行业发展历程 - 行业经历了高速发展阶段，已建立起相当的生产规模，成为制造业重要组成部分 [1] - 十二五以前为初步成长期，政策集中在基础制度完善；2010-2020年转向绿色包装，限制过度包装；2021年后进入快速发展期，推进可持续包装战略和数字化转型 [1] 市场份额 - 2024年塑料包装和纸包装合计占比53.69%，其中塑料包装营收5620亿元（27.19%），纸包装营收5476亿元（26.50%） [3] - 其他细分领域：金属包装1508亿元，玻璃包装651亿元，木包装207亿元，包装印刷5624亿元，包装机械1581亿元 [3] 上市公司业务布局 - 山东药玻、双星新材、力合科创等业务覆盖北美、欧洲、日本、东南亚 [5] - 玻璃包装龙头为山东药玻、正川股份；纸包装以大胜达、万顺新材为主；金属包装以嘉美包装、昇兴股份为代表 [5] 上市公司业绩数据 - 永吉股份：包装业务占比84.27%，烟标产量18718.97万套，销量18001.67万套 [6] - 森林包装：原纸业务占比65.91%，瓦楞纸板产量23403.30万平方米，销量12741.42万平方米 [6] - 紫江企业：饮料包装占比43.81%，PET瓶产量38.42亿只，销量38.50亿只 [6] - 山东药玻：模制瓶系列产量375907吨，销量374530吨；棕色瓶系列产量349415吨，销量285807吨 [7] - 正川股份：硼硅玻璃管制瓶产量300384.54万支，销量291746.60万支 [7] 产业链及营收表现 - 上游原材料企业：金发科技营收605.14亿元（通用塑料），太阳纸业营收407.27亿元（包装用纸） [11] - 中游包装制造：山鹰国际营收292.29亿元（纸包装），奥瑞金营收136.73亿元（金属包装） [10] - 玻璃包装企业：山东药玻营收51.25亿元，正川股份营收8.01亿元 [11]

政策历程 - 包装行业从"十一五"到"十四五"规划不断推进绿色包装发展 "十一五"提出发展绿色包装产业 "十二五"推动绿色、节能、环保的包装设计 "十三五"强调推动绿色包装持续发展及大力发展绿色包装材料 "十四五"规划明确到2025年资源循环型产业体系基本建立 [1] 国家层面政策 - 2025年4月《快递暂行条例(2025修订)》推进快递包装绿色化、减量化、可循环 要求快递包装符合强制性国家标准 鼓励采用新技术、新材料、新工艺研发绿色环保快递包装 [5] - 2024年11月《有效降低全社会物流成本行动方案》加快物流绿色化转型 持续推进物流包装绿色化、减量化、可循环 [5] - 2024年6月《政府采购领域"整顿市场秩序、建设法规体系、促进产业发展"三年行动方案》修订商品包装采购需求标准 引导全社会使用绿色包装 [5] - 2023年12月《深入推进快递包装绿色转型行动方案》提出到2025年底快递绿色包装标准体系全面建立 同城快递使用可循环快递包装比例达到10% 快递包装基本实现绿色转型 [9][10] 政策解读 - 《关于进一步加强商品过度包装治理的通知》要求包装企业提供设计合理、用材节约、回收便利、经济适用的包装整体解决方案 自主研发低克重、高强度、功能化包装材料和生产设备 [11][12] - 包装企业应加大科技创新投入 推广绿色设计 减少材料用量和设计复杂程度 优化产品结构 加大单一材料、低克重高强度材料采用比重 [12] 地方政策 - 浙江省2024年《关于促进邮政快递业高质量发展的实施意见》推动行业绿色低碳发展 加大快递包装物和塑料污染治理力度 开展可循环快递包装规模化应用试点 [14] - 四川省2024年《四川省深入推进快递包装绿色转型工作方案》提出到2025年同城使用可循环包装的邮件快件包装比例达到9% 营业网点包装废弃物回收装置应设尽设 [18] - 广东省2020年《关于进一步加强塑料污染治理的实施意见》提出到2025年底全省范围内邮政快递网点禁止使用不可降解的塑料胶带 免胶带纸箱应用比例提高到20%以上 [18]

