财务数据 - 公司拟发行不超63000万元可转换公司债券并在创业板上市[5] - 2025年1 - 6月、2024年、2023年、2022年营业收入分别为44683.40万元、84316.77万元、75874.26万元、70690.31万元[36] - 2025年1 - 6月、2024年、2023年、2022年净利润分别为2288.98万元、4530.33万元、6420.13万元、6758.47万元[36] - 2025年6月30日、2024年12月31日、2023年12月31日、2022年12月31日资产总计分别为148520.04万元、154232.56万元、151548.11万元、100106.60万元[36] - 2025年1 - 6月、2024年、2023年、2022年经营活动现金流量净额分别为7733.96万元、7370.42万元、9206.44万元、8637.54万元[35] - 2025年1 - 6月、2024年、2023年、2022年投资活动现金流量净额分别为3592.58万元、1985.54万元、 - 52176.49万元、 - 6605.41万元[35] - 2025年1 - 6月、2024年、2023年、2022年筹资活动现金流量净额分别为 - 1943.58万元、 - 8252.88万元、42158.34万元、1437.27万元[35] - 2025年1 - 6月、2024年、2023年、2022年现金及现金等价物净增加额分别为9392.20万元、1124.40万元、 - 785.92万元、3437.69万元[35] - 2025年1 - 6月非经常性损益净额为302.14万元[37] - 2025年6月30日流动比率为4.89倍，速动比率为3.77倍，母公司资产负债率为14.49%，合并资产负债率为14.17%，归属于公司股东的每股净资产为9.22元[38] - 2025年1 - 6月应收账款周转率为3.16次，存货周转率为3.63次[38] - 2025年利息保障倍数为74.46倍，每股经营活动产生的现金流量为0.56元/股，每股净现金流量为0.68元/股[40] 股权结构 - 截至2025年6月30日，公司总股本为138254866股[18] - 截至2025年6月30日，有限售条件股份数量为103691149股，占比75.00%[18] - 截至2025年6月30日，无限售条件股份数量为34563717股，占比25.00%[18] - 截至2025年6月30日，外资持股数量为96259831股，占比69.62%[18] - 截至2025年6月30日，公司前十名股东合计持股105722664股，占比76.47%[19] - 截至2025年6月末，新加坡天工持有公司96259831股，占本次发行前总股本的69.62%，为控股股东，陈燕来和张茵间接控制公司69.62%股权，为实际控制人[27] - 截至2025年9月30日，保荐人持有发行人股票24129股，持股比例为0.02%[41] 业务情况 - 公司主要从事汽车电子精密零部件、非汽车连接器及零部件和精密模具的研发、生产和销售[148] - 公司汽车电子产品销售收入占比较高，喷油器部件等产品市场份额较高[180] - 公司销售的成品不良率低于10PPM，低于同行业40PPM水平[191] - 公司汽车电子业务主要客户为汽车零部件一级供应商，产品多为平台项目[195] - 公司产品最终应用于众多国内外汽车品牌，半导体零部件有跨领域应用潜力[195] 募投项目 - 本次募投项目包括半导体零部件生产基地建设项目（一期）、泰国生产基地建设项目及补充流动资金[127][129] - 本次发行方案需获深交所审核和中国证监会注册，结果和时间不确定[134] 可转债相关 - 本次拟发行可转债不超63000万元，发行后累计债券余额未超最近一期末净资产50%[82] - 可转债期限为6年，每张面值100元，按面值发行[88][89] - 可转债初始转股价格不低于募集说明书公告日前二十个交易日和前一个交易日公司A股股票交易均价[93] - 有条件赎回情形：连续三十个交易日中至少十五个交易日A股收盘价不低于当期转股价格130%（含）或未转股余额不足3000万元[99] - 有条件回售情形：最后两个计息年度，连续三十个交易日公司股票收盘价低于当期转股价格70%[101] - 转股价格向下修正触发条件：连续三十个交易日中至少十五个交易日公司股票收盘价低于当期转股价格85%（不含）[105] - 转股价格向下修正方案需经出席会议股东所持表决权三分之二以上通过[106] - 修正后的转股价格不低于股东会召开日前二十个交易日和前一交易日公司股票交易均价较高者[106] - 可转债到期后五个交易日内赎回未转股可转债，赎回价格协商确定[98] - 可转债自发行结束之日起六个月后可转股，转股期至到期日止[107] 风险提示 - 若未来公司业绩大幅下滑，可能出现本次发行可转债上市当年营业利润下滑幅度超50%甚至亏损风险[114] - 公司产品质量若出现问题，可能面临索赔、合作关系终止风险，影响经营业绩及持续经营能力[113] - 公司若不能跟上行业技术更新，可能导致研发资源浪费、错失市场机会，影响核心竞争力[121] - 截至2025年6月末，公司累计使用前次募集资金47439.59万元，占募集资金净额比例为78.90%，总体使用进度较慢[133] - 本次可转债发行完成后、转股前，极端情况盈利增长无法覆盖利息，税后利润有下降风险，摊薄即期回报[135] - 可转债转股后，公司总股本和净资产增加，对原有股东持股比例和每股收益有摊薄作用[136] - 可转债触发回售条件，投资者行使回售权，公司将面临现金支出压力[138] - 若公司经营未达预期，本息兑付资金压力加大，影响本息按时足额兑付及回售承兑能力[138] - 可转换公司债券未在转股期内转股，公司需偿付本金和利息，增加财务费用和资金压力[140] - 募投项目实施受宏观环境、经济政策、下游需求等因素影响，可能导致周期延长或效果低于预期[127] - 募投项目二泰国生产基地建设项目，受产业政策、市场环境等因素影响，可能进度不达预期或无法实现效益[131]

