公司合并与资产情况 - 2022年1月31日公司完成与Sterling价值52亿美元的全股票合并交易，3月31日合并后公司资产达651亿美元，贷款和租赁435亿美元，存款544亿美元[18] - 2022年1月1日起，公司将1.254亿美元存款和43亿美元管理资产从商业银行重新分配到消费银行[64] - 公司总资产从2021年12月31日的349亿美元增至2022年3月31日的651亿美元，增加302亿美元，增幅86.5%；总负债增加255亿美元，增幅80.9%；股东权益增加47亿美元，增幅137.8%[83] 财务数据关键指标变化 - 收益与亏损 - 2022年第一季度公司从先前记录的遣散费应计项目中释放380万美元，并对收益进行相应调整[20] - 2022年第一季度净亏损1674.7万美元，而2021年同期净利润为1.08078亿美元[22] - 2022年第一季度稀释后普通股每股亏损0.14美元，2021年同期每股收益1.17美元[22] - 2022年第一季度所得税收益为3360万美元，有效税率为66.7%；2021年同期所得税支出为3020万美元，有效税率为21.8%[57] 财务数据关键指标变化 - 利息相关 - 2022年第一季度净利息收入从2021年同期的2.238亿美元增至3.942亿美元，增长76.2% [29] - 2022年第一季度净利息收益率从2021年同期的2.92%增至3.21% [29] - 2022年第一季度平均生息资产从2021年同期的311亿美元增至503亿美元，增长61.6% [30] - 2022年第一季度生息资产平均收益率从2021年同期的3.08%增至3.33% [30] - 平均生息负债从2021年3月31日止三个月的295亿美元增至2022年同期的474亿美元，增加179亿美元，增幅60.7%，平均利率从0.16%降至0.13% [31] - 税收等效净利息收入从2021年3月31日止三个月的2.26259亿美元增至2022年同期的4.02406亿美元 [33] - 净利息收入从2021年3月31日止三个月的2.23764亿美元增至2022年同期的3.94248亿美元 [33] - 净利息收益率从2021年3月31日止三个月的2.92%升至2022年同期的3.21% [33] 财务数据关键指标变化 - 资产与负债平均情况 - 贷款和租赁平均余额从2021年3月31日止三个月的215亿美元增至2022年同期的359亿美元，增加144亿美元，增幅67.2%，平均收益率从3.57%升至3.90% [33][36] - 应税和非应税投资证券平均余额从2021年3月31日止三个月的89亿美元增至2022年同期的134亿美元，增加45亿美元，增幅51.0%，平均收益率从2.12%降至2.02% [33][37] - 平均总存款从2021年3月31日止三个月的283亿美元增至2022年同期的459亿美元，增加176亿美元，增幅62.4%，平均利率从0.09%降至0.07% [33][38] - 平均长期债务从2021年3月31日止三个月的5.671亿美元增至2022年同期的8.963亿美元，增加3292万美元，增幅58.1%，平均利率从3.23%升至3.34% [33][39] 财务数据关键指标变化 - 信贷损失 - 2022年第一季度贷款和租赁的信用损失准备金为5.69371亿美元，2021年同期为3.28351亿美元[22] - 信贷损失拨备从2021年3月31日止三个月的收益2580万美元变为2022年同期的费用1.888亿美元，增加2.146亿美元，增幅833.4% [40] - 2022年和2021年3月31日止三个月的总净冲销分别为890万美元和530万美元，增加360万美元 [40] - 贷款和租赁的信贷损失准备金从2021年12月31日的3.012亿美元增加2.682亿美元，增幅89.0%，至2022年3月31日的5.694亿美元[99] - 2022年3月31日，商业非抵押贷款、商业房地产、多户住宅等各类贷款和租赁的信贷损失准备金占比分别为35.5%、39.8%、7.2%等[100] - 2022年3月31日，非执行贷款和租赁为2.48111亿美元，占贷款和租赁的0.57%；非执行资产为2.51206亿美元，占贷款和租赁加其他不动产的0.58%，占总资产的0.39%[113] - 2022年3月31日，贷款和租赁的信贷损失准备金占非执行贷款和租赁的229.48%，占贷款和租赁的1.31%，与净冲销的比率为15.94倍[113] - 2022年和2021年截至3月31日的三个月，净冲销占平均贷款和租赁的比例均为0.10%，商业非抵押贷款组合净冲销增加780万美元，商业房地产和其他消费组合分别减少410万美元和110万美元[114][115] 财务数据关键指标变化 - 非利息收支 - 2022年第一季度非利息收入为1.04亿美元，较2021年同期的7680万美元增加2730万美元，增幅35.5%[42] - 存款服务手续费从2021年第一季度的4050万美元增至2022年同期的4780万美元，增加740万美元，增幅18.2%[43] - 贷款和租赁相关费用从2021年第一季度的830万美元增至2022年同期的2270万美元，增加1440万美元，增幅172.8%[44] - 2022年第一季度非利息支出为3.598亿美元，较2021年同期的1.88亿美元增加1.718亿美元，增幅91.4%[49] - 薪酬和福利从2021年第一季度的1.076亿美元增至2022年同期的1.84亿美元，增加7640万美元，增幅71.0%[50] 各条业务线数据关键指标变化 - 商业银行 - 商业银行2022年第一季度税前、拨备前净收入为2.36572亿美元，较2021年同期的1.13578亿美元增加1.23亿美元，增幅108.3%[69] - 截至2022年3月31日，商业银行贷款和租赁较2021年12月31日增加197亿美元，增幅129.6%[70] - 截至2022年3月31日，商业银行存款较2021年12月31日增加120亿美元，增幅126.1%[71] - 商业银行在2022年3月31日和2021年12月31日管理资产分别为7亿美元和8亿美元，资产管理规模分别为20亿美元和21亿美元，合计减少2亿美元，降幅6.2%[72] 各条业务线数据关键指标变化 - HSA银行 - HSA银行2022年第一季度税前净收入增加200万美元，增幅6.1%，净利息收入增加250万美元，非利息支出增加40万美元[74] - 截至2022年3月31日，存款较2021年12月31日增加4.068亿美元，增幅5.5%；关联投资账户管理资产增加4280万美元，增幅1.1%[75][76] 各条业务线数据关键指标变化 - 消费者银行 - 消费者银行2022年第一季度PPNR增加3180万美元，增幅86.1%，净利息收入增加4720万美元，非利息收入增加500万美元，非利息支出增加2040万美元[78] - 截至2022年3月31日，消费者银行贷款较2021年12月31日增加15亿美元，增幅21.6%；存款增加112亿美元，增幅86.6%；管理资产增加36亿美元[79][80][81] 投资证券相关数据变化 - 