担保情况概述 - 2025年5月30日-2025年6月27日期间，公司为全资子公司上海紫江喷铝环保材料有限公司提供担保 [2] - 公司于2025年3月26日召开董事会，批准为19家控股子公司提供担保额度，总额涵盖10,000万元至30,000万元不等，其中部分需提交2024年度股东大会审议 [2] - 担保期限为三年，授权公司总经理在额度范围内签订担保协议 [2] 股东大会审议情况 - 2025年5月22日召开2024年年度股东大会，审议通过为8家子公司提供担保，包括紫丹食品包装（25,000万元）、紫泉饮料（10,000万元）、紫江喷铝（15,000万元）等 [3][4] - 担保期限均为三年，授权总经理签署相关法律文书 [4] 担保协议主要内容 - 为紫江喷铝提供的担保协议：被担保方为紫江喷铝，担保方为公司，债权人招商银行闵行支行，担保金额800万元，期限2025年6月16日-2026年6月16日，方式为保证担保连带责任，未提供反担保 [5] 担保必要性与合理性 - 担保目的是支持子公司经营发展，担保金额符合实际经营需求 [6] - 未对资产负债率超过70%的子公司提供担保，担保风险可控 [6] 董事会意见 - 担保事项符合公司发展需要，总额在年初授权范围内，无需单独上报董事会审议 [7] 累计担保情况 - 截至公告日，公司及控股子公司对外担保总额260,000万元，占最近一期经审计净资产的42.19% [8] - 对控股子公司担保余额77,150万元，占净资产的12.52%，无逾期担保 [8]

业绩与荣誉 - 连续25年发放现金红利，总额达50.23亿人民币[25] - 位列2024中国印刷包装企业100强第3名[47] - 被评为上海公司治理与内部控制最佳实践案例，获天马奖股东回报奖[25] - 被评为2024年可持续发展最佳实践案例[24] 产能数据 - PET瓶和瓶坯年产能超200亿件，七个地区近50家工厂[36] - 瓶盖和标签年产能为300亿个标签、300亿个皇冠瓶盖和800万个卫生袋[36] - 铝塑膜年产能超1亿平方米[39] - 9个生产基地年产能近50亿瓶，提供饮料代工服务[42] - 四个基地50多条生产线，瓶盖年产能200亿个，服务超600家客户[43] - BOPA薄膜年产能2万吨[44] ESG相关 - 从ESG 1.0向ESG 2.0转型，2024年召开管理会议，建立提升整合机制[24][51] - 确定22个重要议题，6个高度重要议题，7个核心利益相关者群体[53][59] - 评估22个ESG议题并制定重要性矩阵，优先处理6个高度重要议题[64] - 20家公司通过ISO 14001环境管理体系认证[74] - 3家公司被认定为国家级绿色工厂，8家为省级绿色工厂[74] - 建立EHS3管理评估体系，报告期内无环境合规违规情况[67][73] 环保目标与成果 - 2024年处理危险废物1574.63吨，目标≤1300吨；强度为0.0012吨/万元产值，目标≤0.0016吨/万元产值[80] - 单材料薄膜产品比例为37%，目标≥40%[80] - 安徽ZJMP工厂削减VOCs排放12.3吨，自贡尼龙减少二氧化硫和氮氧化物排放[88] - 南京紫乐饮料升级系统，年排放量减少17592吨；紫江新材料优化喷雾塔，年排放量减少近40吨[91] - 2024年南京紫乐饮料复用394.59吨包装材料[92] - 2024年易拉罐饮料水消耗率为4.3L/L，目标4.5L/L；PET瓶饮料水消耗率为2.38L/L，目标2.1L/L[92] - 2024年每万元产值电力消耗621.2kWh，目标547.38kWh[101] - 节能灯具功率占比98.37%，目标≥94%；节能设备功率占比66.09%，目标≥67%[101] - 9家公司获得ISO 14064温室气体排放认证[105] - 2024年分布式太阳能覆盖率为56.64%，目标>57%；累计太阳能板安装面积为396,862平方米，目标467,333平方米[115] - 冷却站自动化控制系统年节电量749,000kWh，能源消耗降低17.8%[115] - 2024年清洁能源发电量33,750MWh，非化石能源占比20.13%[119] - 2024年全社会无害废物回收率为96.5%，目标≥98%[124] 研发与创新 - 2024年研究投资同比增长6.76%，新增授权专利221项，其中发明专利39项，实用新型专利175项[128] - 累计国家级高新技术企业认证24项，上海市专利试点单位7家，获批3家[128] - 累计智能工厂2家，其中国家级1家，今年新增上海智能工厂1家[133][137] 管理与成本 - 精益管理项目4141个，预计财务收益6955万元，QCC项目389个，采纳合理化建议2818条，六西格玛项目12个，改进提案922条[144] - 酱油瓶减重，14亿瓶共减重1600吨[153] - ZJMP优化工艺，薄膜废料率降至1.85%，纸张废料率降至0.94%，回收170吨PET薄膜[168] - 2024年紫江彩印确定27种可回收材料，与联合利华合作开发易回收产品并获认证[179] - ZIRI包装等减少纸箱、托盘消耗[180] - 参与制定行业标准8项[187] - 2024年10月举办采购培训交流会，超40位领导参加[190] 业务合作 - 深化与可口可乐战略合作，拓展瓶坯业务，提升价值链协同[195] - 利用PET知识为调味品包装开发解决方案[195] - 在软包装领域赢得全球快餐连锁信任，扩大与连锁餐厅合作[196] - 容器包装等业务单元与可口可乐合作进行碳足迹跟踪和排放核算[197] - 子公司Zidan Printing参与罗氏可持续发展计划，将进行碳审计[197] - 子公司Ziquan Packaging与百威亚太合作推动减碳计划[199] - 容器包装业务单元获可口可乐2024年ESG年度供应商称号，获达能中国2024年优秀供应商称号[197]

