香港离岸中资公募基金业绩榜单分析 普通股票型基金业绩 - **五年期业绩**：中银香港环球股票基金A-USD累积以80.23%的五年收益位居榜首，富国中国中小盘成长基金1-USD派息以62.26%排名第二 [3] - **三年期业绩**：中银香港环球股票基金A-USD累积以55.47%的收益领先，中银香港日本股票基金A-USD累积以47.82%紧随其后 [5] 被动指数型基金业绩 - **五年期业绩**：中银保诚北美指数基金A-HKD累积以111.97%的收益排名第一，中银保诚S&P500美股指数基金A-HKD累积以111.75%位列第二 [10] - **三年期业绩**：中银保诚北美指数基金A-HKD累积以69.61%的收益保持领先，中银保诚S&P500美股指数基金A-HKD累积以68.58%排名第二 [11] - **一年期业绩**：中银保诚欧洲指数基金A-HKD累积以19.66%的收益位居榜首 [12] 债券型基金业绩 - **五年期业绩**：泰康开泰海外短期债券基金I-USD累积以28.32%的收益排名第一，光大焦点收益基金I-USD以20.02%排名第二 [14][15] - **三年期业绩**：海通亚洲总收益债券基金H-USD以81.42%的收益遥遥领先，泰康开泰海外短期债券基金I-USD累积以27.98%排名第二 [16] - **一年期业绩**：海通亚洲总收益债券基金H-USD以68.57%的收益位居榜首 [18] 混合型基金业绩 - **五年期业绩**：中银香港全天候环球投资基金A1-USD以59.39%的收益排名第一，中银香港进取增长基金A-USD累积以40.97%排名第二 [20] - **三年期业绩**：中银香港全天候环球投资基金A1-USD以82.84%的收益领先，中银香港全天候ESG多元资产基金A1-USD以36.18%排名第二 [21] - **一年期业绩**：中银香港香港收入基金A-HKD派息以25.79%的收益位居榜首 [22] 货币市场型基金业绩 - **美元货币市场基金五年期业绩**：大成货币市场基金M-USD派息以17.02%的收益排名第一，易方达(香港)美元货币市场基金-USD累积以16.83%排名第二 [24] - **港元货币市场基金五年期业绩**：华夏精选货币基金I-HKD累积以13.01%的收益排名第一，易方达(香港)港元货币市场基金I-HKD以13.00%排名第二 [29] 大中华基金业绩 - **五年期大中华股票型基金业绩**：富国中国中小盘成长基金1-USD派息以62.26%的收益排名第一，中银保诚中国价值基金A-HKD派息以52.65%排名第二 [35] - **三年期大中华债券型基金业绩**：民银融汇大中华精选债券基金I-USD累积以14.04%的收益排名第一，汇添富港币债券基金I-HKD派息以12.90%排名第二 [41] ETF基金流动性 - **五年期ETF日均成交额**：华夏沪深300指数ETF以日均240.44百万港元的成交额排名第一，南方富时中国A50ETF以150.66百万港元排名第二 [67] - **一年期ETF日均成交额**：南方东英恒生科技指数ETF以日均4723.74百万港元的成交额遥遥领先 [70] - **五年期ETF日均规模**：华夏沪深300指数ETF以日均166.77亿港元的规模排名第一，南方富时中国A50ETF以108.24亿港元排名第二 [74] 杠杆和反向产品流动性 - **五年期杠杆和反向产品日均成交额**：南方东英恒生指数每日反向(-2x)产品以日均436.13百万港元的成交额排名第一，南方东英恒生指数每日杠杆(2x)产品以357.91百万港元排名第二 [79] - **一年期杠杆和反向产品日均成交额**：南方东英恒生科技指数每日杠杆(2x)产品以日均1583.07百万港元的成交额位居榜首 [81] - **五年期杠杆和反向产品日均规模**：南方东英恒生指数每日杠杆(2x)产品以日均33.98亿港元的规模排名第一 [84]

港股市场资金流入情况 - 今年以来至7月21日近800亿元资金借道ETF流向港股市场 在130余只港股主题ETF中69只获得资金净流入 [1] - 5只港股主题基金ETF今年以来均获得超50亿元资金净流入 富国中证港股通互联网ETF、工银瑞信国证港股通科技ETF分别获得约230亿元、150亿元资金净流入 [1] - 南方东英恒生科技指数ETF规模上涨124亿港元 基金规模突破500亿港元创历史新高 在南向通ETF的持仓规模市占率达到87% [2] 港股主题ETF规模增长 - 富国中证港股通互联网ETF基金份额达58847亿份 规模达5471亿元 较去年底分别增长8408%、14656% [1] - 工银瑞信国证港股通科技ETF基金份额增至19331亿份 规模增至26331亿元 [1] - 景顺长城中证港股通科技ETF基金份额和规模分别增至22313亿份、16951亿元 广发恒生科技ETF（QDII）、大成恒生科技ETF（QDII）等多只产品规模创历史新高 [1] 港股主题基金布局动态 - 华安恒生港股通科技主题ETF、汇添富国证港股通互联网ETF、嘉实恒生港股通科技主题ETF、嘉实恒生消费ETF等多只产品即将发行 [3] - 南方国证港股通创新药ETF、银河中证港股通创新药发起式指数基金等产品进入申报阶段 [3] 港股行业板块表现与展望 - 港股科技、互联网、机器人等板块交易热度回落至相对低位 创新药、新消费领域交易热度较高 [3] - 恒生科技指数有望在AI红利、政策支持及行业高质量发展推动下形成长期增长动能 有望持续获得境内外资金认可 [3]

