The latest trading session saw Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) ending at $128.60, denoting a +0.47% adjustment from its last day's close. The stock exceeded the S&P 500, which registered a gain of 0.03% for the day. Meanwhile, the Dow experienced a drop of 0.56%, and the technology-dominated Nasdaq saw an increase of 0.59%.Shares of the company witnessed a gain of 9.65% over the previous month, beating the performance of the Finance sector with its gain of 2.95% and the S&P 500's gain of 4.19%.The in ...

The most recent trading session ended with Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) standing at $125.06, reflecting a -1.22% shift from the previouse trading day's closing. This change lagged the S&P 500's 0.27% loss on the day. Meanwhile, the Dow lost 0.51%, and the Nasdaq, a tech-heavy index, lost 0.19%.The the stock of company has risen by 10.39% in the past month, leading the Finance sector's gain of 5.74% and the S&P 500's gain of 7.34%.The upcoming earnings release of Interactive Brokers Group, Inc. wil ...

公司动态 - FusionIQ宣布与Interactive Brokers Canada达成整合 成为后者在加拿大的第三方投资组合管理软件提供商 标志着公司在北美市场作为财务顾问首选技术方案的地位得到巩固 [1] - 此次整合使财务顾问能够通过FusionIQ的云端财富管理平台FIQ Journey 获得混合数字咨询(Hybrid Digital Advice)功能 实现前台、中台和后台的无缝数字化工作流 [2] - FusionIQ One平台包含四大模块：混合数字咨询、自主投资、数字市场和finTAMP 支持FI Freedom等系列产品的快速部署 最短6周即可完成白标整合 [5] 产品优势 - FIQ Journey的混合数字咨询平台提供白标投资者网站 增强品牌认知和市场可信度 [3] - 该平台提供数字化优先的客户体验 包括符合投资者偏好的定制移动应用 [3] - 多语言结构支持加拿大多元族裔社区的业务拓展 并提供大众富裕阶层解决方案以吸引新一代投资者 [3] 市场影响 - 此次合作使加拿大投资组合经理获得端到端的业务管理解决方案 强化其在竞争市场中的技术优势 [4] - 整合体现了公司为财务顾问提供现代化工具的承诺 帮助其实现可扩展的有机增长 [2][4] - FusionIQ One平台正快速成为财务顾问和机构的首选数字解决方案 服务对象包括信用合作社、银行、经纪商等多类金融机构 [5]

市场环境 - 股市处于牛市阶段 标普500、道琼斯工业平均指数和纳斯达克综合指数均创历史新高 [1] - 投资者仍有机会以低于1000美元的价格买入高质量成长股 包括Tradeweb Markets、Interactive Brokers和Kinsale Capital [1] Tradeweb Markets - 公司为华尔街专业人士提供美国国债、股票、衍生品等金融资产的交易平台 已成立近30年 [2] - 通过战略收购扩大平台 帮助客户降低交易成本并保护交易信息 [2] - 与BlackRock的Aladdin技术合作 将信用交易产品整合至执行管理系统 增强网络效应 [3] - 美国国债市场份额从2018年的11.6%增长至22.1% 仍有增长空间 因40%交易仍通过电话进行 [3] - 美国投资级市场份额从2019年的13%增长至26.2% 货币市场和其他信贷产品增长超过市场平均水平 [4] - 受益于政府和公司债务增长 将带来更多平台交易量 [5] Interactive Brokers - 平台主要面向零售和技术型投资者 以低佣金和高未投资现金利率吸引客户 [6] - 高度自动化业务模式 大部分高级管理人员具有软件工程背景 [6] - 清算客户账户从2017年的48.3万增长至275万 六年增长469% [6] - 第一季度调整后税前利润率达71% 历史利润率表现优异 [6] - 第一季度净利润增长17% 得益于交易量增加、利率上升和客户保证金贷款增长 [7] Kinsale Capital - 专注于特殊保险领域 承保传统保险公司不愿涉足的风险 [8] - 在超额和剩余保险市场运营 对独特风险有深入知识和经验 [8] - 2016年以来综合比率为81% 优于行业平均约100%的水平 [9] - 承保保费从2019年的3.9亿美元增长至16亿美元 年复合增长率近42% [9] - 首席执行官预计长期年增长率将在10%至20%之间 [9] - 股价较52周高点下跌30% 为长期投资者提供良好入场机会 [10]

