2025年度业绩快报核心财务表现 - 公司2025年度实现营业收入66,438.70万元，较上年同期增加17,887.58万元，同比增长36.84% [2] - 公司2025年度实现归属于母公司所有者的净利润为-15,501.45万元，较上年同期亏损扩大5,316.87万元 [2] - 公司2025年度实现归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润为-15,786.65万元，较上年同期亏损扩大6,477.93万元 [2] 2025年度业绩快报财务状况 - 报告期末公司总资产为337,104.36万元，较期初增长10.95% [2] - 报告期末归属于母公司的所有者权益为127,686.12万元，较期初减少6.11% [2] 2025年度营业收入增长驱动因素 - 半导体封测销售收入增加9,432.20万元 [2] - 半导体声光学销售收入增加8,878.58万元 [2] - 半导体工艺键合棱镜于2025年11月开始量产交付，销售收入增加1,096.92万元 [2] - MEMS器件（MicroLED、非制冷红外）实现小批量生产，销售收入增加425.58万元 [2] 2025年度成本费用增加主要因素 - 因实施股权激励计划，2025年确认股份支付费用4,320.56万元，较上年增加3,805.02万元 [3] - 因固定资产投资规模较大导致借款增加，2025年利息费用为4,044.69万元，较上年增加1,382.03万元 [3] - 新工艺新产品认证周期长，产能利用率处于爬坡阶段，2025年固定资产折旧费用为20,736.78万元，较上年增加5,758.36万元 [3] - 项目逐步进入量产阶段导致人员需求增加，2025年人工支出18,467.21万元，较上年增加3,637.81万元 [3] - 持续加大研发投入，2025年研发费用支出约13,660.63万元，较上年增加2,888.94万元 [4] 股东减持计划实施结果 - 股东丰盛佳美在本次减持计划实施前持有公司股份20,688,792股，占公司当时总股本的5.03% [8] - 丰盛佳美计划在2026年2月2日至2026年5月1日期间，以集中竞价方式减持不超过4,109,297股，不超过公司当时总股本的1% [9] - 截至公告披露日，丰盛佳美已通过集中竞价方式合计减持股份4,109,297股，占公司当前总股本的1%，本次减持计划已实施完毕 [9][10]

控股子公司增资扩股进展 - 公司控股子公司浙江美迪凯光学半导体有限公司引入战略投资者富浙绍芯，相关增资及股东协议已正式签署，投资者缴付全部现金增资款项人民币2亿元 [2][3] - 增资完成后，光学半导体公司注册资本由人民币1,008,888,889元增加至人民币1,101,447,503元，公司持股比例变更为82.44%，仍为控股股东，合并报表范围不变 [3] 2025年度业绩预告核心数据 - 预计2025年度营业收入约66,425.70万元，同比增加约17,874.58万元，增幅约36.82% [8] - 预计2025年度归属于母公司所有者的净利润约-15,441.40万元，同比减少约5,256.82万元 [8] - 预计2025年度扣除非经常性损益后净利润约-15,694.67万元，同比减少约6,385.95万元 [8] - 预计2025年度EBITDA约6,529.11万元，同比增加约1,071.05万元，增幅约19.62% [8] - 上年同期（2024年）营业收入为48,551.12万元，归属于母公司所有者的净利润为-10,184.58万元，EBITDA为5,458.06万元 [10][11][13] 2025年度业绩变化主要原因 - **销售收入增长**：总收入增长主要源于半导体封测销售收入增加约9,432.20万元，半导体声光学销售收入增加约8,889.76万元，半导体工艺键合棱镜自2025年11月量产交付带来收入约1,096.92万元，MEMS器件（MicroLED、非制冷红外）小批量生产带来收入约425.58万元 [14] - **成本费用增加**： - 因实施股权激励计划，确认股份支付费用约4,320.56万元，同比增加约3,805.02万元 [15] - 因固定资产投资规模大导致借款增加，利息费用约4,046.75万元，同比增加约1,384.10万元 [15] - 产能利用率处于爬坡阶段，固定资产折旧费用约20,528.69万元，同比增加约5,550.27万元 [15][16] - 项目逐步量产导致人员需求增加，人工支出约18,802.81万元，同比增加约3,973.42万元 [16] - 持续加大研发投入，研发费用支出约13,660.63万元，同比增加约2,888.94万元 [16]

2025年业绩概览 - 公司2025年实现营业收入约6.64亿元，同比增长36.82% [1] - 归属于母公司所有者的净利润约为-1.54亿元，较上年同期的-1.02亿元亏损进一步扩大 [1] - 扣非后净利润约为-1.57亿元，同比呈增亏态势 [1] 营收增长驱动因素 - 半导体封测销售收入增加9432.20万元 [2] - 半导体声光学销售收入增加8889.76万元 [2] - 半导体工艺键合棱镜于2025年11月开始量产交付，预计增加销售收入1096.92万元 [2] - MEMS器件（MicroLED、非制冷红外）实现小批量生产，预计增加销售收入425.58万元 [2] 业绩亏损主要原因 - 因实施股权激励计划，确认股份支付费用约4320.56万元 [2] - 为支撑固定资产投资增加借款，利息费用上升至约4046.75万元 [2] - 新产线投入使用，固定资产折旧费用增至约2.05亿元 [2] - 项目进入量产阶段，人工成本增加至约1.88亿元 [2] - 持续加码研发，研发费用支出约1.37亿元 [2] 客户与业务关系 - 对公司收入贡献较大的下游客户主要包括汇顶科技、京瓷集团、新声半导体等 [3] - 与佳能、尼康、AMS、舜宇、海康威视、富士康、松下、理光、索尼、AGC、基恩士等企业建立了业务合作关系 [3] 股东减持与未来展望 - 持股5%以上股东香港丰盛佳美(国际)投资有限公司拟自2026年2月2日起的3个月内，减持不超过公司总股本1%的股份（约410.93万股）[4] - 该股东在过去12个月内已累计减持公司股份约1220万股，占当时总股本的3% [4] - 2026年，公司将加大MEMS器件的研发投入与产能布局，重点推进MicroLED、非制冷红外传感器芯片等产品的产业化，以应对人形机器人及AI领域带来的旺盛需求 [4] - 公司将继续深耕半导体与光学交叉融合的创新赛道，重点聚焦超声波指纹识别芯片声学层、图像传感器光路层、半导体工艺键合棱镜等产品 [4] - 半导体工艺键合棱镜已于2025年10月启动量产，产量正快速爬升，预计2026年产能将进一步扩大 [4] - 公司执行“国内深耕”与“海外拓展”并举的战略，通过收购越南工厂、设立韩国子公司，并与日本子公司协同联动，完善全球化产业布局 [4]

