入为528,138,323.71元，营业利润为502,690,773.46元，净利润为3,215,379.70元[98] 管理层与治理 - 公司董事会设董事9名，其中独立董事3名[115] - 公司监事会设监事3名，其中职工监事2名[116] - 公司资产、人员、财务、机构、业务独立，具备自主经营能力[122][123][124] - 公司治理实际状况与法律法规要求无重大差异[121] - 公司信息披露指定媒体包括《证券时报》等四大报及巨潮资讯网[120] - 公司股东大会决议通过巨潮资讯网公告披露[125] 高管持股与变动 - 董事长严建亚持有公司股份20,000,000股，无增减变动[127] - 总经理虢迎光减持100,000股，期末持股650,000股[127] - 副总经理王海鹏减持52,400股，期末持股167,600股[127] - 副总经理严健增持461,285股，期末持股786,285股[127] - 公司董事、监事及高管合计减持477,500股，期末总持股22,901,285股[128] 员工与薪酬 - 公司报告期末在职员工总数为636人，其中母公司411人，主要子公司225人[157] - 公司员工总数为636人，其中生产人员335人（52.67%），技术人员109人（17.14%），销售人员37人（5.82%），财务人员19人（2.99%），行政人员23人（3.62%），其他113人（17.77%）[158] - 公司教育程度分布：研究生26人（4.09%），本科183人（28.77%），大专269人（42.30%），其他158人（24.84%）[158] - 董事长严建亚2023年税前报酬总额为55.33万元[149] - 董事兼总经理虢迎光2023年税前报酬总额为121.35万元[149] - 独立董事王鹏程、苏青、傅瑜2023年各自领取独立董事津贴7万元[149] 利润分配与激励 - 公司2024年度利润分配预案为以550,239,925股为基数，每10股派发现金红利2.00元（含税）[3] - 2024年年度利润分配预案为每10股派发现金股利2.00元（含税），现金分红总额110,047,985.00元，占可分配利润2,135,189,769.08元的5.15%[163] - 2022年限制性股票激励计划首次授予75名激励对象368.00万股，预留部分授予10名激励对象93.25万股[167][168] - 公司限制性股票激励计划合计涉及2,019,500股，其中1,054,250股已解锁，965,250股仍受限[174] 风险与应对 - 公司面临军工行业特有风险，需满足严格的质量和安全性能要求[101] - 公司主要原材料为钛合金、结构钢、高温合金和铝，上游原材料价格波动可能带来不利影响[102] - 公司前五名客户的销售收入占全部营业收入比例较高，客户集中度风险显著[103] - 应收账款余额较大，可能导致流动资金压力及坏账风险[103] - 下游军工客户需求及新机型开发进度存在不确定性[102] - 公司通过银行应收账款质押等金融工具降低回款风险[103] - 严格执行交付回款制度，并将回款纳入销售团队考核核心条款[103] - 积极开拓海外市场、高铁、化工领域以分散客户集中风险[104] 社会责任与承诺 - 报告期内未出现因环境问题受到处罚的情况[183] - 公司通过信息化建设实现无纸化办公，节约社会资源[185] - 公司向四川省蓬溪县野猪湾养殖专业合作社购买农产品34.2万元[194] - 公司聘用退伍军人和残疾人就业，促进社会就业公平[194] - 公司积极参与社会公益事业，助力乡村振兴[194] - 公司承诺若违反填补回报措施承诺并造成损失，将依法承担补偿责任[199][200]

财务数据关键指标变化 - 2023年营业收入为22.71亿元，同比增长21.05%[16] - 2023年归属于上市公司股东的净利润为7.47亿元，同比增长19.58%[16] - 2023年经营活动产生的现金流量净额为-4.04亿元，同比下降109.50%[16] - 2023年加权平均净资产收益率为14.74%，同比下降7.97个百分点[16] - 2023年末资产总额为82.70亿元，同比增长18.64%[16] - 2023年基本每股收益为1.36元，同比增长7.94%[16] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产为54.33亿元，同比增长15.56%[16] - 