装配式建筑发展前景 - 2016年国务院要求以京津冀、长三角、珠三角城市群和常住人口超300万的其他城市为重点，提高装配式建筑占新建建筑面积的比例，推动其蓬勃发展；河北雄安新区设立带来历史发展机遇 [1][2] - 装配式建筑节能环保、污染少、效率高、工程质量可靠、信息化和工业化融合度高、催生新产业、化解产能，发展前景可期 [2] 公司发展举措 - 适应市场需求，参与钢结构行业标准制定和实施，推进技术研发和积累，提高生产、建造方式现代化水平 [2] - 响应国家政策要求，强化工程全程监管，确保工程质量安全 [2] - 采用“外部引进，内部培养”方式加大人才培养力度，加强人才梯队建设 [2] - 与知名高校深度合作，研发新产品、新技术，发挥自身优势占领有效市场 [2] 上半年营业收入增长原因 - 紧跟“一带一路”政策，推进“战略性客户 + 大客户”营销战略，联系战略合作企业，深挖市场潜力 [2] - 完善销售布局，利用综合资质优势，制定新型销售政策，整合资源，优化团队组合，精炼销售人员队伍 [2] - 利用建筑施工总承包特级资质，发挥资质全、等级高的优势，产生示范、联动效应，提升新签订单和营业收入 [2] 开拓装配式建筑市场优势 - 拥有优秀管理团队，形成有效管理和创新机制，以市场为导向创新业务和运营模式 [3] - 拥有房屋建筑施工总承包特级资质，资质全、等级高，可承接更多大型装配式建设工程 [3] - 智能机电一体化钢结构生产线项目基本建成投产，采用国际一流设备和工艺，利于打造产业精品 [3] - 拥有国家级企业技术中心，是高新技术和创新型企业，取得近180项技术成果和专利，加强产学研合作，提供技术储备和人才梯队 [3] 新签订单情况 - 2017年4 - 6月累计新签销售合同额107,022.49万元（含1 - 3月已中标合同额38,203.18万元），较上年同期增长29.18% [3] - 2017年1 - 6月累计新签销售合同额168,864.39万元，较上年同期增长65.57% [3] - 截至2017年6月末，已中标尚未签订销售合同的金额合计141,762.10万元 [3] 富煌君达高科情况 - 位于合肥市高新区，是国家高新技术企业，主营高速摄像机等研发、销售及技术服务 [3] - 自主研发能力强，产品型号多样，性能指标国际先进，具有多项优势，被广泛应用 [3] - 未来将加大科研力度，完善市场渠道，深化细分领域应用，保持收入和盈利稳定增长 [4]

业务布局 - 市场覆盖全国，分为东西南北中五大区域，设有分公司或办事处 [1] - 装配式建筑业务以安徽为中心辐射周边，已承接抱龙安置区、九里安置区、映月湾等项目，签订技术合同受让方位于河南南阳 [1] - 加工业务遍布全国，承接各类大型工程上千项，国外市场涉及印尼、缅甸、越南等“一带一路”沿线国家 [2] 产能情况 - 拥有先进设备和强劲队伍，在钢结构设计、制作和安装领域经验丰富，有领先制作水平和成熟核心技术 [2] - 产业供应模式“以内为主、以外为辅、内外结合”，现有产能可保障订单要求，坚持规模发展和效益提升 [2] 疫情影响与复工 - 疫情对一季度生产经营有一定影响，但地处疫情较轻地区且员工以本地为主，复工复产早，已全面复工 [2] - 通过人员调配等方式推进装配式 EPC 总承包项目，为实现年度目标努力 [2] 员工情况 - 有完善人力资源管理体系，整体员工流动性较小 [2] - 领导层多有理工科院校背景，受教育水平高且从事建筑行业多年，2019 年对管理团队作出适当调整 [2] - 基层员工以本地及周边居民为主，让有技术、有担当的工人参与管理团队促进共同发展 [2] 订单情况 - 2020 年一季度新签合同订单金额约 204,366.49 万元，较上年同期增长 342.95%，约占 2019 年全年新签合同订单总额的 45.78%，订单充足运营平稳 [3] - 将消化既有订单，开拓有效市场，推进新合同订单签订 [3] 装配式建筑 - 特点为节能环保、污染少、施工周期短、工程质量可靠、信息化和工业化融合度高、催生新产业、化解产能 [3] - 2019 年完善装配式集成技术体系，加大研发投入，签订 1 项技术转让合同 [3] - 2020 年将进一步推广，探究数字技术、智能建造技术应用，促进建筑业转型升级 [3]

