证券代码：000050 证券简称：深天马 A 公告编号：2025-008 天马微电子股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 2、网络投票时间：2025年2月26日。 其中，通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的具体时间为： 2025年2月26日9:15－9:25、9:30－11:30、13:00－15:00； 通过深圳证券交易所互联网投票系统投票的具体时间为：2025 年2月26日9:15－15:00。 特别提示： 1、本次股东大会未出现否决议案的情形。 2、本次股东大会不涉及变更以往股东大会已通过的决议。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 1、现场会议召开日期和时间：2025年2月26日（星期三）14:50 3、股权登记日：2025年2月19日（星期三） 4、召开地点：深圳市龙华区民治街道北站社区天马总部大厦16 楼会议室 5、召开方式：现场投票与网络投票表决相结合 第 1 页 共 5 页 6、召集人：公司董事会 7、主持人：公司董事长彭旭辉先生 8、本次会议的召开符合《公司法》、《深 ...

全球手机面板出货量趋势 - 2024年全球手机面板出货量年增11.4%达21.57亿片 创近年新高 主要受新机销量增长及二手机/整新机需求驱动 [1] - 2025年预计出货量年减3.2%至20.93亿片 因新机需求稳定化及二手市场需求可能持稳或小幅下降 [1] 技术路线分化 - AMOLED需求持续强劲 2024-2025年出货量保持增长趋势 主要受高阶手机推动 [7] - LTPS LCD需求逐渐减弱 相关供应商面临挑战 [7] - a-Si LCD在中低阶市场保持一定需求 但面临新竞争者压力 [4][7] 区域竞争格局 - 陆系面板厂市占率快速扩张 2024年达69.8% 2025年或超70% 受益于中高阶AMOLED和低阶a-Si LCD双线需求 [7] - 韩系面板厂凭借柔性AMOLED技术维持20-21%市占率 主导高阶市场 [7] - 台系a-Si LCD市占率萎缩 日系厂商已逐步退出手机面板供应 [7] 主要厂商表现 京东方(BOE) - 2024年以6.13亿片出货量稳居全球第一 2025年预计增长2.7%至6.3亿片 [2] 三星显示(SDC) - 2024年出货3.78亿片居第二 受苹果AMOLED订单支撑 但2025年可能因苹果分散供应链导致出货下滑3.5%至3.65亿片 [3] 惠科(HKC) - 2024年a-Si LCD出货2.28亿片排名第三 2025年预计微增0.7%至2.30亿片 面临华星光电竞争压力 [4] 华星光电(CSOT) - 2024年出货同比暴涨83.2%达2.15亿片 与小米深度合作 2025年预计增至2.23亿片 [5] 天马(Tianma) - 2024年出货1.58亿片 2025年AMOLED需求或推动出货增长10% 但LTPS LCD业务承压 [6][7]

面板行业竞争格局 - 陆系面板厂在TFT-LCD产业已拥有产能和出货规模的高度主导权 通过控产策略逐步扭转亏损 运营走向正轨 [6] - 未来产业需关注5大关键点 包括持续控产策略 引导平均需求尺寸放大 产业整并提高集中度 国产零组件供应链深化发展 以及多元化供应链布局 [6] - AMOLED技术 Mini/Micro LED等显示技术及半导体相关投资将持续开展 进行更全面布局 [6] AI PC引领笔记本市场新潮流 - AI PC正重塑人机交互方式 加速推动创新应用落地 从依赖云端计算转向硬件性能提升与算法优化 [10] - 2025年AI笔记本市场渗透率预计达21.7% 2029年接近80% 将成为行业标配 [10] - 语音识别 自然语言处理和实时数据分析等技术推动各行各业进入AI赋能时代 AI PC成为数字化办公与智慧生活核心驱动力 [10] 车用显示器市场发展 - 中国大陆以旧换新补贴和新兴国家经济成长带动车辆需求 车用面板出货量去年成长近1成 [12] - 前三大车用面板厂BOE 天马和AUO展出可拉伸OLED Mini LED和Micro LED等技术 打造更人性化车内空间 [12] - 2025年车用面板主要成长动能来自后座客用面板 副座驾驶用 后视镜等部分搭载率提升 预计需求成长6.2% [12] 液晶监视器市场 - 2025年第一季度监视器面板需求相对平淡 面板厂面临产能不足问题 预计第一季结束前有涨价空间 [14] - 新产能加入带动IPS面板规模成长 面板厂持续投入高阶电竞市场改善获利 [14] - OLED监视器市场处于初期发展阶段 面板厂和品牌积极投入 数量成长可期 [14] 近眼显示市场趋势 - VR/MR设备利用VST技术实现虚实融合 AR设备强调透视效果 光学和显示模块供应链日益丰富 [17] - 光波导技术凭借轻薄化和高透过率优势 成为AR设备重要发展方向 中国SiC晶圆厂商入局推动规格升级 [17] - 2024年全球VR/MR出货量预计720万台 2030年有望达4000万台 OLEDoS技术占比提升至27% [17] - AR设备借助AI技术实现多重交互方式 2030年出货量预计达2550万台 LEDoS技术有望占据重要份额 [18]