投资证券净额增加47亿美元，其中可供出售和持有至到期投资组合分别增加45亿美元和1.641亿美元[84] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司投资证券净账面价值分别为151亿美元和104亿美元，监管平均风险权重分别为19.5%和12.5%[86] - 可供出售债务证券从2021年12月31日的42亿美元增至2022年3月31日的87亿美元，增加45亿美元，增幅106.5%[88] - 截至2022年3月31日的三个月，可供出售投资组合的等效税率收益率为1.98%，较2021年同期的1.83%增加15个基点[89] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，可供出售债务证券的未实现损失分别为3.333亿美元和3430万美元，增加2.99亿美元[89] - 持有至到期投资证券从2021年12月31日的62亿美元增加1.641亿美元（2.6%）至2022年3月31日的64亿美元[90] - 截至2022年3月31日的三个月，持有至到期投资组合的等效税率收益率为2.06%，较2021年同期的2.29%减少23个基点[90] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，持有至到期债务证券的未实现损失分别为2.916亿美元和5570万美元，ACL均为20万美元[90] - 截至2022年3月31日，投资证券的摊销成本总计15.107355亿美元，加权平均收益率为1.99%[91] 贷款和租赁相关数据变化 - 贷款和租赁增加213亿美元，其中商业和消费投资组合分别增加198亿美元和15亿美元[84] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，贷款和租赁的摊销成本分别为435.36485亿美元和222.71729亿美元[93] - 截至2022年3月31日，固定利率贷款和租赁总计168.77089亿美元，可变利率贷款和租赁总计266.59396亿美元[94] 公司运营与政策 - 公司计划到年底将公司办公面积减少约45%，主要在纽约和康涅狄格州[19] - 公司有信贷政策和程序以控制风险，管理层会定期审查并根据疫情实施增量政策[95] - 商业非抵押贷款、资产支持贷款、设备融资贷款和仓库贷款的承销需评估借款人偿债能力[96] - 住宅抵押贷款和房屋净值贷款的承销因素包括借款人的FICO分数、贷款金额与房产价值的比例、借款人的债务收入水平[98] - 公司采用CECL模型确定贷款和租赁的信贷损失准备金，考虑过去事件、当前状况和合理的经济预测[102] 公司流动性与资金管理 - 公司通过控股公司和韦伯斯特银行的主动流动性措施管理现金流需求，2022年3月31日，管理层未发现可能对公司流动性、资本资源或经营活动产生重大不利影响的事件[116] - 现金流入来源包括贷款和投资的本金及利息支付、融资活动、新存款等，公司致力于维持强大的核心存款基础[117] - 控股公司的主要流动性来源是韦伯斯特银行的股息，资金用于支付高级票据、次级票据等的本金和利息、股息支付、股票回购等[118] - 截至2022年3月31日，韦伯斯特银行有4.847亿美元留存收益可用于向控股公司支付股息，2022年第二季度获批支付1.25亿美元股息[119] 公司股息与股票回购 - 2022年第一季度和4月28日宣布的季度普通股现金股息均为每股0.40美元[120] - 截至2022年3月31日，公司股票回购授权为2亿美元，第一季度回购2173936股，花费1.222亿美元，剩余授权120万美元；4月27日董事会增加6亿美元回购授权[121] 银行存贷比率与存款情况 - 2022年3月31日和2021年12月31日，韦伯斯特银行贷款与总存款比率分别为80.1%和74.6%，上升5.5个百分点[122] - 2022年3月31日和2021年12月31日，总存款分别为544亿美元和298亿美元，增加246亿美元，主要因合并收购；超FDIC限额的定期存款占比分别为0.7%和0.9%[130] - 2022年第一季度和2021年第一季度，日均总存款分别为45883469千美元和28254532千美元，平均利率分别为0.07%和0.09%[131] - 2022年3月31日和2021年12月31日，未保险存款分别为22933937千美元和10936416千美元[132] 公司借款与资本股票情况 - 2022年3月31日和2021年12月31日，总借款分别为16亿美元和12亿美元，占总资产比例分别为2.5%和3.6%，增加4000万美元[134] - 2022年3月31日和2021年12月31日，韦伯斯特银行持有的FHLB资本股票分别为1700万美元和1130万美元，FRB资本股票分别为1.891亿美元和6050万美元[139][140] 公司区域变动与合同义务 - 2022年6月1日，韦伯斯特银行将从波士顿联邦储备区迁至纽约联邦储备区[141] - 截至2022年3月31日，公司总合同义务为46.76444亿美元，其中1 - 3年为24.41106亿美元，1年以内为9.46393亿美元，3 - 5年为2.49447亿美元，5年以后为10.39498亿美元[143] 公司金融工具承诺 - 截至2022年3月31日，公司信贷相关金融工具的总承诺金额为108亿美元[144] - 截至2022年3月31日，公司另类投资的未出资承诺为3.023

财务数据和关键指标变化 - 公司第一季度报告净亏损2000万美元，每股亏损0.14美元，主要受一次性合并相关费用的影响 [4] - 调整后的净收入为1.84亿美元，调整后每股收益为1.24美元，资产回报率为1.37%，普通股有形股本回报率为17% [5] - 贷款和存款同比增长，推动收入显著增长，效率比率约为49% [5] - 信用表现良好，不良贷款与总贷款比率从去年同期的71个基点下降至57个基点 [6] - 合并后公司总资产为650亿美元，存款为540亿美元，贷款为440亿美元 [6] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款增长主要由商业类别推动，剔除PPP贷款和抵押贷款仓库余额的影响，季度环比贷款增长为1.5%，年化增长率为6%，同比增长率为8.5% [8] - 存款增长强劲，季度环比增长3.2%，同比增长近4%，主要受HSA和政府银行业务的推动 [9] - HSA新增28.8万个账户，核心存款增加近5亿美元 [9] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司预计在利率上升的环境下，浮动利率贷款组合将显著改善收入 [7] - 公司预计2022年将实现6000万美元的成本节约，2023年将再实现6000万美元的节约 [7] - 公司计划在2023年第三季度完成核心银行系统的转换 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过合并和收购Bend Financial，增强了其在HSA领域的竞争力 [4] - 公司计划通过整合和自动化实现运营效率，预计到2022年底将减少40%以上的公司办公面积 [7] - 公司将继续投资于数字能力，并加入USDF