公募定增市场表现 - 2025年上半年23家公募机构参与38家A股公司定增，合计获配金额10941亿元，当前浮盈2443亿元，整体浮盈幅度2233% [2] - 21家公募机构实现浮盈，其中12家浮盈幅度≥20%，5家浮盈10%-1999%，4家浮盈<10% [2] - 易米基金以4760%浮盈幅度领先，东海基金(3915%)、朱雀/鹏华/平安基金(3907%)紧随其后 [3][4] - 财通基金和诺德基金获配金额最高(3874亿元和4725亿元)，浮盈比例分别为2315%和2122% [4][5] 个股定增收益亮点 - 乐山电力浮盈17784%居首，公募获配104亿元实现浮盈184亿元 [6] - 晶华新材(7572%)、容大感光(6563%)、嵘泰股份(5839%)等个股浮盈超40% [6][7] - 37只公募定增股中，14只浮盈20%-4999%，4只浮盈≥50% [5] 行业分布特征 - 基础化工行业最受青睐，晶华新材等5只个股获公募定增1861亿元 [6] - 浮盈较高个股分布于公用事业(乐山电力)、电子(容大感光)、汽车(嵘泰股份)、有色金属(北方铜业)等行业 [7] 市场驱动因素 - 政策支持允许公募作为战略投资者参与定增，叠加股市行情活跃推动市场回暖 [8] - 军工、创新药、人形机器人等行业景气度提升，企业通过定增融资扩张资本开支 [9] 未来关注方向 - 下半年重点关注人形机器人、人工智能、创新药、固态电池等领域定增机会 [9] - 需深度研究产业链和项目筛选，同类公司资金使用效率存在差异 [9]

减持人员信息 - 董事白秋美持股6430240股，占总股本2.2196%，拟减持不超1607560股[2] - 副总经理郑章勤持股396440股，占总股本0.1368%，拟减持不超99110股[2] - 财务总监尹力持股226000股，占总股本0.0780%，拟减持不超56500股[2] - 董事会秘书潘晓婵持股251200股，占总股本0.0867%，拟减持不超62800股[2] 减持相关情况 - 减持期间为2025年7月17日至2025年10月16日[7][8][9] - 减持原因均为自身资金需求[7][8][9] - 减持计划存在不确定性[11] 其他信息 - 白秋美与配偶合计持股6702340股，占比2.3135%[6] - 公告发布主体为上海晶华胶粘新材料股份有限公司董事会[13] - 公告发布时间为2025年6月26日[14]

晶华新材高管减持计划 - 董事及高管白秋美拟减持不超过1,607,560股，占总股本0.5549% [1] - 郑章勤拟减持不超过99,110股，占总股本0.0342% [1] - 尹力拟减持不超过56,500股，占总股本0.0195% [1] - 潘晓婵拟减持不超过62,800股，占总股本0.0217% [1]

差异化权益分派原因 - 公司通过集中竞价交易方式累计回购1,882,800股股份并存放于回购专用证券账户 [1] - 2024年度利润分配方案为每股派发现金红利0.09元（含税）且不送红股或资本公积金转增股本 [1] 差异化分派方案 - 回购的1,882,800股股份不参与利润分配 [2] - 以扣除回购股份后的股本基数287,816,261股计算将派发现金红利25,903,463.49元（含税） [2] - 若股权登记日前总股本变动将维持每股分配比例不变并调整总额 [2] 差异化权益分派计算依据 - 除权除息参考价计算公式为（前收盘价-现金红利）÷（1+流通股变动比例） [2] - 虚拟分派现金红利为0.0894元/股基于前收盘价16.130元/股 [2] - 实际分派现金红利为0.09元/股对应除权除息参考价16.04元/股 [2] 差异化分派合规性 - 除权除息参考价影响绝对值为0.0037%低于1%阈值 [3] - 承诺权益分派实施期间不进行可能导致股本变动的行为 [3] 保荐机构核查结论 - 差异化分红事项经董事会及股东大会审议符合相关法规 [4] - 保荐机构对特殊除权除息事项无异议 [4]

业绩总结 - 2024年度A股每股现金红利0.09元（含税）[3] - 本次派发现金红利25,903,463.49元（含税）[6] - 虚拟分派现金红利约0.0894元/股[7] 数据相关 - 总股本289,699,061股，可参与利润分配股本基数287,816,261股[6] 时间安排 - 股权登记日为2025/6/30，除权（息）日和现金红利发放日为2025/7/1[3][8] 税收政策 - 个人股东及基金持股1月内税负20%，1月 - 1年税负10%，超1年免税[12] - 限售股股东及基金解禁前按10%代扣，税后每股派现0.081元[13] - QFII、港交所投资者按10%代扣，税后每股派现0.081元[13][15]

