经纪推荐 - Celestica目前的平均经纪推荐（ABR）为1.57，介于1到5之间（强烈买入到强烈卖出），由七家经纪公司的实际推荐（买入、持有、卖出等）计算得出[2] - 在这七个推荐中，有四个是强烈买入，两个是买入。强烈买入和买入分别占所有推荐的57.1%和28.6%[3] - 经纪公司对所覆盖股票的利益偏向性很强，通常会导致分析师对其评级存在强烈的正向偏见。研究表明，经纪推荐很少能成功引导投资者选择潜力最大的股票[4]

公司表现 - Celestica最新交易日收盘价为46.02美元 较前一交易日下跌0.09% 表现逊于标普500指数的0.74%涨幅 但优于道琼斯指数的0.01%跌幅 [1] - 过去一个月 Celestica股价上涨2.29% 表现优于计算机和科技板块0.95%的涨幅 以及标普500指数0.8%的涨幅 [2] - 公司预计将于2024年4月24日发布财报 预计每股收益0.72美元 同比增长53.19% 预计营收21亿美元 同比增长14.25% [3] - 全年预计每股收益2.91美元 同比增长19.75% 预计营收87.4亿美元 同比增长9.77% [4] 估值与评级 - Celestica当前远期市盈率为15.83倍 略低于行业平均的16.02倍 [8] - 公司目前Zacks评级为3级(持有) 过去一个月Zacks一致EPS预期保持不变 [7] 行业概况 - 电子制造服务行业属于计算机和科技板块 该行业Zacks行业排名为196位 处于所有250多个行业的后23% [9] - Zacks行业排名通过计算行业内个股的平均Zacks评级得出 研究表明排名前50%的行业表现优于后50% 优势比率为2:1 [10]

公司财务信息 - Celestica将于2024年4月25日举行第一季度财务业绩电话会议 会议开始时间为美国东部时间上午8点 [1] - 财务业绩将于2024年4月24日市场收盘后发布 [1] 投资者参与方式 - 投资者可通过指定链接参与实时网络直播 [2] - 无法参与实时会议的投资者可在会议结束后约两小时访问公司官网观看录播 [2] 投资者关系联系方式 - 投资者可通过指定邮箱联系公司投资者关系部门 [3]

公司财务信息 - Celestica将于2024年4月25日举行第一季度财务业绩电话会议 会议开始时间为东部时间上午8:00 [1] - 财务业绩将于2024年4月24日市场收盘后发布 [1] 投资者参与方式 - 投资者可通过指定链接参与实时网络直播 [2] - 无法参与实时会议的投资者可在会议结束后约两小时访问公司官网观看录播 [2] 投资者关系联系方式 - 投资者可通过指定邮箱联系Celestica投资者关系部门 [3]

公司背景 - Celestica Inc. (NYSE:CLS)是一家总部位于加拿大多伦多的公司，提供全球供应链解决方案，服务于北美、欧洲和亚洲的多样化客户群体[2] 财务数据 - 在2023年，Celestica的总收入约为80亿美元，其中约57.5%来自其"CCS"业务部门，去年总销售额增长了10%，其中约42.2%的增长来自企业终端市场，受到CLS的超大规模客户对人工智能和机器学习的强劲需求支持[3] - Celestica在2023年取得了其历史上最高的利润率，IFRS运营利润率达到5.6%，同比增长0.7%，Q4 2023对公司来说非常成功，超过了市场预期，展现出调整后的ROIC为23.3%和调整后的自由现金流同比增长97%。公司超过了FY2023的调整后自由现金流预期，报告显示为1.94亿美元，而不是预期的1.5亿美元[4][5]

公司增长和价值创造 - 三家公司都在不同领域取得稳健的增长和价值创造[3] Mitek公司业绩 - Mitek在2023年第三季度实现了10%的年增长率，收入达到了4,310万美元[5] GigaCloud市场扩张 - GigaCloud通过战略收购扩大了市场份额，提高了竞争力[11]

人工智能投资机会 - 本文介绍了三只值得在三月购买的股票，重点是人工智能（AI）领域的投资机会[1] - 人工智能市场预计将以每年37.3%的复合年增长率增长，到2030年市场规模将接近2万亿美元，这为投资者提供了巨大的增长潜力[2] - 本文揭示了三家未被充分重视的公司，它们在各自的领域中受益于人工智能的普及，为投资者提供了强劲的回报潜力[3]