Consortium，探索区块链技术的应用 [20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管宏观经济环境存在不确定性，公司对经济活动的潜在强度保持信心，预计未来6至8个季度将实现稳健的经济增长和贷款需求上升 [4] - 公司预计2022年净利息收入为18.5亿美元，贷款增长率为8%至10%，费用收入为4.3亿至4.5亿美元，费用为11亿至11.2亿美元 [18] 其他重要信息 - 公司预计2022年将实现6000万美元的成本节约，2023年将再实现6000万美元的节约 [7] - 公司计划在2023年第三季度完成核心银行系统的转换 [7] - 公司将继续投资于数字能力，并加入USDF Consortium，探索区块链技术的应用 [20] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于费用节约的节奏和未来几个季度的费用预期 [23] - 公司预计2022年将实现6000万美元的成本节约，2023年将再实现6000万美元的节约，主要通过消除冗余、整合公司设施和运营效率实现 [23] 问题: 关于贷款增长的预期和组合 [32] - 公司预计2022年贷款增长率为8%至10%，主要由商业贷款推动，特别是C&I、赞助和特殊贷款类别 [32] 问题: 关于股票回购的预期 [35] - 公司将继续保持纪律性和机会主义的股票回购策略，预计在缺乏有机投资机会的情况下，将使用回购授权回购股票 [35] 问题: 关于资产敏感性和利率上升的影响 [37] - 公司预计在利率上升的环境下，资产敏感性将增加，预计在12个月内资产敏感性为21% [37] 问题: 关于HSA业务的恢复情况 [47] - HSA业务正在逐步恢复，新增账户和核心存款增长显著，但仍未恢复到疫情前水平 [47] 问题: 关于杠杆贷款的风险 [73] - 公司杠杆贷款占总贷款组合的6%，历史表现良好，预计在利率上升的环境下仍将保持稳健 [73] 问题: 关于USDF Consortium的机会 [76] - 公司加入USDF Consortium，探索区块链技术的应用，预计将在2023年及以后带来收益 [76] 问题: 关于净利息收入的预期 [82] - 公司预计2022年净利息收入为18.5亿美元，预计第四季度净利息收入将超过5亿美元 [82] 问题: 关于公司文化的整合 [131] - 公司通过文化塑造计划，成功整合了两家公司的文化，管理层对整合进展表示满意 [131]

业绩总结 - 2022年第一季度报告的净收入为1.385亿美元，调整后的净收入为2.429亿美元[2] - 第一季度的调整后PPNR为1.841亿美元，报告的PPNR为负2020万美元[2] - 2022年第一季度的净利息收入为4.639亿美元，较上季度增长1980万美元[32] - 2022年第一季度的非利息收入为1.149亿美元，较上季度下降1620万美元[37] - 2022年第一季度的净损失为1670万美元，包含1044万美元的合并相关费用和战略举措费用[29] - 2022年第一季度的每股收益为1.24美元[29] - 2022年第一季度的总收入为498.3百万美元，较2021年第一季度的181.4百万美元增长了174.0%[101] 贷款与存款 - 贷款总额为435.36亿美元，较上季度增长0.3%（不包括PPP贷款）[15] - 存款总额为543.56亿美元，较上季度增长3.2%[20] - 贷款与存款比率为80.1%[23] - 商业贷款同比增长6.5%，消费者贷款同比增长4.6%[16] - 2022年第一季度的总贷款为6,888百万美元，较2021年第一季度的6,199百万美元增长了11.1%[97] - 2022年第一季度的总存款为24,115百万美元，较2021年第一季度的12,715百万美元增长了89.9%[97] 资本与资产 - CET1比率为11.4%，TCE比率为8.3%[2] - 截至2022年3月31日，普通股权一级资本比率为11.42%[62] - 股东权益为8,177,135千美元，较2021年第四季度的3,438,325千美元显著增长[127] - 总资产为65,131,484千美元，较2021年第四季度的34,915,599千美元增长了86.7%[127] 未来展望 - 预计2022年净利息收入约为18.5亿美元，不包括收益累积[72] - 贷款增长预计在2022年底达到8%至10%[73] - 预计2022年费用在11亿至11.2亿美元之间，不包括一次性成本[75] - 2022年税率预计在22%至23%之间[76] 其他信息 - 2022年第一季度的效率比率为48.73%，较2021年第一季度的97.3%改善了612个基点[101] - 2022年第一季度的非利息支出为3.015亿美元，合并和战略举措费用为1044万美元[42] - 2022年第一季度的信用损失准备金为5.69亿美元，覆盖率为1.31%[47] - 2022年第一季度的净利息边际为3.21%，较2021年第一季度的2.29%提高了48个基点[101] - 可供出售投资组合在2022年第一季度的未实现损失为$328.4百万，较2021年第四季度的$7.2百万显著增加[113]

员工情况 - 2021年12月31日，公司有3245名员工，包括2424名全职、452名兼职和369名临时员工，约60%为女性，40%为男性[31] - 2021年12月31日，员工平均任期约为8.2年[33] - 多元化、公平、包容和归属感（DEIB）委员会由22名员工组成，由首席执行官和商业银行业务执行副总裁共同主持[32] 业务线布局 - 零售银行在新英格兰南部和纽约威彻斯特郡有130个银行中心和251台ATM机[29] - 商业银行为年收入超200万美元的企业客户服务，零售银行的小企业银行为年收入达200万美元的企业服务[25][33] 员工福利 - 公司支付约80%的保险费用，与员工共同承担福利成本[33] 监管法规 - 银行控股公司收购银行超5%有表决权股份等行为需美联储理事会事先批准[45] - 2018年5月24日，《经济增长、监管放松和消费者保护法案》签署成为法律，对《多德 - 弗兰克法案》部分条款进行废除和修订[43] - 依据《银行控股公司法》，银行控股公司业务受限，符合条件的可从事金融性质等活动[44] - 依据《银行合并法》，保险存款机构进行合并交易需银行主要联邦监管机构事先书面批准[46] - 巴塞尔协议III资本规则规定CET1风险资本充足率充足标准为4.5%，良好标准为6.5%；总风险资本充足率充足标准为8.0%，良好标准为10.0%；一级风险资本充足率充足标准为6.0%，良好标准为8.0%；一级杠杆资本充足率充足标准为4.0%，良好标准为5.0%[51] - 巴塞尔协议III资本规则包含2.5%风险加权资产的CET1资本保护缓冲[52] - 2020年8月26日起，公司可选延迟CECL对监管资本影响两年至2022年1月1日，后续有三年过渡期至2024年12月31日，公司选择该方案且资本比率远超良好标准[54] - 2020年3月26日起，所有净交易账户准备金率降至0%[65] - 