会议相关 - 董事会五届十九次会议于2024年10月30日召开，7位董事全出席[1] - 会议全票通过《2024年第三季度报告》[2] 股份与授信 - 2024年员工持股计划购股价格由4.91元/股调为4.71元/股[4] - 公司向华夏银行佛山分行申请2.5亿元1年期综合授信[5] - 全资子公司向交通银行顺德分行申请1.1亿元2年期综合授信[5]

营业收入与净利润 - 公司2024年第三季度营业收入为14.23亿元，同比增长5.93%[2] - 归属于上市公司股东的净利润为9878.77万元，同比下降32.14%[2] - 年初至报告期末营业收入为52.34亿元，同比增长18.61%[2] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润为4.54亿元，同比下降18.83%[2] - 公司2024年第三季度营业总收入为52.34亿元，同比增长18.6%[19] - 公司2024年第三季度净利润为4.54亿元，同比下降18.8%[20] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为9.91亿元，同比下降18.27%[2] - 投资活动产生的现金流量净额为-3.50亿元，同比下降114.18%，主要由于购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增加[6] - 筹资活动产生的现金流量净额为-2.33亿元，同比下降291.28%，主要由于偿还债务支付的现金增加[6] - 公司2024年第三季度经营活动产生的现金流量净额为9.91亿元，同比下降18.3%[22] - 公司2024年第三季度投资活动产生的现金流量净额为-3.50亿元，同比扩大114.2%[23] - 公司2024年第三季度筹资活动产生的现金流量净额为-2.33亿元，同比下降291.3%[23] - 公司2024年第三季度销售商品、提供劳务收到的现金为56.58亿元，同比增长21.0%[22] - 公司2024年第三季度购买商品、接受劳务支付的现金为31.50亿元，同比增长59.9%[22] - 公司2024年第三季度支付给职工及为职工支付的现金为7.74亿元，同比增长27.6%[22] - 公司2024年第三季度取得投资收益收到的现金为6907万元，同比增长1482.3%[22] 资产与负债 - 总资产为83.90亿元，同比下降0.08%[3] - 归属于上市公司股东的所有者权益为47.01亿元，同比增长3.57%[3] - 2024年9月30日货币资金期末余额为34.56亿元，期初余额为31.88亿元[16] - 2024年9月30日应收账款期末余额为5.92亿元，期初余额为8.60亿元[16] - 2024年9月30日存货期末余额为8.25亿元，期初余额为8.21亿元[16] - 2024年9月30日流动资产合计期末余额为52.09亿元，期初余额为53.16亿元[16] - 2024年9月30日长期股权投资期末余额为9630.03万元，期初余额为9656.51万元[16] - 2024年9月30日固定资产期末余额为7.88亿元，期初余额为8.18亿元[16] - 2024年9月30日在建工程期末余额为3.97亿元，期初余额为2.02亿元[16] - 归属于母公司所有者权益合计为47.01亿元，同比增长3.6%[18] - 未分配利润为28.74亿元，同比增长5.9%[18] - 使用权资产为8716.57万元，同比增长17.9%[17] - 无形资产为32.57亿元，同比下降0.8%[17] - 流动负债合计为36.37亿元，同比下降4.1%[17] - 非流动负债合计为5.18亿元，同比下降18.4%[17] 股东与持股 - 公司普通股股东总数为18,449人，前十大股东持股比例最高为广东万和集团投资发展有限公司，持股29.66%[8] - 公司控股股东广东万和集团投资发展有限公司及其关联方合计持股比例超过50%[9] - 公司回购专用证券账户持股数量为7,205,259股，持股比例为0.97%[9] - 中国建设银行股份有限公司－华泰柏瑞中证红利低波动交易型开放式指数证券投资基金期末持股数量为12,829,369股，占总股本的1.73%[10] - 公司2024年员工持股计划将以4.91元/股的价格购买不超过512万股，约占公司股本总额的0.69%，筹集资金总额不超过2,513.92万元[12] - 公司2024年员工持股计划购买价格由4.91元/股调整为4.71元/股[14] - 截至公告披露日，2024年员工持股计划尚未购买公司股票[14] 费用与成本 - 销售费用为8.14亿元，同比增长39.30%，主要由于销售增长导致市场费用及售后费用增加[6] - 营业总成本为46.49亿元，同比增长20.2%[19] - 销售费用为8.14亿元，同比增长39.3%[19] - 研发费用为2.05亿元，同比增长17.4%[19] 其他 - 公司于2024年8月5日向广东省广州市中级人民法院申请对凯隆置业进行破产清算，并于2024年8月9日收到受理裁定[11][12] - 公司2024年第三季度营业利润为5.38亿元，同比下降17.6%[20] - 公司2024年第三季度期末现金及现金等价物余额为27.12亿元，同比增长3.8%[23]

