JR Research is an opportunistic investor. He was recognized by TipRanks as a Top Analyst. He was also recognized by Seeking Alpha as a "Top Analyst To Follow" for Technology, Software, and Internet, as well as for Growth and GARP. He identifies attractive risk/reward opportunities supported by robust price action to potentially generate alpha well above the S&P 500. He has also demonstrated outperformance with his picks. He focuses on identifying growth investing opportunities that present the most attracti ...

Investors often turn to recommendations made by Wall Street analysts before making a Buy, Sell, or Hold decision about a stock. While media reports about rating changes by these brokerage-firm employed (or sell-side) analysts often affect a stock's price, do they really matter?Let's take a look at what these Wall Street heavyweights have to say about Advanced Micro Devices (AMD) before we discuss the reliability of brokerage recommendations and how to use them to your advantage.Advanced Micro currently has ...

公司概况 - AMD是一家多元化的公司，业务涵盖GPU、CPU以及嵌入式处理器，特别是在数据中心和PC领域有广泛应用[2] - 公司在2024财年第三季度的数据中心收入同比增长122%，但其他业务表现参差不齐[3] - 2024年第三季度，AMD的客户端收入同比增长29%，而游戏和嵌入式业务分别同比下降69%和25%[8] 财务表现 - AMD在2024年第三季度的收入同比增长18%，这是自2022年以来的最快增长[8] - 2025年，华尔街分析师预计AMD的销售额将同比增长27%，每股收益（EPS）将增长54%[9] - AMD的股票目前以38倍的前瞻市盈率交易，这是今年以来的最低水平[5] 行业对比 - AMD在GPU市场中位居第二，但与市场领导者Nvidia相比，其业务多元化程度更高[2] - Nvidia在2023年以来的收入大幅增长，而AMD的收入则相对平稳[7] - 华尔街分析师预计Nvidia在2025年的收入将增长51%，每股收益将增长50%，这些预测与AMD相似，但Nvidia的收入增长远超AMD[11] 未来展望 - AMD的数据中心和客户端业务被视为2025年的主要增长驱动力，嵌入式处理器业务也有望反弹[9] - 尽管AMD在2025年可能表现良好，但Nvidia在增长趋势中的曝光度更高，业务拖累较少，因此Nvidia被认为是更好的投资选择[12]

公司财务表现 - 公司在Q4实现了强劲的自由现金流，达到55亿美元，同比增长17%，从去年的47亿美元增长[1] - 公司将股息提高了11%，达到每股059美元[1] 市盈率（P/E）分析 - 公司的市盈率因股价飙升而大幅上升，达到52周高点25188美元，导致其市盈率飙升，相比之下，AMD的市盈率更具吸引力[2] 行业趋势 - 半导体行业在2024年表现强劲，全球销售额同比增长19%，预计2025年将达到近7000亿美元，从2024年的6270亿美元增长[16] 公司AI业务 - 公司的AI相关收入在2024财年增长了220%，达到122亿美元，相比2023年的38亿美元[12] - 公司的AI需求推动了全年销售额达到创纪录的516亿美元，同比增长44%[12] - 公司的数据中心销售达到创纪录的35亿美元，同比增长122%[17] 公司战略 - 公司CEO称2024年为“公司转型年”，主要由AI和收购VMware驱动[9] - 公司通过收购VMware，提供虚拟化软件，帮助企业建立私有云环境，而非使用公共云[19] - 公司的基础设施业务（包括VMware）在Q4实现了196%的同比增长，达到58亿美元[20] AMD的AI策略 - AMD预计Q4收入将超过Q3的68亿美元，达到75亿美元，同比增长18%[5] - AMD的AI需求在2024财年推动了销售额达到创纪录的68亿美元，同比增长18%[11] - AMD通过收购ZT Systems，预计在2025年上半年关闭交易，以扩大其数据中心业务[15] 公司比较 - 公司和AMD都因AI相关产品的需求而实现强劲销售增长，但AMD的估值和对中国市场的较低风险敞口使其成为更具吸引力的投资选择[3][7] - 公司和AMD都是优秀的半导体公司，但选择其中一个投资时，应考虑市盈率（P/E）[13] - AMD在加速计算领域的专业性，以及对AI和数据密集型应用的需求增长，为其提供了巨大的市场机会[8][18]

