业绩数据 - 2024年归属于母公司所有者的净利润为9623.64万元，扣非后为9164.72万元[3] - 假设2025年度归属于母公司股东的净利润为12705.44万元，扣非后为12234.31万元[3] - 2024年末总股本为12802.6545万股[5] - 2025年末总股本为18013.6352万股[5] 未来展望假设 - 假设2026年归属于母公司所有者的净利润和扣非后净利润年度增长率有0%、10%、20%三种情况[3] - 假设本次发行于2026年5月末完成发行，截至2026年11月30日全部转股和截至2026年12月31日全部未转股[3] - 假设情形（1）下2026年末全部未转股时总股本为18013.6352万股，全部转股时为19136.9151万股[5] - 假设情形（1）下2026年归属于母公司所有者的净利润和扣非后净利润与2025年度持平，分别为12705.44万元和12234.31万元[5] - 假设情形（2）2026年度归属于母公司所有者净利润较上一年度增长10%，净利润为13975.98万元[6] - 假设情形（2）2026年度扣除非经常性损益后归属于母公司所有者净利润较上一年度增长10%，净利润为13457.74万元[6] - 假设情形（3）2026年度归属于母公司所有者净利润较上一年度增长20%，净利润为15246.53万元[6] - 假设情形（3）2026年度扣除非经常性损益后归属于母公司所有者净利润较上一年度增长20%，净利润为14681.17万元[6] 可转债相关 - 本次发行可转债募集资金总额不超过40000万元[3] - 假设可转债转股价格为35.61元/股[3] - 本次发行可转换公司债券募集资金用于高端有机硅新材料项目和补充流动资金[11] - 本次发行可转换公司债券存在即期回报被摊薄的风险[8] - 本次发行可转换公司债券募集资金投资项目有利于提高公司核心竞争力等[10] - 本次募集资金投资项目与公司现有业务紧密联系，符合主营业务发展规划[12] 研发与业务 - 截至2025年9月末，公司拥有81项专利，其中发明专利63项，实用新型专利18项[15] - 公司产品销量持续增长，客户群体不断扩大，海外业务发展势头良好，客户遍布六大洲主要国家和地区[19] 新策略 - 公司制定《募集资金使用管理办法》，发行募集资金到位后将与保荐机构、开户行签署三方监管协议[20] - 募投项目符合国家产业政策及公司未来整体战略发展方向，董事会将确保资金按既定用途投入[21] - 公司制定和完善公司章程中有关利润分配的相关条款，明确具体条件、比例等[23] - 公司已建立健全管理结构，未来将不断完善公司法人治理结构，加强内部控制[24] - 全体董事、高级管理人员承诺不向其他单位或个人输送利益，约束职务消费行为[25][26] - 全体董事、高级管理人员承诺不动用公司资产从事无关投资、消费活动[27] - 全体董事、高级管理人员承诺薪酬制度、股权激励计划行权条件与填补回报措施执行情况挂钩[28] - 控股股东及实际控制人承诺不越权干预公司经营管理活动，不侵占公司利益[29] - 控股股东及实际控制人承诺切实履行填补回报措施，若违反愿承担补偿责任[29] - 公司通过内部人员和引进外部人才确保募投项目顺利实施[13]

公司决策 - 2025年12月29日召开第四届董事会第十次会议[2] - 会议审议通过发行可转换公司债券预案（修订稿）等议案[2] 信息披露 - 《润禾材料向不特定对象发行可转换公司债券预案（修订稿）》及相关文件于2025年12月30日在巨潮资讯网披露[2] 后续流程 - 发行可转换公司债券需经股东会、深交所、中国证监会同意[2]

可转债发行 - 拟发行可转债总额不超过40,000万元，每张面值100元，期限六年[14][15][16] - 采用每年付息一次，到期归还本金和最后一年利息[18] - 转股期自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至到期日止[23] - 初始转股价格不低于特定均价，股份变化时调整[24][25] - 向原股东优先配售，具体比例发行时确定[40] - 募集资金用于高端有机硅新材料项目34,000万元和补充流动资金6,000万元[49] 财务数据 - 2025年9月30日资产总计1,752,121,813.17元，较2024年末增长约0.8%[62] - 2025年1 - 9月营业收入1,028,988,598.13元，2024年为1,327,656,385.19元[64] - 2025年1 - 9月净利润95,290,771.56元，2024年为96,236,409.59元[65] - 2025年9月30日投资性房地产为1,556,936.31元，2024年末为315,637.75元[62] - 2025年9月30日固定资产为540,342,017.79元，2024年末为422,500,089.85元[62] - 2025年9月30日流动负债合计437,480,317.11元，2024年末为489,438,665.47元[62] - 2025年9月30日非流动负债合计17,132,851.04元，2024年末为270,578,518.57元[63] - 2025年1 - 9月基本每股收益为0.62，2024年为0.75[66] 子公司情况 - 截至报告期末，合并财务报表范围内子公司共7家[70] - 2025年4月25日新设全资子公司润禾材料（珠海）有限公司[71] - 2025年5月27日注销全资子公司宁波同和新材料有限公司[71] 其他信息 - 公司采取现金、股票或结合方式分配股利，优先现金分红[90] - 无重大投资等时，每年现金分红不低于当年可分配利润的20%[92] - 制订《未来三年（2026 - 2028年）股东分红回报规划》[98] - 自可转债方案通过起，未来十二个月确定是否实施其他再融资计划[100]

