市值管理办法 - 公司制定市值管理办法提升投资价值和股东回报[2] - 董事会是领导机构，董事长等负责执行[4] - 市值管理方法含并购重组、股权激励等[6] 应对措施 - 董事会针对关键指标设预警阈值[11] - 股价异常可分析原因、回购股票[12] 其他策略 - 董高应参加投资者关系活动[5] - 定期制定披露中长期分红规划[3] - 禁止操控信息披露等违法行为[7]

制度修订 - 公司取消监事会，其职权由董事会审计委员会行使，《监事会议事规则》废止[1] - 公司制定、修订25项治理制度，1 - 9项需提交股东大会审议[4][5] - 原“监事会”“股东大会”相关描述修订为“审计委员会”“股东会”[19] 股东权益与责任 - 连续一百八十日以上单独或合计持有公司1%以上股份的股东多项权利增加[9][11][19] - 公司股东滥用权利造成损失应承担赔偿或连带责任[12] - 控股股东、实际控制人有多项规范要求[13] 审议事项标准 - 多项交易、财务资助、担保等事项达到一定金额需股东会审议[15][16][17][18][22] - 连续十二个月内累计担保或购买、出售重大资产等超公司最近一期经审计总资产30%需特别决议通过[22] 组织架构与会议 - 董事会由7名董事组成，设四个专门委员会，审计委员会行使监事会职权[31][34] - 董事会、审计委员会等会议召开规则[21][33][34] 利润分配 - 公司优先现金分红，每年度至少一次，董事会可提议中期分配[38][40] - 公司发展阶段对应现金分红比例分别为80%和20%[38] 其他规定 - 公司合并支付价款不超过本公司净资产10%时，可不经股东会决议[41] - 公司减少注册资本等相关规定[42]

业绩总结 - 2025年半年度纸质图书销售码洋62,796.79万元，较去年降30.03%[3] - 2025年半年度纸质图书营业收入28,679.17万元，较去年降31.79%[3] - 2025年半年度数字内容营业收入1,891.68万元，较去年降11.05%[3] - 2025年半年度版权运营营业收入634.96万元，较去年降22.10%[3] - 2025年半年度纸质图书毛利率47.75%，较去年增长1.06%[3] - 2025年半年度数字内容毛利率69.24%，较去年增长1.16%[3] - 2025年半年度版权运营毛利率53.45%，较去年下降4.39%[3]

离职管理规定 - 制度适用于全体董事及高级管理人员[2] - 董事任期内辞职，董事会2个交易日内披露[4] - 董事辞任致人数不足，公司60日内补选[4] - 高级管理人员辞任，董事会收到报告时生效[4] 解任与手续 - 解任需经出席会议表决权过半数通过[6] - 离职5日前办妥移交手续[8] - 涉及财务配合离任审计[8] 义务与制度生效 - 忠实与保密义务任期结束后仍有效[10][12] - 制度由董事会制订解释，决议之日起生效[11]

股东大会信息 - 2025年第二次临时股东大会8月26日14:30于北京东城区召开[7] - 参会股东8月25日17:00前登记，26日14:00 - 14:30签到[4] - 会议现场与网络投票结合，网络投票在26日交易时段进行[5] 议案情况 - 议案包括取消监事会等多项内容[7] - 多项议案已在8月7日会议审议通过[9][10][11] - 修订《公司章程》有删除监事会等条款[10] 会议组织 - 会议主持人是陈明俊，召集人是公司董事会[7]

股东大会信息 - 2025年第二次临时股东大会8月26日14点30分于北京东城区召开[5] - 网络投票8月26日进行，交易系统和互联网投票时间不同[7] - 审议取消监事会等多项议案，1、2号为特别决议议案[9][11] 股权及登记信息 - 股权登记日为2025年8月19日，A股代码603096[16] - 登记时间为8月25日，联系证券部[20] 其他信息 - 会期预计半天，股东费用自理，需会前半小时签到[20] - 相关议案8月8日已在交易所网站和报纸披露[10]

会议情况 - 公司第四届监事会第十一次会议于2025年8月7日召开，3名监事实到[2] 审议事项 - 审议通过《公司2025年半年度报告》，无需提交股东大会[3] - 审议通过取消监事会及废除规则议案，需提交股东大会[4][5] - 修订《公司章程》，需提交股东大会[6] - 拟修订和新增25项管理制度，9项需提交股东大会[7]