市场表现 - 美联储可能放缓降息步伐 导致主要市场指数下跌 但大多数投资者今年仍表现良好 [1] - 2024年不到三分之一的大盘股交易价格下跌 [1] - 在美国上市交易所中 市值超过100亿美元的853家公司中 只有不到6%的公司创下52周新低 [2] AMD公司概况 - AMD股价创下一年多以来的新低 但不应被视为警告信号 [3] - AMD在人工智能处理器领域需求激增 但其他业务部门表现不佳 [3] - 数据中心部门收入在最新季度飙升122% [4] - 第三季度数据中心收入达到35亿美元 占其总收入68亿美元的一半以上 [5] - 游戏部门业务在过去一年暴跌69% 主要由于半定制收入大幅下降 [6] - 嵌入式部门业务收入同比下降25% [6] - 客户端部门业务在最新季度收入增长29% [6] - 第三季度总收入增长18% [7] 财务表现 - AMD在2024年股价下跌18% 但在本财年所有三个季度都超出分析师预期 [8] - 利润率扩大 调整后净收入在最新报告中增长31% [8] - 18%的收入增长是两年来最强的同比增长 [9] - 公司预计当前季度收入增长22% 分析师预计明年全年收入增长27% [9] - 目前AMD的远期市盈率为24倍 对于一家正在重新崛起的AI公司来说 估值合理 [10]

公司表现 - AMD股票表现不佳，尽管Nvidia今年股价上涨且人工智能芯片需求巨大 [1] 市场动态 - 视频发布于2024年12月17日，使用的股票价格为同一天的交易数据 [2]

Amid all the hype about the tech sector and artificial intelligence (AI) this year, one stock that has surprisingly not done well is Advanced Micro Devices (AMD -2.89%), aka AMD. As of Monday, shares of the chipmaker were down 15% year to date. It's now near its 52-week low, despite its long-term potential.Could this be a great time to invest in AMD stock?Why hasn't AMD stock been a better performer this year?AMD's peer Nvidia (NVDA -1.14%) has been a scorching hot buy over the years and is now among the th ...

Shares of Advanced Micro Devices (AMD -2.89%) surged to new highs at the beginning of 2024, but mixed business performance across the company's operating segments has weighed on the stock for most of the year. After reaching a high of $227, the shares are down 44% year to date at the time of writing.The dip could be an excellent buying opportunity. While the stock's valuation looks expensive -- trading at 112 times trailing 12-month earnings per share -- the price-to-earnings (P/E) multiple is much lower wh ...

公司表现 - Advanced Micro Devices Inc (AMD) 的股价在过去六个月下跌超过20% [1] - Broadcom (AVGO) 在财报发布后股价上涨20% 过去一年累计上涨100% [1] 投资服务 - The Pragmatic Investor 提供全球宏观 国际股票 大宗商品 科技和加密货币的投资指导 [2] - 服务内容包括投资组合 每周市场更新 可操作交易 技术分析和聊天室 [2] - 由经济学家 James Foord 领导 专注于构建稳健且真正多元化的投资组合 [2]

公司融资与估值 - Vultr在最新一轮融资中筹集了3.33亿美元，公司估值达到35亿美元 [1] - AMD的风险投资部门和LuminArx Capital Management领投了本轮融资 [1] - 这是Vultr首次进行股权融资，此前在2021年获得了美国银行和摩根大通提供的1.5亿美元信贷额度 [2] 业务与产品 - Vultr成立于2014年，以低成本虚拟服务器提供商著称，提供AMD和Nvidia的GPU [2] - Vultr的GPU需求因生成式人工智能的兴起而大幅增加 [2] - Vultr还提供AMD和英特尔的中央处理器 [3] 市场与竞争 - Nvidia作为AI浪潮的最大受益者，已投资了专业云服务提供商CoreWeave和Lambda [3] - Vultr的竞争对手DigitalOcean在2021年上市，目前估值同样为35亿美元 [5] 扩展与客户 - 新筹集的资金将用于Vultr的国际扩张 [4] - Vultr目前拥有32个数据中心，主要位于北美以外地区 [4] - 客户包括微软的Activision Blizzard [4]