南方东英恒生科技指数ETF规模创新高 - 全球最大恒生科技ETF规模突破500亿港元 刷新成立五年来的最高纪录 [1][2] - 年内规模增长124亿港元 增幅超过32% 主要受益于资金净流入和标的指数上涨 [2] - 该ETF自2020年8月上市以来 持续蝉联全球最大恒生科技ETF [2] - 通过"ETF通"南向通累计获南下资金增持超280亿港元 市占率达87% [2] 内地互挂产品表现强劲 - 华泰柏瑞南方东英恒生科技ETF规模增长超过175亿元 最新规模375.58亿港元 [3] - 该产品年内规模涨幅超过85% [3] 港股市场整体表现 - 截至7月22日 恒生指数和恒生科技指数累计涨幅均超过25% 领跑全球主要市场 [2] - 南方东英中国医疗健康革新ETF年内回报超过80% [4] - 华夏恒生生科ETF年内净值涨幅超过78% Global X中国生物科技ETF回报超50% [4] - 南方东英2倍做多恒生ETF和恒生中国企业ETF年内回报接近50% [4] 行业展望与驱动因素 - 恒生科技指数长期增长动能来自AI红利 政策支持及行业高质量发展 [5] - 中国股票市场整体估值仍处于历史较低区间 企业盈利趋势是核心决定因素 [5][6] - 外资机构正逐步提升中国资产配置比例 预期企业盈利下行风险有限 [6]

恒生科技ETF规模创新高 - 南方东英恒生科技指数ETF规模突破500亿港元，创历史新高[1][2][4] - 年内规模增长124亿港元，增幅超过32%，蝉联全球最大恒生科技ETF[4] - 该ETF在"ETF通"南向通持仓市占率达87%，累计获南下资金增持超280亿港元[4] 港股市场表现 - 恒生指数和恒生科技指数年内累计涨幅均超过25%，领跑全球主要市场[3] - 港股权益类ETF中，恒生科技和生科相关产品涨幅居前，如华夏恒生生科ETF年内涨78%[6][7] - 南方东英中国医疗健康革新ETF年内回报超80%，2倍杠杆产品涨幅达200%[7] 资金流动与产品联动 - 内地互挂产品华泰柏瑞南方东英恒生科技ETF规模增长175亿元，涨幅超85%[4] - 资金流入主因包括宏观经济稳中向好、AI资本开支增长及政策支持[4] 中国市场估值与展望 - A股和港股估值从历史低位修复，但仍低于美股历史区间[8] - 机构认为企业盈利趋势是核心驱动因素，下半年或进入震荡上行阶段[8] - 恒生科技指数长期动能来自AI红利、政策支持及行业高质量发展[8] - 外资机构正逐步提升中国资产配置比例，预期盈利下行风险有限[8]

港股市场表现 - 香港恒生指数上涨0.54%至25130.03点，突破25000点关口 [2][3] - 恒生科技指数上涨0.38%至5606.83点，恒生国企指数上涨0.39%至9075.6点 [2][3] - 大市成交额达2660.73亿港元，南向资金净流入27.17亿港元 [2] 个股表现 - 信义玻璃领涨蓝筹股，涨幅7.23%，年初至今累计上涨12.40% [4][5] - 中升控股上涨6.15%，比亚迪股份上涨5.09%，年初至今累计涨幅达52.68% [4][5] - 比亚迪香港电动私家车市场份额达26.71%，超越特斯拉（21.1%）成为销量冠军 [14][15] 行业板块表现 - 原材料业指数上涨3.4%，综合企业指数上涨2.14%，能源业指数上涨1.93% [6] - Wind概念板块中，大气治理指数领涨7.28%，钴金属指数上涨6.81%，白酒指数上涨5.84% [7] - 烟草指数和电子烟指数均下跌4.76%，软件外包指数下跌3.34% [7] 恒生科技ETF - 南方东英恒生科技指数ETF规模突破500亿港元，达501.25亿港元，创成立五年新高 [9][10] - 今年以来规模增长124亿港元，受益于AI资本开支增长及政策支持 [10] 汽车行业动态 - 比亚迪股价上涨5.09%至134.20港元/股，总市值达11735亿港元 [12][17] - 东风集团股份上涨8.69%，蔚来上涨4.47%，吉利汽车上涨1.95% [16][17] 优必选融资计划 - 优必选拟配股募资241.03亿港元，每股配售价82港元 [18][19] - 公司近期中标超9000万元机器人采购订单，商业化进程领先 [19] - 东吴证券预计2025年营业收入达20.16亿元，2027年增至37.05亿元 [19]