募集资金情况 - 2023年首次公开发行34,563,717股，每股发行价19.50元，募资总额673,992,481.50元，净额601,284,063.47元[2] - 截至2025年9月30日，募资专户余额20,375,729.54元[3] - 截至2025年9月30日，实际投入募资项目款项553,532,250.44元[5] - 超募资金166,284,063.47元，截至2025年9月30日剩余19,284,063.47元[5][7] - 截至2025年9月30日，未使用募资余额47,751,813.03元，占总额7.08%、净额7.94%[7] 资金使用情况 - 2023年使用9,819.84万元募资置换自筹资金[7] - 2023 - 2025年多次审议通过闲置募资现金管理议案，额度分别不超50,000万元、35,000万元、20,000万元[8][9][10] - 2023年使用募资243,617,815.98元，2024年使用169,835,314.48元，2025年1 - 9月使用140,079,119.98元[15] 项目投资情况 - 汽车电子精密零部件生产线扩建项目延期至2026年3月[10] - 汽车电子精密零部件生产线扩建项目承诺投资300,000,000.00元，实际投资297,057,193.44元[15] - 智能制造数字化项目承诺投资65,000,000.00元，实际投资39,475,057.00元[15] - 补充流动资金项目承诺投资70,000,000.00元，实际投资70,000,000.00元[15] - 超募资金承诺投资166,284,063.47元，实际投资147,000,000.00元[15] 理财产品投资情况 - 交银理财稳享日开理财产品投资30,000,000.00元，预期年化收益率2.15% - 3.25%[17] - 交银理财稳享灵动添利理财产品投资100,000,000.00元，预期年化收益率2.20% - 3.30%[17] - 宁波银行单位结构性存款投资25,000,000.00元，预期年化收益率1.00% - 2.00%，未赎回金额25,000,000.00元[17] - 宁波银行单位七天通知存款投资15,000,000.00元，预期年化收益率0.85%，未赎回金额15,000,000.00元[17]

