市场扩张 - 凯撒商管中标031和023项目，金额2335.20万元、2160.30万元[3] 项目详情 - 两项目委托服务期均3年，自合同签署日起算[4][6] - 031项目运营费三年不超1604.30万元等[5] - 023项目运营费三年不超1423.60万元等[7]

会议信息 - 凯撒旅业2026年第二次临时股东会于2月5日召开[1] - 现场会议14:00在京召开，网络投票9:15 - 15:00[3] 参会情况 - 现场参会股东及代理人0人，网络1441名[4] - 网络代表有表决权股份94875861股，占比6.0787%[4] 会议审议 - 股东会审议《关于2026年度日常关联交易预计的议案》[6]

会议出席情况 - 2026年2月5日会议召开，1441人出席，代表94,875,861股，占比6.0787%[2] - 网络出席1441人，代表94,875,861股，占比6.0787%[3] - 出席中小股东1441人，代表94,875,861股，占比6.0787%[3] 议案表决情况 - 《关于2026年度日常关联交易预计的议案》同意93,304,961股，占比98.3443%[5] - 反对940,600股，占比0.9914%[5] - 弃权630,300股，占比0.6643%[5] 关联股东情况 - 青岛环海湾等3家关联股东共持466,319,875股，回避表决[5]

旅游酒店板块市场表现 - 2月5日午后，旅游酒店板块持续走强 [2] - 板块内多只个股出现上涨，其中三峡旅游涨停 [2] - 陕西旅游、君亭酒店、黄山旅游、宋城演艺、凯撒旅业等公司股价跟涨 [2]