员工持股计划 - 2024年员工持股计划购股价格由4.91元/股调为4.71元/股[3] - 9月30日董监事会、10月24日股东大会审议通过员工持股计划议案[1][2] - 10月30日董监事会审议通过价格调整议案[3] 权益分派 - 2024年半年度以736,394,741股为基数，每10股派现金股利2元（含税）[4] - 10月11日完成2024年半年度权益分派实施工作[3] - 派发现金红利调整价格公式为P = P0 - V，V为0.1980620元/股[4] 调整影响 - 价格调整不影响员工持股计划实施，对财务和经营无重大影响[6] - 监事会认为价格调整符合规定，决策程序合法有效[7] - 律师认为公司实施本次调整已取得必要批准和授权，符合相关规定[8]

股东大会出席情况 - 出席股东大会共137人，代表590,443,540股，占比80.1803%[3][4] - 现场7人，代表543,252,426股，占比73.7719%[4] - 网络投票130人，代表47,191,114股，占比6.4084%[4] 议案表决情况 - 三项员工持股相关议案同意股数占出席股东有效表决权超93%[5][6][7] - 中小股东对三项议案同意股数占比约28%[5][6][7] 会议合法性 - 律师认为股东大会程序及结果合法有效[8]

股东大会信息 - 2024年第二次临时股东大会由9月30日董事会会议决定召集[5] - 10月8日发布股东大会通知，距召开超十五日[5] - 10月24日下午14:00现场会议召开，董事长主持[6] 投票情况 - 现场7人代表543,252,426股，占比73.7719%[9] - 网络130人代表47,191,114股，占比6.4084%[10] - 共137人代表590,443,540股，占比80.1803%[10] 议案表决 - 三项员工持股相关议案同意股数占比超93%[12][13][14] 法律意见书 - 北京市中伦（广州）律所10月24日出具[19] - 一式三份，签字盖章生效[17]

公司基本信息 - 2011年1月28日在深交所主板上市，证券简称“万和电气”，代码“002543”[11] - 注册资本74,360万元人民币[11] - 营业期限自2003年12月29日至无固定期限[11] 员工持股计划 - 2024年9月30日董事会审议通过员工持股计划草案[15] - 参与人不超31人，含3名监事和高管[4] - 存续期不超60个月[17] - 认购股份不超512万股，不超股本10%[17][18] - 已履行现阶段法律程序，待股东大会通过[35]

报告公司投资评级 - 维持"增持"投资评级 [6] 报告的核心观点 - 发布2024年员工持股计划,深度绑定核心高管 [5] - 员工持股考核目标彰显公司长期稳健发展信心 [6] - 预计2024-2026年公司分别可实现归母净利润6.28/6.88/7.51亿元,同比+10.5%/+9.6%/+9.1% [6] 公司财务数据总结 - 2024年营业总收入预计为70.81亿元,同比增长16% [8] - 2024年归母净利润预计为6.28亿元,同比增长10.5% [8] - 2024年每股收益预计为0.84元 [8] - 2024年毛利率预计为31.5% [8] - 2024年ROE预计为12.9% [8]

会议情况 - 万和电气五届九次监事会会议于2024年9月30日召开，应出席3人，实际出席3人[1] 议案通过情况 - 《2024年员工持股计划（草案）》及其摘要议案以2赞成0反对0弃权通过[2] - 《2024年员工持股计划管理办法》议案以2赞成0反对0弃权通过[4] 后续安排 - 两项议案需提交公司2024年第二次临时股东大会审议[2][4]