2021年公司解散非流动性受保基金剩余持仓，截至2021年12月31日完全符合沃尔克规则[63] - 资产总额2500亿美元及以下的银行控股公司可免某些增强资本和流动性审慎标准，公司仍进行内部压力测试并用于风险管理和资本规划[60] - 多德 - 弗兰克法案提高风险委员会要求适用门槛至总资产500亿美元以上，公司仍保留董事会风险委员会[61] - 资产超100亿美元的Webster Bank受CFPB监管[74] - 合格抵押贷款要求消费者总债务收入比不超43%[75] - 2020年12月10日CFPB修订规则，2022年10月1日起实施新的通用合格抵押贷款标准[76] - 预计2023年6月多数美元LIBOR期限停用，2022年4月1日起实施CFPB修订规则[77] - 2021年11月18日发布规则，银行需在确定通知事件发生后36小时内通知主要监管机构，2022年4月1日生效，5月1日起合规[82] - 自2022年2月1日起，资产超500亿美元的Webster Bank或适用拟议的增强网络安全风险管理和恢复力标准[83] - 联邦存款保险标准限额为每位储户每家FDIC参保银行每个账户所有权类别25万美元[85] - 资产超100亿美元的Webster Bank电子借记卡交易交换费上限为21美分加交易价值的0.05%，符合条件可额外获1美分欺诈预防费用[88] - 《多德 - 弗兰克法案》要求为资产超10亿美元的金融机构制定联合法规或指南，限制激励性薪酬安排[89] - 资产超10亿美元的Webster Bank按FDIC标准化风险评估方法计算季度评估费用[86] - 2020年6月5日OCC通过最终规则加强和现代化CRA，2020年10月1日生效，银行需在2023年1月1日遵守部分重要内容；2021年12月14日OCC通过最终规则废除2020年规则，新规则适用于国有银行和储蓄机构，银行需在2022年1月1日遵守，公共文件和公告要求的合规日期为2022年4月1日[91] - 银行依据《美国爱国者法案》需采取措施识别客户、防止洗钱等，韦博斯特有相关合规计划且与外国金融机构或个人交易极少[92] - 美国外国资产控制办公室（OFAC）负责管理经济制裁，违反制裁会有严重法律和声誉后果[94] - 公司因需向SEC提交定期报告而受《萨班斯 - 奥克斯利法案》约束，该法案对审计委员会、外部审计关系等方面有规定[95] 投资情况 - 截至2021年12月31日，韦伯斯特银行持有波士顿联邦储备银行6050万美元股票投资，需认购相当于其资本和盈余6%的股票，其中50%已支付[66] - 韦伯斯特银行作为联邦住房贷款银行成员，需按规定购买股票，2021年12月31日有1100万美元未偿还预付款，持有波士顿联邦住房贷款银行1130万美元股票投资[67] 股息情况 - 2021年12月31日，韦伯斯特银行向控股公司支付2亿美元股息，有5.08亿美元未分配净收入可用于支付股息[58] 风险管理 - 公司采用三道防线模型进行风险管理，分别是业务部门、风险管理职能部门和独立控制职能部门[98][99][100] - 公司风险识别是持续过程，在交易、投资组合和企业层面进行，通过多种方法识别风险并评估[101] - 公司企业风险管理委员会（ERMC）有六个子委员会，负责监督风险管理过程并向相关委员会报告[104] - 公司战略风险包括战略发展风险和战略执行风险，长期战略计划需经董事会年度审查和批准[105] - 公司信用风险通过既定信用政策等措施进行缓解，信用风险管理委员会负责监督和管理信用风险[110][111] - 公司面临合规风险、法律和声誉风险、诉讼风险等多种风险，分别由不同委员会负责监督管理[113][114][115] 业务风险 - 公司于2022年1月31日完成与Sterling的合并，预计系统、运营和人员整合将持续数年，且会产生大量非经常性成本，未来费用和收益情况不确定[123][125][126] - 公司开展新业务或推出新产品服务可能面临风险，包括无法实现目标、影响内部控制等[127] - 公司在吸引和留住人才方面面临挑战，关键员工流失可能影响客户关系和业务[128][129] - 公司所处金融服务行业竞争激烈，面临来自多种金融机构的竞争，行业竞争可能因多种因素加剧[130][131] - 公司若无法跟上和适应技术变革，可能对业务和财务状况产生不利影响[133] - 公司HSA Bank部门依赖与健康保险运营商等合作伙伴的合作，失去关键合作伙伴可能影响业务[134] - 公司业务和财务表现高度依赖美国经济和金融市场状况，当地经济条件也会影响盈利能力[136][138] - 市场利率变化会对公司财务状况和经营成果产生重大影响，包括影响净利息收入等[139] - 利率意外或长期变动可能对公司财务状况和经营成果产生重大不利影响，利率建模技术和假设可能无法完全预测实际利率变化对净利息收入的影响[141] - 公司可能面临更严格的资本和流动性要求，若不达标，业务活动可能受限，还可能需采取措施增加监管资本，这可能稀释股东权益或限制分红[142] - 若子公司Webster Bank无法向控股公司支付股息，控股公司可能无法向普通股和优先股股东支付股息[143] - 会计政策或标准的变化可能对公司财务结果的报告产生重大影响，可能需追溯应用新标准并重述前期财务报表[144] - 合并财务报表的编制需要使用估计，实际结果可能与估计不同，可能需大幅调整财务报表，对财务状况和经营成果产生重大不利影响[145] - 重大合并或收购需要对收购资产和负债的公允价值进行估计，这些估计及其修订可能对交易完成后的财务状况和经营成果产生重大影响[146] - 若商誉被认定为减值，可能对公司盈利能力产生负面影响[147] - 公司对某些税收优惠项目的投资可能无法按预期产生回报，甚至无回报，可能对经营结果产生不利影响[148] - 信息系统或第三方供应商和服务提供商的故障或漏洞，包括网络攻击，可能扰乱公司业务，导致机密或专有信息被滥用，损害声誉并造成损失[149] - 贷款和租赁的信用损失准备金可能不足，增加准备金会导致净收入减少，对财务状况、经营成果和监管资本状况产生重大不利影响[154] - 气候变化的物理和转型风险可能对公司运营、业务和客户产生不利影响[162] - 公司股票价格会因多种因素大幅波动，包括市场波动、经营业绩变化、证券分析师建议等[176] - COVID - 19疫情已对公司财务状况和经营成果产生不利影响，并可能持续产生负面影响[177] - 公司业务依赖客户进行银行和金融交易的能力和意愿，疫情导致客户业务受扰，可能使公司业务需求下降、财务结果受影响[178] - 公司依赖第三方供应商开展业务，若供应商无法提供服务，可能影响公司服务客户的能力[179] - 公司面临法律诉讼带来的财务和声誉风险，若诉讼未得到有利解决，可能导致重大财务责任和声誉损害[173] - 公司贷款组合部分以不动产作抵押，若抵押房产存在环境问题，公司可能承担修复成本和法律责任[175] 利率变化 - 2021年9月13日，众议院筹款委员会提议将年收入超500万美元公司的联邦企业税率从21%提高到26.5%[163] - 2021年3月5日，英国LIBOR管理机构宣布1周和2个月期美元LIBOR于2021年12月31日后停用，1个月、3个月、6个月和12个月期美元LIBOR于2023年6月30日后停用[169] - 