公司股价与交易表现 - 2月3日，长源东谷股价上涨5.16%，报收31.97元/股，成交额1.58亿元，换手率1.55%，总市值103.62亿元 [1] 公司基本情况 - 公司全称为襄阳长源东谷实业股份有限公司，位于湖北省襄阳市，成立于2001年12月19日，于2020年5月26日上市 [1] - 公司主营业务为柴油发动机零部件的研发、生产及销售 [1] - 主营业务收入构成：缸体55.32%，缸盖34.97%，连杆5.61%，其他(补充)2.11%，其他产品1.98% [1] 机构股东持仓变动 - 永赢基金旗下的“永赢低碳环保智选混合发起A”基金为长源东谷十大流通股东之一 [2] - 该基金在三季度减持465.76万股，截至三季度末持有433.31万股，占流通股比例1.34% [2] - 该基金在四季度继续减持59.58万股，截至四季度末持有373.73万股，占基金净值比例9.85%，为其第三大重仓股 [4] 相关基金表现与测算 - 根据测算，2月3日股价上涨使该基金三季度末持仓部分浮盈约680.3万元 [2] - 根据测算，2月3日股价上涨使该基金四季度末持仓部分浮盈约586.76万元 [4] - “永赢低碳环保智选混合发起A”基金成立于2022年10月17日，最新规模1.27亿元，今年以来亏损0.61%，近一年收益9.13%，成立以来亏损13.94% [2] - 该基金的基金经理为胡泽，累计任职时间2年245天，现任基金资产总规模51.42亿元，任职期间最佳基金回报174.36%，最差基金回报17.21% [3]

公司股价与交易表现 - 2025年1月16日盘中，公司股价上涨2.01%，报31.51元/股，总市值102.13亿元，成交额1.03亿元，换手率1.03% [1] - 当日资金流向显示主力资金净流出254.22万元，特大单净卖出129.95万元，大单净卖出124.27万元 [1] - 公司股价今年以来上涨8.84%，但近期表现分化，近5个交易日下跌3.37%，近20日上涨10.68%，近60日下跌10.69% [2] 公司基本面与业务构成 - 公司主营业务为柴油发动机零部件的研发、生产及销售，2025年1-9月实现营业收入16.48亿元，同比增长29.75%，归母净利润2.74亿元，同比增长76.71% [2] - 主营业务收入按产品划分：缸体占比55.32%，缸盖占比34.97%，连杆占比5.61%，其他(补充)占比2.11%，其他产品占比1.98% [2] - 公司自A股上市后累计派发现金红利4.48亿元，近三年累计派现6979.63万元 [3] 股东结构与机构持仓 - 截至2025年9月30日，公司股东户数为1.22万户，较上期增加11.14%，人均流通股为26488股，较上期减少10.03% [2] - 同期十大流通股东中，机构持仓出现变动：永赢低碳环保智选混合A持股433.31万股，较上期减少465.76万股；华安创新混合持股290.93万股，较上期减少12.24万股；华安制造升级一年持有混合A新进持股241.87万股；华安动态灵活配置混合A持股230.65万股，较上期减少55.16万股；富国稳健增长混合A新进持股230.00万股；华安成长先锋混合A持股227.16万股，较上期增加11.04万股；华安文体健康灵活配置混合A退出十大流通股东之列 [3] 行业与概念归属 - 公司所属申万行业为汽车-汽车零部件-底盘与发动机系统 [2] - 公司涉及的概念板块包括：中盘、基金重仓、汽车电子、低空经济、新能源车等 [2]

公司股价与交易表现 - 1月8日公司股价上涨5.77% 报收29.86元/股 成交额1.76亿元 换手率1.89% 总市值96.79亿元 [1] 公司基本信息与业务构成 - 公司全称为襄阳长源东谷实业股份有限公司 位于湖北省襄阳市 成立于2001年12月19日 于2020年5月26日上市 [1] - 公司主营业务为柴油发动机零部件的研发、生产及销售 [1] - 主营业务收入具体构成为：缸体55.32% 缸盖34.97% 连杆5.61% 其他(补充)2.11% 其他产品1.98% [1] 基金持仓与浮盈情况 - 汇丰晋信基金旗下汇丰晋信双核策略混合A（000849）重仓公司股票 为该基金第三大重仓股 [2] - 该基金三季度持有公司股数83.23万股 与上期相比持股数量不变 持仓占基金净值比例为4.73% [2] - 基于1月8日股价涨幅测算 该基金持仓今日浮盈约135.67万元 [2] 相关基金表现 - 汇丰晋信双核策略混合A（000849）最新规模为3.85亿元 今年以来收益2.83% 近一年收益61.97% 成立以来收益274.31% [2] - 该基金基金经理为韦钰 累计任职时间2年151天 现任基金资产总规模6.49亿元 任职期间最佳基金回报61.97% [3]