收入和利润（同比环比） - 公司2025年上半年营业收入为3.15亿元，同比下降30.54%[20] - 归属于上市公司股东的净利润为4687.63万元，同比下降48.50%[20] - 扣除非经常性损益后的净利润为4140.39万元，同比下降49.30%[20] - 2025年上半年公司营业收入31,489.60万元，同比减少30.54%[30] - 归属于上市公司股东的净利润4,687.63万元，同比减少48.50%[30] - 归属于上市公司股东的扣非净利润4,140.39万元，同比减少49.30%[30] - 2025年上半年营业总收入为3.15亿元，同比下降30.5%（2024年同期为4.53亿元）[95] - 2025年上半年净利润为4745万元，同比下降48.7%（2024年同期为9247万元）[96] - 2025年上半年归属于母公司股东的净利润为4688万元，同比下降48.5%（2024年同期为9103万元）[96] - 2025年上半年基本每股收益为0.3039元，同比下降45.8%（2024年同期为0.5602元）[97] 成本和费用（同比环比） - 2025年上半年营业成本为1.59亿元，同比下降32.3%（2024年同期为2.35亿元）[95] - 2025年上半年销售费用为6974万元，同比下降12.3%（2024年同期为7954万元）[95] - 2025年上半年研发费用为172万元，同比下降53.3%（2024年同期为370万元）[95] - 公司总营业收入314,896,013.12元，同比减少30.54%；营业成本159,257,403.67元，同比减少32.28%[46] - 销售费用69,742,255.25元，同比减少12.32%；管理费用32,768,260.41元，同比增加6.09%[46] 各条业务线表现 - 国内图书策划与发行业务营业收入24,195.47万元，同比减少35.89%，毛利率48.83%[31] - 数字内容业务营业收入831.55万元，同比增加0.47%[34] - 海外业务营业收入6,163.46万元，同比减少1.47%，亏损1,118.11万元，同比增加59.75%[36] - 新闻与出版行业营业收入312,058,167.15元，营业成本158,622,350.36元，毛利率49.17%，同比分别下降30.63%和32.31%[41] - 纸质图书产品营业收入286,791,739.24元，营业成本149,847,752.19元，毛利率47.75%，同比分别下降31.79%和33.14%[41] - 数字内容产品营业收入18,916,780.11元，营业成本5,818,581.61元，毛利率69.24%，同比分别下降11.05%和14.30%[41] 各地区表现 - 国内地区营业收入250,423,571.63元，营业成本126,406,155.15元，毛利率49.52%，同比分别下降35.34%和37.06%[41] - 海外地区营业收入61,634,595.52元，营业成本32,216,195.21元，毛利率47.73%，同比分别下降1.47%和3.88%[41] - 境外资产29,045.93万元，占总资产14.96%[51] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-1.19亿元，同比下降1738.71%[20] - 经营活动产生的现金流量净额为-118,705,080.23元，同比下降1,738.71%，主要因销售商品收到的现金减少及购买定期存款[47] - 投资活动产生的现金流量净额为293,080,719.49元，同比上升10.84%，主要因交易性金融资产投资收益减少[47][55] - 2025年半年度经营活动现金流入小计为291,857,197.14元，同比下降31.1%[103] - 2025年半年度经营活动现金流出小计为410,562,277.37元，同比下降4.5%[103] - 2025年半年度经营活动产生的现金流量净额为-118,705,080.23元，同比下降1739.3%[104] - 2025年半年度投资活动产生的现金流量净额为293,080,719.49元，同比增长10.8%[104] - 2025年半年度筹资活动产生的现金流量净额为-128,020,670.57元，同比改善40.3%[104] - 2025年半年度现金及现金等价物净增加额为46,744,149.58元，同比增长10.9%[105] - 2025年半年度期末现金及现金等价物余额为188,466,514.86元，同比下降42.7%[105] - 母公司2025年半年度经营活动产生的现金流量净额为-206,544,388.14元，同比下降197.7%[107] - 母公司2025年半年度投资活动产生的现金流量净额为325,576,225.31元，同比增长494.6%[107] 资产和负债变化 - 公司总资产为19.41亿元，同比下降5.40%[20] - 归属于上市公司股东的净资产为18.39亿元，同比下降4.00%[20] - 货币资金达195,130,000.33元，占总资产10.05%，同比增长31.47%，因现金分红及销售回款减少[50] - 交易性金融资产期末余额611,067,226.44元，占总资产31.48%，同比下降31.64%，因出售金融资产677,289,673.46元[50][55] - 应收款项126,777,488.52元，占总资产6.53%，同比增长24.93%，坏账准备金增加导致信用减值损失-760,180.13元[47][50] - 其他非流动资产142,903,369.86元，占总资产7.36%，同比激增100.38%，因购买一年期以上定期存款[50] - 应付职工薪酬5,523,550.21元，同比下降52.00%，因支付年终奖[50] - 应交税费7,046,975.98元，同比上升71.08%，因应交企业所得税增加[50] - 公司货币资金从2024年12月31日的148,417,263.18元增长至2025年6月30日的195,130,000.33元[87] - 交易性金融资产从2024年12月31日的893,920,338.17元减少至2025年6月30日的611,067,226.44元[87] - 应收账款从2024年12月31日的101,481,937.65元增长至2025年6月30日的126,777,488.52元[87] - 预付款项从2024年12月31日的263,750,493.71元增长至2025年6月30日的311,879,539.47元[87] - 