文章核心观点 - 文章系统梳理了29家海南本土上市公司，认为海南自贸港封关运作后，多项政策红利将驱动这些公司实现业务增长与价值重估 [1][2][3] - 核心政策红利包括：“零关税”政策降低进口设备及原材料成本、15%企业所得税优惠提升盈利水平、“境内关外”通关模式提升跨境流转效率、以及面向东南亚的区位优势助力拓展东盟市场 [2][3][4] - 各公司作为海南自贸港不同产业领域的核心标的，有望依托政策与区位优势，整合资源打造全产业链生态，迎来长期增长机遇 [1][4][5] 能源与高端制造 - **洲际油气**：作为海南自贸港核心能源企业，主营石油勘探开发与跨境能源贸易，预计未来三年跨境油气贸易规模有望提升30%以上 [1][33] - **金盘科技**：国内领先的高端输配电设备制造商，受益于“零关税”降低原材料成本及15%所得税优惠，有望拓展东盟电力设备市场 [2][35] - **中钨高新**：国内领先的钨制品龙头企业，作为高端制造代表，有望依托海南政策参与“专精特新”工程建设 [24][60] - **海马汽车**：海南本土新能源汽车制造龙头，“零关税”政策将降低进口设备成本，助力拓展东盟新能源汽车市场 [10][44] 新能源与新材料 - **钧达股份**：国内TOP级光伏电池片制造商，受益于“零关税”降低设备成本及所得税优惠，有望参与海南“风光储一体化”项目 [4][37] - **中稀有色**：国内领先的稀土分离龙头企业，作为新材料产业核心标的，有望拓展东盟稀土市场 [27][64] - **欣龙控股**：海南本土新材料龙头企业，主营非织造材料，有望深度参与海南“禁塑”工程建设 [19][54] - **海南橡胶**：全球最大的天然橡胶生产企业，受益于政策红利，有望参与海南“热带农业”工程建设 [21][57] 交通运输与基建 - **海航控股**：海南本土航空龙头，预计2026年海南进出港旅客量将突破8000万人次，公司跨境货运业务有望实现翻倍增长 [3][36] - **海南机场**：本土机场运营龙头，预计2026年海南机场旅客吞吐量将突破8000万人次，货运业务有望实现翻倍增长 [9][43] - **海峡股份**：海南本土航运龙头，主营琼州海峡客滚运输，预计2026年琼州海峡客流量将突破5000万人次，货运业务有望翻倍 [14][49] - **海南高速**：本土高速公路运营龙头，预计2026年海南高速公路车流量将突破2亿辆次，公司“高速+地产+文旅”模式有望实现20%以上增长 [20][56] - **海南瑞泽**：本土基建龙头企业，预计2026年海南基建投资规模将突破千亿，公司商品混凝土业务有望实现20%以上增长 [8][42] - **海南华铁**：本土轨道交通设备龙头，预计2026年海南轨道交通投资规模将突破百亿，公司业务有望实现30%以上增长 [22][58] 文旅消费与免税 - **凯撒旅业**：国内领先的文旅综合服务商，预计2026年海南接待游客量将突破1.8亿人次，公司跨境文旅业务有望实现翻倍增长 [5][38] - **海汽集团**：海南本土客运龙头，预计2026年海南公路客运量将突破3亿人次，公司“客运+免税”模式有望实现20%以上增长 [13][47] - **海南发展**：海南国资委旗下产业投资平台，预计2026年海南免税销售额将突破千亿，公司免税业务有望实现30%以上增长 [11][45] - **ST华闻**：海南本土文旅传媒企业，预计2026年海南文旅消费规模将突破千亿，公司“文旅+传媒”模式有望实现20%以上增长 [25][61] 医药健康 - **ST葫芦娃**：海南本土医药龙头，主营儿科用药，受益于“零关税”降低原材料成本，有望拓展东盟医药市场 [7][40] - **康芝药业**：本土儿童医药龙头企业，有望深度参与海南国际医疗旅游先行区建设 [16][51] - **海南海药**：海南本土医药龙头，主营抗肿瘤及心血管药物，有望拓展东盟医药市场 [18][53] - ***ST双成**：海南本土医药企业，受益于政策红利，有望实现医药业务持续扩张与摘帽目标 [15][50] 农业与食品 - **京粮控股**：本土粮油加工龙头，“零关税”政策将降低进口粮油成本，有望参与海南“菜篮子”工程建设 [17][52] - **罗牛山**：海南本土农业龙头，主营生猪养殖及食品加工，有望参与海南“菜篮子”工程建设 [23][59] - **神农种业**：海南本土种业龙头，有望深度参与海南“南繁硅谷”工程建设 [26][62] - ***ST椰岛**：海南本土保健酒龙头，有望实现保健酒业务持续扩张与摘帽目标 [28][65] 多元金融与产业 - **海德股份**：国内领先的不良资产处置服务商，预计2026年海南不良资产市场规模将突破百亿，公司跨境业务有望实现翻倍增长 [12][46] - **新大洲A**：本土多元化企业，主营摩托车制造等，“零关税”政策将降低进口设备成本，有望参与海南新能源汽车配套项目 [6][39] - **海南矿业**：海南本土矿业龙头，主营铁矿石等开采加工，有望参与海南“资源保障”工程建设 [29][66]

板块整体表现 - 2024年2月4日，旅游及景区板块整体上涨0.71%，跑输当日上证指数0.85%的涨幅，但跑赢深证成指0.21%的涨幅 [1] - 板块内个股表现分化，在列出的20只个股中，10只上涨，5只下跌，5只基本持平或微涨 [1][2] 领涨个股表现 - 凯撒旅业领涨板块，收盘价6.47元，单日涨幅达3.69%，成交额6.83亿元，成交量106.63万手 [1] - 西安旅游涨幅居次，收盘价10.53元，上涨3.54%，成交额5.06亿元 [1] - 黄山旅游上涨2.19%，收盘价13.55元，成交额2.94亿元 [1] - 曲江文旅、峨眉山Ａ、三特索道、桂林旅游、云南旅游、丽江股份、陕西旅游等个股涨幅在1.36%至2.08%之间 [1] 下跌及弱势个股表现 - 大连圣亚跌幅最大，收盘价40.14元，下跌1.62%，成交额2.38亿元 [2] - 九华旅游下跌1.37%，收盘价43.05元 [2] - 三峡旅游下跌0.76%，宋城演艺下跌0.34% [2] - 天府文旅、西域旅游、祥源文旅、众信旅游、长白山、中青旅等个股涨跌幅在-0.18%至0.50%之间，表现相对平淡 [2] 板块资金流向 - 当日旅游及景区板块整体呈现主力资金和游资净流出，散户资金净流入的格局 [2] - 板块主力资金净流出6581.67万元，游资资金净流出6631.2万元，而散户资金净流入1.32亿元 [2] 个股资金流向详情 - 凯撒旅业获得主力资金大幅净流入7391.57万元，主力净占比达10.82%，但游资和散户资金均为净流出 [3] - 陕西旅游主力资金净流入1729.98万元，主力净占比5.96% [3] - 云南旅游主力资金净流入1418.99万元，主力净占比高达18.62% [3] - 众信旅游、丽江股份、三峡旅游、九华旅游、三特索道也获得主力资金净流入，但金额相对较小 [3] - 祥源文旅和天目湖主力资金呈净流出状态，分别流出197.96万元和217.21万元 [3]