基金业绩榜单发布背景 - Wind与香港中资基金业协会(HKCAMA)首次联合发布香港离岸中资公募基金业绩榜，旨在为内地投资者提供透明准确的香港基金产品信息 [1] - 榜单覆盖普通股票型、被动指数型、债券型、混合型、货币市场型等基金类别，并细分五年期、三年期、一年期业绩表现 [1] 普通股票型基金业绩 - **五年期**：富国中国中小盘成长基金I-USD派息以61.97%收益居首，中银香港环球股票基金A-USD累积(53.96%)、中银香港日本股票基金A-USD累积(21.17%)分列二三位 [2] - **三年期**：中银保诚中国价值基金A-HKD派息以22.11%领先，中银香港环球股票基金A-USD累积(13.36%)和日本股票基金(7.15%)紧随其后 [3] - **一年期**：睿远中国股票基金I-HKD累积以46.66%夺冠，中银保诚中国价值基金A-HKD派息(28.33%)和中银香港香港股票基金A-HKD累积(20.92%)表现突出 [4] 被动指数型基金业绩 - **五年期**：中银保诚北美指数基金A-HKD累积(90.39%)和S&P500美股指数基金(89.77%)领跑，MSCI日本指数基金(28.03%)位列第三 [5] - **三年期**：S&P500美股指数基金(26.59%)保持优势，北美指数基金(25.45%)和MSCI日本指数基金(7.77%)进入前三 [6] - **一年期**：S&P500美股指数基金(23.75%)与北美指数基金(23.30%)继续领先，亚太(日本除外)指数基金(9.94%)排名第三 [7] 债券型基金业绩 - **五年期**：华夏精选亚洲债券基金I-USD派息(26.48%)和泰康开泰海外短期债券基金I-USD累积(26.17%)表现最佳 [8] - **三年期**：泰康开泰海外短期债券基金(22.52%)领先，中银香港全天候短期债券基金(12.78%)和民银融汇大中华精选债券基金(9.81%)次之 [9] - **一年期**：华夏精选稳定收益基金A-USD派息(12.88%)和中银香港全天候亚洲高息债券(11.15%)位居前列 [10] 混合型基金业绩 - **五年期**：中银香港全天候环球投资基金A1-USD以54.13%收益居首，大成中国灵活配置基金A-CNY(18.88%)和中银香港进取增长基金(16.42%)分列二三位 [12] - **三年期**：全天候环球投资基金(45.71%)保持领先，全天候ESG多元资产基金(6.31%)和香港收入基金(1.44%)进入前三 [13] - **一年期**：全天候环球投资基金(38.39%)表现最佳，中银香港中国收入基金(17.23%)和香港收入基金(17.03%)紧随其后 [13] 货币市场型基金业绩 - **美元类五年期**：大成货币市场基金M-USD派息(15.62%)和易方达美元货币市场基金I-USD累积(15.46%)领先 [14] - **美元类一年期**：泰康开泰美元货币基金M-USD累积(5.74%)和博时美元货币市场基金S-USD派息(5.69%)表现最佳 [16] - **港元类五年期**：易方达(香港)港元货币市场基金I-HKD累积(12.57%)和南方东英港元货币ETF(11.64%)居前 [18] 大中华地区基金业绩 - **股票型五年期**：富国中国中小盘成长基金I1-USD派息(61.97%)大幅领先，中银保诚中国价值基金A-HKD派息(12.36%)次之 [22] - **债券型五年期**：中国平安精选人民币债券基金A-CNY(11.95%)和中银香港人民币定息基金A-CNY派息(10.83%)表现突出 [26] 海外市场基金业绩 - **股票型五年期**：中银保诚北美指数基金(90.39%)和S&P500美股指数基金(89.77%)领跑，中银香港环球股票基金(53.96%)位列第三 [30] - **混合型五年期**：中银香港全天候环球投资基金A1-USD(54.13%)表现最佳，进取增长基金(16.42%)和建银国际全球精选基金(13.63%)进入前三 [40] ETF流动性表现 - **五年期日均成交额**：华夏沪深300指数ETF(314.83百万港元)和南方富时中国A50ETF(196.46百万港元)最活跃 [45] - **一年期日均规模**：南方东英恒生科技指数ETF(314.90亿港元)规模最大，华夏沪深300指数ETF(152.88亿港元)次之 [50] 杠杆及反向产品表现 - **五年期日均成交额**：南方东英恒生指数每日反向(-2x)产品(504.75百万港元)和每日杠杆(2x)产品(367.15百万港元)交易活跃 [52] - **一年期日均规模**：南方东英恒生科技指数每日杠杆(2x)产品(101.64亿港元)规模居首，恒生指数每日杠杆(2x)产品(50.82亿港元)次之 [59]