担保情况 - 为上海紫江喷铝环保材料有限公司担保800万元，实际担保余额2800万元[2] - 上市公司及其控股子公司对外担保总额26亿元，占净资产比例42.19%[3][12] - 对控股子公司担保余额7.715亿元，占净资产比例12.52%[3][12] - 2025年3月董事会同意为多家控股子公司提供担保额度[4] - 2025年5月股东大会通过为部分子公司提供担保额度[5][6] 子公司情况 - 上海紫江喷铝环保材料有限公司注册资本1.24164261亿元，公司持股100%[7] - 2025年1 - 3月子公司资产总额5.708951亿元，负债总额3.883108亿元[8] - 2025年1 - 3月子公司营业收入1.11286亿元，净利润739.26万元[8] 其他说明 - 公司对子公司担保目的是支持经营，风险可控[9] - 担保事项符合发展需要，总额在年初授权内[10] - 除对控股子公司担保外无其他对外担保[12] - 不存在对控股股东等关联人担保情形[12] - 无逾期担保[12]

担保情况 - 2025年4月26日 - 5月29日为子公司担保3000万元，截止公告日担保余额84992.37万元[3] - 为资产负债率低于70%子公司最高担保230000万元，实际余额77300万元[4] - 为资产负债率高于70%子公司最高担保30000万元，实际余额7692.37万元[4] - 2025年3月26日董事会通过为多家控股子公司提供担保额度议案，期限三年[5] - 2025年5月22日股东大会通过为部分子公司提供担保额度议案，涉及金额有25000万元、10000万元等，期限三年[6][7] - 2025年3月28日为紫日包装向中国银行担保10000万元，期限2025/5/8 - 2026/5/8[5] - 2025年1月22日为紫丹食品向平安银行担保2000万元，期限2025/5/13 - 2026/5/12[5] - 为紫日包装向中国银行闵行支行担保1000万元，期限2025年5月8日 - 2026年5月8日[12] - 为紫丹食品向平安银行上海分行担保2000万元，期限2025年5月13日 - 2026年5月12日[12] - 截至公告披露日对控股子公司担保余额84992.37万元，占最近一期经审计净资产比例13.79%[15] 子公司情况 - 上海紫日包装有限公司注册资本16937.8668万元，公司持股100%[9] - 上海紫丹食品包装印刷有限公司注册资本10042.6435万元，公司持股100%[9] - 紫日包装2024年12月31日资产总额52656.18万元，负债总额19513.65万元，净资产33142.53万元[10] - 紫日包装2025年3月31日资产总额55714.75万元，负债总额19906.81万元，净资产35807.93万元[10] - 紫日包装2024年1 - 12月营业收入62753.45万元，净利润8220.25万元[10] - 紫日包装2025年1 - 3月营业收入16175.62万元，净利润2665.40万元[10] - 紫丹食品2024年12月31日资产总额40516.77万元，负债总额25986.96万元，净资产14529.81万元[12] - 紫丹食品2025年3月31日资产总额41905.20万元，负债总额27123.87万元，净资产14781.32万元[12] - 紫丹食品2024年1 - 12月营业收入61021.18万元，净利润1837.21万元[12] - 紫丹食品2025年1 - 3月营业收入16366.72万元，净利润251.51万元[12] 其他情况 - 本次未为资产负债率超70%的子公司担保[13] - 担保事项符合公司发展需要，总额在年初担保授权范围内[14] - 公司无逾期担保[15]

