公司业绩 - 2025年上半年营业收入约5.99亿元，同比减少18.16% [2] - 归属于上市公司股东的净利润约9297万元，同比减少51.41% [2] - 基本每股收益0.24元，同比减少50% [2]

收入和利润（同比环比） - 2025年上半年营业收入为5.986亿元，同比下降18.16%[19] - 归属于上市公司股东的净利润为9296.7万元，同比下降51.41%[19] - 基本每股收益为0.24元/股，同比下降50.00%[19] - 扣除非经常性损益后的净利润为9038.7万元，同比下降52.97%[19] - 公司营业收入同比下降18.16%，从上年同期的731,468,692.85元降至598,614,382.72元[65] - 2025年半年度营业总收入为598,614,382.72元，同比下降18.16%[172] - 2025年半年度净利润为92,966,970.63元，同比下降51.4%[173] - 2025年半年度基本每股收益为0.24元，同比下降50%[173] - 2025年半年度母公司营业收入为564,735,286.80元，同比下降19.66%[175] - 2025年半年度母公司净利润为121,032,799.02元，同比下降36.55%[175] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比下降4.33%，从451,001,643.52元降至431,461,280.09元[65] - 销售费用同比增加30.83%，主要由于销售人员增加导致职工薪酬支出增加[65] - 财务费用同比大幅增加161.53%，主要由于银行借款利息支出增加和汇兑收益减少[65] - 2025年半年度营业总成本为492,632,377.71元，同比下降4.54%[172] 经营活动产生的现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为7021.2万元，同比下降69.66%[19] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降69.66%，从231,435,508.67元降至70,211,972.56元[65] - 2025年半年度销售商品、提供劳务收到的现金为531,446,489.47元，同比下降29.64%[178] - 2025年半年度经营活动现金流入小计为537,311,144.38元，同比下降29.09%[178] - 经营活动产生的现金流量净额为70,211,972.56元，同比增长229.6%（从231,435,508.67元下降）[179] - 销售商品、提供劳务收到的现金为508,556,906.02元，同比下降31.3%（从740,635,621.42元）[181] - 母公司经营活动产生的现金流量净额为143,478,739.26元，同比下降38.2%（从232,004,882.89元）[181] 投资活动产生的现金流量 - 投资活动产生的现金流量净额为-98,181,593.74元，同比恶化56.6%（从-62,704,413.70元）[179] - 母公司投资活动产生的现金流量净额为-37,401,121.38元，同比转负（从48,813,436.76元）[182] - 购建固定资产、无形资产支付的现金为60,138,155.71元，同比下降4.1%（从62,717,416.44元）[179] 筹资活动产生的现金流量 - 筹资活动产生的现金流量净额为80,081,661.97元，同比改善272.3%（从-46,469,045.92元）[180] - 公司分配股利、利润或偿付利息支付的现金为61,359,387.12元，同比下降48.9%（从120,084,878.92元）[179] 资产和负债变化 - 报告期末总资产为25.714亿元，较上年度末增长10.12%[19] - 归属于上市公司股东的净资产为19.8亿元，较上年度末增长1.80%[19] - 货币资金期末金额为365,699,339.43元，占总资产比例14.22%，较上年末增长0.82%[72] - 应收账款期末金额为316,204,306.05元，占总资产比例12.30%，较上年末增长106.67%[72] - 存货期末金额为562,743,321.96元，占总资产比例21.88%，较上年末下降1.30%[72] - 在建工程期末金额为41,338,511.14元，占总资产比例1.61%，较上年末减少65.86%[72] - 长期借款期末金额为244,805,243.03元，占总资产比例9.52%，较上年末增长109.00%[72] - 预付款项期末金额为17,905,752.18元，占总资产比例0.70%，较上年末增长791.99%[72] - 其他非流动资产期末金额为23,177,787.19元，占总资产比例0.90%，较上年末增长92.68%[73] - 一年内到期的非流动负债期末金额为21,416,409.08元，占总资产比例0.83%，较上年末增长256.94%[73] - 交易性金融资产期末金额为30,000,000.00元，占总资产比例1.17%[72] - 流动资产合计期末余额为1,438,979,640.99元，较期初增长15.0%[165] - 非流动资产合计期末余额为1,132,455,751.11元，较期初增长4.4%[165] - 资产总计期末余额为2,571,435,392.10元，较期初增长10.1%[165] - 长期借款期末余额为244,805,243.03元，较期初增长108.9%[166] - 负债合计期末余额为591,472,960.99元，较期初增长51.6%[166] - 归属于母公司所有者权益合计期末余额为1,979,962,431.11元，较期初增长1.8%[167] - 母公司货币资金期末余额为319,595,179.06元，较期初增长17.4%[169] - 母公司应收账款期末余额为298,111,795.36元，较期初增长107.7%[169] - 母公司存货期末余额为477,202,079.19元，较期初下降8.9%[169] - 母公司未分配利润期末余额为994,940,105.13元，较期初增长6.6%[171] 业务线表现 - 铸造高温合金产品营业收入同比下降39.62%，毛利率下降11.43个百分点至39.40%[67] - 变形高温合金产品营业成本同比上升6.76%，毛利率下降4.88个百分点至25.58%[67] 管理层讨论和指引 - 公司拟以3.955亿股为基数，每10股派发现金红利1.00元（含税）[5] - 2025年半年度利润分配方案为每10股派发现金股利1.00元（含税），现金分红总额为3955.3万元，占归属于上市公司股东净利润的42.55%[107][114] - 2024年年度利润分配方案为每10股派发现金股利1.50元（含税），共派发现金股利5932.97万元[114] - 2025年4月18日通过《市值管理制度》议案以提升投资价值[102] 其他重要内容 - 非经常性损益项目中政府补助金额为240.44万元[23] - 资产减值损失达13,354,309.94元，占利润总额的13.45%[69] - 其他收益6,293,512.44元，主要来自政府补助及税收减免，占利润总额6.34%[69] - 公司累计获得国家发明专利授权43项，实用新型专利授权18项[58] - 公司全资子公司投资建设年产1,000万件航空用中小零部件自动化产线项目，本报告期投入金额26,087,240.99元，累计实际投入413,165,636.20元，项目进度54.61%[80] - 主要子公司沈阳图南智能制造有限公司报告期内净利润亏损27,919,975.78元，总资产586,293,433.12元，净资产154,790,697.21元[89] - 公司面临客户集中度较高风险，主要客户为国内大型航空发动机制造厂商[90] - 军品市场开发存在研发周期长、投入高、风险大的特点，需通过定型批准才能实现批量销售[91] - 公司需定期审查或延续审查军工资质，若无法持续取得将面临重大风险[93] - 公司部分销售合同采用暂定价格，最终价格以客户审定为准，若差异较大可能导致收入及业绩波动[94] - 高温合金行业技术密集型属性使公司面临技术泄密风险，已建立保密制度并计划加强研发团队稳定性[95] - 公司存在技术先进性风险，需持续投入研发以应对国内外竞争对手突破风险[96] - 主要原材料（电解镍、金属钴、金属铬）价格上涨可能影响毛利率，已采取供应商多元化及价格传导机制等措施[97] - 公司持有军工保密资格，但存在国家秘密泄露风险，已制定全套保密管理制度并定期考核[99] - 2025年2月机构调研显示公司高温合金产品毛利率处于行业较高水平[100] - 2024年航空领域营收占比及产品调价情况为投资者关注重点[100] - 公司参与投资基金减资暨关联交易，基金规模由20,000万元减少至11,200万元，公司实缴出资额由4,000万元减少至2,240万元，出资比例仍为20%[134] - 图南智造租入49台设备用于生产加工，租赁期10年（2025年5月1日至2035年4月30日），总租金20,546,000元[138] - 图南智造出租厂房部分区域，租赁期1年（2025年2月1日至2026年1月31日），总租金分别为463,466.56元、68,752.50元、4,902,309.96元[139] - 图南智造出租厂房部分区域，租赁期10年（2025年4月1日至2035年3月31日），总租金6,953,250元[140] - 公司对子公司图南部件的担保额度为9,000万元，实际发生金额为8,750万元[142] - 公司对子公司图南智造的担保额度为30,000万元，实际发生金额为17,730.52万元[142] - 报告期内对子公司担保实际发生额合计为14,367.32万元[143] - 报告期末对子公司实际担保余额合计为26,480.52万元[143] - 实际担保总额占公司净资产的比例为13.37%[143] - 直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保余额为17,730.52万元[143]

