公司近期财务表现 - 2025年前三季度公司实现营业收入4.02亿元，同比减少25.36% [1] - 2025年前三季度归属于上市公司股东的净利润为4627.26万元，同比大幅减少73.84% [1] - 2025年第三季度单季营业收入为1.60亿元，同比微增1.31%，但净利润为2035.84万元，同比下降28.97% [2] - 2025年前三季度扣除非经常性损益的净利润为1026.49万元，同比急剧减少92.07% [1] 历史财务数据趋势 - 公司营业收入从2022年的9.06亿元连续下降至2024年的6.86亿元 [2] - 归属于上市公司股东的净利润从2022年的4.60亿元连续下降至2024年的2.01亿元，2024年同比降幅达44.79% [2][3] - 扣除非经常性损益的净利润从2022年的4.37亿元下降至2024年的1.36亿元，2024年同比减少55.84% [2][3] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为5.68亿元，同比大幅增长101.87% [3] 首次公开发行(IPO)情况 - 公司于2021年9月24日在深交所创业板上市，发行1509.2995万股，发行价20.62元/股 [3] - IPO募集资金总额为3.11亿元，实际募集资金净额为2.74亿元，比原计划少3.18亿元 [4] - 原计划募集资金5.91亿元，拟用于宝晶新材料项目、研发中心建设和补充流动资金 [4] - IPO发行费用共计3748.44万元，其中保荐及承销费用为2169.81万元 [4] 再融资情况 - 2022年公司向特定对象发行股票2414.8792万股，发行价为162.01元/股 [5] - 此次定向增发共募集资金39.12亿元，扣除发行费用后募集资金净额为38.91亿元 [5] - 公司两次募集资金（IPO及定向增发）金额合计为42.23亿元 [6]

板块整体表现 - A股市场培育钻石板块在10月31日出现集体下挫[1] - 黄河旋风、惠丰钻石、力量钻石股价下跌超过7%[1] - 四方达股价下跌超过6%，沃尔德股价下跌超过3%[1] 主要公司股价变动 - 黄河旋风股价下跌7.56%，总市值91.72亿元，年初至今上涨52.88%[2] - 惠丰钻石股价下跌7.03%，总市值32.25亿元，年初至今下跌8.72%[2] - 力量钻石股价下跌7.02%，总市值102亿元，年初至今上涨8.27%[2] - 四方达股价下跌6.38%，总市值62.78亿元，年初至今上涨17.26%[2] - 沃尔德股价下跌3.70%，总市值78.21亿元，年初至今上涨137.16%[2] 相关公司市值情况 - *ST亚振总市值118亿元，年初至今涨幅达635.07%[2] - 中国黄金总市值139亿元，年初至今微涨0.36%[2] - 豫园股份总市值221亿元，年初至今下跌8.82%[2] - 国机精工总市值153亿元，年初至今上涨107.08%[2] - 中兵红箭总市值256亿元，年初至今上涨27.34%[2]

板块整体表现 - A股市场培育钻石板块在10月31日出现集体下挫[1] - 黄河旋风、惠丰钻石、力量钻石股价跌幅均超过7%[1] - 四方达股价下跌超过6%，沃尔德股价下跌超过3%[1] 个股跌幅详情 - 黄河旋风股价下跌7.56%，总市值为91.72亿元，年初至今涨幅为52.88%[2] - 惠丰钻石股价下跌7.03%，总市值为32.25亿元，年初至今跌幅为8.72%[2] - 力量钻石股价下跌7.02%，总市值为102亿元，年初至今涨幅为8.27%[2] - 四方达股价下跌6.38%，总市值为62.78亿元，年初至今涨幅为17.26%[2] - 沃尔德股价下跌3.70%，总市值为78.21亿元，年初至今涨幅为137.16%[2] 相关公司表现 - *ST亚振股价下跌4.13%，总市值为118亿元，年初至今涨幅高达635.07%[2] - 英诺激光股价下跌2.26%，总市值为65.91亿元，年初至今涨幅为67.91%[2] - 中国黄金股价下跌1.66%，总市值为139亿元，年初至今微涨0.36%[2]

板块整体表现 - 非金属材料板块在10月30日整体下跌0.86%，表现弱于大盘，当日上证指数下跌0.73%，深证成指下跌1.16% [1] - 板块内个股表现分化，力量钻石领涨，涨幅为3.86%，收盘价42.00元，秉扬科技领跌，跌幅为5.23%，收盘价12.13元 [1][2] 个股价格与成交 - 力量钻石成交量最大，为35.96万手，成交额达14.66亿元，股价上涨3.86%至42.00元 [1] - 石英股份成交活跃，成交量为26.02万手，成交额为11.17亿元，但股价下跌2.05%至42.08元 [1][2] - 索通发展成交量为21.24万手，成交额为5.52亿元，股价下跌2.75%至25.86元 [1][2] - 联瑞新材股价微涨0.72%至65.67元，成交量为8.77万手，成交额为5.79亿元 [1][2] 资金流向分析 - 非金属材料板块整体呈现主力资金和游资净流出，主力资金净流出2.1亿元，游资资金净流出5574.16万元，而散户资金净流入2.66亿元 [2] - 石英股份主力资金净流出显著，达1.30亿元，主力净占比为-11.68%，同时散户资金净流入2.03亿元，散户净占比为18.18% [3] - 力量钻石主力资金净流出3421.55万元，主力净占比-2.33%，但散户资金净流入3093.84万元，散户净占比2.11% [3] - 索通发展游资资金净流入2743.94万元，游资净占比4.97%，而主力资金净流出3191.26万元，主力净占比-5.79% [3]