2023年营业总收入为227,147.26万元，同比增长21.05%[34] - 营业利润为86,456.78万元，同比增长20.76%[34] - 归属于上市公司股东的净利润为74,700.48万元，同比增长19.58%[34] 业务线表现 - 特种合金锻压行业收入占比97.80%，同比增长23.40%[37] - 模锻件产品收入占比88.71%，同比增长18.97%[37] - 自由锻件产品收入同比增长93.64%[37] - 特种合金锻压行业毛利率为43.13%，同比下降2.81%[38] - 模锻件产品毛利率为45.89%，同比下降1.82%[38] - 直接材料成本同比增长28.32%，占营业成本比重81.31%[41] - 制造费用同比增长36.54%，占营业成本比重15.54%[41] - 模锻件主营业务成本为1,090,241,079.10元，占总成本的84.93%，同比增长23.10%[43] - 自由锻件主营业务成本为173,076,405.07元，占总成本的13.48%，同比增长97.67%[43] - 其他业务主营业务成本为20,427,662.48元，占总成本的1.59%，同比下降43.87%[43] 客户与供应商集中度 - 前五名客户合计销售金额为2,225,964,010.19元，占年度销售总额的98.00%[45] - 中国航空工业集团为公司第一大客户，销售额为1,929,165,574.15元，占年度销售总额的84.93%[45] - 前五名供应商合计采购金额为870,719,841.13元，占年度采购总额的81.16%[46] 费用变化 - 销售费用同比增长41.18%，达到9,108,763.81元，主要因职工薪酬、差旅费及业务招待费增加[48] - 研发费用同比增长43.25%，达到83,408,101.02元，主要因公司加大研发投入[48] 研发投入与人员 - 研发人员数量从2022年的42人增加到2023年的63人，同比增长50.00%[52] - 研发投入金额从2022年的67,748,976.17元增加到2023年的110,164,965.79元，同比增长62.61%[52] - 研发投入占营业收入比例从2022年的3.61%上升到2023年的4.85%[52] 现金流量 - 经营活动现金流入小计同比增长7.21%，从2022年的1,505,085,151.39元增加到2023年的1,613,539,329.94元[53] - 经营活动现金流出小计同比增长53.15%，从2022年的1,079,967,042.60元增加到2023年的1,653,940,220.96元[53] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降109.50%，从2022年的425,118,108.79元减少到2023年的-40,400,891.02元[53] - 投资活动产生的现金流量净额同比下降79.34%，从2022年的-319,831,846.67元减少到2023年的-573,594,075.84元[53] - 筹资活动产生的现金流量净额同比下降63.71%，从2022年的1,690,651,169.36元减少到2023年的613,569,736.34元[53] 资产结构变化 - 货币资金占总资产比例从2023年初的45.47%下降到2023年末的38.33%，减少7.14个百分点[55] - 应收账款占总资产比例从2023年初的11.52%上升到2023年末的18.76%，增加7.24个百分点[55] 募集资金使用 - 2021年向不特定对象发行可转换公司债券募集资金总额为90,437.27万元，实际募集资金净额为89,013.61万元[61][62] - 2022年向特定对象发行股票募集资金总额为168,300万元，实际募集资金净额为165,165.57万元[61][62] - 截至报告期末，2021年可转债项目累计使用募集资金49,520.74万元，占募集资金净额的55.63%[61][64] - 2022年定增项目累计使用募集资金24,326.67万元，占募集资金净额的14.73%[61][62] - 先进航空零部件智能互联制造基地项目投资进度为55.63%，已延期至2024年12月31日完成[64] - 航空精密模锻产业深化提升项目投资进度为63.64%[64] - 航空发动机叶片精锻项目投资进度仅为6.43%[64] - 航空数字化集成中心项目投资进度为5.78%[64] - 补充流动资金项目尚未使用募集资金[64] - 