股份回购 - 截至2024年4月30日，累计回购股份1,882,800股[2] 利润分配 - 2025年6月9日通过2024年度利润分配方案，每股派0.09元（含税）[3] - 总股本289,699,061股，可分配股本基数287,816,261股[5] - 派发现金红利25,903,463.49元（含税）[5] 除权除息 - 申请日前收盘价16.130元/股[6] - 虚拟、实际除权（息）参考价分别为16.0406元/股、16.04元/股[6] - 除权除息参考价格影响0.0037%[7] 其他 - 申请至分派完毕不实施致股本变动行为[7] - 保荐机构对差异化权益分派无异议[9]

募集资金基本情况 - 公司以简易程序向特定对象发行股票27,199,772股，每股面值1元，发行价格8.36元/股，募集资金总额2.27亿元，扣除发行费用515.28万元后，实际募集资金净额2.22亿元 [1] - 天衡会计师事务所确认募集资金已全部到位 [1] 募集资金专户管理 - 公司在上海农村商业银行松江支行、中国建设银行内江分行开立募集资金专项账户 [2] - 公司与保荐机构及银行签署三方监管协议（2025年6月4日）和四方监管协议（2025年6月11日），规范资金存放与使用 [2] 募集资金投资项目 - 募集资金拟投入两个项目：西南生产基地项目（一期）总投资6亿元，补充流动资金7500万元，合计6.75亿元 [2] - 拟使用募集资金金额2.27亿元，不足部分由公司自筹资金解决 [2] 自筹资金预先投入情况 - 截至2025年5月20日，公司以自筹资金预先投入募投项目2.3亿元，其中西南生产基地项目（一期）投入2.3亿元 [3][4] - 拟用募集资金置换预先投入金额1.7亿元（占预先投入总额的73.9%） [4] - 自筹资金支付发行费用27.57万元，拟全额置换 [4] 置换事项审议程序 - 2025年6月17日董事会、监事会审议通过置换议案，同意置换总额1.7亿元 [5] - 置换时间距资金到账未超6个月，符合监管要求 [5] 专项意见 - 会计师事务所确认自筹资金投入情况符合监管要求 [5] - 保荐机构认为置换事项决策程序合规，不影响募投项目实施 [6] - 监事会强调置换事项未改变资金投向，符合股东利益 [7]

增资概况 - 公司拟向全资子公司四川晶华增资人民币15,000万元，增资后四川晶华注册资本由30,000万元增至45,000万元 [1] - 增资资金来源于公司自有资金，完成后四川晶华仍为公司全资子公司，持股比例保持100% [1] - 该事项已通过董事会审议，无需提交股东大会批准 [2] 增资主体财务数据 - 截至2025年3月31日，四川晶华资产总额7.845亿元，负债总额5.187亿元，资产负债率66.12%，较2024年末上升6.18个百分点 [3] - 2025年一季度营业收入6,160万元，但净利润亏损299万元；2024年度净利润亏损2,420万元 [3] - 银行贷款总额1.918亿元，流动负债总额2.666亿元，显示短期偿债压力较大 [3] 增资目的与影响 - 增资主要用于子公司项目建设及业务发展需求，旨在增强其资金实力和运营能力 [4] - 有助于优化子公司资产负债结构，提升融资能力和抗风险能力，符合公司整体战略布局 [4] - 不会导致合并报表范围变更，不影响公司对子公司的控制权 [4] 业务范围 - 四川晶华主营业务涵盖化学产品制造与销售、合成材料、石墨制品、塑料及橡胶制品制造与销售等 [2] - 业务范围还包括物业管理、房地产租赁及进出口贸易 [2]

监事会会议召开情况 - 会议召集、召开符合《公司法》等法律法规及《公司章程》规定，决议合法有效 [1] - 会议通知及材料于2025年6月14日通过电话、传真、电子邮件或专人送达全体参会人员 [1] - 会议于2025年6月17日11:00以现场和通讯结合方式召开，应到监事3名，实到3名 [1] - 会议由监事会主席矫立主持，董事会秘书列席 [1] 监事会会议审议情况 - 审议通过《关于使用募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金的议案》 [1] - 拟置换金额为人民币17,012.29万元，置换时间距募集资金到账不超过6个月，符合法规要求 [1] - 表决结果为3票同意，0票反对，0票弃权 [2] 信息披露 - 具体内容详见同日披露的公告（编号：2025-051） [2]

募集资金情况 - 公司以简易程序发行27,199,772股，每股8.36元，募资227,390,093.92元，净额222,237,302.60元[1] - 募集资金于2025年5月14日到账[2] - 募集资金发行费用合计515.28万元（不含增值税）[7] 资金使用计划 - 西南生产基地项目（一期）总投资60,000.00万元，拟用募资17,500.00万元；补流拟用募资5,239.01万元[3] - 截至2025年5月20日，公司自筹资金预先投入募投项目22,964.86万元[5] - 西南生产基地项目（一期）拟用募资置换16,984.72万元自筹资金[6] 费用置换情况 - 已用自筹资金支付发行费用27.57万元（不含增值税）[7] - 律师费用拟用募资置换14.15万元自筹资金[8] - 发行登记及其他费用拟用募资置换13.42万元自筹资金[8] 机构意见 - 保荐机构对公司使用募资置换预先投入自筹资金事项无异议[11]