板块整体表现 - 培育钻石板块在10月30日出现快速拉升行情[1] - 惠丰钻石涨幅超过13%[1] - 黄河旋风与四方达涨幅均超过5%[1] - 力量钻石与恒盛能源股价跟涨[1] 个股具体涨幅 - 惠丰钻石最新股价39.48元，涨幅13.42%，成交金额2.51亿[2] - 沃尔德最新股价48.95元，成交金额4.58亿[2] - 力量钻石最新股价43.07元，涨幅6.50%，成交金额10.32亿[2] - 四方达最新股价14.10元，涨幅5.54%，成交金额6.96亿[2] - 恒盛能源最新股价35.14元，涨幅5.37%，成交金额2.11亿[2] - 黄河旋风最新股价7.06元，涨幅5.22%，成交金额13.30亿[2] - *ST亚指最新股价46.90元，涨幅1.60%，成交金额1.11亿[2] - 英诺激光最新股价45.23元，涨幅0.29%，成交金额4.31亿[2]

公司股价与交易表现 - 10月30日公司股价上涨5.04%，报收42.48元/股，成交额达9.77亿元，换手率为12.53%，总市值为110.56亿元 [1] 公司基本信息与业务构成 - 公司成立于2010年11月9日，于2021年9月24日上市，主营业务为人造金刚石产品的研发、生产和销售 [1] - 公司主营业务收入构成中，培育钻石占比50.73%，金刚石单晶占比35.17%，金刚石微粉占比11.38%，其他业务占比2.72% [1] 主要流通股东动态 - 南方中证1000ETF（512100）为公司十大流通股东之一，该基金在三季度减持1.02万股，当前持有143.01万股，占流通股比例0.73% [2] - 基于10月30日股价表现，该基金当日浮盈约291.75万元 [2]

板块市场表现 - 培育钻石板块出现快速拉升行情 [1] - 惠丰钻石股价上涨超过15% [1] - 黄河旋风股价上涨超过5% [1] - 四方达股价上涨超过5% [1] - 力量钻石股价跟涨 [1] - 恒盛能源股价跟涨 [1]

收入和利润表现 - 第三季度营业收入为1.6亿元，同比增长1.31%，但年初至报告期末营业收入为4.02亿元，同比下降25.36%[3] - 第三季度归属于上市公司股东的净利润为2035.84万元，同比下降28.97%，年初至报告期末净利润为4627.26万元，同比下降73.84%[3] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1026.49万元，同比下降92.07%[3] - 营业总收入为4.02亿元，较上年同期5.39亿元下降25.3%[21] - 净利润为4627.26万元，较上年同期1.77亿元大幅下降73.8%[22] - 基本每股收益为0.1819元，较上年同期0.6796元下降73.2%[23] - 归属于母公司所有者的综合收益总额为4062.96万元，较上年同期1.76亿元下降76.9%[23] 成本和费用 - 第三季度研发费用为4855.4万元，同比增长80.79%，主要系研发投入增加所致[9] - 第三季度所得税费用为63.95万元，同比下降97.71%，主要系利润总额下降所致[9] - 研发费用为4855.40万元，较上年同期2685.66万元增长80.8%[21] - 财务费用为-1179.57万元，主要由于利息收入2044.32万元超过利息费用1158.56万元[22] 现金流表现 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额为2.88亿元，同比下降26.24%[3] - 经营活动产生的现金流量净额为2.88亿元，相比上年同期的3.91亿元下降26.2%[25] - 销售商品、提供劳务收到的现金为3.86亿元，相比上年同期的6.89亿元下降44.0%[24] - 投资活动产生的现金流量净额为0.22亿元，相比上年同期的净流出2.09亿元实现由负转正[25] - 收到的税费返还为0.92亿元，相比上年同期的0.06亿元大幅增长1362.8%[24] - 购买商品、接受劳务支付的现金为1.71亿元，相比上年同期的2.49亿元下降31.4%[24] - 支付给职工及为职工支付的现金为0.46亿元，相比上年同期的0.61亿元下降24.1%[25] - 投资支付的现金为56.92亿元，相比上年同期的49.40亿元增长15.2%[25] - 取得借款收到的现金为7.00亿元，相比上年同期的5.60亿元增长25.0%[25] - 期末现金及现金等价物余额为12.05亿元，较期初的9.03亿元增长33.5%[26] 资产和负债变动 - 报告期末总资产为67.18亿元，较上年度末增长2.13%[4] - 货币资金期末余额为12.49亿元人民币，期初余额为12.53亿元人民币[16] - 交易性金融资产期末余额为25.95亿元人民币，期初余额为25.30亿元人民币[16] - 应收账款期末余额为2862.38万元人民币，较期初3661.06万元人民币下降21.82%[16] - 存货期末余额为4.40亿元人民币，较期初4.16亿元人民币增长5.73%[16] - 其他流动资产期末余额为2853.94万元人民币，较期初1.06亿元人民币大幅下降73.12%[16] - 流动资产合计期末余额为44.04亿元人民币，期初余额为44.30亿元人民币[16] - 资产总计为67.18亿元，较上年同期65.77亿元增长2.1%[17] - 短期借款为5.50亿元，较上年同期4.18亿元增长31.5%[17] - 报告期末应付票据为1.5亿元，较年初增长117.41%，主要系公司采用承兑汇票方式结算采购款所致[9] 长期资产投资 - 报告期末在建工程为1.62亿元，较年初增长67.28%，主要系在建工程项目增加所致[8] - 报告期末长期待摊费用为3384.22万元，较年初增长91.28%，主要系车间基础工程增加所致[9] - 长期股权投资为448.34万元，较上年同期478.62万元下降6.3%[17] - 在建工程为1.62亿元，较上年同期9675.70万元增长67.3%[17] 股权结构 - 报告期末普通股股东总数26,264名[12] - 控股股东邵增明持股比例为33.64%，持股数量87,548,262股，其中有限售条件股份65,661,196股[12] - 控股股东李爱真持股比例为13.83%，持股数量36,000,000股，均为无限售条件股份[12] - 公司回购专用证券账户持股比例为2.24%，持股数量5,822,020股[12][13]