公司2025年度业绩预告 - 公司预计2025年度实现营业收入约66,425.70万元，同比增加约17,874.58万元，增幅约36.82% [1] - 公司预计2025年度归属于母公司所有者的净利润约为-15,441.40万元，同比减少约5,256.82万元 [1] - 公司预计2025年度扣除非经常性损益后净利润约为-15,694.67万元，同比减少约6,385.95万元 [1] 营业收入增长驱动因素 - 半导体封测业务销售收入增加约9,432.20万元，是收入增长的主要贡献之一 [1] - 半导体声光学业务销售收入增加约8,889.76万元，是收入增长的主要贡献之一 [1] - 半导体工艺键合棱镜于2025年11月开始量产交付，带来销售收入约1,096.92万元 [1] - MEMS器件（包括MicroLED、非制冷红外）实现小批量生产，带来销售收入约425.58万元 [1]

融资方案 - 公司拟向不超过35名特定对象发行A股股票，数量不超过1.23亿股，募集资金总额不超过7亿元 [1] - 募集资金扣除发行费用后，3亿元投入MEMS器件光学系统制造项目，2亿元用于半导体工艺键合棱镜产业化项目，其余2亿元补充流动资金 [1] 财务表现 - 公司2022年归母净利润为2208.91万元，但2023年、2024年及2025年1-9月归母净利润分别亏损8445.09万元、10184.58万元、8176.62万元 [1] - 基于2025年前三季度数据，公司测算2025年全年可能仍为亏损 [1] 前次募投项目效益 - 截至2025年9月30日，光学光电子元器件生产基地建设项目累计实现效益为-6485.49万元，远未达到承诺的28306.98万元 [1] - 该项目产能利用率仅为48.56%，主要因项目未达满负荷状态、产能利用率较低 [1]

融资方案概览 - 公司披露2025年度向特定对象发行A股股票预案，发行对象为不超过35名符合规定的特定投资者，均以人民币现金认购 [1] - 本次发行采取询价方式，发行价格不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80% [1] - 发行股票数量不超过发行前总股本的30%，即不超过122,577,359股，募集资金总额不超过人民币70,000万元 [2] 募集资金用途 - 募集资金净额拟投资于MEMS器件光学系统制造项目（拟投入30,000万元）、半导体工艺键合棱镜产业化项目（拟投入20,000万元）及补充流动资金（拟投入20,000万元） [2][3] - 上述三个项目总投资金额为93,758.28万元 [3] 股权结构与控制权 - 本次发行前，公司实际控制人葛文志直接及间接控制公司55.29%的股份 [4] - 假设葛文志不参与认购，本次发行完成后，其控制权将降至42.53%，公司控制权未发生变化 [4] 历史融资与股价表现 - 公司于2021年3月2日在上交所科创板上市，发行价格10.19元/股，上市首日股价最高达30.66元，收盘报25.95元，此后股价一路走低 [4] - 首次公开发行募集资金净额为9.42亿元，比原计划多1.78亿元 [5] 近期经营业绩 - 2025年第三季度，公司营业收入1.60亿元，同比增长26.91%；归属于上市公司股东的净利润为-3113.14万元 [6][7] - 2025年初至报告期末，营业收入4.51亿元，同比增长32.04%；归属于上市公司股东的净利润为-8176.62万元；经营活动产生的现金流量净额9745.25万元，同比增长107.45% [6][7] - 2024年全年营业收入4.86亿元，同比增长51.38%；归属于上市公司股东的净利润为-1.02亿元 [7] - 2023年全年营业收入3.21亿元，同比下降22.48%；归属于上市公司股东的净利润为-8445.09万元 [8]

融资计划 - 公司拟向特定对象发行股票募集资金总额不超过7亿元人民币 [1] - 募集资金净额将投资于MEMS器件光学系统制造项目、半导体工艺键合棱镜产业化项目以及补充流动资金 [1]

融资计划 - 公司拟向特定对象发行股票募集资金总额不超过7亿元 [1] 资金投向 - 募集资金净额拟投资于MEMS器件光学系统制造项目 [1] - 募集资金净额拟投资于半导体工艺键合棱镜产业化项目 [1] - 募集资金净额拟用于补充流动资金 [1]

融资计划 - 公司公布2025年度向特定对象发行A股股票预案 募集资金总额不超过人民币70,000万元 [1] - 募集资金净额拟投资于MEMS器件光学系统制造项目 半导体工艺键合棱镜产业化项目及补充流动资金 [1]

融资计划 - 公司计划向特定对象发行股票募集资金总额不超过7亿元 [1] 募投项目 - 募集资金净额拟投资于MEMS器件光学系统制造项目 [1] - 募集资金净额拟投资于半导体工艺键合棱镜产业化项目 [1] - 募集资金净额拟用于补充流动资金 [1]