公司概况 - 上海维科精密模塑股份有限公司，股票代码301499.SZ，上市地为深圳证券交易所[10] - 主要从事汽车电子精密零部件、非汽车连接器及零部件和精密模具的研发、生产和销售[11] 业绩数据 - 2025年6月30日资产总额148,520.04万元，负债总额21,037.93万元，股东权益127,482.11万元[17] - 2025年1 - 6月营业收入44,683.40万元，营业利润2,439.33万元，净利润2,288.98万元[19] - 2025年6月30日流动比率4.89倍，速动比率3.77倍，资产负债率（合并）14.17% [18] - 2025年1 - 6月应收账款周转率3.16次，存货周转率3.63次，利息保障倍数74.46倍[20] - 2025年1 - 6月经营活动现金流量净额7,733.96万元，投资活动现金流量净额3,592.58万元，筹资活动现金流量净额 - 1,943.58万元[19] - 2025年1 - 6月归属于公司股东的每股净资产9.22元，每股经营活动产生的现金流量0.56元/股，每股净现金流量0.68元/股[18][20] - 2025年1 - 6月归属于母公司股东的非经常性损益净额302.14万元[21] - 2025年1 - 6月加权平均净资产收益率（归属于母公司股东的净利润）1.80%，基本每股收益0.17元/股[20] 客户与销售 - 报告期内对前五大客户销售收入占比分别为81.58%、79.87%、72.42%及70.50% [23] - 报告期内对联合电子销售占比分别为41.25%、38.47%、34.42%、31.42% [23] - 报告期各期末前五大客户应收账款余额合计分别为13,966.86万元、20,667.36万元、22,164.70万元及20,460.86万元，占应收账款期末余额比例分别为80.74%、79.98%、74.99%及75.94%[28] 财务趋势 - 报告期各期营业收入分别为70,690.31万元、75,874.26万元、84,316.77万元及44,683.40万元，净利润分别为6,758.47万元、6,420.13万元、4,530.33万元及2,288.98万元[26] - 报告期各期末应收账款账面价值分别为16,597.41万元、24,752.99万元、28,323.34万元及25,857.39万元，占流动资产比例分别为39.02%、26.87%、32.29%及32.50%[28] - 报告期内毛利率分别为24.52%、24.69%、21.02%及18.24%，呈波动下滑态势[29] - 报告期各期末存货账面价值分别为17,873.50万元、17,673.61万元、21,093.16万元及18,201.98万元，存货余额整体呈上涨趋势[30] - 报告期内外销收入占主营业务收入比例分别为21.69%、24.31%、22.83%及25.41%[36] 风险提示 - 公司产品质量若出现问题，可能面临索赔、合作关系终止等风险，影响经营业绩和持续经营能力[25] - 公司业绩波动，若未来产品、市场等情况不利，可能导致业绩大幅下滑，可转债上市当年营业利润下滑超50%甚至亏损[26] - 公司募投项目若因宏观环境等因素出现不利变化，可能导致实施周期延长或效果低于预期[37] - 募集资金到位后，若公司管理和产能消化能力不足，募投项目产品销售毛利可能无法覆盖费用增长[39] 募集资金 - 截至2025年6月末，公司累计使用前次募集资金47,439.59万元，占募集资金净额比例为78.90%，总体使用进度较慢[45] - 本次拟发行可转债总额不超过63,000.00万元[60] 可转债条款 - 本次可转债存续期间，当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价格低于当期转股价格的85%（不含85%）时，董事会有权提出转股价格向下修正方案[52] - 本次可转债转股期内，若公司股票在任何连续三十个交易日中至少十五个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含130%）或未转股余额不足3,000万元时，公司有权赎回全部或部分未转股可转债[56] 保荐相关 - 国泰海通贾瑞兴、张翼担任保荐代表人，贾瑞兴2012年注册，从业超17年；张翼2015年注册，从业超14年[65][66][67] - 截至2025年9月30日，保荐人持股24,129股，持股比例0.02%[70] - 2025年8月28日，发行人第二届董事会第十一次会议审议通过向不特定对象发行可转换公司债券相关议案[78] - 2025年9月16日，发行人2025年第二次临时股东会审议通过向不特定对象发行可转换公司债券相关议案[79] - 保荐机构将在股票上市当年剩余时间及其后2个完整会计年度内对发行人进行持续督导[81] - 保荐机构将定期派人了解发行人募集资金使用情况、项目进展情况[81] - 项目完成后，保荐机构将及时核查发行人项目达产情况、是否达到预期效果[81] - 保荐机构每年至少对发行人进行一次现场调查，必要时进行专项调查[81] - 保荐机构将关注发行人委托理财事项，并对其合规性和安全性发表意见[81] - 保荐机构将持续关注发行人股权结构、股东持股变动、股份质押状况以及影响股价变动的重要情况[81] - 保荐机构将关注发行人人事任免、机构变动等内部管理的重大事项[81] - 发行人已在保荐承销协议中承诺保障保荐机构享有履行持续督导职责相关的充分知情权和查阅权[81]

募集资金情况 - 2023年7月17日前次募集资金601,284,063.47元到位，发行34,563,717股，每股19.50元，扣除发行费用72,708,418.03元[7] - 募集资金总额673,992,481.50元，实际募集资金净额601,284,063.47元[9] - 截至2025年9月30日，募集资金专户余额为20,375,729.54元[8] 资金使用情况 - 累计使用募集资金553,532,250.44元，使用40,000,000元购买理财产品，到期赎回收益12,204,887.77元，利息收入扣减手续费净额419,028.74元[9] - 计划对3个项目使用募集资金435,000,000元，截至2025年9月30日实际投入553,532,250.44元[11] - 2023 - 2025年多次审议通过使用不超过4900万元超募资金补充流动资金及偿还贷款，截至2025年9月30日超募资金剩余19,284,063.47元[15][16] 项目投资情况 - 汽车电子精密零部件生产线扩建项目承诺投资300,000,000元，实际投资297,057,193.44元，进度26.03%[14] - 智能制造数字化项目承诺投资65,000,000元，实际投资39,475,057元，进度27.07%[14] - 补充流动资金项目承诺投资70,000,000元，实际投资70,000,000元[14] 其他情况 - 2025年将汽车电子精密零部件生产线扩建项目达到预定可使用状态的日期延期至2026年3月[23] - 普华永道中天会计师事务所出具截至2025年9月30日止前次募集资金使用情况鉴证报告[31]