板块整体表现 - 10月27日非金属材料板块整体上涨2.63%，表现优于大盘，当日上证指数上涨1.18%，深证成指上涨1.51% [1] - 板块内个股涨跌互现，领涨股为联瑞新材，收盘价63.63元，涨幅达10.28% [1] - 板块资金流向呈现分化，主力资金净流出1.2亿元，游资资金净流出5080.47万元，但散户资金净流入1.71亿元 [2] 领涨个股分析 - 联瑞新材为板块涨幅最大个股，涨幅10.28%，成交量为12.90万手，成交额为8.25亿元 [1] - 索通发展涨幅4.15%，收盘价25.60元，成交量为25.02万手，成交额为6.39亿元 [1] - 龙高股份涨幅3.34%，收盘价24.72元，成交量为2.67万手，成交额为6533.35万元 [1] 资金流向明细 - 联瑞新材主力资金净流出4814.55万元，主力净占比-5.84%，但散户资金净流入8075.31万元，散户净占比9.79% [3] - 石英股份主力资金净流出3761.55万元，主力净占比-9.17%，散户资金净流入3114.03万元，散户净占比7.59% [3] - 力量钻石主力资金净流出2268.62万元，主力净占比-2.96%，散户资金净流入1535.25万元，散户净占比2.00% [3]

公司股价与股东减持 - 公司股价在培育钻石概念活跃后，于10月24日一度大跌超5% [3] - 控股股东、实际控制人的一致行动人李爱真计划减持不超过763.35万股，占总股本的3% [4] - 李爱真直接持有公司3600万股股份，占总股本比例为14.15%，为公司第二大股东 [5][7] 公司近期动态与技术突破 - 公司成功培育出156.47克拉的钻石原石，为全球已知最大人工培育钻石单晶 [8] - 此次技术突破标志着公司大颗粒单晶培育技术迈入全球领先行列，有望拓展更多应用场景 [8] - 公司主营业务涵盖金刚石单晶、金刚石微粉和培育钻石三大系列 [8] 公司财务表现与盈利能力 - 2025年上半年公司营收为2.42亿元，同比下降36.43%；归母净利润为2591.42万元，同比下降82.52% [10] - 公司净资产收益率ROE为0.4907%，在A股培育钻石相关公司中排名靠后 [9] - 2025年上半年销售费用为494.12万元，同比增长33.99%，主要系广宣费增加所致 [11] 业务结构与经营压力 - 培育钻石业务占公司主营业务收入的50.73%，为第一大业务 [11] - 2025年上半年培育钻石、金刚石单晶、金刚石微粉营业收入分别同比下降25.87%、40.9%、46.91% [10] - 培育钻石业务毛利率下滑78个百分点，是造成公司盈利大幅下降的主要原因 [11] 行业现状与市场环境 - 培育钻石领域存在产能过剩情况，行业价格战蔓延，当前价格比5年前便宜约50%-80% [12] - 全球培育钻石市场规模预计将从2024年的258.9亿美元增长至2032年的744.5亿美元 [13] - 商务部发布超硬材料出口管制新规，将于11月8日起实施，头部企业议价权有望提升 [14] 区域产业背景 - 河南省已构建覆盖人造金刚石研发、生产到销售的完整产业链，形成极具影响力的产业集群 [10] - 以郑州、许昌、南阳、商丘等城市为支点，聚集了包括力量钻石在内的多家业内知名企业 [10]