科创债发行 - 中信建投簿记首单券商科创债 发行规模5亿元 中国人民银行批准多家券商在银行间市场发行科创债总额达558亿元 [1] - 银行间市场发债规模大于交易所市场 有助于拓宽券商融资渠道 首批民营创投机构完成发行并引入风险分担工具增信 [1] - 未来将形成"交易所+银行间"双市场联动格局 推动多层次资本市场协同发展 [1] 债券市场宏观数据 - 5月债券市场共发行各类债券71951.6亿元 其中国债14892.9亿元 地方政府债7794.4亿元 金融债12184.1亿元 公司信用类债券9022.7亿元 [2] 区域金融政策 - 四川省支持文旅企业发行绿色债券 设立文旅商贸产业投资引导基金 探索景区收益权质押贷款等信贷模式 [4] - 安徽省发行16只政府债券561.29亿元 包括新增债券248.27亿元 再融资债券313.02亿元 今年累计发行2126.81亿元 [5] 企业财务与融资 - 河南省1-5月企业营业总收入17236.8亿元增长3.1% 其中国有企业8736.9亿元增长2.1% 非国有企业8499.9亿元增长4.2% [6] - 河南投资集团拟发行150亿元小公募公司债 期限不超过20年 主体信用等级AAA [8] - 豫地科技集团发行2.8亿元科技创新债 利率2.0%创河南省同期限公司债历史最低 [9] 创新债券品种 - 全国首单碳中和绿色可续期公司债券(高成长产业债)发行规模10亿元 投向300万千瓦光伏基地项目 [11] - 北交所首单科技创新绿色短期公司债券发行规模3亿元 期限60天 利率1.60%创央国企短期公司债新低 [11] 金融机构动态 - 中信证券获准发行不超过300亿元永续次级公司债 注册批复24个月内有效 [12] - 焦作国资集团出资20亿元创投基金完成备案 基金类型为创业投资基金 [13][14] 企业重组与人事变动 - 海南省水利水务发展集团揭牌成立 整合多家涉水核心企业及优质资产 [15] - 蜀道投资集团董事长张正红因工作调整不再担任职务 [16] 市场风险提示 - 华泰固收指出债市拥挤度偏高 基金久期突破新高 杠杆率接近历史高点 信用利差临近低点 [18]

债券发行信息 - 四川能源发展集团有限责任公司100亿元小公募债项目状态更新为"已受理" [1] - 更新日期为2025年6月24日 [1] 募集资金用途 - 募集资金在扣除发行费用后将用于生产性支出 [1] - 具体用途包括偿还债务、补充流动资金、项目投资、股权投资或资产收购等符合国家法律法规要求的用途 [1] - 具体用途根据发行人资金需求情况确定 [1]

沪港金融协同发展 - 沪港签署《沪港国际金融中心协同发展行动方案》，包含38条举措，重点优化债券通、互换通机制，推动两地成为人民币资产全球配置中心及风险管理中心 [1] - 新合作领域涵盖跨境清算、黄金交易互联、数字人民币支付应用及再保险业务拓展 [1] 央行政策动态 - 中国人民银行宣布设立银行间市场交易报告库，系统分析债券、货币、衍生品等子市场交易数据 [2] - 人民银行副行长朱鹤新表示将开展绿色外债政策试点，鼓励企业借用外债用于绿色项目 [6] 证监会政策导向 - 证监会主席吴清提出强化股债联动服务科技创新，大力发展科创债，优化发行交易制度，推动科创债ETF及可交换债、可转债等产品 [3][4] - 批复全国首批2只数据中心REITs注册，支持科技企业利用知识产权、数据资产开展资产证券化 [3] 地方政府债务动态 - 财政部核定河南省2025年新增政府债务限额2334亿元，其中一般债务363亿元，专项债务1971亿元 [8] - 上海市拟发行820.704亿元债券，包含68亿元"特殊"新增专项债用于城市基建项目 [9] 区域金融与债券发行 - 河南省5月末本外币贷款余额92521.6亿元，同比增长6.5% [10] - 海南支持地方法人银行发行科创金融债，鼓励重点领域企业债券融资 [12] - 驻马店城投集团发行3.71亿元可续期公司债，利率2.57% [12] - 中原高速拟发行40亿元小公募可续期公司债，用于偿债及补充流动资金 [13] 创新金融产品 - 全国首单数据资产ABS"平安-如皋第1期"在深交所挂牌，发行规模1.3亿元，优先级评级AAA [14] 城投与债务管理 - 鹤壁投资集团拟发行15亿元中票，用于偿还到期债务 [15][16] - 开封祥符国资退出政府融资平台，转型为市场化主体 [17] - 海宁城投董事长杜莹池涉嫌违纪被查 [18] 债券市场动态 - 上交所终止审核11笔私募债券项目，金额合计172亿元，涉及山东财金、东营国投等发行人 [18] 市场观点 - 一创固收团队认为央行近期呵护态度明显，中短端国债确定性更强，资金利率和波动性显著下行 [19]