担保申请与审批 - 被担保人提前30日提交担保书面申请[9] - 单笔担保额超最近一期经审计净资产10%需股东会审议[12] - 对外担保总额超最近一期经审计净资产50%后担保需股东会审议[12] 特殊担保审批 - 为资产负债率超70%对象担保需股东会审议[12] - 连续十二个月担保金额超净资产50%且超5000万元需股东会审议[12] - 对外担保总额超最近一期经审计总资产30%后担保需股东会审议[12] 关联担保审批 - 对股东、实际控制人及其关联人担保需股东会审议[12] - 股东会审议关联担保议案时相关股东不得参与表决[14] 审议规则 - 董事会审议担保事项须经出席会议三分之二以上董事同意[12][13] 担保管理 - 担保订立书面合同并保管，通报董事会秘书和财务部[21] - 财务部对被担保人建分户台账[21] 债务处理 - 对外担保债务到期督促偿债，未履行则采取补救措施[21] - 已披露担保事项，被担保人到期15个交易日未还款应披露[22] 突发情况处理 - 担保债务展期或主合同条款变更需重新审批和披露[22] - 对外担保发生诉讼等突发情况首个工作日报告[22] 违规处理 - 董事会定期核查，违规担保及时披露并采取措施[22] - 控股股东等不偿债致公司担责，董事会采取保护性措施[23][24] 责任追究与制度生效 - 违反对外担保制度相关人员被追究责任[25][26] - 本制度自股东会审议通过之日起生效，修改亦同[29]

