国内市场 - 端午全国出游1.19亿人次，同比增长5.7%，新消费成亮点[1][6] - 5月财新制造业PMI为48.3，较4月降2.1个百分点；服务业PMI为51.1，较4月升0.4个百分点[1][8] - 6月6日央行开展10000亿元3个月买断式逆回购操作[1][14] - 香港证监会考虑为专业投资者引入虚拟资产衍生品交易[1][15] 海外市场 - 美国5月ISM制造业PMI为48.5，服务业PMI为49.9，ADP就业人数仅增3.7万人[2][18][19] - 欧元区5月调和CPI同比初值1.9%，欧洲央行降息25个基点[2][20][21] - 韩国李在明当选总统，着手提振经济，面临多方面考验[2][22][23] - 沙特希望OPEC+8月或9月日增产至少41.1万桶原油[2][24] 高频数据 - 布伦特原油现货均价周环比升4.01%，铁矿石等价格有降有升[2][26] - 房地产销售周环比降40.21%，5月第五周乘用车日均零售同比增6%[2][38]

报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 - 纯碱方面，供应端整体利润下滑但天然碱项目利润高、产能扩张补充产量和产能利用率上浮，供应压力大；需求端期现商活跃、补库充沛但现货下跌，预计需求下滑、去库速度减缓，下游浮法玻璃受地产低迷影响需求负增长、光伏产业链产能多抢装潮后需求或有变化，其他下游行业需求稳定但体量有限，建议纯碱主力待反弹后逢高空 [2] - 玻璃方面，供应端部分地区产线复产、周度产量增加但行业整体利润不佳、企业挺价意愿有限，后续复产力度恐下行；需求端地产形势不乐观、传统淡季需求走弱，下游深加工订单不稳定、采购以刚需为主，汽车玻璃厂备货量增加难抵地产需求疲软，光伏玻璃有库存压力，期货已跌破利润支撑，下方历史底部在854，今日小幅底部盘整，预计后续仍有上行动能，短期反弹后考虑继续高空，建议逢高空 [2] 根据相关目录分别进行总结 期货市场 - 纯碱主力合约收盘价1203元/吨，环比-22；持仓量1443208手，环比-25；前20名净持仓-227449，环比-52982；交易所仓单3340吨，环比1278；9月 - 1月合约价差7，环比-2；基差5元/吨，环比-45 [2] - 玻璃主力合约收盘价963元/吨，环比-25；持仓量1552205手，环比107933；前20名净持仓-220121，环比-45869；交易所仓单0吨，环比0；9月 - 1月价差-55，环比-3；基差68元/吨，环比-46 [2] 现货市场 - 华北重碱1230元/吨，环比-5；华中重碱1350元/吨，环比0；华东轻碱1340元/吨，环比0；华中轻碱1285元/吨，环比0 [2] - 沙河玻璃大板1056元/吨，环比-12；华中玻璃大板1070元/吨，环比0 [2] 产业情况 - 纯碱装置开工率78.57%，环比-0.06；企业库存162.43万吨，环比2.2 [2] - 浮法玻璃企业开工率75.68%，环比0.34；在产产能15.63万吨/年，环比0；在产生产线条数225条，环比2；企业库存6766.2万重箱，环比-10.7 [2] 下游情况 - 房地产新开工面积累计值17835.84万平米，环比4839.38；竣工面积累计值15647.85万平米，环比2587.58 [2] 行业消息 - 国家能源局开展新型电力系统建设第一批试点工作 [2] - 工信部专题研究部署推动人工智能产业发展和赋能新型工业化 [2] - 乘联分会初步预估5月全国新能源乘用车厂商批发销量124万辆，同比增长38% [2] - 《智能网联汽车组合驾驶辅助系统安全要求》立项制定并公开征求意见 [2] - 首个国产九价HPV疫苗获批上市 [2] - 富时中国A50指数将江苏银行纳入，剔除长城汽车 [2] - 香港证监会考虑为专业投资者引入虚拟资产衍生品交易 [2] - 上海鼓励企业申报基础设施REITs储备项目 [2] - 老虎国际否认“违规发展内地新客户” [2]

重要新闻 - 香港证监会正考虑为专业投资者引入虚拟资产衍生品交易 [1] 个股新闻 上市动态 - 三花智控通过港交所主板上市聆讯 [2] - 海天味业审议通过H股全球发售及在香港联交所上市相关事宜 [2] - 周六福珠宝通过港交所上市聆讯 计划集资最多15 7亿港元 [2] 销售数据 - 比亚迪股份5月预估销量达376930辆 [2] - 金地商置前5个月累计合约销售总额约41 39亿元 同比减少44 83% [2] - 信利国际前5个月累计综合营业净额约66 57亿港元 同比减少8 4% [2] - 雅居乐集团5月合约销售额9 30亿元人民币 1-5月累计合约销售额42 4亿元人民币 [2] 投资与合作 - 中国建筑国际子公司中建二局投资74 91亿元北京房地产项目 [2] - 宁德时代与马士基码头公司达成战略合作 将加速集装箱装卸设备电动化 [2]

宏观政策与行业动态 - 中央财政拟支持20个城市实施城市更新行动，入选城市包括北京、天津、唐山等20个城市[1] - 国资委主任张玉卓密集调研八大央企，调研部署将成为央企改革重要信号[2] - 富时罗素公布多个中国指数季检结果，变更将于6月20日收盘后生效[3] - 上交所试点公司债券续发行和资产支持证券扩募业务，中信证券、招商证券已完成首批试点[3] - 国家能源局推动新型电力系统建设，围绕七个方向开展试点[4] - 香港证监会考虑为专业投资者引入虚拟资产衍生品交易，并优化相关税制[5] - 美国5月ADP就业人数增3.7万人，远低于预期的11万人，为2023年3月以来最低水平[6] 医药与生物科技 - 万泰生物九价HPV疫苗获批上市，适用于9-45岁女性，此前全球仅默沙东一款同类产品[7][8] 新能源与材料 - 中科电气拟投资不超过80亿元在阿曼建设年产20万吨锂离子电池负极材料一体化基地[13] - 立新能源拟投资约12.5亿元建设三个独立储能项目，总规模达500兆瓦/2000兆瓦时[20] - 迈为股份拟以1亿元认购基金份额，主要投资新能源、电子半导体等行业[10] 金融与资本运作 - 中信建投获批向专业投资者发行不超过80亿元科技创新公司债券[12] - 海南华铁筹划境外发行股份并在新加坡交易所上市，推进算力出海战略[9] 并购与投资 - 苏垦农发拟1.78亿元收购金太阳粮油28.75%股份，持股比例将达80%[11] - 飞亚达拟收购长空齿轮全部或部分控股权，构成关联交易[14] - 华懋科技拟购买富创优越57.84%股权，交易完成后将全资控股[18] - 金山办公拟以2.54亿元收购控股子公司数科网维剩余31.9769%股权[19] 科技与创新 - 希荻微在AI眼镜领域已与国内外多家知名品牌客户达成合作[16] - 哈铁科技RFID芯片正在进行小批量验证，将应用于铁路机车车辆电子标签[15] - 宇通重工L4级自动驾驶环卫车订单较少，对业绩贡献非常有限[17] 其他公司动态 - 乐惠国际鲜啤业务占比较小，2023年、2024年分别亏损6065.06万元、7527.88万元[15] - *ST赛隆股价短期涨幅较大，严重偏离合理估值和基本面[15] - 合兴股份澄清未涉及"无人物流车"、"无人驾驶"相关业务[9]