货币政策与金融数据 - 2025年前五个月社会融资规模增量累计18.63万亿元，同比多增3.83万亿元，其中人民币贷款增加10.38万亿元（同比多增1123亿元），政府债券净融资6.31万亿元（同比多增3.81万亿元）[1] - 5月末广义货币(M2)余额325.78万亿元，同比增长7.9%，狭义货币(M1)余额108.91万亿元（同比增2.3%），流通中货币(M0)余额13.13万亿元（同比增12.1%）[2] - 央行6月通过买断式逆回购操作实现全月净投放，包括1万亿元3个月期和4000亿元6个月期操作，以应对半年流动性考核需求[3][5] 信贷与存款动态 - 前五个月人民币贷款增加10.68万亿元，其中住户中长期贷款增8347亿元，企事业单位中长期贷款增6.16万亿元[4] - 5月新增人民币存款2.18万亿元，存贷款增长差异反映资产多元化趋势，表内存款与表外理财分流效应显著[7] 资本市场与监管 - 证监会发布《期货市场程序化交易管理规定》，明确高频交易定义及报告要求，10月9日起实施[7] - 北交所延长债券交易费用减免至2026年底，暂免现券交易经手费[11] - 深交所本周对141起证券异常交易行为采取监管措施，涉及拉抬打压等情形[12] 行业与企业动态 - 工业机器人前五月出口货值同比增55.4%，智能化、高端化产品占比提升[19] - 低空经济受关注，无人机物流商业化加速，中国民用机场协会称其为经济增长新引擎[19] - 八部门拟规范汽车数据出境，要求重要数据或超100万人个人信息出境需安全评估[18] 公司并购与投资 - 东山精密拟59.35亿元收购索尔思光电100%股权，切入光通信模块领域[33] - 华西股份转让索尔思光电股份，交易价2亿美元，标的2024年净利润4.05亿元[34] - 中油工程签订16.01亿美元伊拉克油田气体处理厂合同，预计影响未来4-5年营收[28] 科技与半导体 - AMD发布MI350/MI400系列AI芯片，摩根士丹利认为MI400或成挑战英伟达关键[22] - 法国总统马克龙呼吁本土生产2-10nm先进半导体，拟吸引台积电或三星设厂[20] - 中科海芯RISC-V芯片项目落地无锡，进入产业化推进阶段[22] 房地产与政策 - 国常会强调构建房地产发展新模式，要求优化土地、金融政策支持"好房子"建设[16]

公司债券发行 - 浙商证券100亿元小公募债项目状态更新为"已受理"，受理日期为2025年6月13日 [1] - 本次公司债券募集资金拟全部用于偿还公司债券本金、公司有息债务及补充流动资金 [1] - 拟使用不超过10亿元募集资金用于补充流动资金 [1]

公开市场操作 - 央行6月12日开展1193亿元7天期逆回购操作 利率1.40% 投标量与中标量均为1193亿元 [1] - 当日逆回购到期1265亿元 实现净回笼72亿元 [1] 资金面 - 存款类机构隔夜质押式回购利率微升至1.37% 七天期利率上行超1个bp [3] - 美国隔夜融资担保利率报4.28% [5] 同业存单 - 全国及主要股份制银行一年期同业存单成交利率稳定在1.67% [7] 银行间利率债 - 国债期货多数下跌：30年期主力合约涨0.07% 10年/5年期均跌0.04% 2年期跌0.01% [11] 中美经贸动态 - 中美经贸磋商机制首次会议达成原则一致 双方同意落实元首通话共识 加强沟通减少误解 [12] 区域金融政策 - 央行与外汇局联合出台支持福建两岸融合发展的金融措施 包括跨境贸易开放试点和资本项下便利化 [12] 债券市场动态 - 华夏银行发行全市场规模最大5年期科创债 重庆三峡银行发行35亿元永续债票面利率2.69% [16] - 四川能源发展集团150亿元小公募债获深交所受理 [16] 负面事件追踪 - 广东蒙泰高新纤维等三家公司遭遇主体评级或隐含评级下调 [17]

债券发行动态 - 华夏银行成功发行全市场规模最大5年期商业银行科技创新债券 [1] - 重庆三峡银行成功发行35亿元无固定期限资本债券 票面利率2 69% [3] - 四川能源发展集团150亿元小公募债项目获深交所受理 [4] - 江西银行拟发行40亿元绿色金融债 期限3年 [7] 创新债券市场进展 - 全国首批（北京首单）民营创投机构科创债券发行发布会召开 [2] - 摩根大通称新城发展控股传发美元债 意味非国企离岸债券市场可能重新开放 [5] 国际债券市场 - 韩国5月债券市场的海外资金流入规模创纪录 [9] 市场预期与调整 - 路透调查显示未来半年美债收益率仍料走低 因预期美联储将恢复降息 [6] - 会通股份将会通转债转股价格下调至9 06元/股 [8]

