| 发行人: | 长江证券股份有限公司 | | --- | --- | | 牵头主承销商: | 中信证券股份有限公司 | | 联席主承销商: | 中信建投证券股份有限公司、华泰联合证券有限责任公司、长 江证券承销保荐有限公司 | | 受托管理人: | 华泰联合证券有限责任公司 | | 注册金额: | 200 亿元 | | 发行金额 | 不超过 35 亿元(含) | | 增信措施情况: | 元 | | 信用评级结果: | 主体评级 AAA、债项评级 AAA | | 信用评级机构: | 联合资信评估股份有限公司 | 3 26 长江证券股份有限公司2025年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）募集说明书 声 明 发行人将及时、公平地履行信息披露义务。发行人及其全体董事、监事、高 级管理人员或履行同等职责的人员保证募集说明书信息披露的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。主承销商已对募集说明书进行了核查， 确认不存在虚假记载、误导性陈述和重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性 承担相应的法律责任。 发行人承诺在本期债券发行环节，不直接或者间接认购自己发行的债券。债 券发行的利率或者价格应当以询 ...

长江证券股份有限公司 2023 年面向专业投资者公开发行公司债券更名公告 2023 年 10 月 16 日，根据中国证监会"证监许可〔2023〕2330 号"文件同 意了长江证券股份有限公司 2023 年面向专业投资者公开发行公司债券（以下简 称"本次债券"）的发行申请。 本次债券申报时命名为"长江证券股份有限公司 2023 年面向专业投资者公 开发行公司债券"，鉴于本次债券采用分期发行的方式，按照公司债券命名惯例， 征得主管部门同意，本次发行人拟发行的规模不超过人民币 35 亿元的公司债券 名称确定为"长江证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行公司债券 （第一期）"（以下简称"本期债券"）。 本期债券名称变更不改变原签订的与本次公司债券发行相关的法律文件效 力，原签署的相关法律文件对更名后的公司债券继续具有法律效力。前述法律文 件包括但不限于：《关于长江证券股份有限公司 2023 年面向专业投资者公开发行 公司债券之承销协议》及其补充协议、《国浩律师（上海）事务所关于长江证券 股份有限公司 2023 年面向专业投资者公开发行公司债券之法律意见书》等文件。 牵头主承销商: （以下无正文） 1 2 ...

长江证券股份有限公司 （住所：湖北省武汉市江汉区淮海路88号） 2025年面向专业投资者公开发行公司债券 （第一期） 发行公告 牵头主承销商、簿记管理人 （广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座） （北京市朝阳区安立路66号4 号楼） 联席主承销商 联席主承销商、债券受托管 理人 联席主承销商 （深圳市前海深港合作区南 山街道桂湾五路128号前海深 港基金小镇B7栋401） （中国（上海）自由贸易试 验区世纪大道1198号28层） 签署日期：二〇二五年三月 本公司及其全体董事、监事、高级管理人员或履行同等职责的人员保证公告 内容真实、准确和完整。 重要事项提示 1、长江证券股份有限公司（以下简称"发行人"或"公司"）于 2023 年 10 月 16 日获得中国证券监督管理委员会《关于同意长江证券股份有限公司向专业 投资者公开发行公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕2330 号）同意面向专 业投资者发行额度不超过（含）200 亿元的公司债券的注册（以下简称"本次债 券"）。 本次债券采取分期发行的方式，其中长江证券股份有限公司 2025 年面向专 业投资者公开发行公司债券（第一期）（以下简 ...

长江证券股份有限公司 2025 年 面向专业投资者公开发行公司债券 （第一期）信用评级报告 | | | www.lhratings.com 1 联合〔2025〕1065 号 联合资信评估股份有限公司通过对长江证券股份有限公司及其 拟面向专业投资者公开发行的 2025 年公司债券（第一期）的信用状 况进行综合分析和评估，确定长江证券股份有限公司主体长期信用 等级为 AAA，长江证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开 发行公司债券（第一期）信用等级为 AAA，评级展望为稳定。 特此公告 联合资信评估股份有限公司 评级总监： 二〇二五年三月二十五日 六、本报告不能取代任何机构或个人的专业判断，联合资信不对任何机 构或个人因使用本报告及评级结果而导致的任何损失负责。 七、本报告版权为联合资信所有，未经书面授权，严禁以任何形式/方式 复制、转载、出售、发布或将本报告任何内容存储在数据库或检索系统中。 八、任何机构或个人使用本报告均视为已经充分阅读、理解并同意本声 明条款。 信用评级报告 | 2 声 明 一、本报告是联合资信基于评级方法和评级程序得出的截至发表之日的 独立意见陈述，未受任何机构或个人影响。评级结 ...

公司变更 - 2025年3月2日召开第十届董事会第十六次会议[2] - 2025年3月19日召开2025年第一次临时股东大会[2] - 两次会议审议通过变更法定代表人议案[2] - 近日在湖北完成法定代表人变更登记[2] - 法定代表人变更为刘正斌，其他登记事项未变[2]

