TTEC Holdings, Inc. (NASDAQ:TTEC) Q3 2020 Earnings Conference Call November 5, 2020 8:30 AM ET Company Participants Paul Miller - Senior Vice President, Treasurer, Investor Relations Officer Ken Tuchman - Chairman and Chief Executive Officer Regina Paolillo - Chief Financial and Administrative Officer Conference Call Participants George Sutton - Craig-Hallum Mike Latimore - Northland Capital Markets Bhavan Suri - William Blair James Faucette - Morgan Stanley Joseph Vafi - Canaccord Bryan Bergin - Cowen Oper ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form 10-Q ☑ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2020 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number 001-11919 TTEC Holdings, Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of (I.R ...

TTEC Holdings, Inc. (NASDAQ:TTEC) Q2 2020 Results Earnings Conference Call August 6, 2020 8:30 AM ET Company Participants Paul Miller - Senior Vice President, Treasurer, Investor Relations Officer Ken Tuchman - Chairman, Chief Executive Officer Regina Paolillo - Executive Vice President, Chief Administrative and Financial Officer Jonathan Lerner - President of TTEC Digital Conference Call Participants George Sutton - Craig-Hallum Capital Group, LLC James Faucette - Morgan Stanley Mike Latimore - Northland C ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form 10-Q ☑ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2020 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number 001-11919 TTEC Holdings, Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of (I.R.S. E ...

TTEC Holdings, Inc. (NASDAQ:TTEC) Q1 2020 Earnings Conference Call May 5, 2020 8:30 AM ET Company Participants Paul Miller - Senior Vice President Treasurer & Investor Relations Officer Ken Tuchman - Chairman & Chief Executive Officer Regina Paolillo - Chief Financial & Administrative Officer Conference Call Participants George Sutton - Craig-Hallum Mike Latimore - Northland Capital Markets Maggie Nolan - William Blair Bryan Bergin - Cowen Josh Vogel - Sidoti Operator Thank you for standing by, and welcome ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form 10-Q ☑ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2020 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number 001-11919 TTEC Holdings, Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of (I.R.S. ...

