北京国枫律师事务所 关于杰克科技股份有限公司 2023 年限制性股票激励计划之 回购注销部分限制性股票相关事项的法律意见书 国枫律证字[2023] AN165-3 号 GRANDWAY 北京国枫律师事务所 Grandway Law Offices 北京市东城区建国门内大街 26 号新闻大厦 7 层 邮编：100005 电话（Tel）: 010-88004488/66090088 传真（Fax）: 010-66090016 释 义 本法律意见书中,除非文义另有所指,下列词语或简称具有如下含义: | 杰克股份/公司 | 指 | 杰克科技股份有限公司 | | --- | --- | --- | | 《股权激励计划》 | 指 | 《杰克科技股份有限公司 2023年限制性股票激励计划(草 | | | | 案)》 | | 本次激励计划 | 指 | 杰克股份 2023 年限制性股票激励计划 | | 本次回购注销 | 指 | 杰克股份回购注销部分已获授但尚未解锁限制性股票的事宜 | | 《公司章程》 | 指 | 《杰克科技股份有限公司章程》 | | 《公司法》 | 指 | 《中华人民共和国公司法》 | | 《证券法》 | 指 ...

证券代码：603337 证券简称：杰克股份 公告编号：2024-040 杰克科技股份有限公司 第六届董事会第十四次会议决议公告 表决结果：同意 5 票，反对 0 票，弃权 0 票，回避表决 4 票。董事谢云娇、邱杨友、 吴利、胡文海作为激励对象回避表决。 详见公司同日刊载于上海证券交易所网站 www.sse.com.cn 的《杰克科技股份有限公 司关于回购注销部分限制性股票及调整回购价格的公告》（公告编号：2024-042）。 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重 大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、董事会会议召开情况 杰克科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 7 月 5 日发出召开第六届董 事会第十四次会议通知，会议于 2024 年 7 月 11 日以现场结合通讯表决方式在公司会议 室召开。会议由公司董事长主持，应到董事 9 名，实到董事 9 名。本次会议的召开符合 《中华人民共和国公司法》和《公司章程》的有关规定，会议决议合法、有效。 二、董事会会议审议情况 会议审议并通过了如下议案： 1、审议通过《关于回购注销部分限制性 ...

公司简称：杰克股份 证券代码：603337 上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司 关于 杰克科技股份有限公司 2020 年限制性股票激励计划、2022 年股票期权 与限制性股票激励计划、2023 年限制性股票激 励计划回购注销部分限制性股票及调整价格和 注销部分股票期权相关事项 之 独立财务顾问报告 2024 年 7 月 | 目 录 | | --- | | 一、释义 | 3 | | --- | --- | | 二、声明 | 5 | | 三、基本假设 | 6 | | 四、本激励计划的授权与批准 | 7 | | 五、独立财务顾问意见 | 11 | | 六、备查文件及咨询方式 | 18 | 一、释义 1. 公司、杰克股份：指杰克科技股份有限公司。 2. 2020 年激励计划：指杰克科技股份有限公司《2020 年限制性股票激励计划 （草案）》。 3. 2022 年激励计划：指杰克科技股份有限公司《2022 年股票期权和限制性股票 激励计划（草案修订稿）》。 4. 2023 年激励计划：指杰克科技股份有限公司《2023 年限制性股票激励计划 （草案）》。 5. 限制性股票：指公司根据激励计划规定的条件和价格，授予激 ...

证券代码：603337 证券简称：杰克股份 公告编号：2024-041 杰克科技股份有限公司 第六届监事会第九次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重 大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、监事会会议召开情况 杰克科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 7 月 11 日以现场结合通讯 表决方式在公司会议室召开了第六届监事会第九次会议。公司于 2024 年 7 月 5 日以电子 邮件等方式向公司全体监事发出了召开第六届监事会第九次会议的通知以及提交审议的 议案、表决票等。会议由监事会主席召集并主持，会议应参加表决监事 3 名，实际参加 表决监事 3 名。本次会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定，会议决议 合法、有效。 二、监事会会议审议情况 会议审议并通过了如下议案： 1、审议通过《关于回购注销部分限制性股票及调整回购价格的议案》 公司本次回购注销 2020 年限制性股票激励计划（以下简称"2020 年激励计划"）、 2022 年股票期权与限制性股票激励计划（以下简称"2022 年激励计划"）、2023 年限 ...

证券代码：603337 证券简称：杰克股份 公告编号：2024-044 杰克科技股份有限公司 关于回购注销部分限制性股票通知债权人的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、通知债权人的原因 杰克科技股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年7月11日召开的第六届 董事会第十四次会议和第六届监事会第九次会议，审议通过了《关于回购注销部 分限制性股票及调整回购价格的议案》，同意公司以自有资金回购注销因激励对 象离职、公司2020年限制性股票激励计划第三个解除限售期解除限售条件未成 就、公司2022年激励计划首次授予部分第二个解除限售期解除限售条件未成就的 限制性股票合计1,326,440股。上述回购注销实施完毕后，公司总股本将由 484,419,031股变更为483,092,591股，公司注册资本将由人民币484,419,031元变更 为人民币483,092,591元。 具体内容详见公司2024年7月12日于上海证券交易所网站（www.sse.com.cn） 披露的《杰克科技股份有限公司关于回购注销部分限 ...