行业核心驱动因素 - 美国电力需求因AI数据中心、加密货币挖矿、电动汽车及高端制造业发展而陡峭上扬，EIA预测2026年美国电力消耗将达4267亿千瓦时 [2][20] - 2025-2028年美国数据中心累计电力缺口预计达47吉瓦，即便扣除快速供电方案，仍面临6-16吉瓦短缺，缺口在2027年达峰值 [2][20] - 燃气轮机凭借启动快（可缩短至数小时）、调峰能力强、碳排放低（约为煤电一半）的优势，成为解决电力短缺及匹配数据中心间歇性算力需求的核心选择 [2][3][21] - 全球能源转型加速，可再生能源波动性凸显，燃气轮机作为灵活可靠的调峰电源，成为衔接传统化石能源与可再生能源的理想过渡装备 [3][21] - 美国《通胀削减法案》等政策为包括燃气发电在内的“清洁”能源项目提供支持空间，电力市场容量补偿机制亦使可靠出力的燃气电站获益 [3][21] 国际巨头业绩与产能指引 - **GE Vernova**: 预计2026年营收达410-420亿美元，实现低双位数增长，调整后EBITDA利润率提升至11%-13%，自由现金流达45-50亿美元 [4][22] - **GE Vernova订单**: 2025年Q4新签燃气轮机订单18GW，同比2024年同期翻3倍，全年累计订单将达80GW，较年初34GW翻倍以上增长，其中超大规模数据中心订单占比预计未来将达1/3 [4][22] - **GE Vernova产能**: 计划2026年中燃气轮机年产能提升至20GW，2028年进一步提升至24GW（含90-100台重型机组），且截至2028年的产能已全部售罄 [7][25] - **西门子能源订单**: 2025财年燃机订单达26GW（相当于194台），同比增长94%，订单金额230亿欧元，同比增长43%，其中约四分之一新增订单直接来自数据中心需求 [7][25] - **西门子能源未交付订单**: 截至2025年，未交付订单存量达78GW，对应价值540亿欧元，同比增长20% [7][25] - **西门子能源产能**: 2024年产能为17GW（对应110台），2025年预计提升30%至22GW（对应160台），计划到2028-2030年将年产能提升至30GW以上（对应年交付210-230台），至2028年产能已全部排满 [11][29] - **西门子能源财务目标**: 预计2026财年营收增长16-18%，利润率目标14-16%，到2028年实现中双位数年均复合增长率，利润率提升至18-20% [11][29] - 资本市场高度认可，GE Vernova年内股价累计涨幅超115%，自分拆上市以来涨幅逾430%，摩根大通将其目标股价上调至每股1000美元 [1][7][20][25] A股核心配套企业机遇 - 国际燃气轮机巨头大规模扩产将加大对上游高精密零部件（如高温合金叶片、压气机盘、燃烧室结构件、控制系统等）的采购力度 [15][33] - **应流股份 (603308.SH)**: 国内为数不多能为西门子能源供应F级燃气轮机透平热端叶片的企业，正在开发H级叶片，技术国际领先 [16][34] - **应流股份客户与订单**: 收入约28%来自西门子能源，约20%来自通用电气，合计占比近半，截至9月30日在手订单合计23.52亿元 [16][34] - **应流股份供应链**: 高温合金材料自给率已提升至70%，与GE联合开发的氢混燃机叶片已进入测试阶段 [16][34] - **振江股份 (603507.SH)**: 核心产品为燃气轮机发电机外壳、底座等钢结构件，与西门子能源签订长期框架协议，订单充足、排产饱满，正推进产能建设以重点承接北美市场订单 [17][35] - **豪迈科技 (002595.SZ)**: 核心产品为燃气轮机缸体、环类零件、轴承座等，精度达±0.01mm，客户包括GE油气和电力部门、三菱重工，墨西哥工厂已投产以配套北美市场，燃气轮机零部件业务已成为重要业绩驱动板块 [17][35] - **斯瑞新材 (688102.SH)**: 国内高性能金属铬材料领军企业，高纯铬粉纯度达99.95%以上，实现关键材料国产化突破，产品通过高温合金制造商最终应用于GE、西门子能源等巨头设备中 [18][36]

公司股价表现 - 11月6日公司股价上涨5.87%，报收32.29元/股，成交额1.10亿元，换手率1.09%，总市值104.66亿元 [1] 公司主营业务构成 - 公司主营业务为柴油发动机零部件的研发、生产及销售，收入构成为缸体55.32%、缸盖34.97%、连杆5.61%、其他(补充)2.11%、其他产品1.98% [1] 基金持仓变动 - 永赢低碳环保智选混合发起A（016386）在三季度减持公司股份465.76万股，当前持有433.31万股，占流通股比例1.34% [2] - 该基金同时将公司列为第一大重仓股，持仓占基金净值比例达9.95% [4] - 基于11月6日股价上涨，测算该基金当日浮盈约775.63万元 [2][4] 相关基金表现 - 永赢低碳环保智选混合发起A（016386）今年以来收益2.29%，近一年亏损10.11%，成立以来亏损14.51% [2] - 该基金经理胡泽累计任职时间2年156天，现任基金资产总规模34.28亿元 [3]