公司尚未使用的募集资金总额为188,096万元，存放于募集资金专户[61] 子公司表现 - 西安三角航空机械有限公司净利润3,559.94万元，占注册资本比例17.80%[70] - 西安三航材料科技有限责任公司净利润1,961.28万元，占注册资本比例3.85%[70] - 沈阳三角防务科技有限责任公司为新设立子公司，注册资本1,000,000元[72] - 成都三航科技有限责任公司为新设立子公司，注册资本1,000,000元[72] - 上海三角航空科技有限公司为新设立子公司，注册资本500,000,000元，总资产499,906,400元，净资产499,745,500元[73] - 上海三角航空科技有限公司报告期内营业收入254,431.8元，净利润91.45元，净利润率68.16%[73] 管理层讨论和指引 - 公司计划2024年加强市场拓展，力争成为国内一流锻件供应商[75] - 公司计划2024年加强质量监管，提高质量管理水平[75] - 公司计划2024年强化管理规范，提升企业管控水平和效率[75] - 公司计划2024年积极推进募投项目建设，扩大产能[76] - 公司积极开拓海外市场、高铁、化工等领域以降低客户集中风险[79] - 公司严格执行产品交付回款制度，并组织专人负责客户回款[78] - 公司通过银行应收账款质押等金融工具降低回款风险[78] - 公司制定"质量回报双提升"行动方案，聚焦主业发展和投资者回报[83] 风险因素 - 公司面临军工行业特有风险，包括产品质量和保密要求[76] - 公司面临市场风险，主要原材料价格波动可能带来不利影响[77] - 公司应收账款余额较大，流动资金面临较大压力，可能进一步增大并导致坏账风险[78] - 公司前五名客户销售收入占全部营业收入比例较高，存在重大客户依赖风险[79] - 公司军工产品信息披露受限，部分信息豁免或脱密披露[79] 利润分配 - 公司2023年度利润分配预案为以550,235,074股为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.82元（含税）[3] - 公司2023年利润分配预案为每10股派息1.82元（含税），现金分红总额为100,142,783.47元，占可分配利润1,942,158,614.22元的5.16%[125] - 公司2023年年度利润分配方案为每10股派发现金股利1.82元（含税），总股本基数为550,235,074股[128] 公司治理 - 公司2023年年度报告经董事会审议通过，所有董事均已出席会议[3] - 公司现任董事共9名，其中6名为非独立董事，3名为独立董事[99] - 公司董事长严建亚任期至2025年9月[99] - 公司总经理虢迎光任期至2025年9月[100] - 公司董事刘建利任期至2025年9月[100] - 公司董事何琳任期至2025年9月[101] - 公司董事兼副总经理王海鹏任期至2025年9月[101] - 公司监事会主席李春娟任期至2025年9月[104] - 公司职工代表监事冯晓花任期至2025年9月[104] - 公司高级管理人员共10人，均由董事会决定聘任[105] 股权激励 - 2022年限制性股票激励计划首次授予75名激励对象368.00万股限制性股票[130] - 2023年预留部分限制性股票授予10名激励对象93.25万股，占公司总股本的0.17%[132] - 首次授予部分第一个解除限售期解除限售股份数量为128.10万股，占公司总股本的0.2328%[134] - 预留部分限制性股票授予价格由21.92元/股调整为21.82元/股[131] - 公司回购注销不符合解除限售条件的限制性股票2万股[132] - 2022年限制性股票激励计划首次授予部分第一个限售期解除限售股份上市流通日为2023年8月15日[134] 股东结构 - 报告期末普通股股东总数为38,010人[194] - 西安航空产业投资有限公司持有60,000,000股，占总股本的10.90%[194] - 三森实业有限公司持股比例为6.55%[194] - 西安鹏辉企业持有32,546,000股，占总股本的5.91%[194] - 严建亚个人持有20,000,000股，占总股本的3.63%[194] - 国寿养老保险产品持有4,597,000股，占总股本的0.84%[195] - 建投投资有限责任公司持有4,456,327股，占总股本的0.81%[195] - 陕西国华融合私募基金管理有限公司持有4,456,327股，占总股本的0.81%[195]