| 证券代码：688106 | 证券简称：金宏气体 公告编号：2024-131 | | --- | --- | | 转债代码：118038 | 转债简称：金宏转债 | 大差异。 截至本公告披露日，公司首次公开发行募集资金专项账户开立情况如下： 金宏气体股份有限公司 关于注销部分募集资金专项账户的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会于 2020 年 5 月 20 日出具的《关于同意苏州金 宏气体股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2020〕941 号）， 金宏气体股份有限公司（以下简称"公司"）获准向社会公开发行人民币普通股 （A 股）12,108.34 万股，每股面值为人民币 1 元，发行价格为每股人民币 15.48 元，募集资金总额为人民币 187,437.10 万元。扣除发行费用人民币 11,486.04 万 元后，公司本次募集资金净额为人民币 175,951.06 万元。截至 2020 年 6 月 11 日， 上述募集资金已全部到位，并 ...

| 证券代码：688106 | 证券简称：金宏气体 公告编号：2024-130 | | --- | --- | | 转债代码：118038 | 转债简称：金宏转债 | 为规范公司募集资金管理，提高募集资金使用效率，保护投资者权益，根据 《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》《上 海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》等法律法规以 及规范性文件和《公司章程》《募集资金管理办法》的相关规定，确保募集资金 的规范使用以及募投项目的有序实施，公司、项目所属子公司、保荐机构东吴证 券股份有限公司已分别与存放募集资金的商业银行签署了《募集资金三方监管协 议》及《募集资金四方监管协议》，对募集资金的存放和使用情况进行监管，前 述协议与上海证券交易所《募集资金专户存储三方监管协议（范本）》不存在重 大差异。 三、本次注销募集资金专项账户情况 鉴于公司存放在中国工商银行股份有限公司苏州相城支行（账号： 1102265519000071458）募集资金专户内的资金已按照相关规定使用完毕，上述 募集资金专户将不再使用。为方便公司资金账户管理，公司决定将在中国工商银 行股份有限 ...

关于注销部分募集资金专项账户的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会于 2020 年 5 月 20 日出具的《关于同意苏州金 宏气体股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2020〕941 号）， 金宏气体股份有限公司（以下简称"公司"）获准向社会公开发行人民币普通股 （A 股）12,108.34 万股，每股面值为人民币 1 元，发行价格为每股人民币 15.48 元，募集资金总额为人民币 187,437.10 万元。扣除发行费用人民币 11,486.04 万 元后，公司本次募集资金净额为人民币 175,951.06 万元。截至 2020 年 6 月 11 日， 上述募集资金已全部到位，并经容诚会计师事务所（特殊普通合伙）审验，于 2020 年 6 月 11 日出具了"容诚验字[2020]230Z0085 号"的《验资报告》。 二、募集资金管理情况 为规范公司募集资金管理，提高募集资金使用效率，保护投资者权益，根据 《上市公司监管指引第 2 号——上 ...

| 证券代码：688106 | 证券简称：金宏气体 | 公告编号：2024-128 | | --- | --- | --- | | 转债代码：118038 | 转债简称：金宏转债 | | 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 金宏气体股份有限公司 关于注销部分募集资金专项账户的公告 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会于 2020 年 5 月 20 日出具的《关于同意苏州金 宏气体股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2020〕941 号）， 金宏气体股份有限公司（以下简称"公司"）获准向社会公开发行人民币普通股 （A 股）12,108.34 万股，每股面值为人民币 1 元，发行价格为每股人民币 15.48 元，募集资金总额为人民币 187,437.10 万元。扣除发行费用人民币 11,486.04 万 元后，公司本次募集资金净额为人民币 175,951.06 万元。截至 2020 年 6 月 11 日， 上述募集资金已全部到位，并经容诚会计师事务所（特殊普通合伙）审验，于 2020 年 ...