业绩总结 - 2024年度公司实现营业收入132765.64万元，较上年度增长16.96%[21] 募集资金 - 发行可转债募资不超40000万元，34000万元用于高端项目，6000万元补充流动资金[4] 项目情况 - 高端有机硅新材料项目投资36228.93万元，建设期36个月，由珠海公司实施[11] - 项目可新增产品产能，缓解产能瓶颈，提升自动化水平[13][12] 市场趋势 - 2023年全球有机硅市场规模约199亿美元，2029年预计达315亿美元，年复合增长率约7.96%[6] 项目意义 - 募投项目可提升竞争力，整合资源，降低成本和风险[8][14] - 补充流动资金可缓解压力，提高抗风险和盈利能力[20]

募集资金情况 - 公司发行可转换公司债券面值总额29,235.00万元，实际募集资金净额28,652.58万元[11] - 初始存放金额与实际募集资金净额差异1,372,167.43元，系未支付发行费用[18] - 截至2025年11月30日，累计投入募投资金项目22,764.27万元，专户余额845.75万元[12] - 募集资金利息及理财收益扣除手续费净额987.32万元，节余资金补充流动资金6,029.88万元[14] 项目投资情况 - 有机硅新材料项目（一期）35kt/a投入13,518.64万元，8kt/a有机硅胶黏剂及配套项目投入3,593.05万元，补充流动资金投入5,652.58万元[14] - 35kt/a项目募集后承诺投资19,500.00万元，实际投资13,518.64万元，差额5,981.36万元，2025年9月30日结项[1][39] - 8kt/a项目募集后承诺投资3,500.00万元，实际投资3,593.05万元，差额 - 93.05万元，2025年6月30日结项[1][39] - 补充流动资金承诺投资与实际投资均为5,652.58万元，无差异[1][39] 资金使用进度与管理 - 2022 - 2025年1 - 11月各年度累计使用募集资金分别为10,506.26万元、2,795.91万元、5,831.82万元、3,630.28万元[39] - 2022年公司完成置换自筹资金预先投入募投项目金额4,265.13万元[23] - 2025年多次审议通过闲置募集资金现金管理议案，额度分别不超1.30亿元、0.8亿元[27] - 2025年同意将35kt/a项目节余资金6,027.11万元永久补充流动资金，预留852万元支付尾款[28] - 2025年11月21日，8kt/a项目募集资金专户注销，节余2.77万元转入自有资金账户[29] 项目效益情况 - 35kt/a项目截止2025年11月30日累计产能利用率54.38%，2025年1 - 11月实际效益55.97万元，投产第1年承诺效益4159.40万元[42] - 8kt/a项目截止2025年11月30日累计产能利用率18.29%，2025年1 - 11月实际效益139.34万元，投产第1年承诺效益476.46万元[42] - 35kt/a项目建成达产后年税后利润预计5975.83万元，8kt/a项目预计838.18万元[42]

公司基本信息 - 公司于2017年11月27日在深交所上市，首次发行2440万股[9] - 公司注册资本18013.6352万元，已发行股份180136352股[9][19] 股权结构 - 公司设立时股份68000000股，浙江润禾控股认购40455100股，占比59.4928%[15][16] - 叶剑平认购11217620股，占比16.4965%[15] 股东权益与责任 - 持有5%以上股份的股东等6个月内买卖股票收益归公司[26] - 股东有权要求董事会收回收益，否则可起诉[26] 股东会相关 - 年度股东会每年1次，应在上一会计年度结束后6个月内举行[47] - 六种情形需2个月内召开临时股东会[47] 董事会相关 - 董事会由7名董事组成，含3名独立董事和1名职工代表董事[94] - 董事会每年至少召开两次会议，提前10日书面通知[116] 独立董事相关 - 独立董事应具备五年以上法律、会计或经济等工作经验[112] - 审计委员会成员3名，2名独立董事，会计专业人士任召集人[120] 利润分配 - 公司分配当年税后利润时，提取10%列入法定公积金[144] - 公司每年现金分配利润不低于当年可分配利润的20%[146] 财务报告披露 - 公司在会计年度结束4个月内披露年报，6个月内披露半年报等[144] 会计师事务所 - 公司聘用会计师事务所聘期1年，可续聘，由股东会决定[155] 公司变更 - 公司合并支付价款不超净资产10%，可不经股东会决议[165] - 公司分立应10日内通知债权人，30日公告[166]