2017年业务增长情况 - 2017年1 - 12月累计新签销售合同额约50.27亿元，较上年同期增长46.14% [3] 业务增长原因 - 紧跟“一带一路”政策，推进“战略性客户 + 大客户”营销战略，联系合作企业深挖市场潜力 [3] - 完善销售布局，利用综合资质优势，制定新型销售政策，整合资源，优化团队，精炼销售人员队伍 [3] - 利用建筑施工总承包特级资质优势，承接装配式建筑项目，保障新签业务订单提升 [3] 开拓产业市场优势 - 拥有国家级企业技术中心，是国家装配式建筑产业基地等，取得多项技术成果和专利 [3] - 管理团队优秀稳定，年龄结构优化，管理阶层搭配合理，创新业务管理和运营模式 [3] - 拥有房屋建筑施工总承包特级资质，承接装配式建筑项目，提升EPC项目业务占比，积累实践经验 [3] - 发展“产学研”结合优势，与高校构建科研平台，提供技术和人才保障 [3] 产能利用状况 - 产能利用率良好，业务订单增长快，协调分工实现产能合理充分利用 [4] - 定增募投项目建设的钢结构智能机电一体化项目已投入使用，新增产能逐步释放 [4] 2018年及未来展望 - 做大做强主业，推行业务合理布局，实行多重量化考核，进行产业精准管理 [4] - 利用富煌设计深化能力，提升富煌木业、门窗服务水平，提升分子公司独立开展业务能力 [4] - 依托黄麓科创特色小镇和巢湖半岛科技长廊资源，发挥富煌君达高科优势，打造新视觉产业 [4] - 加大科研力度，保持富煌君达在高速摄像机领域核心技术优势，完善市场渠道，深化细分领域应用 [4] - 让富煌君达成为新业绩增长点，推动营收、市值提升，做有责任担当的行业引领者 [4]

战略定位与发展规划 - 公司战略定位为以装配式建筑政策为导向，重点发展装配式高层钢结构住宅集成技术 [1] - 公司承接的工程项目中装配式建筑比例逐步增加，未来将继续完善富煌装配式建筑技术体系建设 [1] - 公司业务将形成装配式建筑业与基础加工业务的双向驱动 [2] - 公司承接了江苏德龙镍业有限公司-印度尼西亚 Morowali 巨盾镍业项目钢结构制作工程项目（一期），订单量约 20.5 万吨 [2] 市场前景与政策支持 - 钢结构建筑正逐步成为未来新建建筑的重要发展方向，装配式建筑行业未来发展前景十分广阔 [2] - 政府出台的政策为装配式建筑持续发展提供支持，民生工程订单逐步增多 [2] - 安徽省对装配式建筑发展的指导意见明确，到2020年末，装配式建筑占到新建建筑面积的15% [3] - 公司业务市场覆盖全国，产品行销国内各类区域，辐射海外，涉及东亚、东南亚、非洲、阿拉伯等地区 [3] 业务优势与资质 - 公司是行业内拥有高等级、资质全的少数优势企业之一，拥有房屋建筑施工总承包特级资质、钢结构制造特级资质等 [4] - 公司形成了以重型建筑钢结构、重型特种钢结构为主导，装配式建筑产业化、美学整木定制及高档门窗产品系列化发展的特色经营格局 [4] - 公司以"装配式钢结构建筑技术集成与智能建造"为核心，建立健全EPC项目总承包管理机制，采用BIM协同设计与信息化精确管理方式 [5] 疫情影响与应对措施 - 疫情对公司一季度的生产经营、物流运输造成一定影响，导致一季度营收等经营指标较同期相比有所降低 [5] - 一季度公司新签合同订单计新签销售合同金额约人民币 204,366.49 