2021年7月29日，ARRC正式推荐SOFR作为LIBOR的替代利率，公司于2021年10月开始向客户提供基于SOFR的贷款解决方案和衍生品合约，自2022年1月1日起不再使用任何LIBOR指数发起新合同[170] 财务数据关键指标变化 - 2021年12月31日现金及银行存款为13738.5万美元，2020年为19350.1万美元[379] - 2021年12月31日投资证券（可供出售）公允价值为42.34854亿美元，2020年为33.26776亿美元[379] - 2021年12月31日贷款和租赁总额为222.71729亿美元，2020年为216.41215亿美元[379] - 2021年12月31日贷款和租赁信贷损失拨备为3.01187亿美元，2020年为3.59431亿美元[379] - 2021年12月31日总存款为298.47029亿美元，2020年为273.35436亿美元[379] - 2021年12月31日总负债为314.77274亿美元，2020年为293.56065亿美元[379] - 2021年12月31日股东权益总额为34.38325亿美元，2020年为32.34625亿美元[379] - 2021年12月31日总资产为349.15599亿美元，2020年为325.9069亿美元[379] - 2021年总利息收入为942,844千美元，2020年为1,002,049千美元，2019年为1,154,583千美元[382] - 2021年总利息支出为41,755千美元，2020年为110,656千美元，2019年为199,456千美元[382] - 2021年净利息收入为901,089千美元，2020年为891,393千美元，2019年为955,127千美元[382] - 2021年净利润为408,864千美元，2020年为220,621千美元，2019年为382,723千美元[382][385] - 2021年其他综合（损失）收入为 - 64,836千美元，2020年为78,328千美元，2019年为94,580千美元[385] - 2021年综合收入为344,028千美元，2020年为298,949千美元，2019年为477,303千美元[385] - 2021年普通股基本每股收益为4.43美元，2020年为2.35美元，2019年为4.07美元[382] - 2021年普通股摊薄每股收益为4.42美元，2020年为2.35美元，2019年为4.06美元[382] - 2021年末股东权益总额为3,438,325千美元，2020年末为3,234,625千美元，2019年末为3,207,770千美元[388] - 2021年普通股股息及等价物为每股1.60美元，2020年为每股1.60美元，2019年为每股1.53美元[388] - 2021年净收入为408,864千美元，2020年为220,621千美元，2019年为382,723千美元[391] - 2021年经营活动提供的净现金为688,592千美元，2020年为380,549千美元，2019年为303,850千美元[391] - 2021年投资活动使用的净现金为2,405,089千美元，2020年为2,288,609千美元，2019年为2,549,756千美元[391] - 2021年融资活动提供的净现金为1,914,963千美元，2020年为1,913,269千美元，2019年为2,174,302千美元[394] - 2021年现金及现金等价物净增加198,466千美元，2020年增加5,209千美元，2019年减少71,604千美元[394] - 2021年末现金及现金等价物为461,570千美元，2020年末为263,104千美元，2019年末为257,895千美元[394] - 2021年支付利息42,151千美元，2020年

业绩总结 - Webster Financial Corporation第四季度2021年报告净利息收入（PPNR）为1.271亿美元，调整后为1.408亿美元[2] - 2021年全年适用于普通股的收入为3.987亿美元，同比增长88.5%[15] - 每股收益（EPS）为4.42美元，同比增长88.1%；调整后EPS为4.85美元[15] - 2021年合并PPNR为4.794亿美元，同比增长14.8%[12] - 2021年第四季度的总收入为3.169亿美元，较2020年第四季度增长[25] - 2021年第四季度的净利息边际为2.73%，与2020年第四季度持平[25] - 2021年第四季度的效率比率为54.85%，较2020年第四季度的59.27%有所改善[25] - 2021年第四季度的税率为21.8%，较2020年第四季度的22.2%有所下降[25] 用户数据 - 贷款增长为4.1%，不包括PPP贷款，季度环比增长875百万美元[5] - 商业银行总贷款同比增长10.4%，不包括PPP贷款时增长4.4%[57] - 零售银行总存款同比增长6.5%[67] - 消费贷款同比增长3.7%，不包括PPP贷款时增长[68] - 贷款与存款比率为74.6%[21] - 总存款金额为298.47亿美元，较上季度的300.26亿美元有所下降[153] - 核心存款占总存款的比例为94%[153] 财务数据 - 存款在第四季度环比下降0.6%，减少2亿美元[9] - 非利息收入同比增长17.4%，主要由于直接投资的实现收益和公允价值调整[27] - 非利息支出同比下降2.8%，受战略举措的益处影响，但绩效基础的补偿有所上升[27] - 信贷损失准备金反映出1500万美元的收益，而在2021年第三季度则为780万美元的支出，ACL覆盖率为1.37%[26] - 2021年非利息收入为323,372千美元，较2020年的285,277千美元增长13.36%[159] - 2021年非利息支出（扣除特定项目后）为693,974千美元，较2020年的713,239千美元减少2.72%[159] 未来展望 - 资本充足率保持强劲，普通股一级资本比率（CET1）超过监管要求[21] - 2021年第四季度每股有形账面价值为30.22美元，较2021年第三季度的29.63美元增长1.99%[157] - 2021年平均股东权益为3,411,911千美元，较2020年的3,239,221千美元增长5.33%[157] 负面信息 - 存款服务费收入为18,693千美元，较上季度增加702千美元，较去年同期增加2,791千美元[84] - 消费贷款余额为1,679百万，季度贷款发放为143百万，较3Q21的1,731百万和4Q20的1,959百万有所下降[110] - 总贷款中延期付款的比例为0.3%，较上季度的0.5%有所下降[145] - 在受COVID-19影响最大的行业中，延期付款总额为19.25亿美元，占总商业贷款的1.5%[149] 其他新策略 - 2021年平均无形资产和其他无形资产为556,784千美元，较2020年的561,303千美元减少0.80%[157] - 2021年效率比率为56.16%，较2020年的59.57%改善3.41个百分点[159]