债券数据 - 债券余额15亿元，票面利率3.10%[5] - 每10张“22天马01”面值1000元派发本息1031元（含税）[5] 税务信息 - 个人投资者企业债券利息税税率20%[9] - 2021 - 2025年非居民企业债券利息暂免税[9] 时间安排 - 债权登记日2025年2月17日[4][6] - 兑付日、摘牌日和最后交易日为2025年2月18日[4][6]

业务营收情况 - 2024年前三季度，公司车载显示业务营收占比约35%，同比增长超40% [1] - 2024年前三季度，TM17柔性AMOLED手机显示业务营收占比超两成，同比增长超25% [1] 净利润改善原因 - 2024年前三季度，公司产品规格、结构持续优化，极致降本工作推进，整体毛利率环比提升 [2] - 柔性AMOLED智能手机显示业务利润环比改善，TM17柔性AMOLED手机显示业务Q3单季毛利为正 [2] - 车载业务规模发展和价值提升，带动车载显示业务利润规模扩大 [2] 车载显示业务 增速原因 - 2024年新能源汽车推进、智能化座舱渗透率提升、新场景需求增多，车载显示市场成长 [3] - 截至2024年前三季度，公司车载显示业务全球车规、仪表、HUD抬头显示领域市占第一 [3] - 面向国际整车厂的汽车电子业务进入大批量交付阶段，头部新能源汽车客户份额提升 [3] - 2024年前三季度，公司LTPS车载显示收入同比增长超250% [3] 未来规划 - 车载显示业务是“2 + 1 + N”发展战略核心业务之一，引入第8.6代线（TM19）和新型显示模组产线（TM20） [4] - 依托传统车载显示、汽车电子、新能源汽车业务“三驾马车”多元化驱动发展 [4] 柔性OLED手机业务 发展情况 - 2024年前三季度，OLED手机业务规模快速增长，两条柔性OLED产线手机面板出货量同比增长约76% [5] 发展规划 - 释放HTD、折叠等高端产能，强化旗舰、高端产品技术创新能力，加大头部客户旗舰项目覆盖，提升高端产品占比 [6] 柔性OLED手机产品价格走势 - 2024年，柔性OLED手机面板价格均价同比明显修复，整体稳定，阶段性随外部需求、规格结构动态变化 [7] 新产线进展 - TM19和TM20产线推进产品开发和客户导入，MNT首批模组11月29日出货，车载模组产品已交付 [8] - Micro - LED产线2024年12月全制程贯通，预计2025年年底具备小批量能力 [8] IT显示业务发展规划 - IT领域是“2 + 1 + N”发展战略快速增长业务，目前依托LTPS - LCD产线，形成LTPS产品线全覆盖 [9] - TM19产线与TM20产线为IT业务补齐TFT - LCD技术产能和技术支撑，依托多元技术产能形成差异化组合 [9] LTPS产线发展规划 - 推进多元化产品布局，提升非手机显示产品比重，优化灵活和弹性经营能力 [11] - 2024年前三季度，车载LTPS产品销售收入同比增长超250%，非手机类产品在LTPS总营收占比超六成，带动毛利率提升 [11]

证券代码：000050 证券简称：深天马A 公告编号：2025-006 天马微电子股份有限公司 关于召开 2025 年第一次临时股东大会的通知 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 一、召开会议基本情况 1、股东大会届次：天马微电子股份有限公司 2025 年第一次临时 股东大会 2、股东大会的召集人：公司董事会 3、会议召开的合法、合规性：公司第十届董事会第二十五次会 议审议通过了《关于召开 2025 年第一次临时股东大会的议案》。本 次股东大会会议召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性文 件和公司章程的规定。 4、会议召开的日期、时间 （1）现场会议召开日期、时间：2025 年 2 月 26 日（星期三） 14:50 （2）网络投票日期、时间：2025 年 2 月 26 日。 其中，通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的具体时间为： 2025 年 2 月 26 日 9:15－9:25、9:30－11:30、13:00－15:00； 通过深圳证券交易所互联网投票系统进行投票的具体时间为： 2025 年 2 月 26 日 9:15－15:00 ...