存货从2024年12月31日的163,807,966.91元减少至2025年6月30日的152,686,313.79元[87] - 流动资产合计从2024年12月31日的1,580,658,794.99元减少至2025年6月30日的1,406,819,745.50元[87] - 长期股权投资从2024年12月31日的166,545,731.26元减少至2025年6月30日的165,688,227.09元[87] - 公司非流动资产合计从534,614,520.15元下降至471,654,952.06元，降幅11.8%[88] - 公司资产总计从1,941,434,265.65元增长至2,052,313,747.05元，增幅5.7%[88] - 公司流动负债合计从82,176,665.47元增长至114,902,597.32元，增幅39.8%[88] - 公司未分配利润从861,454,189.76元增长至937,965,602.82元，增幅8.9%[89] - 母公司货币资金从21,518,088.66元下降至16,963,065.15元，降幅21.2%[91] - 母公司交易性金融资产从629,440,182.93元下降至339,518,777.92元，降幅46.1%[91] - 母公司应收账款从14,910,957.26元增长至28,042,601.43元，增幅88.1%[91] - 母公司其他应收款从81,319,768.13元增长至217,462,808.83元，增幅167.4%[91] - 母公司存货从82,365,796.34元下降至73,229,725.61元，降幅11.1%[91] - 母公司资产总计从1,860,873,682.12元下降至1,784,120,647.14元，降幅4.1%[92] 子公司表现 - 新经典发行有限公司总资产为302,483,401.12元，净资产为187,179,265.71元，营业收入为112,383,361.68元，营业利润为-11,875,120.54元，净利润为-11,833,047.90元[58] - 北京爱心树文化有限公司总资产为46,266,257.98元，净资产为23,743,575.47元，营业收入为41,862,147.81元，营业利润为54,805.25元，净利润为51,014.97元[58] - 新经典信息技术有限公司总资产为226,141,316.78元，净资产为159,090,972.45元，营业收入为122,974,245.16元，营业利润为35,465,888.57元，净利润为30,148,046.49元[58] - 新经典网络科技有限公司总资产为206,829,254.24元，净资产为203,413,978.04元，营业收入为9,548,859.68元，营业利润为153,840.68元，净利润为106,566.58元[58] - Astra Publishing House, Ltd.总资产为325,546,025.61元，净资产为255,188,878.30元，营业收入为57,642,817.11元，营业利润为-7,687,998.07元，净利润为-7,690,591.39元[58] 市场环境 - 图书零售市场5月和6月码洋同比降幅超过10%[21] - 2025年上半年图书零售市场码洋同比下降9.64%，二季度降幅更为明显[27] - 销售渠道持续开展以"打折促销"为手段的流量竞争，影响了消费者的价格认知，引发市场竞争加剧[61] - 生成式人工智能的不断迭代和快速普及对传统出版模式带来深刻冲击[62] 管理层讨论和指引 - 海外业务因计提滞销版税增加导致上半年亏损扩大[21] - 公司推出新书65种，其中大众类43种，童书类22种[31] - 海外子公司推出新品93种，其中大众书19种，童书74种[36] - 公司面临知识产权受侵害的风险，畅销作品长期受到盗版侵权的危害[60] 股东和股权结构 - 公司2024年度利润分配方案为每股派发现金红利0.8元（含税），总派发金额为123,387,699.20元，占归属上市公司股东净利润的97.45%[38][39] - 公司实际控制人陈明俊持有87,586,000股，占总股本的56.79%[81] - 中国建设银行股份有限公司－嘉实新消费股票型证券投资基金持有5,894,529股，占总股本的3.82%，报告期内增持1,405,100股[81] - 陈李平持有5,880,000股，占总股本的3.81%，其中1,900,000股处于质押状态[81] - 公司控股股东陈明俊承诺减持股份前将提前三个交易日公告并履行信息披露义务[70] - 公司报告期末普通股股东总数为14,784户[80] - 公司报告期内股份总数及股本结构未发生变化[79] 会计政策和财务报告 - 公司财务报表按照财政部颁布的《企业会计准则》和中国证监会相关规定编制[126] - 公司记账本位币为人民币，海外子公司根据主要经济环境确定本位币，包括港币、美元、日元、欧元和瑞士法郎[132] - 公司营业周期为12个月[131] - 公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止[130] - 公司重要会计政策中，单项金额100万元以上（含100万元）的应收账款、预付账款和应付账款被视为重要项目[133] - 非全资子公司或合营企业资产总额/收入总额/利润总额超过集团10%被视为重要项目[133] - 公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，包括本公司及全部子公司[135] - 公司同一控制下企业合并以账面价值为基础计量，非同一控制下企业合并以公允价值计量[134] - 公司合并财务报表将整个企业集团视为一个会计主体，内部交易影响予以抵销[136]

会议相关 - 公司第四届董事会第十四次会议于2025年8月7日召开，7名董事全到[2] - 审议通过《公司2025年半年度报告及摘要》，无需提交股东大会[3] - 提请召开2025年第二次临时股东大会，8月26日现场和网络投票结合召开[9][10] 议案审议 - 审议通过取消监事会及废除《监事会议事规则》议案，需提交股东大会[4][5] - 审议通过修订《公司章程》议案，需提交股东大会[6] - 审议通过制定、修订公司部分管理制度议案，25项制度中9项需提交[7] 授信申请 - 审议通过向民生银行北京分行申请2亿元综合授信，期限1年，无需提交[8]

公司公告 - 新经典将于2025年8月8日下午15:00-16:00举行2025半年度业绩说明会 [1]