财务数据和关键指标变化 - 公司第四季度调整后每股收益为1.31美元，同比增长32% [12] - 第四季度调整后普通股回报率为14.6%，调整后有形普通股回报率为17.7% [12] - 第四季度总调整收入同比增长6.5%，调整后费用下降3%，显示出强劲的经营杠杆 [13] - 第四季度贷款损失准备金为1500万美元的净收益，反映了资产质量的改善 [14] - 全年每股收益为4.42美元，创历史新高，净收入为3.99亿美元 [18] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业贷款增长13亿美元，同比增长近10%，商业银行业务贷款发放加速至18亿美元 [15] - 消费贷款增长5.2%，即3.51亿美元，主要受住宅抵押贷款活动的推动 [16] - 存款同比增长9.2%，核心存款增长32亿美元，占总存款的94% [17] - HSA存款同比增长4%，核心增长7%，总HSA资产同比增长11.5% [27] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在其扩展的足迹范围内看到了强劲的经济活动，包括商业和消费者客户对产品和服务的需求信心增强 [6] - 利率环境的前景更加乐观，公司处于有利位置以从中受益 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续在收入增强和运营效率方面取得显著进展，这些进展将与即将与Sterling的合并相辅相成 [8] - 公司通过有针对性的技术投资增强了所有业务线的数字客户体验 [9] - 公司计划在2月1日完成与Sterling的合并，并已准备好将两家强大的组织整合在一起 [11] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管疫情持续影响带来不确定性，公司对2022年业务轨迹持乐观态度 [7] - 公司预计未来几年总贷款增长率为8%至10%，考虑到竞争环境和不断改善的经济环境 [47] 其他重要信息 - 公司获得了联邦储备对与Sterling合并的批准，并计划在2月1日完成合并 [11] - 公司计划在未来18个月内完全整合运营，重点是优化客户体验 [19] 问答环节所有的提问和回答 问题: 合并后的公司有机增长率预期 - 公司预计未来几年总贷款增长率为8%至10%，考虑到竞争环境和不断改善的经济环境 [47] 问题: 资本状况和股票回购计划 - 公司有6亿至7.5亿美元的过剩资本，计划优先用于有机增长、产品组合收购和股票回购 [48][49] 问题: 抵押贷款仓库组合和贷款增长策略 - 公司将继续在合并后保持多样化的贷款活动，并根据市场条件调整策略 [54][55] 问题: 合并后的净息差预期 - 公司预计合并后的净息差为2.95%，并将在第一季度财报中提供更多细节 [61] 问题: 信用质量和不良贷款 - 公司信用质量表现强劲，不良贷款率下降，预计未来不会有重大负面趋势 [68][69] 问题: 合并后的成本节约和收入协同效应 - 公司预计在两年内实现1.2亿美元的成本节约，并在2022年实现6000万美元 [76][77] 问题: HSA业务的增长和盈利能力 - 公司预计HSA业务在利率上升周期中将有更好的盈利能力，并正在推出新的数字体验 [83][84] 问题: 区块链技术在支付中的应用 - 公司认为区块链技术在医疗支付领域有潜力，并正在探索相关应用 [90][91] 问题: 资本比率管理 - 公司计划在合并后两年内将普通股一级资本比率降至10.5%左右 [93] 问题: 证券投资组合的增长和新资金收益率 - 公司证券投资组合占总资产的29%，预计合并后将降至20%左右 [96][97] 问题: 新贷款收益率 - 公司新贷款收益率因贷款组合而异，商业贷款收益率为3.24% [100]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2021年9月30日，公司总资产为353.74亿美元，较2020年12月31日的325.91亿美元增长8.54%[194] - 截至2021年9月30日，公司总资产为353.74258亿美元，较2020年12月31日的325.9069亿美元增长约8.54%[335] - 2021年前三季度，公司总利息收入为7.07亿美元，较2020年同期的7.66亿美元下降7.63%[196] - 2021年前三季度，公司总利息支出为3252万美元，较2020年同期的9152万美元下降64.47%[196] - 2021年前三季度，公司净利息收入为6.74亿美元，与2020年同期基本持平[196] - 2021年前三季度，公司非利息收入为2.33亿美元，较2020年同期的2.09亿美元增长11.86%[196] - 2021年前三季度，公司非利息支出为5.55亿美元，较2020年同期的5.39亿美元增长2.90%[196] - 2021年前三季度，公司税前收入为3.92亿美元，较2020年同期的2.05亿美元增长91.77%[196] - 2021年前三季度，公司净利润为2.98亿美元，较2020年同期的1.61亿美元增长85.47%[196] - 2021年前三季度，归属于普通股股东的收益为2.90亿美元，较2020年同期的1.54亿美元增长88.77%[196] - 2021年前三季度，公司综合收入为2.57亿美元，较2020年同期的2.49亿美元增长3.00%[197] - 截至2021年9月30日的三个月，公司净收入为95713千美元，2020年同期为69281千美元[198] - 截至2021年9月30日的九个月，公司净收入为297826千美元，2020年同期为160577千美元[198] - 截至2021年9月30日的九个月，经营活动提供的净现金为464169千美元，2020年同期为161496千美元[200] - 截至2021年9月30日的九个月，投资活动使用的净现金为338501千美元，2020年同期为2319699千美元[200] - 截至2021年9月30日的九个月，融资活动提供的净现金为2215387千美元，2020年同期为2142108千美元[202] - 2021年9月30日现金及现金等价物期末余额为2604159千美元，2020年同期为241800千美元[202] - 2021年九个月利息支付为42567千美元，2020年同期为103550千美元[202] - 2021年九个月所得税支付为107812千美元，2020年同期为77376千美元[202] - 2021年贷款和租赁向止赎房产和收回资产的转移金额为1048千美元，2020年为5178千美元[202] - 2021年贷款从贷款和租赁向待售贷款的转移金额为74923千美元，2020年为5805千美元[202] - 2021年前三季度累计其他综合收益（损失）净额为150.8万美元，较2020年前三季度的5203.7万美元大幅减少[276] - 2021年前三季度，从累计其他综合收益（损失）重分类的金额为467.7万美元，2020年前三季度为645.7万美元[276] - 2021年前三季度，衍生工具重分类净税后金额为 - 245万美元，2020年前三季度为 - 426.6万美元[277] - 