股价表现 - 美的置业午前股价涨幅超过8%，截至发稿时上涨6.81%，报5.02港元 [1] - 成交金额达到2362.26万港元 [1] 国庆黄金周经营数据 - 国庆黄金周期间成交金额为3.4亿元 [1] - 总来访量为3882组 [1] - 成交套数为378套 [1] 公司战略与管理层展望 - 公司在2024年10月重组后，承接了控股股东既有房地产开发资源的全链条开发管理 [1] - 管理层在中期业绩会上表示，预计2025年业绩增速将保持在20%左右 [1]

企业通讯发布 - 公司发布2025年10月8日股东特别大会通函等企业通讯[2][5][8] - 通讯英文及中文版分别载于公司和港交所网站[2][5] 收取方式 - 无法接收网站版本可申请印刷本，公司免费寄送[3][6] - 非登记股东电子收取需向中介提供邮箱[4][7] 公司信息 - 公司为美的置业控股，股份代号3990，于开曼群岛注册[10] 其他说明 - 申请表确认收取日后通讯及语言版本[10] - 个人资料用于处理表格，可披露转移[10]

MIDEA REAL ESTATE HOLDING LIMITED (Stock Code 股份代號：3990) NOTIFICATION LETTER 通知信函 美的置業控股有限公司 (Incorporated in the Cayman Islands with limited liability) （於開曼群島註冊成立的有限公司） Dear Registered Shareholders, Midea Real Estate Holding Limited (the "Company") Notice of publication of the circular dated 8 October 2025 in relation to the extraordinary general meeting of the Company (the "EGM"), the proxy form and the notice of EGM (collectively, the "Current Corporate Communication") The English and Chinese versions of ...

MIDEA REAL ESTATE HOLDING LIMITED 股 東 特 別 大 會 之 代 表 委 任 表 格 本 人╱吾 等 為 美 的 置 業 控 股 有 限 公 司（「本 公 司」）的 登 記 持 有 人，茲 委 任 下 列 委 任 代 表（附 註2），若 其 未 克 出 席，則 委 任 大 會 主 席（附 註2）代 表 本 人╱吾 等 出 席 本 公 司 將 於2025年10月27日 上 午11時 正 以(a)於 中 國 廣 東 省 佛 山 市 順 德 區 北 滘 鎮 誠 德 路1號 美 的 置 業 廣 場4棟30層 的 現 場 會 議；及(b)透 過Vistra卓 佳 電 子 投 票 系 統https://evoting.vistra.com的 在 線 虛 擬 會 議 相 結 合 的 方 式 舉 行 股 東 特 別 大 會（「股 東 特 別 大 會」）及 其 任 何 續 會，並 於 會 上 代 表 本 人╱吾 等 及 以 本 人 之 名 義 依 照 下 列 指 示 就 各 項 決 議 案 投 票，如 並 無 作 出 任 何 指 示，則 由 本 人╱吾 等 之 委 任 代 表 自 行 酌 情 ...

香 港 交 易 及 結 算 所 有 限 公 司 及 香 港 聯 合 交 易 所 有 限 公 司 對 本 公 告 的 內 容 概 不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示，概 不 對 因 本 公 告 全部或任何部分內容而產生或因依賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 MIDEA REAL ESTATE HOLDING LIMITED 美的置業控股有限公司 （於開曼群島註冊成立的有限公司） 個 別 作 出 就 實 施 或 落 實 上 述 採 納 新 組 織 章 程 細 則 而 言 其 絕 對 酌 情 認 為 屬 必 要、適 宜 或 權 宜 之 一 切 有 關 行 動 及 事 宜，以 及 簽 署 一 切 有 關 文 件 及 蓋 章 （如 需 要）並 作 出 一 切 有 關 安 排，以 及 根 據 開 曼 群 島 及 香 港 適 用 法 律、規 則 及 規 例 之 相 關 規 定 辦 理 相 關 註 冊 及 存 檔 手 續。」 （股份代號：3990） 股 東 特 別 大 會 通 告 茲 通 告 美 的 置 業 控 股 有 限 公 司（「本 公 司」）謹 訂 ...