公司评级升级 - Interactive Brokers Group Inc (IBKR) 近期被上调至Zacks Rank 1(强力买入)评级 反映其盈利预期的上升趋势 这是影响股价的最强大因素之一 [1] - 该评级体系核心关注公司盈利前景变化 通过追踪卖方分析师对当前及未来年度每股收益(EPS)的Zacks共识预期来衡量 [1] - 盈利预期变化与短期股价波动存在强相关性 机构投资者利用盈利预期计算股票公允价值 其大规模买卖行为直接推动股价变动 [3] 盈利预期修正 - 2024财年(截至12月)公司预期EPS为6.49美元 较上年同期增长12.9% [5] - 过去三个月内 Zacks共识预期已上调7% 分析师持续提高盈利预测 [5] - 实证研究表明 跟踪盈利预期修正对投资决策具有显著价值 Zacks Rank 1股票自1988年以来年均回报率达+25% [4] 评级体系特征 - Zacks评级系统对覆盖的4000多只股票保持"买入"与"卖出"评级均衡 仅前5%股票获"强力买入"评级 [6] - 进入前5%排名的股票意味着其盈利修正特征优异 有望在短期内产生超额收益 [7] - 与华尔街分析师评级不同 该体系不受主观因素影响 完全基于可量化的盈利预期变化 [1][6]

公司动态 - Interactive Brokers Group Inc (IBKR)成为香港首家获证监会批准向零售客户提供加密货币交易的持牌证券经纪商后 现已在英国推出加密货币交易服务 扩大数字资产业务范围[1] - 英国子公司Interactive Brokers (UK) Limited的合格客户可通过统一平台交易比特币、以太坊、莱特币和比特币现金等加密资产 并整合查看证券经纪账户与Paxos Trust Company加密账户余额[1] - 加密货币交易佣金仅为交易金额的0.12%-0.18%(按月度交易量阶梯计算) 每笔订单最低1.75美元 不收取额外点差、加价或托管费[1] - 公司通过IBKR GlobalTrader移动应用实现全球股票交易 并率先推出美股和ETF近24小时/5天的隔夜交易服务 IBKR Lite免佣金模式有望提升市场份额[3] - 过去6个月公司股价上涨54.1% 显著高于行业31.9%的涨幅[3] 产品与服务 - 客户可通过单一界面集中管理现金 并交易数字资产与股票、期权、期货、货币、债券、共同基金、ETF等多种资产[2] - 英国CEO Gerald Perez强调 加密货币交易的引入增强了客户跨市场和资产类别投资的灵活性 同时获得数字资产敞口[2] - 公司通过Paxos Trust Company提供加密货币交易 佣金低于其他加密交易所[3] 行业竞争 - Robinhood Markets(HOOD)计划2023年11月在欧盟推出加密货币交易 并在英国开展经纪业务 作为全球扩张举措[6] - 英国自2023年10月8日起实施新规 要求加密资产营销必须清晰公平 标注显著风险警告 导致部分加密公司暂停服务[6] - 摩根大通英国零售银行Chase自2023年10月16日起限制客户进行加密货币相关交易 主要针对诈骗案件增加的风险[7] 监管环境 - 尽管需求增长 但比特币等加密资产在英国仍基本处于无监管状态 引发担忧[7] - 英国新规强化消费者保护 要求加密企业营销行为透明化 并强制披露风险[6]

Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) is one of the stocks most watched by Zacks.com visitors lately. So, it might be a good idea to review some of the factors that might affect the near-term performance of the stock.Shares of this company have returned +13.4% over the past month versus the Zacks S&P 500 composite's +2.5% change. The Zacks Financial - Investment Bank industry, to which Interactive Brokers belongs, has gained 11.6% over this period. Now the key question is: Where could the stock be headed i ...