元道通信投资者索赔案进展 - 2026年1月30日，上海久诚律师事务所代理的元道通信（301139）投资者索赔案获得乌鲁木齐市中级人民法院立案，正在等待法院下一步安排，律师团队同步推进后续案件立案并继续接受委托 [1][4] - 2025年7月11日晚，元道通信公告收到证监会《立案告知书》，因公司涉嫌年报等信息披露文件财务数据存在虚假记载等违法行为，被证监会立案 [1][4] - 律师认为，在2025年7月12日之前买入元道通信股票，并在2025年7月12日后卖出或继续持有股票的投资者，已可发起索赔 [1][4] 凯撒旅业关联方资金占用及行政处罚 - 2024年9月28日，凯撒旅业（000796）公告收到海南证监局《行政处罚决定书》 [2][4] - 经查明，凯撒世嘉旅游管理顾问股份有限公司为凯撒同盛控股股东，北京贝佳途旅行社有限公司等17家企业与凯撒世嘉及凯撒同盛的关系构成关联方，总计18家公司构成凯撒同盛的关联方 [2][4] - 2020年1月至2022年12月期间，凯撒同盛通过资金拆借、应收款项被关联方代收、代关联方支付费用、委托贷款、无真实商业背景的股权投资及预付款项、保理放款等形式，与关联方发生非经营性资金占用 [2][5] - 截至2023年12月底，凯撒同盛上述资金占用情况已完成整改 [2][5] 凯撒旅业投资者索赔案情况 - 凯撒旅业虚假陈述引发的投资者索赔案已有投资者胜诉先例 [1][4] - 律师认为，在2020年1月8日到2023年9月5日之间买入凯撒旅业股票，且在2023年9月5日后卖出或继续持有股票的投资者，目前还可发起索赔 [3][5] 律师事务所背景 - 上海久诚律师事务所主任许峰律师，2008年起执业，执业范围涉及虚假陈述、内幕交易、操纵市场等证券欺诈领域索赔代理 [3][5] - 十几年来已代理近两百只股票的投资者胜诉或调解获赔，同期还在代理诉讼时效内近三百只股票的索赔案件，部分已有胜诉及调解获赔先例 [3][5]

公司担保情况 - 公司及控股子公司对外担保额度为9952.94万元，占上市公司最近一期经审计净资产的13.31% [1] - 公司及控股子公司实际对外担保余额为1952.94万元，占上市公司最近一期经审计净资产的2.61% [1]

子公司情况 - 凯撒海湾2024年3月15日成立，公司持股100%，注册资本10000万元[3] - 2024年末资产2606.44万元、负债486.84万元，营收1008.54万元、净利润119.60万元[4] - 2025年9月末资产5420.36万元、负债1119.91万元，1 - 9月营收1131.17万元、净利润180.85万元[4] 担保情况 - 公司为凯撒海湾6000万元融资借款提供连带责任担保，担保期三年[1][6] - 截至公告日公司及控股子公司担保额度9952.94万元，占净资产13.31%[8] - 截至公告日实际担保余额1952.94万元，占净资产2.61%，无违规担保[8]

会议信息 - 凯撒旅业第十一届董事会第三十次会议于2026年2月2日召开[1] - 会议通知于2026年1月27日发出[1] - 会议应到董事11人，亲自出席11人[1] 议案审议 - 会议审议通过《关于公司为全资子公司提供担保的议案》[1] - 该议案表决结果为11票同意，0票反对，0票弃权[1]