(1)持 續 關 連 交 易 — 修 訂2024房 地 產 科 技 服 務 框 架 協 議 之 年 度 上 限 (2)建 議 採 納 新 組 織 章 程 大 綱 及 細 則 及 (3)股 東 特 別 大 會 通 告 MIDEA REAL ESTATE HOLDING LIMITED 美的置業控股有限公司 （於開曼群島註冊成立的有限公司） （股份代號：3990） 此 乃 要 件 請 即 處 理 閣 下 如 對 本 通 函 的 任 何 內 容 或 應 採 取 的 行 動 有 任 何 疑 問，應 諮 詢 股 票 經 紀 或 其 他 註 冊 證 券 交 易 商、銀 行 經 理、律 師、專 業 會 計 師 或 其 他 專 業 顧 問。 閣 下 如 已 售 出 或 轉 讓 名 下 所 有 美 的 置 業 控 股 有 限 公 司 股 份，應 立 即 將 本 通 函 連 同 隨 附 的 代 表 委 任 表 格 送 交 買 主 或 承 讓 人 或 經 手 買 賣 或 轉 讓 的 銀 行、股 票 經 紀 或 其 他 代 理 商，以 便 轉 交 買 主 或 承 讓 人。 香 港 交 易 及 結 算 所 有 限 公 司 及 香 港 ...

股份發行人及根據《上市規則》第十九B章上市的香港預託證券發行人的證券變動月報表 截至月份: 2025年9月30日 狀態: 新提交 FF301 致：香港交易及結算所有限公司 公司名稱: 美的置業控股有限公司 (於開曼群島註冊成立的有限公司) 呈交日期: 2025年10月6日 I. 法定/註冊股本變動 | 1. 股份分類 | 普通股 | 股份類別 | 不適用 | | 於香港聯交所上市 (註1) | | 是 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 證券代號 (如上市) | 03990 | 說明 | | | | | | | | | | 法定/註冊股份數目 | | | 面值 | | 法定/註冊股本 | | | 上月底結存 | | | 2,000,000,000 | HKD | | 1 HKD | | 2,000,000,000 | | 增加 / 減少 (-) | | | | | | HKD | | | | 本月底結存 | | | 2,000,000,000 | HKD | | 1 HKD | | 2,000,000,000 | 本月底法 ...

报告发布 - 公司2025中期报告通知信函日期为2025年9月29日[1] - 报告英文及中文版分别载于公司和港交所网站[1][4] 报告获取 - 无法接收网站版本可申请免费印刷本[2][5] - 非登记股东电子收取通讯需联络中介并提供邮箱[3][6][9] 咨询方式 - 咨询本函内容可在工作日致电热线[4][6] 相关规定 - 申请表额外指示除印刷外不予处理[9] - 公司可披露个人资料，保留至履行用途所需期间[9] - 在香港投寄申请表免邮费[9]

报告发布 - 公司发布2025中期报告通知，中英文版分别载于公司网站和港交所网站[1][6] 股东接收方式 - 股东可选择中英文或双语印刷版，也可指定电邮收登载通知[11] - 无有效邮箱将邮寄通知，直至提供有效邮箱[11] 回条要求 - 回条需填妥签名，可寄回或电邮，额外手写指示不接受[11] 咨询方式 - 对通知有疑问，工作日9:00 - 18:00致电热线(852) 2980 1333[4][9]

