公司动态与战略布局 - 公司牵头建设的制氢及加氢装备质量检验检测中心获批成立，填补了湖北省乃至全国该专业检测领域的空白 [1] - 公司于2023年成为中国石化氢能装备制造基地，是国内少数同时具备制氢、加氢、储运等装备自主研发能力的企业 [1] - 公司旗下荆州市世纪派创石油机械检测有限公司作为第三方检测机构，正构建“制氢—储运—加注”全链条试验体系，氢能装备试验能力处于国内领先水平 [1] 技术研发与产品成果 - 公司成功研发了90MPa液驱式氢气压缩机、22MPa隔膜高效大排量氢气压缩机等一批氢能首台套产品 [1] - 公司在筹建检测中心期间累计完成42台氢能装备的检验检测，实现产值300余万元 [2] - 公司承担7项中石化集团科研课题，承担或参与11项氢能装备国家及团体标准制修订工作，授权12件技术专利，发表10篇相关论文 [2] 人才团队与能力建设 - 公司创新探索“引进来+送出去”模式，聘请4名行业顶尖专家担任技术带头人，培养两名高级工程师，吸纳10名青年硕博人才，打造由15名高级工程师组成的核心技术团队 [2] - 公司组织38场次专项培训，选派人员参加8次行业交流与技术培训，确保检测人员熟练掌握相关标准规范 [2] 业务拓展与行业服务 - 公司获批成为省级质量基础设施“一站式”服务站，为湖北交投、石化工程院、北京华创慧氢等200余家企业提供各类质量问诊服务54次、知识产权对标服务105次 [2] - 检测中心的成立标志着全国氢能装备检验检测工作进入专业化、标准化新阶段 [1]

项目概况 - 广东中科建成低温储运装备制造项目一期工程已竣工交付并进入试生产阶段 [1] - 项目位于广东江门开平市 [1] - 项目总投资超过15亿元人民币 [1] 项目定位与产品 - 项目计划打造为粤港澳大湾区大型低温储运装备制造基地 [1] - 主要产品包括液氢槽车和储罐、车载液氢瓶以及超低温液体储存和运输装备 [1] 项目背景与意义 - 该项目是开平市作为广东省首批“双碳”试点城市发力氢能产业新赛道的先行项目 [1]

文章核心观点 西南（自贡）国际陆港作为自贡乃至川南地区的重要产业发展引擎，正通过推动传统制造业升级、特色食品产业现代化以及前瞻布局氢能等绿色能源产业，实现高质量发展，并朝着“千亿国际陆港、四川南向开放新区”的目标迈进 [1][18] 传统制造业升级与技术创新 - 四川大西洋焊接材料股份有限公司作为我国焊接材料行业唯一的国有控股上市公司，其产品应用于多项国家重大工程，如世界首台大唐郓城630℃超超临界二次再热国家电力示范项目，并攻克了大型液化天然气储罐9Ni钢焊材国产化关键技术，实现了从技术“跟跑”到“领跑”的跨越 [3][4] - 公司拥有行业内第一个国家级企业技术中心，产品通过十国船检机构认证，远销全球50多个国家和地区，在陆港创新生态滋养下持续加大研发投入，焕发新生机 [4] 特色食品产业现代化与冷链物流 - 西南（自贡）冷吃城项目（一期）总投资6.8亿元，占地259亩，建筑面积17万平方米，总体进度已超75%，预计2026年6月整体投运，旨在打造“中国冷吃食品第一城”全产业链平台 [5][7] - 项目规划10.8万平方米标准化厂房及3.3万平方米双温冻库，将提升陆港冷链物流水平，助力自贡国家骨干冷链物流基地建设，推动年销售额突破200亿元的自贡冷吃食品产业从“网红产品”向“现代产业”转型 [7][9] - 作为全国首批国家骨干冷链物流基地，陆港已建成标准化冷库约20.2万立方米，服务网络覆盖川渝滇黔80余个县（市、区），2024年基地冷链货物吞吐量达281万吨，冷链物流业务总收入37亿元 [9] 氢能装备制造产业布局 - 自贡获政策支持建设氢能装备制造先行区与基地，规划建设“一园两片区”氢能装备制造产业园，陆港片区已预留产业用地2000余亩，并投资2.42亿元建设9.5万平方米氢能标准化厂房 [10][12] - 东方锅炉碱性电解槽生产基地项目投资1亿元，将建设年产100套1000标方等级碱性电解槽的生产测试中心，预计2026年一季度末投产，标志着自贡在氢能装备制造领域迈出实质性步伐 [12][13] - 应用端已实现突破，川南首个氢能重卡物流园投运12辆49吨级氢燃料电池重卡，2026年还计划在公交和冷链物流领域开展氢能车辆示范 [14] 陆港开放平台与产业集聚效应 - 陆港地处成渝地区双城经济圈轴心地带，依托立体交通体系使区域物流成本平均下降12%，为产业发展提供坚实基础 [15] - 作为四川自贸区协同改革先行区核心承载地，陆港2024年开行国际班列达250列次，稳居全省第一梯队，累计开行超700列次，助力“自贡造”产品出海 [17] - 陆港已汇聚工业企业157户、商贸物流企业312户，吸引11家上市企业项目落户，2024年实现工业产值180亿元、商品销售额约100亿元 [17] 未来发展规划 - 创新驱动方面，以大西洋为代表的企业将继续加大研发投入，在关键领域实现技术突破 [20] - 产业集群方面，冷吃城项目将带动食品加工、冷链物流、电商销售等集群发展，氢能产业园将推动全产业链生态构建 [20] - 开放能级方面，随着“蓉欧+”东盟国际班列自贡基地等平台完善与国际合作深化，陆港枢纽功能将增强，为产品出海提供更便捷通道 [20]