万元，约占公司 2019 年全年新签合同订单总额的 45.78% [5] - 公司通过优化施工组织、增加人员等方式抢工期、抓进度，有效提升产能利用率，逐步消除疫情带来的影响 [5] 资金与成本管理 - 动力和资金是限制建筑行业业务快速扩张的两个重要因素 [2] - 公司加强项目管理及合同履约，加大应收账款的催收力度，拓宽融资渠道，丰富融资手段，合理利用各成本资金，改善现金流结构 [2] 合作与竞争 - 公司承接的装配式建筑以政府重点民生工程为主，主要为安置房、学校等 [2] - 公司与同行业企业的接触、沟通从未间断，对于合作共赢持开放性的态度 [4] - 公司签订了1项装配式建筑技术转让合同，为装配式建筑技术积累发展和业务模式多样化迈出了坚实的一步 [3]

行业情况 - 全国用钢需求量大、钢结构建筑受政策扶持，行业整体处于初期阶段，企业多但形成规模的少 [1] - 轻钢门槛低、技术难度小，重钢和特种钢门槛高、技术难度大，对设备、管理、技术要求高 [1] 公司业务模式 - 承接项目以重钢为主，以装配式建筑为效益增长点，发挥房建总承包特级资质优势，采用BIM协同设计与信息化精确管理方式，完善装配式钢结构兼EPC总承包技术体系 [2] - 产业模式“以内为主、以外为辅、内外结合”，现有产能可保障按质按量完成订单 [2] 管理团队调整 - 为提升管理队伍年轻化水平，实现传承有序，适应市场和战略变化，公司对管理团队作出调整 [2] - 领导班子平均年龄在同行业上市公司中最年轻，多为理工科院校背景，受教育水平高，实操经验丰富，熟悉公司情况，推动公司延续发展 [2] - 2020年管理团队贯彻既有战略，带领公司以装配式建筑政策为导向，完善装配式建筑技术体系，扩大应用领域 [2][3] 业绩情况 - 一季度受疫情影响，总包项目工地无法施工，经营业绩同比下滑幅度大，半年报经营业绩同比下降 [3] - 复工复产消除疫情影响，二季度末经营指标与上年同期基本持平，公司有信心下半年实现年初经营目标 [3] 装配式建筑 - 优点为节能环保、污染少、效率高、工程质量可靠、信息化和工业化融合度高、催生新产业、化解产能，发展前景可期 [3] - 公司完善第三代装配式集成技术体系并实践运用，推动开发更新迭代，签订1项技术转让合同 [3] - 2020年推广装配式建筑，探究数字和智能建造技术应用，促进行业转型升级 [3] 核心竞争力 - 资质优质，是民营钢结构企业中少有的有房建施工总承包特级资质的上市公司，利于承接重点大型工程 [3] - 一体化经营优势，产业配套齐全，形成完整装配式建筑产业链体系 [4] - 装配式建筑施工经验丰富，承接项目工程量及合同总量居行业前列 [4] - 技术创新优势，利用产业基地平台，与高校建立合作，优化自有装配式建筑集成技术体系 [4] - 管理优势，树立“以德国制造为标杆”理念，弘扬“工匠”精神，向绿色、环保、智能制造企业转型 [4]

业务结构 - 2017年上半年轻钢订单结算收入多，轻钢主要用于厂房，重钢主要用于机场等大型建筑和住宅及高层建筑，轻钢占比快速提升与前期承接订单结转收入相关，但重钢占比大的趋势不变，因其利润率高且是业务重点 [1] - 重钢、轻钢难有明确分类标准，整体趋势是以重钢为主，轻钢体现不了公司技术优势 [3] 项目情况 - 2017年6月9日披露阜阳市颍泉区抱龙安置点棚户区改造项目中标信息，合同未签订完成，是首例装配式住宅合同 [3] - 今年新签订单结转期一般在6 - 12个月，超2年的项目很少，阜阳抱龙安置点项目未算入今年上半年新签合同，今年上半年新签合同理论上对明年上半年收入贡献大，今年订单以华东地区为主，前两年在西北地区有宁夏项目，未来业务区域随国家政策发展 [3] 费用情况 - 上半年费用率提升快，财务费用增加因宁夏项目产生资金成本，门窗和木业处于投入期使销售费用增加大，售后维修费用增加与上半年合同额增加质保金增加有关 [3] 战略发展 - 公司拥有建筑施工总承包特级资质，未来以总承包为主要发展方向，利率更高，有一定人员储备 [3] 其他业务 - 公司设计院有智能停车库项目技术储备，做过安徽省立医院停车库项目，侧重于工程设计，停车系统设计等非钢结构业务靠分包，只做项目施工，不参与停车场运营 [3] 人员情况 - 公司和国内知名高校合作构建产学研平台，人员队伍稳定，流动性不大，正通过“内培外引”模式壮大设计、科研人才队伍 [3][4]