收入和利润（同比环比） - 收入增长41.3%至人民币19.966亿元[12] - 净利润大幅增长128.1%至人民币3.131亿元[12] - 持续经营业务收入为人民币19.9659亿元，同比增长41.3%[29][34] - 持续经营业务经营利润为人民币3.9581亿元，同比增长69.1%[29][34] - 持续经营业务利润为人民币3.1309亿元，同比增长128.1%[29][34] - 本公司拥有人应占持续经营业务核心净利润为人民币3.1208亿元，同比增长119.4%[29][34] - 本公司拥有人应占核心净利润增长119.4%至人民币3.121亿元[12] - 公司拥有人应占核心净利润为人民币312.08百万元，较2024年同期人民币142.26百万元上升119.4%[56] 成本和费用（同比环比） - 销售成本为人民币13.8186亿元，同比增长47.7%[39][44] - 毛利率为30.8%（毛利人民币6.147亿元/收入人民币19.966亿元）[12] 各条业务线表现 - 物管服务收入为人民币9.2999亿元，同比增长8.7%[30][35] - 资产运营收入为人民币2.7493亿元，同比增长13.9%[31][36] - 房地产科技收入为人民币2.8697亿元，同比下降9.2%[32][37] - 项目管理服务收入为人民币5.047亿元[33][38] 物业运营表现 - 物业在管面积达7,945万平方米[19][22] - 商业运营面积约70万平方米，满铺率超91%[20][22] - 产业园区运营面积约33万平方米，出租率达99%[20][22] 现金和借款 - 总现金及银行存款下降35.8%至人民币7.084亿元[15] - 短期及长期借贷均降至零，降幅100%[15] - 集团总现金及银行存款达人民币7.0842亿元[52] - 集团总借款成本为人民币4.7百万元，较2024年同期人民币86.72百万元减少人民币82.02百万元[54][59] - 集团财务收益净额为人民币11.63百万元，2024年同期为财务成本净额人民币33.14百万元[55] - 集团总现金及银行存款为人民币708.42百万元，其中现金及现金等价物为人民币625.97百万元[57] - 于2025年6月30日集团无借款[58] - 银行借款及其他借款利息开支扣除资本化利息后，财务收益净额转正主要因偿还所有借款[55] - 受限制现金为人民币42.19百万元，定期存款（三个月以上）为人民币40.26百万元[57] - 向第三方提供贷款未偿还金额约人民币191百万元，年利率4%，原本金额人民币195百万元[71][72] 资产和债务 - 总资产下降2.4%至人民币94.92亿元[15] 风险管理 - 利率风险主要来自计息银行存款，按浮动利率计息面临现金流量利率风险[63][66] - 货币风险主要来自港元及美元计值的银行存款及未来商业交易[64][67] - 公司采用严格贷款审批流程，包括信贷评估、规模测试和担保要求[83][84] 管理层讨论和指引 - 公司无重大投资、收购或出售子公司、联营公司及合营企业[85][90] - 公司自2024年12月31日以来财务状况无重大变动[86][91] - 公司自2025年6月30日至报告日期无重大期后事项[87][92] 公司治理 - 公司董事会包括3名执行董事、3名非执行董事和3名独立非执行董事[103] - 公司已完全遵守《企业管治守则》的所有条款[96] - 公司审计委员会由3名成员组成，包括2名独立非执行董事和1名非执行董事[105] - 公司董事确认遵守《上市发行人董事进行证券交易的标准守则》[97][101] - 公司执行董事变动：刘敏女士于2025年3月28日获委任，林戈先生于同日辞任[103] - 截至2025年6月30日，审核委员会由三名成员组成，包括两名独立非执行董事和一名非执行董事[107] - 审核委员会已审阅集团截至2025年6月30日止六个月的未审核中期业绩[109][113] - 截至2025年6月30日，公司未持有任何库存股份[112][116] 股权激励计划 - 2020年购股权计划已授予66,660,000份购股权，行使价为每股18.376港元[120][123] - 购股权授予193名合资格参与者[120][123] - 购股权分三批归属：第一批40%（2023-2027年），第二批40%（2024-2027年），第三批20%（2025-2027年）[120][123] - 截至2025年6月30日，22,807,400份购股权仍未行使[124] - 若全部未行使购股权获行使，将占本报告日期已发行股份总数约1.59%[124] - 2020年购股权计划及2021年股份奖励计划已于2024年5月24日终止[119][122] - 公司于2024年5月24日采纳2024年购股权计划及2024年股份奖励计划[119][122] - 截至2025年6月30日，2020年购股权计划下共有22,807,400份购股权尚未行使，占已发行股份总数约1.59%[125][126] - 2020年购股权计划下，董事郝恒乐持有3,850,000份未行使购股权，行使价为每股18.376港元[126] - 集团雇员持有的购股权期内失效308,000份，期末未行使数为16,724,400份[126] - 2021年购股权授出日公平值约为人民币1.7047亿元（170.47百万元）[128][131] - 2021年股份奖励计划共向479名参与者授予18,927,500股奖励股份（2021年5,225,000股、2022年8,932,500股、2023年4,770,000股）[129][133] - 