会议决议 - 董事会五届十八次会议于2024年9月30日召开，7位董事全出席[1] - 通过员工持股计划相关三项议案，需提交2024年第二次临时股东大会审议[2][3][4] - 通过提请召开2024年第二次临时股东大会的议案，定于10月24日下午14:00召开[7] 授信申请 - 公司向中信银行佛山分行申请8亿元综合授信，有效期2年[6] - 合肥万和电气申请1亿元，广东万和热能申请9600万元，有效期1年[6]

员工持股计划资金与股份 - 员工持股计划筹集资金总额不超2513.92万元，合计份额不超2513.92万份[6] - 截至草案披露日，公司回购专用证券账户持股7205259股，占总股本0.97%[6] - 员工持股计划受让回购股份价格为4.91元/股[7] - 员工持股计划涉及标的股票512万股，占公告日总股本0.69%[7] 员工持股计划实施与管理 - 员工持股计划经出席股东大会股东所持表决权二分之一以上通过可实施[4] - 持有人会议审议融资事项需出席持有人所持1/2以上份额同意[7] - 员工持股计划拟自行或委托专业机构管理，最高管理机构为持有人会议[8] - 首次持有人会议由董事会秘书召集主持，后续由管理委员会召集[10] - 召开持有人会议，管理委员会提前3日通知全体持有人[10] 员工持股计划人员与表决 - 员工持股计划持有人应符合公司监事、高级管理人员等标准之一[5] - 议案需出席持有人所持超50%份额同意表决通过，约定2/3以上份额同意除外[12] - 单独或合计持有3%以上份额持有人可会前3日提交临时提案[12] - 单独或合计持有10%以上份额持有人可提议召开持有人会议[12] 员工持股计划管理委员会 - 管理委员会由3名委员组成，设主任1人，任期与计划存续期一致[13] - 管理委员会会议过半数委员出席方可举行，决议全体委员过半数通过[15] 员工持股计划时间安排 - 员工持股计划存续期60个月，自最后一笔标的股票过户起算[18] - 股东大会通过后6个月内完成标的股票购买及过户转让[18] - 存续期届满前，经出席持有人2/3以上份额同意并董事会审议可延长[18] - 员工持股计划锁定期分三批解锁，12、24、36个月，解锁比例40%、30%、30%[18][20] - 锁定期满后、存续期内，管理委员会有权安排股票过户或分配出售所得[19] - 员工持股计划存续期满不延期或提前终止，45个工作日内完成清算[22] 业绩考核目标 - 2024年营收不低于67.14亿元，扣非净利润不低于6.36亿元[23] - 2025年营收不低于73.86亿元，扣非净利润不低于6.67亿元[23] - 2026年营收不低于81.24亿元，扣非净利润不低于7.01亿元[23] 个人绩效考核与解锁 - 个人绩效考核优秀、良好、合格、不合格对应解锁比例100%、80%、60%、0%[25] 员工持股计划其他规定 - 受让员工单个员工所持份额对应标的股票总数累计不超公司股本总额1%[26] - 员工持股计划存续期内放弃出席权、提案权、表决权，保留其他股东权利[27] - 锁定期内公司资本公积转增股本等新取得股份一并锁定[28] - 持有人自愿离职等情况，未参与考核分配份额由管理委员会处理[29] - 员工持股计划不得在公司年报等公告前特定日期买卖股票[21] - 员工持股计划变更须经出席持有人2/3以上份额同意并董事会审议通过[33] - 员工持股计划存续期满未展期自行终止；锁定期满且资产全部变现可提前终止，但持股期限不低于12个月；其他终止情形须经出席持有人2/3以上份额同意并董事会审议通过[33] - 公司有权监督员工持股计划运作、处置持有人权益等；有信息披露、开立账户等义务[34] - 持有人有权参加持有人会议、按份额享有资产权益等；有遵守规定、缴纳认购资金等义务[35] - 公司董事会与股东大会审议通过不意味着持有人享有继续服务权利，劳动关系按劳动合同执行[37] - 员工持股计划财务、会计处理及税收按相关制度规定执行[39] - 管理办法未尽事宜由董事会、管理委员会和持有人协商解决[39] - 管理办法经公司股东大会审议通过后方可实施[39] - 员工持股计划解释权属于公司董事会[39] - 员工因达到退休年龄退休、因执行职务丧失劳动能力离职、因执行职务身故，持股计划份额可不作变更且不再进行个人层面绩效考核[30]