2024年业绩预计情况 - 2024年预计归属于上市公司股东的净利润亏损6.5亿 - 7.5亿元，较上年同期改善64.24% - 69.01%[3] - 2024年预计扣除非经常性损益后的净利润亏损22.5亿 - 23.7亿元，较上年同期改善38.13% - 41.26%[3] - 2024年基本每股收益预计亏损0.2645 - 0.3052元/股，上年同期亏损0.8535元/股[3] 业务发展情况 - 报告期内公司营业收入稳步增长，产品结构进一步优化[5] - 消费类显示业务盈利能力快速修复，柔性AMOLED手机显示产品出货量同比增长[6] - 非消费类显示业务中，车载显示业务营业收入加速增长，利润规模扩大[7] - 专业显示业务保持稳健发展，积极开拓中大尺寸商显等新细分市场[7] 公司战略与规划 - 公司坚持“2 + 1 + N”战略引领，聚焦做优主业[7] - 公司将持续极致降本增效，优化产品结构，加大市场开拓力度[7] 业绩预告说明 - 本次业绩预告是初步核算结果，具体财务数据以2024年年度报告为准[8]

证券代码：000050 证券简称：深天马A 公告编号：2025-001 表决情况为：4票同意，0票反对，0票弃权 该议案涉及关联交易事项，关联董事彭旭辉先生、王波先生、 李培寅先生、邓江湖先生、郭高航先生、成为先生、张小喜先生回 避表决，非关联董事梁新清先生、耿怡女士、张红先生、童一杏女 士对该议案进行了表决。 第 1 页 共 6 页 预计2025年度公司及下属子公司与关联方发生的日常关联交易 总金额为314,820万元。 天马微电子股份有限公司 第十届董事会第二十五次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 天马微电子股份有限公司第十届董事会第二十五次会议通知于 2025年1月10日（星期五）以书面或邮件方式发出，会议于2025年1月 17日（星期五）以通讯表决的方式召开。公司董事会成员11人，实际 行使表决权的董事11人，分别为：彭旭辉先生、王波先生、李培寅先 生、邓江湖先生、郭高航先生、成为先生、张小喜先生、梁新清先生、 耿怡女士、张红先生、童一杏女士。本次会议的召集、召开和表决程 序符合有关法律、法规和《公司 ...

监事会会议 - 第十届监事会第十六次会议于2025年1月17日通讯表决召开[2] - 监事会4人全部行使表决权[2] 监事变更 - 《关于变更公司监事的议案》全票通过[3] - 焦燕辞职，胡敏被提名为监事候选人[3] 胡敏信息 - 1985年5月生，北大硕士，经济师[10] - 与中航科创有关联，未持股[10][11]

业务营收情况 - 公司整体营收保持稳健，2024年前三季度车载显示业务营收占比约35%，同比增长超40% [2] - 手机显示业务结构持续优化，TM17柔性AMOLED手机显示业务营收占比超两成，同比增长超25% [2] 车载显示业务 - 2024年前三季度车载显示业务收入同比增长超40%，保持全球车规市场市占第一、仪表市场第一，HUD抬头显示领域跃居第一 [3] - LTPS车载显示收入同比增长超250% [3] - 2024年前三季度累计取得的新机会项目总额继续保持高位，涵盖OLED、Local Dimming等技术 [3] AMOLED柔性手机显示 - 公司在柔性AMOLED智能手机领域拥有良好客户基础，目标持续强化在客户旗舰、高端产品技术创新能力 [4] - TM17柔性AMOLED手机显示业务在Q3实现单季毛利为正 [9] Micro-LED业务 - Micro-LED业务重点布局车载显示和拼接显示应用，同步探索大尺寸屏幕、消费显示、穿戴显示、专业显示类应用 [5] - Micro-LED产线已于2024年6月26日实现产品点亮，2024年年底实现全制程贯通，预计2025年年底具备小批量能力 [5] 新产线进展 - TM19和TM20产线正积极推进产品开发和客户导入，MNT首批模组已于11月29日出货，车载模组产品已实现向客户交付 [6][7] 非显业务 - 公司积极布局基于面板工艺与TFT驱动技术的非显示应用技术开发，建立了MPG平台 [8] - 相关业务主要还在孵化和培育期，部分技术已经小批量 [8] 盈利能力改善 - 2024年前三季度整体毛利率环比保持提升，柔性AMOLED智能手机显示业务利润环比改善幅度较好 [9] - 公司将提升高附加值产品占比、加快中尺寸等新产品线开拓、强化成本优化力度 [9] 公司发展规划 - 公司坚持"2+1+N"发展战略，将手机显示、车载显示作为核心业务，IT显示作为快速增长的关键业务 [10] - 2022年公司投建车载显示研发中心、第8.6代面板产线、新型显示模组产线、全制程Micro-LED线等重要项目 [11]