2021年第三季度，公司净利息收入为2.29691亿美元，较2020年同期的2.19256亿美元增长约4.76%[335] - 2021年前三季度，公司净利息收入为6.74307亿美元，与2020年同期的6.74464亿美元基本持平[336] - 2021年第三季度，公司非利息收入为0.83775亿美元，较2020年同期的0.7506亿美元增长约11.61%[335] - 2021年前三季度，公司非利息收入为2.33234亿美元，较2020年同期的2.08514亿美元增长约11.85%[336] - 2021年第三季度，公司净利润为0.95713亿美元，较2020年同期的0.69281亿美元增长约38.15%[335] - 2021年前三季度，公司净利润为2.97826亿美元，较2020年同期的1.60577亿美元增长约85.47%[336] - 2021年第三季度，公司来自客户合同的收入为5.2739亿美元，较2020年同期的5.1627亿美元增长约2.15%[338] 公司会计政策变更影响 - 公司于2021年1月1日前瞻性采用ASU No. 2019 - 12，对合并财务报表无重大影响[210] - 公司前瞻性采用ASU No. 2021 - 01，对合并财务报表无重大影响[212] 公司投资相关数据变化 - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司税收抵免融资投资的合计账面价值分别为4460万美元和3720万美元，未注资承诺分别为1260万美元和1020万美元，2021年前九个月批准额外注资承诺1060万美元[219] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司其他非上市可变利益实体投资的合计账面价值分别为5300万美元和3430万美元，最大损失敞口分别为8330万美元和7270万美元[222] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，持有至到期投资证券的摊余成本分别为59.86542亿美元和55.68188亿美元，公允价值分别为61.3944亿美元和58.35364亿美元[229] - 2021年前三个月和前九个月，持有至到期投资证券的信用损失准备期末余额均为23.4万美元[231] - 2021年9月30日，持有至到期投资证券无低于投资级别的评级，也无处于非应计状态的证券[232][233] - 2021年9月30日，持有至到期债务证券摊余成本为5986542000美元，公允价值为6139440000美元[234] - 2021年9月30日，可供出售证券摊余成本为3365726000美元，公允价值为3410443000美元；2020年12月31日，摊余成本为3234250000美元，公允价值为3326776000美元[236] - 2021年9月30日，处于未实现损失状态的可供出售证券公允价值为1336550000美元，未实现损失为17432000美元；2020年12月31日，公允价值为955975000美元，未实现损失为9471000美元[238] - 2021年9月30日，可供出售债务证券无处于非应计状态的证券，未实现损失未在损益表中确认[239] - 2021年9月30日，可供出售债务证券摊余成本为3365726000美元，公允价值为3410443000美元[240] - 2021年前三季度和2020年前三季度无可供出售证券销售；2020年前三季度，可供出售证券销售收益为9000000美元，实现收益为8000美元[241] - 2021年9月30日，公司在CMBS、CLO和市政债券投资组合中可赎回债务证券的账面价值为15亿美元[242] - 2021年9月30日，持有至到期和可供出售投资证券分别有30亿美元和19亿美元被质押；2020年12月31日，分别有26亿美元和13亿美元被质押[243] - 2021年9月30日，持有至到期投资证券账面金额为5986308000美元，公允价值为6139440000美元；2020年12月31日，账面金额为5567889000美元，公允价值为5835364000美元[325] 公司贷款和租赁业务数据变化 - 2021年9月30日，贷款和租赁总额为21580335000美元；2020年12月31日，总额为21641215000美元[245] - 截至2021年9月30日，贷款和租赁逾期总额为11.8724亿美元，总贷款和租赁额为215.80335亿美元[248] - 截至2020年12月31日，贷款和租赁逾期总额为20.0942亿美元，总贷款和租赁额为216.41215亿美元[249] - 截至2021年9月30日，非应计贷款总额为10.1654亿美元，其中无拨备的非应计贷款为4.5361亿美元[249] - 截至2020年12月31日，非应计贷款总额为16.796亿美元，其中无拨备的非应计贷款为8.9433亿美元[249] - 2021年第三季度，非应计住宅和房屋净值贷款利息分别为240万美元和340万美元[249] - 2020年第三季度，非应计住宅和房屋净值贷款利息分别为720万美元和900万美元[249] - 截至2021年9月30日，贷款和租赁的信贷损失准备金期末余额为3.14922亿美元[251][252] - 截至2020年9月30日，贷款和租赁的信贷损失准备金期末余额为3.69811亿美元[251][252] - 公司采用双级信用风险评级系统评估商业投资组合的信用风险，分为10个等级[252] - 评级为(1) - (6)的为合格评级，(7) - (10)的为受批评评级[252] - 2021年9月30日商业组合贷款摊销成本总计14,681,806千美元，2020年12月31日为14,900,535千美元[254] - 2021年9月30日商业非抵押贷款中，合格贷款摊销成本为1,680,524千美元，关注类为13,242千美元，次级为3,791千美元[254] - 2020年12月31日商业非抵押贷款中，合格贷款摊销成本为2,771,373千美元，关注类为32,535千美元，次级为54,716千美元[254] - 2021年9月30日资产支持贷款中，合格贷款摊销成本为7,612千美元，关注类为0千美元，次级为0千美元[254] - 2020年12月31日资产支持贷款中，合格贷款摊销成本为26,344千美元，关注类为0千美元，次级为0千美元[254] - 2021年9月30日商业房地产贷款中，合格贷款摊销成本为847,147千美元，关注类为350千美元，次级为0千美元[254] - 2020年12月31日商业房地产贷款中，合格贷款摊销成本为965,582千美元，关注类为27千美元，次级为817千美元[254] - 2021年9月30日设备融资贷款中，合格贷款摊销成本为174,137千美元，关注类为0千美元，次级为0千美元[254] - 2020年12月31日设备融资贷款中，合格贷款摊销成本为249,370千美元，关注类为7,934千美元，次级为7,483千美元[254] - 公司使用FICO评分衡量消费者贷款组合的信用风险，FICO评分范围为300 - 850，评分越低信用风险越高，且至少每季度更新一次[254] - 