证券代码：300727 证券简称：润禾材料 公告编号：2025-152 宁波润禾高新材料科技股份有限公司 关于控股股东、实际控制人及其一致行动人 股份减持计划期限届满的公告 3、因限制性股票归属事宜导致本次股份减持计划预披露日后公司总股本发生变动，减持比例以公司当前 总股本 180,136,352 股为基数计算。 宁波润禾高新材料科技股份有限公司（以下简称"润禾材料"、"公司"）于 2025 年 9 月 8 日在巨潮资讯网披露了《润禾材料关于控股股东、实际控制人及其 一致行动人减持股份预披露公告》（公告编号：2025-113）。公司控股股东、实际 控制人及其一致行动人浙江润禾控股有限公司、叶剑平、俞彩娟、麻金翠、宁海 协润投资合伙企业（有限合伙）、宁海咏春投资合伙企业（有限合伙）合计持有 公司股份 101,355,308 股，占公司当时总股本的 56.35%，计划自减持预披露公告 发布之日起十五个交易日后的三个月内以集中竞价或大宗交易方式合计减持公 司股份不超过 5,396,020 股，占公司当时总股本的 3.00%（以下简称"股份减持 计划"）。若在减持计划实施期间公司发生送红股、转增股本、增发新股或配股等 ...

行业展会概况 - 2025中国国际涂料展于11月25日至27日在上海召开，是全球规模最大、影响力最强的涂料行业盛会之一 [1] - 本届展会规模创历届之最，展出面积突破105,100平方米，吸引了来自30个国家和地区的逾1,465家参展商 [1] - 该展会是推动全球涂料产业协同创新、高效合作的重要平台 [1] 公司参展情况与产品 - 润禾材料作为精细化工领域的领先企业，携技术成果与创新产品亮相展会，旨在探寻深度合作机遇并拓展市场空间 [1] - 参展产品覆盖涂料助剂、树脂改性及相关硅原料领域，具体包括有机硅流平剂、有机硅消泡剂、树脂改性剂、七甲基三硅氧烷、四甲基环四硅氧烷、含氢硅油等 [1] - 公司产品可满足行业在流平、消泡、树脂性能优化等多方面的需求 [1] - 展会期间，公司销售团队积极与客户展开深度交流与商务洽谈，为未来合作奠定基础 [1] 公司业务与技术实力 - 公司专注于有机硅深加工产品的研发、生产、销售和应用服务，拥有二十余年的发展经验 [2] - 公司已构建了电子/新能源、个护/医疗/医美等应用领域的产品矩阵 [2] - 在电子/新能源领域，产品包括电子级乙烯基硅油、浸没式冷却液、光学树脂、三防漆、电力绝缘硅橡胶等 [2] - 在个护/医疗/医美领域，产品包括有机硅弹性体、个护改性硅油、挥发性硅油、成膜剂等 [2] - 公司建立了以市场需求为导向、以技术创新为依托、以应用服务为保证的发展模式 [2] 公司竞争优势与市场地位 - 公司产品具有创新型、高附加值、高性能化、功能化、复合化、绿色化、进口替代性强的差异化竞争优势 [2] - 公司的特种硅油等部分产品的产能规模在市场上具有领先地位 [2] - 公司通过科学利用产能规模与成本管控的协同效应，有效提升了产品品质与附加值 [2] - 公司商标先后被认定为“宁波名牌产品”、“浙江省著名商标”、“中国驰名商标”，在有机硅细分领域享有卓越声誉 [2] 公司未来战略 - 公司将继续以技术创新为引擎，深耕行业细分赛道，不断完善产品体系与服务能力 [3] - 公司将与行业伙伴携手共进，为推动涂料行业高质量发展贡献力量 [3] - 参展是公司洞察行业趋势、链接优质资源的重要举措 [3]

公司治理结构变动 - 润禾材料董事会发生人事变动，非独立董事刘丁平于2025年12月12日提交书面辞职报告，辞去第四届董事会非独立董事职务 [2] - 刘丁平原定董事任期自2025年6月13日起至第四届董事会任期届满之日止，辞任董事职务后将继续在公司任职 [2] - 公司于2025年12月12日召开职工代表大会，选举刘丁平为公司第四届董事会职工代表董事 [2]

公司治理变动 - 润禾材料非独立董事刘丁平辞去董事会职务 其原定任期自2025年6月13日起至第四届董事会届满 [1] - 刘丁平辞任后将继续在公司任职 其辞职不会导致董事会成员低于法定人数 不影响董事会正常运作 [1] - 截至公告日 刘丁平直接持有公司股份68,493股 并通过宁海协润投资合伙企业间接持有公司股份221,781股 [1]