2021年股份奖励计划终止后，有4,770,000股失效奖励股份由独立受托人持有[129][133] - 2024年股份计划有效期自采纳日起10年至2034年5月23日[135] - 2024年股份计划旨在激励董事及雇员，维持长期合作关系[135] - 购股权行使条件包括财务目标达成、单位业绩考评及个人绩效考评[134] - 紧接2021年购股权授出日前收盘价为每股17.96港元[134] - 2024年股份计划有效期自2024年5月24日起至2034年5月23日止共10年[137] - 新股份发行总数上限为143,541,148股占已发行股份总数约10%[139][142] - 2020年购股权计划未行使购股权不纳入新计划授权限额[140][142] - 单个合资格参与者12个月内获授股份不得超过公司已发行股份总数1%[141][143] - 向董事或最高行政人员授股导致12个月内累计超0.1%时需股东会批准[145][147] - 向主要股东或独立非执行董事授股导致12个月内累计超0.1%时需股东会批准[146][148] - 对董事/最高行政人员/主要股东的授股需经独立非执行董事批准[144][147] - 计划授权限额可在股东批准最后一次更新后满3年申请刷新[139][142] - 授股条件需符合上市规则及董事会设定的适用条款[149] - 计划目的包括吸引激励员工并维持长期关系[137] - 2024年股份计划下可供授出的购股权及奖励股份数量为143,541,148股，占已发行股份总数约10%[163] - 截至2025年6月30日，独立受托人以信托方式持有4,770,000股未归属股份[164] - 购股权行使价釐定基准为以下较高者：授出日收市价、前5个营业日平均收市价或股份面值[150][152] - 购股权行使期最长不超过10年，归属期至少为12个月[150][155] - 接纳购股权需支付象征性费用1.00港元或人民币1.00元[150][152] - 2024年股份奖励计划归属无需支付购买价，仅需支付象征性接纳费1.00港元或人民币1.00元[151][153] - 截至2025年6月30日止六个月内未授出任何购股权或奖励股份[163][166] - 公司设有追讨机制，可在发生严重不当行为或财务报表重大误报时收回已授出权益[156][160] - 购股权及奖励股份归属取决于达成董事会或薪酬委员会釐定的绩效指标[154][159] - 绩效指标包含集团业务表现、财务表现及个人绩效评估结果[154][159] 股东结构和持股情况 - 何剑锋先生通过配偶权益持有公司股份1,164,606,463股，占总股本的81.13%[170] - 郝恒乐先生作为实益拥有人及受控法团权益持有股份总计34,735,000股，占总股本的2.42%[170] - 公司截至2025年6月30日的已发行股份总数为1,435,411,483股[175] - 美的建业（BVI）有限公司截至2025年6月30日的已发行股份总数为1,433,349,286股[180] - 何剑锋先生在关联公司美的建业（BVI）通过配偶权益持有1,403,349,286股，占其总股本的97.91%[174] - 郝恒乐先生在关联公司美的建业（BVI）通过受控法团权益持有30,000,000股，占其总股本的2.09%[174] - 公司于2025年7月2日赎回并注销美的建业（BVI）股份268,742,823股[180] - 卢德燕女士通过受控法团实益拥有公司股份1,134,606,463股（截至报告日期）[180] - 购股权行使价为每股18.376港元，有效期自2021年授出日起六年[175] - 王大在先生作为实益拥有人持有公司股份856,400股，占总股本的0.06%[170] - 控股股东卢德燕女士通过美的发展控股(BVI)有限公司及美域有限公司合计持有公司股份1,164,606,463股，占总股本81.13%[182] - 何享健先生与卢德燕女士为一致行动人，共同持有公司股份1,164,606,463股，占总股本81.13%[182] 股息派发 - 公司宣派2025年中期股息每股0.15港元，将于2025年12月22日派付[184][187] - 股份过户登记将于2025年12月3日至4日暂停，以确定中期股息资格股东名单[185][188] - 中期股息登记截止时间为2025年12月2日下午4时30分[185][188] 项目投资 - 佛山顺德北滘美的置业广场项目已完成254,732平方米商业面积，公司持有100%权益[190] - 贵阳美的置业广场项目已完成204,060平方米商业面积，公司持有90%权益[190] - 佛山美的睿创中心项目规划建筑面积131,318平方米，预计2027年4月竣工[190] - 乐从塑料新材料产业园项目规划建筑面积90,540平方米，预计2026年9月竣工[190] 人力资源 - 公司于2025年6月30日拥有全职员工8,622名，绝大多数位于中国[88] 财务报告和审计 - 美的置业中期财务资料涵盖2025年6月30日简明合并资产负债表及截至该日止六个月期间收益表、权益变动表和现金流量表[195] - 中期财务资料依据香港会计师公会颁布的香港会计准则第34号"中期财务报告"编制[195] - 核数师审阅依据香港会计师公会颁布的香港审阅准则第2410号执行[196] - 审阅范围主要涉及向财务和会计事务负责人查询及应用分析性程序[196] - 审阅范围远小于审计范围无法保证发现所有重大事项[196] - 核数师未发现中期财务资料存在重大违反会计准则的情况[199] - 审阅结论于2025年8月27日由罗兵咸永道会计师事务所出具[200] - 中期财务资料包含第32至80页的选定解释附注[195]