Investors often turn to recommendations made by Wall Street analysts before making a Buy, Sell, or Hold decision about a stock. While media reports about rating changes by these brokerage-firm employed (or sell-side) analysts often affect a stock's price, do they really matter?Before we discuss the reliability of brokerage recommendations and how to use them to your advantage, let's see what these Wall Street heavyweights think about Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) .Interactive Brokers currently has ...

Momentum investing revolves around the idea of following a stock's recent trend in either direction. In the 'long' context, investors will be essentially be "buying high, but hoping to sell even higher." With this methodology, taking advantage of trends in a stock's price is key; once a stock establishes a course, it is more than likely to continue moving that way. The goal is that once a stock heads down a fixed path, it will lead to timely and profitable trades.Even though momentum is a popular stock char ...

公司股权结构 - 公司持有IBG LLC约25.4%的会员权益，即107,099,483份；Holdings持有约74.6%，即313,976,354份，总计421,075,837份[231][232] - 公司持有Tiger Brokers和Zero Hash Holdings Ltd.的权益分别为6.2%和31.6%[318] - 公司持有BOX Options Exchange等电子交易平台的战略投资，还持有老虎证券6.2%和Zero Hash Holdings Ltd. 31.6%的权益[318] 客户分布与权益情况 - 约81%的客户居住在美国以外超200个国家和地区，超80%的新客户来自美国以外，约57%的客户权益在机构账户[235] 市场交易数据变化 - 与上年同期相比，美国上市股票期权日均交易量增长3%，期货和上市现金股票交易量分别下降2%和0.3%；公司客户期权交易量增长24%，外汇、股票和期货交易量分别下降33%、16%和3%[238][239] - 2024年第一季度执行订单总量为152,510千份，较2023年第一季度增长14%，较2023年第四季度增长18%[257] 市场波动率与利率变化 - 美国市场波动率（VIX®）从上年同期的平均20.7降至本季度的13.7，下降34%[240] - 本季度美国联邦基金有效利率从上年同期的4.51%升至5.33%，净利息收入增长17%，净利息利润率从2.24%升至2.41%[244] 货币价值与综合收益影响 - 本季度GLOBAL兑美元价值较2023年12月31日下降0.73%，对综合收益产生负面影响[245] 每股收益情况 - 本季度摊薄每股收益为1.61美元，上年同期为1.42美元；调整后摊薄每股收益为1.64美元，上年同期为1.35美元[246] - 2024年第一季度基本每股收益为1.63美元，稀释每股收益为1.61美元，较2023年第一季度均有增长[264] - 