募集资金基本情况 - 公司向不特定对象公开发行可转换公司债券募集资金总额为人民币240,000,000元（2.4亿元），期限6年 [1] - 募集资金投资项目包括视觉云平台建设项目，但该项目已终止，剩余募集资金将用于数字化展览展示项目及补充流动资金 [2] 募集资金使用变更 - 终止原募投项目“视觉云平台建设项目”，剩余募集资金（含利息收入及现金管理收益）将用于全资子公司丝路蓝的四个数字化展览展示项目及永久补充流动资金 [2] - 变更后募集资金拟投入金额为16,545.61万元，总投资额为14,506.27万元 [2] 现金管理计划 - 公司拟使用不超过1亿元人民币的闲置募集资金进行现金管理，资金额度可循环滚动使用，期限为董事会审议通过后12个月内 [3][4] - 投资产品限于安全性高、保本型且期限不超过180天的品种（如结构性存款、大额存单），不得用于质押或非募集资金用途 [4] - 投资以公司名义进行，由董事长签署相关文件，并每半年披露进展情况 [4] 投资风险控制 - 投资产品需经过严格评估，但可能受宏观经济波动影响，存在收益波动和流动性风险 [5] - 公司财务部将实时监控产品净值变动，审计部定期检查，独立董事和监事会有权监督资金使用情况 [5] 公司决策程序 - 使用闲置募集资金进行现金管理的议案已通过董事会和监事会审议，全体董事和监事一致同意 [6] - 保荐机构长江证券承销保荐有限公司对该事项无异议，认为符合相关监管规定和公司章程 [6][7] 现金管理目的 - 提高资金使用效率，增加资金收益，为公司及股东获取更多回报，不影响募投项目正常运营和资金安全 [4][6]

会议出席情况 - 出席会议股东及代表股份共1118人，代表27.45266016亿股，占比49.6425%[6] - 出席现场会议股东及代表股份共3人，代表2.0807207亿股，占比3.7626%[6] - 通过网络投票出席会议股东代表股份25.37193946亿股，占比45.8799%[6] 议案表决情况 - 《关于变更公司法定代表人的议案》参加表决股数为27.45266016亿股[8] - 同意该议案股数为27.40413616亿股，占比99.8232%[8] - 中小股东参加表决股数为8.17225081亿股，同意股数占比99.4062%[9]

湖北得伟君尚律师事务所 湖北得伟君尚律师事务所 关于长江证券股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会 法律意见书 湖北得伟君尚律师事务所 DEWELL & PARTNERS 武汉市江汉区建设大道 588 号卓尔国际中心 20-21 层 法 律 意 见 书 得伟君尚长证律意（2025）第 001 号 一、本次股东大会的召集、召开程序 （一）本次股东大会的召集程序 关于长江证券股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会的 致：长江证券股份有限公司 根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》和中国证监会 发布的《上市公司股东大会规则》等法律法规、部门规章和规范性文件，以及《长 江证券股份有限公司章程》（简称《公司章程》）、《长江证券股份有限公司股 东大会议事规则》（简称《议事规则》）的规定，湖北得伟君尚律师事务所（简 称"本所"）接受长江证券股份有限公司（简称"公司"）委托，指派熊昕律师、 邵婷婷律师（简称"本所律师"）出席公司 2025 年第一次临时股东大会（以下 简称"本次股东大会"），并就本次股东大会的召集及召开程序、出席会议人员 资格、召集人资格、表决程序以及表决结果的合法有效性等事项出具 ...

债券发行 - 债券发行总额为人民币25.00亿元[4] - 债券存续前5个计息年度票面利率为4.59%，自第6个计息年度起每5年重置一次票面利率[4] 债券时间 - 债券起息日为2023年3月24日[5] - 本年度计息期限为2024年3月24日至2025年3月23日[6] - 债权登记日为2025年3月21日[2] - 债券付息日为2025年3月24日[2] 债券付息 - 每10张债券派发利息为人民币45.90元（含税）[6] - 个人债券持有人扣税后每10张债券实际付息36.72元（税后）[6] - 非居民企业每10张债券实际取得本次付息金额为45.90元（税前）[7] 税收政策 - 2021年11月7日起至2025年12月31日，境外机构投资境内债券市场取得的债券利息收入暂免征收企业所得税和增值税[12]

文章核心观点 长江证券股权变更获证监会受理，若转让完成湖北省国资将成第一大股东，公司董事长辞职待选举新董事长，研究业务坚持长期主义并推进AI应用 [1][2][3][6][8] 股权变更进展 - 3月14日长江证券公告股权变更事宜获证监会受理 [2][3] - 2024年3月长江产业集团拟受让湖北能源和三峡资本所持15.6%股份，与部分股东签一致行动协议，完成后合计支配28.22%股份表决权，湖北国资成第一大股东 [2][3] - 变更主要股东事项尚需取得证监会核准 [5] 董事长变动 - 3月初董事长金才玖因工作调整辞职 [6] - 董事会推举党委书记刘正斌代为履职，将尽快选举董事长 [6] 公司业绩 - 2024年营业收入67.97亿元，同比降1.44%，净利润18.39亿元，同比增18.81% [7] - 2024年末总资产1717.89亿元、所有者权益392.04亿元，分别较年初增0.62%和13.1% [7] 研究业务 - 长江证券研究业务知名，与中信证券等跻身行业头部 [8] - 2025年春季策略会称研究坚持长期主义，靠内生培养力量崛起 [8] - 2024年最佳分析师评选中25个团队入围，8个领域夺冠，总分破纪录，连续三年居本土最佳研究团队榜首 [8] - 未来研究所立足“研究驱动、科技赋能”，以“研究+定价”为核心，加强一二级市场联动，推进AI应用 [9] - 研发“长江灵曦”大模型平台，部署多款大模型和接入主流商用公开大模型API，落地多业务场景智能应用服务 [9] 行业动态 - 3月12日北京国资公司收购瑞银和方正证券所持瑞信证券85.01%股权获证监会核准，将成实控人 [2]