公司公告 - Celestica Inc 已向美国证券交易委员会提交了截至2023年12月31日的年度报告（Form 20-F）[1] - 年度报告可在公司官网的投资者关系栏目以及SEDAR+和SEC网站查看[2] - 公司股东有权免费获取年度报告副本 可通过邮件联系公司索取 已提出请求的股东将收到邮寄的副本[3] 公司概况 - Celestica Inc 是一家为全球最具创新性公司提供设计 制造 硬件平台和供应链解决方案的领先企业[1] - 公司采用以客户为中心的方法 与航空航天和国防 通信 企业 健康科技 工业和资本设备等领域的领先企业合作 为其最复杂的挑战提供解决方案[4] - Celestica Inc 在产品开发的各个阶段提供全球专业知识和洞察力 从设计到全面生产和售后服务[4] - 公司在北美 欧洲和亚洲拥有优秀团队 与客户共同构想 开发和交付更美好的未来[4]

文章核心观点 - 尽管过去几个月出现了大涨,但Celestica Inc.(NYSE:CLS)仍有进一步上涨的空间[1] - 公司当前估值相对较便宜,预计2024年底股价可达66.60美元[1] 公司概况 - Celestica是一家B2B业务模式的公司,为其他公司提供技术解决方案[2] - 客户群非常多元化,既提供软件设计也提供硬件设计、安装和集成等服务[2] - 公司业务涉及多个行业,难以理解,可以将其视为一家IT解决方案公司[2] - 近期增长和利润率提升主要来自人工智能相关业务[3] 财务分析 - 公司分为两大业务部门:ATS(先进技术解决方案)和CCS(连接和云解决方案)[4] - 人工智能业务主要集中在少数几个大客户,占CCS部门29%的收入[5][6] - 公司收入主要来自CCS部门,占比约2/3,其中"企业终端市场"增长最快[6][7] - 公司毛利率较低,主要是因为硬件采购成本较高,自身利润空间有限[8][9] - 近期利润率提升主要得益于CCS部门业务结构改善[12][13] - 公司现金流充沛,有股票回购计划,资产负债表健康[17][18][19][20] 未来展望 - 分析师预测公司2024年每股收益为2.96美元[21] - 公司预计2024年人工智能和云计算业务将继续快速增长[22][23][24][25] - 公司将加大在人工智能相关领域的资本支出[22] - 随着人工智能业务占比提升,公司整体利润率有望进一步改善[26][28] 估值分析 - 与同行Super Micro Computer和Nvidia相比,公司当前估值仍处于较低水平[27][28] - 预计公司未来PE估值可达22.5倍,对应2024年底目标价66.60美元[29][30] 风险提示 - 公司业绩高度依赖人工智能行业发展,如果人工智能只是一时热潮,公司将重回低增长低利润状态[31] - 公司人工智能业务高度集中于少数几个大客户,如果客户需求发生变化将对公司造成冲击[32] - 公司股价近期已经大涨,存在一定的交易波动风险[33]

供应链管理 - 公司采购的原材料和零部件通常基于客户预测或订单，但供应商可能要求购买超出客户预测需求的最低订单数量[24] - 过量或过时库存以及由于短缺、客户需求等原因需要增加库存的需求可能会对公司的运营结果产生负面影响[25] 业务挑战 - 公司面临着新客户或项目的挑战，可能会对运营和财务结果产生不利影响[28] - 公司的季度和年度业绩可能会因多种因素而显著变化，包括客户需求量和时机相对于我们的产能、客户产品在市场上的短周期和成功程度、客户的财务状况、竞争环境和合同条款等[33] 资金管理 - 公司可能会遇到资金筹集困难或筹集成本增加的情况，特别是在金融市场不稳定时，资本和信贷市场的中断可能会影响公司的资金获取能力[36] - 公司可能会通过现金、发行债务或股权证券，或者增加第三方债务（或以上任何组合）来完成未来收购或资助运营，这可能会对我们的流动性、信用评级、财务状况和/或业绩产生不利影响[45] 风险管理 - 公司的运营可能会受到我们无法控制的事件的不利影响，如自然灾害、政治不稳定、地缘政治动荡、恐怖主义、武装冲突、疾病或疾病、网络安全事件等[45] - 公司的业务和运营可能会受到广泛传染病爆发或其他不利公共卫生事件的影响，可能导致员工和其他服务提供商的出行受限，以及设施暂时关闭，这可能会对我们的运营结果产生不利影响[47] 法律合规 - 公司已经承担了大量第三方债务来资助收购，这增加了我们的债务服务要求，可能减少我们资助未来收购和/或应对意外资本需求的能力，并可能对我们的业务产生其他不利影响[51] - 公司可能无法跟上技术的快速发展[58] 税务风险 - 公司面临着税收增加、税务审计等风险，这些可能会对公司的财务表现产生不利影响[59] - 公司在各个国家进行业务运营，税收优惠可能会被取消，这可能会导致公司的所得税支出显著增加[60] 技术风险 - 公司高度依赖于信息技术系统来支持客户需求和成功管理业务[62] - 公司的IT网络和系统容易受到火灾、洪水、电力中断、恐怖袭击等事件的影响，以及网络安全威胁和事件的影响[62]