公司股价表现 - 11月4日股价下跌5.18%至30.78元/股，成交额1.62亿元，换手率1.59%，总市值99.77亿元 [1] - 公司主营业务为柴油发动机零部件的研发、生产及销售，主要产品收入构成为缸体55.32%、缸盖34.97%、连杆5.61% [1] 主要流通股东动态 - 永赢基金旗下永赢低碳环保智选混合发起A（016386）为十大流通股东之一，三季度减持465.76万股 [2] - 减持后持有433.31万股，占流通股比例1.34%，11月4日股价下跌导致该基金单日浮亏约727.97万元 [2][4] 相关基金持仓情况 - 永赢低碳环保智选混合发起A（016386）将长源东谷作为第一大重仓股，持仓占基金净值比例达9.95% [4] - 该基金最新规模1.53亿元，今年以来收益4.68%，但近一年亏损2.4%，成立以来亏损12.51% [2]

公司股价与基本面 - 10月23日公司股价下跌5.02%，报收33.51元/股，成交额7556.56万元，换手率0.68%，总市值108.62亿元 [1] - 公司主营业务为柴油发动机零部件的研发、生产及销售，主要产品收入构成为缸体55.32%、缸盖34.97%、连杆5.61% [1] 基金持仓影响 - 华宝创新优选混合基金二季度重仓持有公司股票69.44万股，占基金净值比例2.55%，为公司第六大重仓股 [2] - 受公司股价下跌影响，测算显示该基金当日浮亏约122.92万元 [2] - 该基金今年以来收益率为52.48%，近一年收益率为45.35% [2]

公司股价与交易表现 - 10月17日公司股价下跌5.05%，报收35.16元/股 [1] - 当日成交额为1.73亿元，换手率为1.50% [1] - 公司总市值为113.96亿元 [1] 公司主营业务构成 - 公司主营业务为柴油发动机零部件的研发、生产及销售 [1] - 缸体产品是公司主要收入来源，占主营业务收入的55.32% [1] - 缸盖产品收入占比为34.97%，连杆产品收入占比为5.61% [1] 基金持仓情况 - 华宝创新优选混合基金（000601）二季度持有公司股票69.44万股，占基金净值比例2.55%，为公司第六大重仓股 [2] - 基于当日股价下跌，该基金持仓单日浮亏约129.86万元 [2] - 该基金今年以来收益率为50.64%，近一年收益率为51.06%，成立以来累计收益率为227.5% [2] 基金经理信息 - 华宝创新优选混合基金的基金经理为张金涛，累计任职时间9年360天 [2] - 张金涛现任基金资产总规模为12.02亿元 [2] - 其任职期间最佳基金回报为62.24%，最差基金回报为-16.82% [2]

股价表现与交易数据 - 10月16日公司股价盘中下跌2.01%，报收37.04元/股，总市值120.06亿元，成交额1.41亿元，换手率1.16% [1] - 当日主力资金净流出505.13万元，其中特大单净买入368.18万元，大单净流出873.31万元 [1] - 公司股价年初至今上涨112.93%，近5日、20日、60日分别上涨2.86%、6.90%和43.51% [1] - 公司今年以来1次登上龙虎榜，最近一次为2月21日 [1] 公司基本面与财务业绩 - 公司主营业务为柴油发动机零部件的研发、生产及销售，收入构成为缸体55.32%、缸盖34.97%、连杆5.61% [1] - 2025年1-6月公司实现营业收入10.35亿元，同比增长33.52%，归母净利润1.64亿元，同比增长72.07% [2] - 公司A股上市后累计派现4.48亿元，近三年累计派现6979.63万元 [3] 股东结构与机构持仓 - 截至6月30日公司股东户数为1.10万户，较上期减少7.97%，人均流通股29,440股，较上期增加8.49% [2] - 十大流通股东中，永赢低碳环保智选混合发起A持股899.07万股，较上期减少64.76万股 [3] - 华安创新混合、华安动态灵活配置混合A、华安文体健康灵活配置混合A、华安成长先锋混合A为新进十大流通股东 [3] - 永赢睿信混合A和永赢稳健增强债券A退出十大流通股东之列 [3] 行业与概念板块 - 公司所属申万行业为汽车-汽车零部件-底盘与发动机系统 [1] - 公司涉及的概念板块包括比亚迪概念、国六概念、汽车零部件、新能源车、增持回购等 [1]

公司股价表现 - 9月29日股价上涨5.04%至37.50元/股 成交额达1.21亿元 换手率1.02% 总市值121.55亿元[1] 公司业务构成 - 主营业务为柴油发动机零部件研发生产销售 收入构成中缸体占55.32% 缸盖占34.97% 连杆占5.61% 其他产品及补充分别占1.98%和2.11%[1] 基金持仓情况 - 长江资管旗下长江长宏混合发起A基金持有1.6万股 占基金净值比例3.19% 位列第六大重仓股[2] - 该基金当日浮盈约2.88万元 最新规模1165.68万元[2] 基金业绩表现 - 长江长宏混合发起A今年以来收益率20.19% 近一年收益率27.68% 成立以来收益率9.55%[2] - 基金经理向志辉任职期间最佳回报率9.55% 最差回报率8.7% 现任管理规模1256.41万元[3]