财务数据和关键指标变化 - 2019年全年营收增长9%，达创纪录的16.44亿美元，调整后EBITDA增长11%，达2.09亿美元，非GAAP每股收益增长27%，达1.89美元，运营现金流增长41%，达2.38亿美元 [8] - 2019年第四季度预订额为1.2亿美元，营收4.613亿美元，增长10.1%，其中有机增长5.5% [22] - 2019年全年新业务签约额4.88亿美元，低于2018年的6亿美元，全年营收16.4亿美元，增长8.9%，运营收入1.292亿美元，增长23.3%，运营利润率7.9%，调整后EBITDA为910万美元，占营收12.7%，调整后每股收益1.89美元，较去年增长27% [23][24] - 2019年运营现金流从1.683亿美元显著改善至2.38亿美元，增长41%，DSO从上年的77天降至66天，资本支出6080万美元，占营收3.7%，高于上年的2.9% [29] - 2019年正常化税率为22.9%，低于上年的25.6%，第四季度产能利用率为74%，低于上年的80% [30] - 2020年营收指引为17.65亿美元，增长7.4%，调整后EBITDA为2.36亿美元，增长13%，占营收13.4%，运营收入1.46亿美元，增长13.1%，占营收8.3%，每股收益2.06美元，增长9% [33] 各条业务线数据和关键指标变化 - 数字业务2019年营收增长27.9%，达3.053亿美元，运营收入4150万美元，占营收13.6%，CX云订阅业务增长172%，系统集成服务增长18% [26] - 参与业务2019年营收增长5.4%，达13.4亿美元，运营收入8770万美元，占营收6.6%，客户增长、欺诈检测与预防等多元化业务贡献增长，占参与业务营收5.43亿美元，增长率29.1% [28] 各个市场数据和关键指标变化 - 全球约10%的市场已迁移至云端，预计该市场未来每年有20%的增长空间 [13] - 2019年AMEA地区新业务签约额增长73% [13][23] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过战略合作伙伴关系、收购、地理扩张和数字优先集成解决方案扩大市场份额，预计2020年财务表现将持续强劲 [9] - 公司在客户体验数字化转型领域处于全球领先地位，拥有大规模可寻址市场、差异化的CX即服务平台、忠诚的蓝筹客户群、多元化的渠道合作伙伴和战略并购经验，业务模式具有高比例经常性收入、不断扩大的利润率和大量自由现金流 [10] - 公司将继续通过战略收购进行扩张，与Cisco、LivePerson、Pegasystems等建立技术合作伙伴关系，促进大型企业向基于云的CX技术迁移 [14] - 公司计划在2020年进一步扩大地区业务，增加近岸和离岸执行能力，以实现客户业务多元化 [58] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司45天前开始制定应对新冠疫情的协议，确保员工和客户的健康与安全，利用全球最大的联络中心技术基础设施，为客户提供支持，客户对公司的积极对话和全面解决方案反应积极 [17][18] - 公司认为市场有强大的顺风因素，结合公司的声誉、创新历史、客户体验技术和服务平台，有能力在2020年后加速增长和提升利润率 [18] 其他重要信息 - 2019年12月初，公司通过二次发售改善了TTEC公共股权的整体流动性，扩大了机构股东基础和股权研究覆盖范围 [7] - 公司将继续专注于创新、渠道合作伙伴扩张和增值战略收购，以实现股东价值最大化 [19] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 与Cisco、LivePerson、Pega合作的潜在市场影响 - 公司认为通过这些合作显著扩大了市场机会，客户都在寻求某种形式的自动化，而公司是CX技术实施的专家，目标是使与LivePerson和Pega的合作像与Cisco的合作一样成功，公司在数字领域加大投入并增加了管理领导力量 [39][40][41] 问题: 新冠疫情对公司业务的影响 - 公司认为食品配送服务和某些物流方面及电商将有显著增长，但整体影响尚不确定，公司正在与客户合作，为最坏情况做准备，同时认为虚拟需求将增加，公司凭借大量基础设施和云服务能力具有优势 [43][44] 问题: 管道中客户同时需要数字和参与业务的比例及变化 - 几年前该比例几乎为零，现在超过40%，且赢得的交易更多在这一领域，预计中期将轻松超过50%，40%是按金额计算，第四季度前三大交易共近6000万美元，均包含数字和参与业务的多个元素 [48][49][51] 问题: DSO改善的原因及趋势 - 约一半的改善是因为公司进行保理业务，保理利率低于信贷额度利率，可减少利息支出，另一半是通过与客户合作，提高开票效率，预计这一趋势将持续 [52] 问题: 数字业务中云与系统集成的增长水平及可持续性 - 2020年数字业务指导中点约3亿美元，较去年的3.05亿美元有所下降，主要是因为退出一些业务和产品销售减少，排除这些因素后，战略咨询、云业务和系统集成业务有23%的增长，公司认为该业务在排除干扰因素后将以15% - 25%的速度增长，云业务增长20%以上，系统集成业务未来几年将继续增长约15% [56][57] 问题: 2020年国际扩张的时间、投资水平、预期增长及战略变化 - 公司在多个国家的业务推进计划不变，虽不确定实施是否会因地理情况延迟，但仍打算增加近岸和离岸执行能力，以满足客户需求，指导依赖欧洲业务的持续增长，亚洲业务暂无重大客户获取计划，资本支出已包含在预测中，占营收3.6% - 3.8% [58][59][60] 问题: 2020年毛利率和SG&A的预期及驱动因素 - 毛利率同比将提高约100个基点，主要由规模效应驱动，在参与业务中更好地利用固定成本，SG&A方面将继续改善G部分并增加投资，预计共投资1200 - 1400万美元，以实现6% - 8%的整体有机增长率 [66] 问题: 2020财年无机贡献的预期 - 17.65亿美元的营收中，约7000万美元为无机贡献，其余为有机贡献 [67] 问题: 2020年有机营收增长的节奏及外汇因素 - 2020年指导中点的有机增长约为3% - 4%，需考虑退出某些业务的影响，排除这些因素后，按可比业务计算增长约7% [88][89] 问题: 正常的年度营收流失金额 - 公司表示并非营收流失，而是退出了一些业务，如促进业务、PRG中东业务和短期政府合同等 [91] 问题: 在家办公代理的数量 - 在家办公业务的员工数量通常在6000 - 10000人之间，季节性时期可达10000 - 11000人，公司有能力大幅增加在家办公的工作站数量 [92] 问题: 在中国的业务暴露情况 - 公司在中国、韩国和意大利均无业务运营，没有相关业务暴露 [95]

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form 10-K Delaware 84-1291044 (I.R.S. Employer Identification No.) 9197 South Peoria Street Englewood, Colorado 80112 (Mark One) ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2019 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number: 001-11919 ...

TTEC Holdings, Inc. (NASDAQ:TTEC) Q3 2019 Earnings Conference Call November 6, 2019 8:30 AM ET Company Participants Paul Miller - SVP, Treasurer & IR Officer Ken Tuchman - Chairman & CEO Regina Paolillo - Chief Financial & Administrative Officer Conference Call Participants Joshua Vogel - Sidoti & Company George Sutton - Craig-Hallum Bill DiJohnson - Wells Fargo Operator Welcome to TTEC's Third Quarter 2019 Earnings Conference Call. [Operator instructions] This call is being recorded at the request of TTEC. ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form 10-Q ☑ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2019 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number 001-11919 TTEC Holdings, Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of (I.R ...