北京国枫律师事务所 关于杰克科技股份有限公司 2022 年股票期权与限制性股票激励计划之 注销部分股票期权及回购注销部分限制性股票 相关事项的法律意见书 国枫律证字[2022] AN011-6 号 | 杰克股份/公司 | 指 | 杰克科技股份有限公司 | | --- | --- | --- | | 《股权激励计划》/本次股 权激励计划/本激励计划/ | 指 | 《杰克科技股份有限公司 2022年股票期权与限制性股票激 | | 本计划 | | 励计划(草案修订稿)》 | | 股票期权 | 指 | 公司授予激励对象在未来一定期限内以预先确定的价格和条 | | | | 件购买公司一定数量股票的权利 | | 限制性股票 | 指 | 激励对象有权获授或购买的附限制性条件的杰克股份人民币 | | | | 普通股(A股)股票 | | 本次注销 | 指 | 杰克股份注销部分未行权股票期权的事宜 | | 本次回购注销 | 블 | 杰克股份回购注销部分已获授但尚未解锁限制性股票的事宜 | | 《公司章程》 | 指 | 《杰克科技股份有限公司章程》 | | 《公司法》 | 指 | 《中华人民共和国公司法》 | | 《证券法》 | ...

证券代码：603337 证券简称：杰克股份 公告编号：2024-042 杰克科技股份有限公司 关于回购注销部分限制性股票及调整 回购价格的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性 陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 2020 年限制性股票激励计划的限制性股票回购数量：256,940 股 2020 年限制性股票激励计划的限制性股票回购价格：8.00 元/股加上银行 同期定期存款利息之和 2022 年股票期权与限制性股票激励计划的首次授予限制性股票回购数 量：1,063,500 股 2022 年股票期权与限制性股票激励计划的首次授予限制性股票回购价 格：10.98 元/股或 10.98 元/股加上银行同期定期存款利息之和 2023 年限制性股票激励计划的首次授予限制性股票回购数量：6,000 股 2023 年限制性股票激励计划的首次授予限制性股票回购价格：10.12 元/ 股 杰克科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 7 月 11 日召开第六届 董事会第十四次会议和第六届监事会第九次会议，审议通过了《关于回购注销部 分限制 ...

报告评级和核心观点 - 报告维持"买入"评级,目标价37.90元 [1] - 公司2024年中报预增超预期,归母净利润预计同比增长40%-60% [3] - 公司产品结构升级和市占率提升有望持续推动业绩增长 [4][5] 行业及公司表现分析 - 国内外服装及纺织品出口呈现温和复苏态势,带动缝纫机需求回升 [4] - 公司紧抓行业复苏机遇,通过新品发布等方式实现业绩快速增长 [4][5] - 下半年公司新品"过梗王"有望进一步提升公司市占率 [5] 财务数据及估值分析 - 预计公司2024-2026年归母净利润分别为7.6、11.5和12.8亿元 [3] - 公司2024年PE为16倍,低于同行业平均水平,给予24倍PE目标价37.9元 [3][18] - 公司盈利能力和ROE持续改善,估值具有较大上升空间 [31][32]

报告公司投资评级 公司维持"买入"评级。[3] 报告的核心观点 1. 公司 2024 年上半年业绩持续超预期,归母净利润预计增长 21.22%-54.67%。[4] 2. 新品"过梗王"一出即爆,订单额超 4.8 亿元,彰显公司产品竞争力。[4] 3. 公司持续回购股份,激励核心员工,显示市场信心。[3] 4. 受益缝制机械行业复苏,公司作为国内缝制设备龙头有望充分受益,未来市占率有望持续提升。[3] 财务数据总结 1. 预计 2024-2026 年公司归母净利润分别为 7.31 亿元、9.16 亿元、11.20 亿元,同比增长 35.70%、25.33%、22.28%。[3] 2. 按照 2024 年 7 月 10 日股价,公司 2024-2026 年 PE 分别为 16.9 倍、13.4 倍、11.0 倍。[3] 3. 公司 2023 年完成回购 3.80 亿元,2024 年继续实施回购计划,回购资金总额不低于 1.00-2.00 亿元。[3] 行业及市场分析 1. 全球经济缓慢复苏,公司紧抓行业复苏机遇,在聚焦核心品类、打造爆品的经营策略下实现业绩增长。[4] 2. 公司作为国内缝制设备龙头,有望充分受益行业周期复苏,未来市占率有望持续提升。[3]

报告公司投资评级 - 公司投资评级为"买入-A" [4] 报告的核心观点 - 公司2024年上半年归母净利润预计增长40.43%到60.02%,单季度Q2净利润同比增长38.29% [2] - 公司通过新品发布会及挑战赛等方式,实现产品结构升级,带动各品类增长,推动业绩增长 [3] - 公司新推出的"过梗王"包缝机拥有两大核心技术,有望在下半年承接旺季需求,进一步提升公司收入规模及盈利水平 [6] 财务数据总结 - 公司2024-2026年营业收入预计分别为68.5/85.6/102.7亿元,净利润预计分别为7.8/10.1/12.7亿元 [7] - 公司2024-2026年每股收益预计分别为1.61/2.08/2.61元,市盈率分别为15.7/12.2/9.7倍 [9] - 公司2024-2026年净利润率预计分别为11.4%/11.7%/12.3%,净资产收益率预计分别为15.2%/17.3%/19.2% [9]