公司业绩与产能 - 2020年一季度疫情影响生产经营，二季度末经营指标与上年同期基本持平，公司有信心下半年实现年初经营目标 [1] - 公司生产经营稳步推进，产能利用充分，产业模式“以内为主、以外为辅、内外结合”，会根据市场调整措施提高产能利用率 [2] 装配式建筑业务 - 已承接装配式建筑总体建筑面积超百万平方米，应用领域以政府重点民生工程占比较高，如安置房、学校等 [2] - 未来将紧跟产业政策，发挥房建总承包特级资质优势，开拓重点市场，提升市场开拓力度 [2] 订单与应收账款 - 钢结构装配式建筑行业未来前景广阔，政策支持推动发展，民生工程订单增多，市场态势趋好 [2] - 成立应收账款回收小组，落实责任到个人，加强应收账款回收力度 [3] 竞争优势 - 资质优质，是民营钢结构企业少有的拥有房建施工总承包特级资质的上市公司 [3] - 一体化经营，形成完整装配式建筑产业链体系 [3] - 装配式建筑施工经验丰富，承接项目单体工程量及合同总量居行业前列 [3] - 技术创新，利用平台与高校合作优化自有装配式建筑集成技术体系 [3] - 管理优势，树立管理理念，向绿色、环保、智能制造企业战略转型 [3] 业务市场分布 - 市场覆盖全国，分东西南北中五大区域，设有分支机构 [3] - 装配式建筑业务以安徽为中心辐射周边，承接国外工程涉及“一带一路”沿线国家 [3][4]

公司核心优势 - 资质优质，是民营钢结构企业少有的拥有房建施工总承包特级资质的上市公司，利于承接重点大型工程 [3] - 一体化经营优势，产业配套齐全，形成较为完整的装配式建筑产业链体系 [3] - 装配式建筑施工经验丰富，承接项目的单体工程量及合同总量居行业前列 [3] - 技术创新优势，利用平台发挥作用，与高校建立合作，优化自有装配式建筑集成技术体系 [3] - 管理优势不断优化，树立管理理念，弘扬“工匠”精神，向绿色、环保、智能制造企业战略转型 [3] 行业格局与政策导向 - 各级政府提倡、鼓励使用钢结构建筑，超20个省级地方出台相关规范性、指导文件 [3] - 装配式建筑优点明显，发展前景可期 [3][4] 产能情况 - 现有产能可满足业务订单生产需求 [4] - 推动技术升级，发挥“以内为主、以外为辅、内外结合”特点，提高产能利用率 [4] 订单情况 - 一季度受疫情影响，二季度末各项经营指标与上年同期基本持平 [4] - 当前在手订单量总体良好，有信心完成2020年经营目标 [4] 管理团队调整影响 - 调整是为提升管理队伍年轻化水平，适应市场和公司战略变化 [4] - 领导班子年轻、学历高、经验丰富，推动公司文化、制度等延续发展 [5] - 2020年持续贯彻既有发展战略，带领公司完善装配式建筑技术体系，扩大应用领域 [5]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为电话访谈 [1] - 参与单位有兴业证券、中银基金等 [1] - 时间为2020年10月28日上午9:00 - 10:00 [1] - 地点为网络 [1] - 上市公司接待人员为财务总监杨风华、证券事务代表冯加广 [1] 业绩增长原因 - 