氢能装备制造业务现状 - 业务处于早期孵化阶段 [1] - 当前主要处于技术研发和产品试制阶段 [1] - 尚未进入实质性规模化生产环节 [1] 氢能行业发展挑战 - 行业面临技术成熟度提升的挑战 [1] - 产业链协同有待完善 [1] - 商业化应用场景需要拓展 [1] 业务发展前景 - 距离规模化投产仍有较长培育周期 [1] - 形成稳定商业化产出尚需时间 [1]

公司融资动态 - 国富氢能拟配售173万股H股 配售价格为每股54港元 预计募集资金净额约为9099万港元[2] - 配售所得款项拟用于中国及海外氢能项目投资与合作 包括制氢工厂、加氢站及氢气液化工厂[2] 海外市场布局 - 8月与德国Hemtron GmbH达成深度合作 围绕液氢供应链构建非管道段液氢解决方案 推动欧洲液氢基础设施建设[4] - 8月与砂拉越州民都鲁港口控股有限公司签署合作意向书 从10吨/天液氢示范项目可行性研究入手 推进液氢示范项目及港口氢能场景合作[5] - 7月向马来西亚国家电网TNB-PCSS绿氢示范项目供应50方水电解产品 采用ALK+PEM先进技术 为发电机冷却系统提供制氢储氢用氢一体化解决方案[5] - 7月新加坡合资公司HyCee与新加坡绿色能源投资控股签署协议 建设新加坡首个200kg/日规模绿氢加注站 先期服务垃圾清运车[5] - 6月与巴西相关方签署协议 在索罗卡巴地区建设模块化加氢站 采用集装箱式设计 产能100-200Nm³/h 兼容35MPa和70MPa压力标准[6] - 6月澳洲合资公司GFJH2与SpringRiver签署备忘录 在澳洲推进氢能在矿业领域应用 以绿氢+绿电模式打造绿色矿山示范项目[6] - 4月与印度Advait Energy签署年度采购合同 2025年内采购500万美元碱性水电解制氢设备 应用于印度本土氢能示范项目[6] - 2月与摩洛哥哈桑学院签署氢能装备供应协议 提供PEM制氢→氢燃料电池发电→热能供应的一站式解决方案[7] - 2月与德国Wankel Aviation签署战略协议 围绕低空经济领域氢动力系统研发与液氢应用技术展开合作[7] - 2月与西门子、RCTGH氢能公司签署三方战略协议 共同推动海外氢能全价值链发展 聚焦电解槽设备及绿氢生产研发制造[7] 战略定位 - 公司定位为中国氢能装备制造领域龙头企业 2024年成功登陆香港资本市场[4] - 核心逻辑为以资本为纽带夯实基础 以技术为核心突破壁垒 以生态合作为路径抢占全球市场[4] - 2025年海外氢能市场布局提速 各月关键合作频出[4]

氢能产业基地建设 - 湖北钟祥氢能装备制造产业基地揭牌 项目签约总额达85.7亿元 涵盖制储输用全链条[1] - 签约13个氢能装备产业项目 包括20亿元氢能产业基金项目[1] - 东宏城市生命线智能产业园项目总投资10亿元 生产管材及管网智能机器人[1] - 上海能富电氢储能模块及集成项目总投资1.8亿元 生产电解水制氢储能装备[1] 区域氢能产业布局 - 湖北省将氢能确定为20个千亿级特色产业之一 重点发展整车/燃料电池/制运加氢装备领域[1] - 钟祥市已集聚20余家氢能产业链企业 拥有3.6万千瓦水电与30万千瓦风光绿电资源[2] - 当地煤制氢产能达每年5万吨 英特利电解槽电源核心技术全球领先[2] 产业链发展目标 - 依托英特利等链主企业招引上下游龙头 规划建设氢能装备制造示范园区[2] - 加快创建省级氢能装备制造产业技术研究院 构建研发制造应用全环节产业链[2] - 力争2028年实现氢能全产业链总产值100亿元目标[2]