对外投资审议标准 - 交易涉及资产总额占公司最近一期经审计总资产10%以上，应提交董事会审议并披露[6] - 交易涉及资产总额占公司最近一期经审计总资产50%以上，应经董事会审议后提交股东会审议并披露[8] - 公司购买或出售资产交易，连续十二个月累计金额达最近一期经审计总资产30%，应提交股东会审议[12] 交易计算原则 - 除特定事项外，同一类别且标的相关交易按连续十二个月累计计算原则适用规定[9] 委托理财规定 - 公司委托理财以额度计算占净资产比例适用相关规定，额度使用期限不超十二个月[10] - 委托理财应选合格专业理财机构，董事会指派专人跟踪进展[14] 其他交易标准 - 公司对外投资设立组织以协议约定全部出资额为标准适用规定[12] - 公司购买或出售股权按所持权益变动比例计算财务指标适用规定[13] - 公司放弃权利致合并报表范围变更，以放弃金额与相关财务指标适用规定[14] - 交易标的为股权达规定标准，应披露最近一年又一期审计报告[15] 特殊情况审议 - 公司最近一个会计年度每股收益绝对值低于0.05元，交易仅达特定标准可免股东会审议程序[13] 投资行为原则 - 公司对外投资行为内部控制应遵循合法、审慎、安全、有效原则[3] 资金使用限制 - 原则上不鼓励公司用自有资金进行证券投资、委托理财和衍生品交易，开展需经董事会或股东会审议[13] 子公司投资流程 - 子公司对外投资达规定标准，先经公司董事会、股东会审议，再依内部程序批准实施[14] 投资审批流程 - 公司对外投资由业务部门可行性分析，报总经理或总经理办公会，再报董事会或股东会审批[15] 投资收回与转让 - 出现经营期满、破产、不可抗力等情形，公司可收回对外投资[19] - 投资项目悖于经营方向、连续亏损等情形，公司可转让对外投资[20] 投资人员管理 - 对外投资组建合作、合资或控股公司，公司应派出董事或经营管理人员[23] - 对外投资派出人员人选由总经理或总经理办公会决定，应维护公司利益[24] 信息管理 - 公司对外投资应履行审议程序并及时报告进展，未公开前知情人员保密[27]

提名委员会组成 - 由三名董事组成，独立董事应过半数并担任召集人[4] - 成员由董事长等提名[4] 会议召开 - 每会计年度至少召开一次定期会议，应在上一会计年度结束后四个月内召开[10] - 会议召开前三日发通知，特殊紧急情况不受限[10] 会议举行与表决 - 须三分之二以上成员出席方可举行会议[15] - 成员每人一票表决权，决议需全体成员过半数通过[17] - 关联成员回避，过半数无关联关系成员出席可开会，决议经无关联成员过半数通过[17] 其他规定 - 定期和临时会议表决方式为记名投票[18] - 成员连续两次不出席会议，董事会可撤销其职务[17] - 会议需制作决议和记录，出席成员签字确认[21] - 决议生效次日向董事会通报情况[21] - 会议档案由董事会办公室保存十年[24] - 细则经董事会审议通过生效，修改亦同，由董事会解释[28][29]