2024年第一季度基本每股收益为1.63美元，较2023年第一季度的1.44美元增长13.19%；摊薄每股收益为1.61美元，较2023年第一季度的1.42美元增长13.38%[264] - 2024年第一季度调整后摊薄每股收益为1.64美元，2023年同期为1.35美元[300] 收入与利润数据 - 本季度净收入为12.03亿美元，所得税前收入为8.66亿美元；调整后净收入为12.16亿美元，调整后所得税前收入为8.79亿美元[247] - 本季度佣金收入增长6%至3.79亿美元，净利息收入增长17%至7.47亿美元，其他费用和服务增长37%至5900万美元[247][248] - 2024年第一季度总净收入为12.03亿美元，较2023年第一季度增加1.47亿美元，增长14%[264][266] - 2024年第一季度佣金收入为3.79亿美元，较2023年第一季度增加2200万美元，增长6%[264][268] - 2024年第一季度其他费用和服务收入为5900万美元，较2023年第一季度增加1600万美元，增长37%[264][269] - 2024年第一季度其他收入为1800万美元，较2023年第一季度减少100万美元[264][270] - 2024年第一季度净利润为7.95亿美元，较2023年第一季度增加9500万美元[264] - 本季度净利息收入增加1.1亿美元，即17%，达到7.47亿美元，主要受基准利率、客户保证金贷款和客户信贷余额增加的推动[271] - 本季度客户余额净利息收入增加1.34亿美元，平均联邦基金有效利率从去年同期的4.51%升至5.33%，平均客户保证金贷款增加74亿美元，平均客户信贷余额增加37亿美元[273] - 本季度所得税前收入较上年同期增加1.05亿美元，即14%，达到8.66亿美元，税前利润率均为72%[292] - 按非GAAP财务指标，本季度调整后净收入为12.16亿美元，增长20%；调整后所得税前收入为8.79亿美元，增长22%；调整后税前利润率为72%，上年同期为71%[292] - 2024年第一季度调整后净收入为12.16亿美元，2023年同期为10.15亿美元[299] - 2024年第一季度调整后税前利润为8.79亿美元，利润率为72%；2023年同期为7.2亿美元，利润率为71%[300] - 2024年第一季度调整后普通股股东可获得净收入为1.77亿美元，2023年同期为1.4亿美元[300] 股本与资产情况 - 截至2024年3月31日，公司总股本为147亿美元，约24%的股本以美元以外的货币计价[248][249] - 截至2024年3月31日，总资产为1322亿美元，其中约1309亿美元（99.0%）为流动资产[302] - 截至2024年3月31日，公司合并股权较2023年3月31日增加20%，达到147亿美元[307] 客户账户与权益增长 - 2024年第一季度客户账户总数为2,746千个，较2023年第一季度增长25%，较2023年第四季度增长7%[261] - 2024年第一季度客户权益为4659亿美元，较2023年第一季度增长36%，较2023年第四季度增长9%[261] - 2024年第一季度总客户每日平均收入交易（DARTs）为2,350千笔，较2023年第一季度增长14%，较2023年第四季度增长22%[261] - 2024年第一季度总账户数为274.6万个，较2023年第一季度的219.5万个增长25%，较2023年第四季度的256.2万个增长7%[261] - 2024年第一季度客户权益为465.9亿美元，较2023年第一季度的343.1亿美元增长36%，较2023年第四季度的426.0亿美元增长9%[261] - 2024年第一季度总客户每日平均收入交易（DARTs）为235万个，较2023年第一季度的205.4万个增长14%，较2023年第四季度的193.4万个增长22%[261] 证券借贷情况 - 本季度平均证券借入余额增加10%，达到54亿美元，平均证券借出余额增加37%，达到117亿美元；证券借贷交易净利息收入减少6200万美元，即70%[278] - 本季度平均借入证券余额增加10%，达到54亿美元；平均借出证券余额增加37%，达到117亿美元；证券借贷净利息收入减少6200万美元，降幅70%[278] 费用情况 - 本季度非利息费用增加4200万美元，即14%，达到3.37亿美元，主要由于员工薪酬和福利、一般和行政成本等增加[282] - 本季度执行、清算和分销费用增加600万美元，即6%，达到1.01亿美元，主要受期权客户交易量增加推动[283] - 