会议信息 - 2025年5月22日在上海召开年度股东大会[2] - 1337人出席，持有表决权股份507301264股，占比33.4469%[2] 人员出席 - 9位董事4人出席，3位监事全出席，高管有出席列席[5] 议案表决 - 8项议案均审议通过[7] - 2024年年度报告等议案A股同意比例超95%[4][6] - 为子公司担保议案A股同意比例87.6350%[7] - 5%以下股东对部分议案同意比例有差异[7]

股东大会信息 - 2024年年度股东大会于2025年5月22日14:00召开[4] - 董事会2025年3月26日决议召集，4月30日发布召开通知[3][5] - 拟审议八项议案，经投票表决，结果合法有效[3][7][9] 股东情况 - 1337名股东及代理人参与表决，代表股份507301264股，占比33.4469%[6]

股东大会安排 - 公司拟于2025年5月22日14时召开2024年年度股东大会[1] - 本次股东大会采用现场和网络投票结合方式表决[1] 股东服务 - 公司拟使用上证信息股东会提醒服务[2] - 投资者收短信可按提示投票，拥堵时可用原平台投票[2] - 投资者可通过邮件等反馈服务意见建议[2]

业绩总结 - 2024年公司实现营业收入106.37亿元，同比上升16.69%[12] - 2024年公司营业成本81.06亿元，同比上升13.11%[12] - 2024年公司营业利润9.70亿元，同比上升29.31%[12] - 2024年公司归属于上市公司股东的净利润8.09亿元，同比上升44.55%[12] - 2024年公司归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润7.87亿元，同比上升39.44%[12] - 2024年公司经营活动产生的现金流量净额为9.89亿元，同比下降63.32%[12] - 2024年公司营业总收入106.37亿元，同比增加16.69%，营业利润9.70亿元，同比增加29.31%，净利润8.45亿元，同比增加37.48%[74] - 2024年公司主营业务毛利率22.85%，比2023年增加2.92%，不包括房地产业务主营业务毛利率为20.60%，同比增加0.63%[75] - 2024年公司销售费用同比增加33.42%，管理费用同比增加4690万元，增幅7.47%，研发费用同比增加6.76%，财务费用同比下降19.79%[76] - 2024年公司经营活动产生现金流量为9.89亿元，同比减少17亿元，每股经营活动现金流量接近0.65元[76] - 2024年末公司总资产131.89亿元，比去年减少3.69%，总负债65.62亿元，同比减少11.79%，资产负债率由2023年54.32%下降到49.75%[77] - 2024年末公司期末可供分配利润为16.99亿元，拟向全体股东每10股派发现金红利3元，合计拟派发现金红利4.55亿元，现金分红比例为56.26%[78] 用户数据 - 2024年瓶盖标签事业部皇冠盖销量205亿只[14] - 2024年饮料OEM事业部整体销量同比增长达20%以上[14] - 2024年紫日包装瓶盖销量150亿只[14] - 2024年紫江新材铝塑膜销量达5128万平方米[15] - 紫江国贸第一大客户销售额增幅达28%[16] 未来展望 - 2025年公司下属子公司拟在越南建厂[24] - 2025年公司将围绕第三轮战略地图目标开展经营管理，提升核心竞争力和抗风险能力[25] - 2025年公司将开展全体员工对紫江企业文化的学习，建立制度性关联和保障[25] - 2025年公司跟踪推进多个重点投资项目，涉及容器包装、饮料OEM等多个事业部[25] - 2025年公司将推进转让下属控股子公司紫江新材部分股权工作[25] 新产品和新技术研发 - 2024年度申请专利数262项，其中发明专利42项，实用新型210项，外观设计3项，软件著作权7项；获得授权专利221项，其中发明专利39项，实用新型175项，软件著作权7项[16] 市场扩张和并购 - 2024年公司新设6家子公司，关闭并注销4家分公司、5家子公司[77] 其他新策略 - 2024年公司通过精益工具预计可测算的财务收益为6955万元[17] - 截至报告期末，公司光伏项目覆盖20余家工厂，投资超1亿元；光伏光储管理平台已接入4家光伏电站，预计2025年完成接入[19] - 公司拟为7家控股子公司提供合计10亿元的银行综合授信额度担保[80][81] - 公司为安徽紫江复合材料向银行申请5000万元综合授信额度提供三年担保[82]