制度制定与原则 - 公司制定投资者关系管理制度时间为2025年8月[1] - 公司投资者关系管理工作基本原则包括合规性、平等性、主动性和诚实守信原则[4][5] 职责与人员 - 公司投资者关系管理工作主要职责有八项，如拟定制度、组织活动等[6] - 公司董事会秘书为投资者关系管理负责人，董事会办公室为职能部门[6][7] - 公司从事投资者关系管理工作的人员需具备品行、专业知识、沟通协调等素质和技能[9] 档案与沟通 - 公司投资者关系管理档案保存期限不得少于三年[10] - 公司与投资者沟通内容涵盖发展战略、经营管理等九方面[11][12] 活动开展 - 公司开展投资者关系管理活动应避免透露未公开重大信息等八种情形[12] - 公司应多渠道、多平台、多方式开展投资者关系管理工作[15] - 公司需设立投资者联系电话、传真和电子邮箱，在定期报告公布网址和电话[16] 调研与说明会 - 公司应在年度报告、半年度报告披露前三十日内尽量避免接受投资者现场调研、媒体采访等[21] - 公司召开投资者说明会参与人员应包括董事长（或总经理）、财务负责人、独立董事和董事会秘书[21] - 公司召开投资者说明会应在会前发布公告，说明活动时间、方式、地点等信息[21] - 存在当年现金分红水平未达规定等情形时公司应召开投资者说明会[22] - 公司在年度报告披露后应及时召开业绩说明会[22] - 公司接受调研时控股股东等人员接受采访或调研前应告知董事会秘书，原则上其应全程参加[24] - 公司与调研机构及个人直接沟通时应要求其出具资料并签署承诺书[25] - 公司应建立接受调研的事后核实程序，明确未公开重大信息被泄露的应对措施[26] 互动易平台 - 公司应通过互动易平台等多种渠道与投资者交流，指派专人处理相关信息[29] - 公司在互动易平台发布信息或回复提问需经董事会秘书审核[29] - 公司在互动易平台发布信息应谨慎、理性、客观，以事实为依据[30] - 公司信息披露以符合条件媒体披露内容为准，互动易平台信息不得与之冲突[30] - 公司在互动易平台发布信息及答复热点问题应谨慎、客观，有事实依据[31] - 公司在互动易平台不得发布违反公序良俗、涉密等不宜公开信息[32] - 公司在互动易平台不得对股票及其衍生品种价格作预测或承诺，不得违法违规[33] - 互动易平台信息受质疑且涉股票异常波动，公司应履行披露义务[34] 制度其他 - 本制度未尽事宜或不一致处，按相关规定执行并修订[33] - 本制度由公司董事会负责解释[34] - 本制度自董事会审议通过之日起生效，修改时亦同[35]

内幕信息界定 - 一年内购买、出售重大资产超公司资产总额30%等情况属内幕信息[5] - 持有公司5%以上股份股东或实控人股份或控制情况变化属内幕信息[5] - 新增借款或对外担保超上年末净资产20%属内幕信息[6] 档案管理 - 重大事项应向深交所报送内幕信息知情人档案[8] - 内幕信息依法公开披露后五个交易日内报送相关档案[10] - 档案及备忘录至少保存十年[12] 交易自查与追责 - 年报、半年报和重大事项公告后五个交易日内自查内幕信息知情人交易情况[16] - 发现内幕交易核实追责，两个交易日内报送深交所并披露[17] 制度说明 - 制度由董事会负责解释[21] - 制度自董事会审议通过生效，修改亦同[22]

资金占用制度 - 公司制定防范控股股东等占用资金制度，适用于公司及子公司资金往来管理[1][3][4] - 资金占用分经营性和非经营性，非经营性如垫付费用、拆借资金等[3] 关联交易管理 - 防范关联方占用资金，关联交易及时结算，防止非经营性资金占用[5][6][7] - 闲置资产给关联方使用需审批、签协议并收费，为关联方担保需股东会审议[7] 自查与清偿 - 公司及控股子公司按月编制资金占用和关联交易汇总表，自查整改问题[7][8] - 被占用资金原则上现金清偿，非现金资产清偿有规定[8][9] 责任与措施 - 董事、高管对资金安全负责，董事长是防占用和清欠第一责任人[10][11] - 股东会等按权限审议关联交易，董事会应对侵占行为采取措施[11][16][17] - 经提议和审议可冻结控股股东股份，不能现金清偿可按程序偿债[11] 股东权利 - 单独或合计持有公司有表决权股份总数10%以上股东等有权报备并提请召开临时股东会[12] 违规处理 - 董事、高管协助侵占公司资产，董事会视情节处分或罢免责任人[15] - 全体董事严控关联方担保债务风险，对违规担保损失担连带责任[16] - 公司或子公司出现关联方非经营性资金占用，视情节处分处罚责任人[17] - 违规致投资者损失，除处分处罚责任人外还追究法律责任[18] 制度其他规定 - 制度未尽事宜按相关规定执行，不一致时修订并报股东会审议[19] - 制度中“以上”含本数[20] - 制度由董事会负责解释[21] - 制度自股东会审议通过之日起生效，修改时亦同[22]