本季度员工薪酬和福利费用增加1700万美元，即13%，达到1.45亿美元，主要由于通胀和员工平均人数增加3%至2942人[284] - 本季度占用、折旧和摊销费用增加200万美元，即8%，达到2600万美元，主要由于数据中心扩张成本增加[285] - 本季度通信费用增加100万美元，即11%，达到1000万美元[286] - 本季度一般和行政费用增加1400万美元，即39%，达到5000万美元，主要由于广告和法律费用增加[286] - 本季度所得税费用增加1000万美元，即16%，达到7100万美元，主要由于美国以外运营子公司税前收入增加、欧洲税率提高以及IBG, Inc.对IBG LLC的平均所有权百分比从24.5%升至25.4%[289] - 2024年第一季度平均生息资产为1269.66亿美元，2023年同期为1160.55亿美元；平均付息负债2024年第一季度为1112.44亿美元，2023年同期为1043.74亿美元[282] - 2024年第一季度净利息收入为7.62亿美元，2023年同期为6.4亿美元；净息差（NIM）2024年第一季度为2.41%，2023年同期为2.24%[282] - 本季度非利息费用增加4200万美元，增幅14%，达到3.37亿美元，占总净收入的比例为28%[282] - 本季度执行、清算和分销费用增加600万美元，增幅6%，达到1.01亿美元，占总净收入的比例本季度为8%，上年同期为9%[283] - 本季度员工薪酬和福利费用增加1700万美元，增幅13%，达到1.45亿美元，员工平均人数增加3%至2942人[284] - 本季度占用、折旧和摊销费用增加200万美元，增幅8%，达到2600万美元，占总净收入的比例为2%[285] - 本季度通信费用增加100万美元，增幅11%，达到1000万美元，占总净收入的比例为1%[286] - 本季度所得税费用增加1000万美元，增幅16%，达到7100万美元，IBG公司对IBG LLC的平均所有权比例从24.5%升至25.4%[289] 现金流量情况 - 2024年第一季度，经营活动提供净现金16.83亿美元，投资活动使用净现金1300万美元，融资活动使用净现金1.37亿美元[310] - 2024年第一季度，现金、现金等价物和受限现金增加14.31亿美元，达到340亿美元[311] - 2024年第一季度，公司从经营活动中筹集了16.83亿美元的净现金，主要是由于监管用途的隔离证券投资减少61亿美元和证券借出增加29亿美元[311] - 2024年第一季度经营活动提供净现金16.83亿美元，2023年同期使用9.23亿美元[310] - 2024年第一季度投资和融资活动使用净现金1.5亿美元[311] - 2024年第一季度末现金、现金等价物和受限现金增加14.31亿美元至340亿美元[311] 资本支出情况 - 2024年第一季度和2023年第一季度，物业、设备和无形资产的资本支出分别约为1200万美元和1700万美元[314] - 2024年和2023年第一季度，公司用于财产、设备和无形资产的资本支出分别约为1200万美元和1700万美元[314] 监管与合规情况 - 截至2024年3月31日，所有运营子公司均符合各自的监管资本要求[313] 通胀影响 - 过去两年，通胀可能对公司的经营业绩产生了重大间接影响，推动员工薪酬和福利费用上升，但这些费用占净收入的百分比保持稳定[316] 证券到期情况 - 截至2024年3月31日，公司持有的美国政府证券均在三个月内到期[317] 重大收购情况 - 截至2024年3月31日，没有关于重大收购的确定协议[319] 风险情况 - 期货产品可能使公司面临资产负债表外风险，清算成本可能超过财务状况表报告金额[320] 财务报表编制情况 - 公司合并财务报表按美国公认会计原则编制，需管理层进行估计和假设[321] 诉讼与监管程序情况 - 公司对诉讼和监管程序潜在损失进行估计和预提，最终负债可能与估计有重大差异[322] 所得税相关情况 - 公司所得税费用、递延所得税资产和负债等基于已颁布税法，确定所得税费用需重大判断和估计[323] - 评估递延所得税资产回收能力时考虑多种证据，考虑三年累计经营损益[324] - 2024年1月1日起欧盟实施最低有效税率15%的法规，多国预计实施类似法规[325] - 不确定税务立场的税收利益仅在更有可能维持时才确认[326] 会计准则更新情况 - 关于已发布但未采用的会计准则更新，可参考季报中未审计合并财务报表附注[327]