报告公司投资评级 - 金宏气体(688106)的投资评级为"买入"，首次覆盖 [6][7] 报告的核心观点 - 金宏气体是一家综合气体服务商，稳健发展，2024年前三季度实现营业收入18.58亿元，同比增长4.37%，归属于上市公司股东的净利润2.10亿元 [10] - 公司不断提升对半导体行业用户的综合服务能力，提供电子特种气体、电子大宗载气以及TGCM综合服务，24H1集成电路客户营收同比增长32.15% [10][12] - 公司预计2024/2025/2026年分别实现收入25/32/38亿元，实现归母净利润分别为2.9/4.0/5.1亿元，当前股价对应2024-2026年PE分别为31倍、22倍、17倍，首次覆盖，给予"买入"评级 [13] 公司基本情况 - 最新收盘价为18.45元，总股本/流通股本为4.82亿股 [9] - 总市值/流通市值为89亿元 [2] - 52周内最高/最低价为24.54/14.77元 [3] - 资产负债率为45.2% [4] - 市盈率为28.38 [5] 公司业务发展 - 公司下游客户数量众多，结构层次稳定，获得众多新兴行业知名客户的广泛认可 [10] - 特种气体业务推进结构化矩阵，24H1集成电路客户营收同比增长32.15%，新增导入12家半导体客户 [10][12] - 大宗气体业务推进一体化战略，原材料布局、零售市场整合、现场制气业务等方面取得进展 [12] 财务预测 - 预计2024/2025/2026年营业收入分别为2518/3212/3819百万元，增长率分别为3.75%/27.53%/18.91% [16] - 预计2024/2025/2026年EBITDA分别为797.40/1010.86/1198.94百万元 [16] - 预计2024/2025/2026年归属于母公司净利润分别为288.82/400.41/509.73百万元，增长率分别为-8.31%/38.64%/27.30% [16] - 预计2024/2025/2026年EPS分别为0.60/0.83/1.06元 [16] - 预计2024/2025/2026年市盈率分别为30.79/22.21/17.45倍 [16] - 预计2024/2025/2026年市净率分别为2.69/2.47/2.23倍 [16] - 预计2024/2025/2026年EV/EBITDA分别为12.88/9.65/7.65倍 [16]

公司概况 - 金宏气体成立于1999年，2020年在科创板上市，股票代码688106，是环保集约型综合性气体服务商 [2] 发展战略与业绩 - 坚持纵横发展战略，以科技为主导，定位综合气体服务商 [3] - 2024年前三季度，营业收入18.58亿元，同比增长4.37%，净利润2.10亿元 [3] - 截至2024年9月30日，总资产69.20亿元，较上年度末增长10.91% [3] 核心竞争力与业务情况 现场制气业务 - 业务团队经验丰富，技术与工程管理能力强 [3] - 有后发优势，可寻找适配协同厂家，提升投资方案竞争力 [3] - 积累了一定品牌知名度，有助于提升当地客户信心 [4] - 产品价格与外资企业报价逻辑基本一致，差异不大 [4] 大型现场制气项目 - 事先评估周边气体需求及潜力，配置富余液体与大宗零售业务协同，提高盈利水平 [4] - 产能利用率受客户爬坡和市场行情影响，固定费用不受产能利用率影响 [4] 市场展望与并购规划 特种气体市场 - 用量大的产品品类少，各气体公司产品重叠度将提高 [5] - 随着半导体等产业发展和新应用场景开发，市场规模将扩大 [5] 并购规划 - 已收并购项目中，江浙沪市场整合好、业绩稳步提升，湖南区域市占率提升但业绩有提升空间 [5] - 未来并购侧重经济体量大或成长性好的区域，关注产业结构和竞争格局 [5] - 综合考虑并购标的业务规模、资产、合规度等，优先考虑有协同效应的标的 [5] 未来业绩增量 - 电子大宗载气及现场制气项目投产，稳定提升营业收入 [6] - 在建项目竣工投产，实现产能增量 [6] - 深化与“一带一路”沿线国家出口合作，拓宽业务范围产生业绩增量 [6]