2020年一季度受疫情影响部分总承包项目工地无法施工，复工复产后通过努力消除影响，二季度末经营指标与上年同期基本持平，三季度紧抓施工进度、推进降本增效、履行新签合同订单任务，实现营收和归属净利润提升 [1][3] 业务订单情况 - 装配式建筑业务是拓展重要方向，2020年一季度承接钢结构生产加工类订单，疫情控制后完善工程队伍管理机制，加快装配式总承包项目进度、提升完工交付力度，强化业务承接能力，在手订单量总体良好，有信心实现年初经营目标 [3] 政策影响分析 - 钢结构装配式建筑行业前景广阔，政策支持多，民生工程订单增多，市场趋好 [3] - 公司资质齐全、项目经验丰富，推进部分总承包完工交付可释放业务承接能力 [3] - 公司承接装配式建筑类型多样，单一项目类型政策变化对业务开拓影响不大 [3] 市场拓展能力 - 设有东南西北中五个销售大区，有完整营销体系，业务市场遍布全国，产品行销国内外 [4] 技术合作模式 - 已在河南省落实相关合作模式，正在海南、江西等地开拓后续资源，积极探索新型合作模式，对业务承接和整体发展有推动作用 [4] 业绩预期与措施 - 从在手订单和前三季度经营情况看，有信心推动业绩提升 [4] - 管理团队完成新老交替，年轻化水平提升，架构老中青结合，平均年龄在同行业上市公司中最年轻，受教育水平高、实操经验丰富，熟悉公司情况，推动公司延续和发展 [4] - 管理团队贯彻发展战略，以装配式建筑政策为导向、市场需求为出发点、装配式住宅集成技术为手段，完善富煌装配式建筑技术体系建设，扩大装配式兼EPC总承包技术体系应用领域，促进产业发展 [4]

公司总体情况 - 去年受疫情冲击，公司积极布局，实现营收和净利润增长 [1] - 2021 年聚焦制造和建筑，参与“乡村振兴”，拓展合作模式，加快数字化转型，通过技术创新开辟新利润增长点 [1] 公司战略 聚焦制造和建筑 - 钢结构智能制造是传统主业和“十四五”重点发展业务 [1] - 装配式产业化（EPC 总承包）依托研究中心与设计院进入各省市市场 [2] - 装配式部品部件加工板块依托自有加工厂和搅拌泵站拓展周边业务 [2] - 发展门窗、木业产品完善装配式建筑产业链 [2] 参与“乡村振兴” - 强化钢结构住宅领域品牌效应，推动农村住宅建设试点项目落地 [2] - 发挥装配式建筑性能，提升乡村风貌，促进乡村高质量发展 [2] 拓展新型合作模式 - 通过“西峡模式”和“德安模式”试点运营，与上下游企业和地方政府形成命运共同体 [2][3] - 打造装配式建筑生产基地，降低成本，提升产能和业务承接能力 [2][3] 加快企业数字化转型 - 选拔培养和引进专业管理人才，对标一流企业提高管理水平 [2] - 通过持续改善、数字赋能和管理创新挖潜力、增效益 [2] - 加强内控制度建设，完善风险防范机制 [2] 技术创新 - 推动建立钢结构装配式住宅建设体系，加大研发投入 [2] - 引进科研人才，依托院校和科研院所提升技术体系 [2] - 谋求发展大基建领域第二主业，与现有产业链优势互补 [2] 问答部分 钢价成本上升影响 - 钢价上升因进口铁矿石价格上涨和“两碳”政策影响上游企业 [3] - 装配式建筑是“两碳”政策下重点推广产业，价格波动对公司影响不大 [3] - 公司采取签订调价机制合同、关注价格波动、预付款锁定价格等措施降低影响 [3] 河南和江西布局影响 - 通过“西峡模式”和“德安模式”试点运营，与各方形成命运共同体 [3] - 降低投资成本，提升钢结构加工制造产能和业务承接能力 [3] - 异地设厂缩短运输半径，降低运输成本，支撑未来业绩提升 [3] 光伏行业合作 - 公司积极关注和尝试光伏行业，以公告信息为准 [4] 碳达峰碳中和看法 - 建筑全过程碳排放占全国 36%，钢结构装配式建筑在“两碳”目标达成中作用重要 [4] - 国外装配式建筑达成率 80%左右，我国刚起步，行业将随“两碳”政策落地迈入快车道 [4]