可转债进展 - 公司2025年11月11日收到深交所发行可转债审核问询函[1] - 2025年12月1日在巨潮资讯网披露审核问询函回复及申请文件更新公告[1] 发行条件 - 本次发行可转债需通过深交所审核并获中国证监会同意注册批复方可实施[2] 不确定性 - 该事项最终能否通过审核及获批时间存在不确定性[2]

板块整体表现 - 12月1日汽车零部件板块整体上涨1.23%，跑赢上证指数（上涨0.65%）和深证成指（上涨1.25%）[1] - 板块内个股表现活跃，智慧农业以10.06%的涨幅领涨，华培动力（10.01%）、瑞玛精密（9.99%）、来锋股份（9.98%）、今飞凯达（9.98%）等多只个股涨幅接近或达到10%[1] 领涨个股交易情况 - 智慧农业收盘价3.94元，成交103.34万手，成交额4.02亿元[1] - 众泰汽车成交最为活跃，成交量达379.55万手，成交额14.50亿元，涨幅为7.56%[1] - 山子高科成交额高达46.89亿元，为板块内最高，成交量1326.91万手，涨幅7.23%[1] 板块资金流向 - 汽车零部件板块当日主力资金净流入11.99亿元，而游资资金净流出1.36亿元，散户资金净流出10.63亿元[2] - 主力资金呈现显著净流入态势，而游资和散户资金则呈净流出状态[2] 个股资金流向详情 - 山子高科获主力资金净流入最多，达3.31亿元，主力净占比7.07%[2] - 拓普集团主力资金净流入2.28亿元，均胜电子主力资金净流入2.04亿元，主力净占比分别达7.53%和15.95%[2] - 智慧农业在获得主力净流入1.86亿元的同时，主力净占比高达46.23%，但游资净流出7301.49万元，散户净流出1.13亿元[2]

公司人事变动 - 维科精密副总经理梅维佳因个人原因辞去职务 [2] - 梅维佳辞任后不再担任公司的任何职务 [2] - 公司董事会于11月17日晚间收到其书面辞职报告 [2]

公司人事变动 - 公司副总经理梅维佳因个人原因辞去职务，辞任后不再担任公司任何职务 [1] 公司业务构成 - 2024年1至12月份，公司营业收入构成为：汽车电子占比85.17%，其他占比8.57%，非汽车电子占比6.26% [1] 公司市值 - 截至发稿，公司市值为39亿元 [1]

人员变动 - 公司副总经理梅维佳因个人原因辞职，原定任期至2027年6月12日[3] - 梅维佳间接持股100,000股，占总股本0.07%[3] - 辞职报告送达董事会生效，工作交接平稳，不影响日常经营[3] - 离职后所持股份按规定管理[3]

股价与两融交易 - 10月30日公司股价下跌0.25%，成交额为7603.06万元 [1] - 当日融资买入额为519.08万元，融资偿还额为747.53万元，融资净卖出228.45万元 [1] - 截至10月30日，融资融券余额合计为6798.73万元，其中融资余额占流通市值的7.17%，该余额水平超过近一年80%分位，处于高位 [1] - 当日无融券交易，融券余量为0股，融券余额为0元 [1] 股东结构与机构持仓 - 截至9月30日，公司股东户数为1.04万户，较上期减少19.58% [2] - 同期人均流通股为3324股，较上期增加24.35% [2] - 截至2025年9月30日，广发创业板指数增强A（025195）新进成为公司第一大流通股东，持股73.67万股 [3] 财务业绩 - 2025年1月至9月，公司实现营业收入6.93亿元，同比增长16.53% [2] - 同期实现归母净利润3486.60万元，同比增长15.27% [2] 公司基本情况与分红 - 公司成立于1999年4月21日，于2023年7月21日上市，主营业务为汽车电子精密零部件、非汽车连接器及零部件和精密模具的研发、生产和销售 [1] - 主营业务收入构成为：动力系统零部件57.17%，底盘系统零部件14.42%，废料7.46%，非汽车连接器及零部件7.15%，汽车连接器及零部件6.92%，精密模具及备件4.38%，其他2.50% [1] - A股上市后公司累计派发现金分红4009.39万元 [3]