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： | 回购方案首次披露日 | 2024/9/27 | | --- | --- | | 回购方案实施期限 | 待第五届董事会第三十四次会议审议通过后 个月 12 | | 预计回购金额 | 4,000 万元~8,000 万元 | | 回购用途 | □减少注册资本 √用于员工持股计划或股权激励 □用于转换公司可转债 | | | □为维护公司价值及股东权益 | | 累计已回购股数 | 153.29 万股 | | 累计已回购股数占总股本比例 | 0.32% | | 累计已回购金额 | 2,822.81 万元 | | 实际回购价格区间 | 17.85 元/股~19.13 元/股 | | 证券代码：688106 | 证券简称：金宏气体 | 公告编号：2024-127 | | --- | --- | --- | | 转债代码：118038 | 转债简称：金宏转债 | | 金宏气体股份有限公司 关于股份回购进展公告 二、回购股份的进展情况 根据《上市公司股份回购规则》《上海证券交易所 ...

| 证券代码：688106 | 证券简称：金宏气体 公告编号：2024-126 | | --- | --- | | 转债代码：118038 | 转债简称：金宏转债 | 金宏气体股份有限公司 关于使用超募资金向全资子公司实缴出资及提供借 款以实施在建项目的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 金宏气体股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 11 月 22 日召开第 六届董事会第四次会议、第六届监事会第三次会议，审议通过了《关于使用超募 资金向全资子公司实缴出资及提供借款以实施在建项目的议案》，为实施在建项 目"北方集成电路二期电子大宗载气项目"的建设，同意公司使用超募资金人民 币 8,000.00 万元向全资子公司北京金宏电子材料有限责任公司（以下简称"北京 金宏"）进行实缴出资，使用全部剩余超募资金人民币 394.37 万元（截至 2024 年 10 月 31 日余额，具体金额以实际转出时为准）向北京金宏提供无息借款，借 款期限为 3 年，借款期限自实际借款之日起算。保荐机构东吴证券股份有限公司 ...

关于金宏气体股份有限公司 东吴证券股份有限公司 使用超募资金向全资子公司实缴出资及提供借款以实施在 建项目的核查意见 东吴证券股份有限公司（以下简称"东吴证券"、"保荐机构"）作为金宏 气体股份有限公司（以下简称"金宏气体"、"公司"）的持续督导机构，根据 《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证券交易所科创板股票上市规则》《上 海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》等有关规定， 对金宏气体使用超募资金向全资子公司实缴出资及提供借款以实施在建项目事 项进行了审慎核查，核查情况及核查意见如下： 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会于 2020 年 5 月 20 日出具的《关于同意苏州金 宏气体股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2020〕941 号）， 公司获准向社会公开发行人民币普通股（A 股）12,108.34 万股，每股面值为人 民币 1 元，发行价格为每股人民币 15.48 元，募集资金总额为人民币 187,437.10 万元。扣除发行费用人民币 11,486.04 万元后，公司本次募集资金净额为人民币 175,951.06 万元。截至 2020 年 ...

| 证券代码：688106 | 证券简称：金宏气体 | 公告编号：2024-125 | | --- | --- | --- | | 转债代码：118038 | 转债简称：金宏转债 | | 金宏气体股份有限公司 关于子公司开立募集资金专项账户并签订募集资金 四方监管协议的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会于 2020 年 5 月 20 日出具的《关于同意苏州金 宏气体股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2020〕941 号）， 公司获准向社会公开发行人民币普通股（A 股）12,108.34 万股，每股面值为人 民币 1 元，发行价格为每股人民币 15.48 元，募集资金总额为人民币 187,437.10 万元。扣除发行费用人民币 11,486.04 万元后，公司本次募集资金净额为人民币 175,951.06 万元。截至 2020 年 6 月 11 日，上述募集资金已全部到位，并经容诚 会计师事务所（特殊普通合伙）审验，于 2020 年 6 月 ...