公开市场操作 - 央行6月5日开展1265亿元7天期逆回购操作 利率1.40% 投标量与中标量均为1265亿元 [1] - 当日逆回购到期2660亿元 实现净回笼1395亿元 [1] 资金面 - 存款类机构隔夜和七天质押式回购利率微幅下滑 资金面持续宽松 [3] - 美国隔夜融资担保利率最新报4.32% [5] 同业存单 - 全国及主要股份制银行一年期同业存单成交价1.70% 较上日小幅下行 [8] 国债期货 - 30年期主力合约跌0.16% 10年期跌0.01% 5年期涨0.02% 2年期涨0.04% [12] 宏观经济 - 中国5月财新服务业PMI升至51.1 较4月上升0.4个百分点 服务业新订单增加 就业指数创六个月新高 [13] - 广州市部署国资国企"拼经济"工作 强调加快基础设施项目建设 推进产业扩量和技术改造 [13] - 美国宣布暂停12国公民入境 并对7国实施部分限制 同时限制哈佛大学外国学生签证 [15] 债券市场动态 - 上交所首批证券公司债券续发行落地 优质央国企跟进筹备 [17] - 重庆银行拟发行30亿元科技创新债券 [17] - 西湖城投集团30亿元小公募债项目获上交所受理 [17] - 九安医疗计划注册发行不超过40亿元中期票据及超短期融资券 [18]

债券发行概况 - 杭州西湖城市建设投资集团有限公司30亿元小公募债项目状态更新为"已受理"，更新日期为2025年6月4日 [1] - 本次债券注册总额不超过30亿元，采取分期发行 [1] - 募集资金扣除发行费用后，20亿元拟用于偿还公司债券本金，剩余部分拟用于偿还有息债务 [1] 拟偿还债券明细 - 22西城01：公司债，发行金额5亿元，票面利率2.83%，发行日期2022-07-29，下一回售日2025-08-03，到期日2027-08-03 [2] - 23西城01：公司债，发行金额12亿元，票面利率3.50%，发行日期2023-01-10，下一回售日2026-01-12，到期日2028-01-12 [2] - 23西城02：公司债，发行金额3亿元，票面利率3.00%，发行日期2023-05-24，下一回售日2026-05-26，到期日2028-05-26 [2] - 拟偿还债券本金合计20亿元 [2]

货币政策调整 - 中国人民银行下调再贷款利率0.25个百分点 3个月、6个月和1年期支农支小再贷款利率分别降至1.2%、1.4%和1.5% 抵押补充贷款利率降至2.0% 专项结构性货币政策工具利率降至1.5% [1] - 个人住房公积金贷款利率下调0.25个百分点 五年期以上首套房利率由2.85%降至2.6% 以100万元30年期贷款为例 月供减少133元至4003元 总利息支出减少4.76万元 [1] 金融市场动态 - 沪市ETF总规模突破3万亿元 产品数量超680只 涵盖股票、债券、商品、跨境资产等 其中股票ETF规模近2.2万亿元 宽基ETF规模超1.6万亿元 债券ETF规模超2000亿元 [1] - 兴业银行获批筹建兴银金融资产投资有限公司 成为第六家获批的AIC 此前五大国有银行已设立5家AIC [5] - 东方富海申请试点科技创新债券 金额可能在5亿元上下 或成首家参与试点的民营投资机构 [5] - 中国有研科技集团50亿元小公募债项目获上交所受理 募集资金将用于偿还有息负债、股权投资等 [5] 行业数据 - 2025年一季度中国智能手机市场出货量同比增长9%至6870万部 已连续五个季度保持增长 主要受厂商库存正常化、渠道拓展及3C补贴计划推动 [2] - 2024年中国造纸行业实现利润总额520亿元 同比增长5.23% 全行业营业收入完成1.46万亿元 同比增长3.88% [2] - 克明食品4月销售生猪6.39万头 同比增长33% 销售收入7090.48万元 同比增长16.04% 1-4月累计销售生猪19.02万头 同比增长11.52% [6] - 大秦铁路4月大秦线货物运输量3062万吨 同比增长0.99% 1-4月累计运输量12334万吨 同比减少4.05% [10] 公司动态 - Uber向文远知行追加1亿美元股权投资 为Uber在自动驾驶领域的最大笔投资 [3] - 长安汽车辟谣并入东风集团传闻 表示将追究相关方责任 [3][4] - 理想汽车澄清李想年薪6.39亿传闻 实际薪酬为266万元 执行期权方案需倒贴2.3亿元 [4] - 台基股份使用闲置资金5000万元购买理财产品 年化收益率区间1.0%-2.15% [7] - 金冠股份及子公司中标多个项目 金额合计约2.58亿元 涉及输变电、轨道交通供电等领域 [8][9] 资本市场表现 - A股三大指数小幅上涨 沪指涨0.8% 深成指涨0.22% 创业板指涨0.51% 两市成交额1.47万亿元 较上个交易日放量1321亿元 [11] - 军工股集体爆发 20余股涨停 化工股表现活跃 地产股一度冲高 创新药概念股调整 [11] 科技进展 - 谷歌发布Gemini 2.5 Pro "I/O"多模态大语言模型 在AI排行榜LMArena多个指标上登顶 已向开发者、企业用户和普通用户开放 [2]