审计委员会组成 - 由三名非高管董事组成，含两名独立董事，至少一名会计专业人士[4] - 成员由董事长、二分之一以上独立董事或全体董事三分之一以上提名，董事会选举产生[5] - 成员每届任期不超三年，独立董事连续任职不超六年[5] 成员补选 - 成员低于三人或欠缺会计专业人士时，原成员继续履职，公司六十日内完成补选[5][8] 财务披露 - 公司披露财务会计报告等事项需经审计委员会全体成员过半数同意后提交董事会审议[9] 外部审计评估 - 审计委员会应至少每年向董事会提交对受聘外部审计机构的履职情况评估报告[12] 内部检查 - 督导内审部至少每半年对重大事件实施情况和资金往来情况进行检查[14] - 监督指导内审部开展内部控制检查和评价工作[15] 异常调查 - 发现公司经营异常可调查，必要时聘请中介机构，费用由公司承担[10] 投票规定 - 成员无法保证定期报告财务信息真实性等应投反对票或弃权票[11] 临时股东会 - 董事会需在收到审计委员会提议召开临时股东会会议书面请求后十日内反馈[18] - 董事会同意召开，应在决议后五日内发出通知，会议在提议之日起两个月内召开[18] 股东诉讼 - 接受连续一百八十日以上单独或合计持有公司百分之一以上股份股东书面请求可提起诉讼[20] - 审计委员会、董事会收到股东书面请求后三十日内未诉讼，股东可自行起诉[21] 会议召开 - 每季度至少召开一次会议，两名及以上成员提议或召集人认为必要可开临时会[23] - 会议应提前三日发通知，紧急情况不受此限[23] 会议举行 - 须有三分之二以上成员出席方可举行[27] 成员撤销 - 成员连续两次不出席会议，董事会可撤销其职务[29] 决议通过 - 决议须经成员过半数通过[29] 关联会议 - 关联成员回避的会议，过半数无关联成员出席可举行，决议经无关联成员过半数通过，出席无关联成员不足总数二分之一时提交董事会审议[29] 列席会议 - 必要时可邀请相关人员列席会议但无表决权[31] 表决方式 - 会议表决方式为记名投票，形式为同意、反对、弃权[31] 会议记录 - 应制作会议决议和记录，成员需签字确认[33] 决议生效 - 议案获规定有效表决票数，主持人宣布后形成决议，签字生效[33] 情况通报 - 成员或指定人员应在决议生效次日向董事会通报情况[33] 责任承担 - 决议违反规定致公司损失，参与成员负连带赔偿责任，表明异议者可免责[33] 决议跟踪 - 召集人或指定成员跟踪决议实施，违规汇报董事会处理[34] 记录内容 - 记录应包含日期、人员、议程、发言要点、表决结果等内容[35] 档案保存 - 会议档案由董事会办公室保存，期限为十年[35] 保密义务 - 出席和列席人员对会议事项负有保密义务[35]

股份转让与减持限制 - 董事和高管年度转让股份不得超所持总数25%[8] - 董事和高管所持股份不超1000股可一次全转让[8] - 董事和高管离任6个月内不得转让持有及新增股份[9] - 董事和高管离职后6个月内不得减持[5] - 公司涉嫌违法犯罪立案调查未满6个月，董事和高管不得减持[5] - 董事和高管因违法被处罚未缴足罚没款不得减持（特殊情况除外）[5] - 董事和高管被深交所公开谴责未满3个月不得减持[5] - 公司可能触及重大违法强制退市情形，特定期间内董事和高管不得减持[5] 股份增持规定 - 拥有权益股份达或超公司已发行股份30%但未达50%，1年后每12个月内增持不超2% [11] - 拥有权益股份达或超公司已发行股份50%，继续增持不影响公司上市地位[11] - 通过集中竞价每累计增持股份比例达公司已发行股份2%需披露增持进展公告[13] 信息申报与披露 - 新任董事、高管等需在通过任职事项后两个交易日内申报个人信息[16] - 董事和高管减持股份需在首次卖出十五个交易日前报告并披露，减持时间区间不超三个月[19] - 董事和高管股份变动需在事实发生之日起两个交易日内公告[20] 股份锁定与违规处理 - 新增本公司无限售条件股份按75%自动锁定[22] - 持股5%以上股东等违反规定买卖股票，董事会应收回所得收益[24] - 董事和高管违规买卖股份，公司可按多种方式追究责任[26] 办法生效与修改 - 本办法自董事会审议通过之日起生效，修改时亦同[31]