核心观点 - 内蒙古自治区发布氢能装备制造产业高质量发展行动方案 明确到2027年实现氢能全产业链装备制造创新能力显著提高 建立完善供应链和产业体系 攻克一批卡脖子技术[1] 重点任务部署 - 延伸产业链条并培育链主企业 重点围绕氢能制备和储运环节招引头部企业 补足全链条关键装备配套生产能力 在制储运输加环节培育链主企业发挥带动作用[2] - 加大攻关力度提升创新能力 聚焦氢能重点领域和关键环节构建多层次创新平台 完善各环节技术装备标准体系并开展标准化试点示范[2] - 引导成果转化拓展示范应用 促进产学研用深度融合 整合科研院所和产业链企业资源 建立科技成果产业化孵化平台 加速高压长距离管道输氢等技术产业化[2] 区域发展布局 - 以呼和浩特市 包头市 鄂尔多斯市 乌海市为重点发展氢能装备制造业[2] - 在呼和浩特市布局氢能装备研发基地[2] - 在包头市布局固态储氢和燃料电池重卡生产基地[2] - 在鄂尔多斯市布局电解水制氢 输运装备研发制造和测试基地[2] - 在乌海市布局工业副产氢提纯和电解水制氢装备制造基地[2]

市场行情 - 7月15 - 16日沪指跌0.42%，深成指涨0.56%，创业板指涨1.73%[1][3] - 7月16日上涨股票1287只，下跌股票3872只，沪深两市总成交金额超1.61万亿[1] 资金流向 - 7月15日上证净流出135.05亿元，深证净流入187.33亿元[4] - 7月15日主力资金流入前三板块为通信设备、元件、IT服务，流出前三为电力、白酒、证券[4] 宏观经济 - 2025年上半年GDP为660536亿元，同比增长5.3%，规模以上工业增加值同比增长6.4%[5] - 国家统计局称下半年价格会低位温和回升[7][8] 行业动态 - 第十一批国采或启动在即[9] - 内蒙古以呼和浩特等四市为重点发展氢能装备制造业[10] 基金情况 - 截至7月11日，今年ETF成立数量及首发募集规模超2024年全年，股票型、债券型首发募集规模分别超900亿、500亿元[12] - 截至7月11日，14只商品型黄金ETF近一个月回报率全为负，市场对金价走势分歧大[14]

产业链延伸与培育 - 重点围绕氢能制备和储运环节产业链上下游招引头部企业 [1] - 加快补足全链条关键装备配套生产能力 [1] - 在制、储、运、输、加环节培育"链主"企业 [1] - 优化建链补链延链强链机制 [1] 技术创新与标准建设 - 支持企业牵头或参与国家重点研发计划 [1] - 申报国家和自治区科技重大示范应用、"赛马争先"创新平台 [1] - 构建多层次、多元化创新平台 [1] - 推动完善氢能制、储、输、用各环节技术装备标准体系 [1] - 开展氢能装备标准化试点示范 [1] 成果转化与应用示范 - 促进"产学研用"深度融合 [1] - 整合科研院所和产业链上下游骨干企业创新资源 [1] - 建立科技成果产业化孵化平台 [1] - 加速高压长距离管道输氢等优势技术的产业化转化 [1] - 推进柔性制氢和一体化控制等先进技术首次应用 [1]

政策支持与战略定位 - 内蒙古在国家"双碳"目标和自治区"建设国家重要能源和战略资源基地"目标引领下积极发展氢能装备制造产业 [1] - 政策文件包括《内蒙古自治区"十四五"氢能发展规划》和《关于进一步加快推动氢能产业高质量发展的通知》支持全产业链布局 [1] - 目标是通过全产业链布局、技术创新和产业生态构建打造全国绿氢先行示范区 [1] 产业规模与产能数据 - 氢能装备制造产业初具规模，涵盖储输氢材料、碱性电解槽、PEM电解槽、制氢电源等，主要分布在鄂尔多斯、包头等地区 [2] - 截至2025年6月重点实施9个在建氢能装备项目，总投资28.02亿元，产品种类达10种 [2] - 制氢设备设计产能650台套较2023年底增长160%预计年底突破750台套 [2] - 固态储氢装置产能2200套储（贮）氢材料产能3300吨/年储输氢管材产能5000吨储氢瓶8.5万支 [2] - 制氢电源50台纯化分离装置产能15台套 [2] - 已投产AEM、PEM电解槽产能0.2GW在建PEM电解槽产能0.25GW [2] 未来发展方向 - 继续加大招商引资力度围绕氢能全产业链发展目标从政策协同、场景应用、技术攻关等多维度发力 [2] - 强化政策协同与要素保障构建"制-储-运-加-用"全产业链协作生态 [2] - 拓展多元化应用场景创新招商引资及产业协同机制加快补齐短板、延链补链强链 [2]