截至2021年9月30日，贷款和租赁总额为21580335千美元，较2020年末的21641215千美元略有下降[256] - 截至2021年9月30日，消费者投资组合为6898529千美元，商业投资组合为14681806千美元[256] - 截至2021年9月30日，单独评估的贷款和租赁未偿还本金余额为256153千美元，摊销成本为220957千美元[257] - 2021年第三季度，商业非抵押贷款平均摊销成本为90662千美元，利息收入为729千美元[258] - 2021年前九个月，商业非抵押贷款平均摊销成本为101969千美元，利息收入为2270千美元[258] - 截至2021年9月30日，抵押依赖贷款和租赁的抵押品价值为104400千美元，2020年末为150300千美元[258] - 2021年第三季度，贷款和租赁平均摊销成本为230208千美元，利息收入为1669千美元[258] - 2021年前九个月，贷款和租赁平均摊销成本为265190千美元，利息收入为5243千美元[258] - 2020年第三季度，贷款和租赁平均摊销成本为315533千美元，利息收入为2202千美元[258] - 2020年前九个月，贷款和租赁平均摊销成本为282161千美元，利息收入为6773千美元[258] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，单独评估的贷款和租赁的摊余成本总额分别为22.0957亿美元和30.9422亿美元[259] - 截至2021年9月30日

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度调整后每股收益为1.08美元，包括与合并和战略计划相关的580万美元税前费用 [14] - 有形普通股权益增长7%，比去年同期增加1.71亿美元 [15] - 第三季度总收入同比增长6.5%，调整后费用下降2.7%，效率比率改善至55%，同比下降超过500个基点 [15] - 第三季度调整后普通股回报率为12%，调整后有形普通股回报率接近15% [16] - 公司第三季度拨备800万美元，主要由强劲的贷款增长驱动，导致储备增加700万美元 [16] - 不良贷款占总贷款的比例处于大萧条以来的最低点 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 - 不包括PPP贷款，总贷款同比增长3.3%，商业贷款增长7亿美元，增幅5% [18] - 商业银行业务表现强劲，贷款发放12亿美元，同比增长显著 [18] - 消费者贷款环比增长3.8%，即2.52亿美元，同比略有下降 [19] - 存款同比增长11.5%，核心存款增长38亿美元，占总存款的94% [20] - 商业银行存款同比增长超过23%，零售银行存款同比增长7.3% [21] - HSA银行存款同比增长5%，核心存款增长8% [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在商业银行业务中表现强劲，特别是在赞助、专业、商业地产、中端市场和商业银行业务垂直领域 [18] - 零售银行业务中，消费者和小企业存款分别增长6.5%和12.7% [21] - HSA银行在直接雇主渠道中表现良好，尽管医疗保健合作伙伴增长较慢 [88] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续推进与Sterling的合并，预计在获得最终监管批准后不久完成交易 [9][10] - 合并后的公司将创建一个独特的以商业为重点的中型银行，具有差异化的业务和多样化的资金配置 [12] - 公司和Sterling均被Coalition Greenwich评为2021年客户体验领导者，特别是在商业和中端市场银行业务中 [13] - 公司预计合并后将实现11%的成本协同效应 [39] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管COVID-19、通胀预期上升以及供应链和劳动力挑战持续影响，公司看到经济活动增加，客户信心增强 [7] - 公司预计在第四季度实现2021年成本节约目标 [8] - 公司对合并后的前景感到更加兴奋，认为合并将为客户、同事、社区和股东提供更多机会 [11] - 公司预计第四季度核心贷款增长（不包括PPP贷款）在2%至2.5%之间 [44] 其他重要信息 - 公司第三季度购买了11亿美元的证券，加权收益率为1.44%，期限为五年 [27] - 公司第三季度平均现金余额为23亿美元，环比增加11亿美元 [28] - 公司第三季度非利息收入增加1100万美元，主要由公允价值调整和贷款相关费用驱动 [34] - 公司第三季度调整后非利息费用增加560万美元，主要由于绩效薪酬和技术费用增加 [36] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于证券投资组合的部署 - 公司已经开始部署部分现金，预计季度末平均现金余额约为10亿美元 [53] 问题: 关于资本和股票回购 - 公司计划在合并后实施4亿美元的股票回购，目标CET1比率为10.5% [54] - 公司优先考虑通过贷款增长和差异化业务部署资本，其次考虑股息和股票回购 [55] 问题: 关于贷款增长预期 - 公司预计合并后贷款增长在8%至10%之间，可能超过这一目标 [56] 问题: 关于费用和绩效薪酬 - 公司第三季度绩效薪酬有所增加，预计第四季度绩效薪酬在100万至150万美元之间 [60] 问题: 关于贷款定价环境 - 公司第三季度贷款收益率增加14个基点，主要由PPP贷款费用加速驱动 [85] - 公司贷款定价环境保持稳定，未看到显著的价格下降 [86] 问题: 关于HSA银行的管道 - 公司对HSA银行的销售活动感到满意，预计在开放注册期间表现强劲 [88] 问题: 关于存款beta - 公司在利率上升环境中假设存款beta滞后，预计前两次利率上升的beta接近11% [95] 问题: 关于合并的监管批准 - 公司认为监管机构审批延迟是由于积压，预计最终批准将在第四季度内完成 [97] 问题: 关于杠杆贷款 - 公司对杠杆贷款的增长持谨慎态度，预计合并后将加速增长 [101] 问题: 关于战略计划的收益 - 公司第三季度战略计划相关收益为400万美元，主要由于员工保留率较高 [105] 问题: 关于净息差 - 公司预计第四季度净息差压缩3个基点，主要由于PPP收入减少 [109] 问题: 关于市场份额 - 公司在商业银行业务中表现良好，特别是在赞助和商业地产领域 [119] 问题: 关于贷款损失准备金 - 公司第三季度拨备主要由贷款增长驱动，预计未来准备金覆盖率可能下降 [124] 问题: 关于LIBOR过渡 - 公司已准备好进行LIBOR过渡，预计市场将在SOFR基础上定价 [126] 问题: 关于费用目标 - 公司预计第四季度核心费用为1.64亿美元，不包括摊销和绩效薪酬 [132] 问题: 关于贷款损失准备金的未来目标 - 公司认为当前准备金覆盖率合适，未来可能随着经济改善而下降 [141]

业绩总结 - Webster Financial Corporation在2021年第三季度报告的预备净收入为1.332亿美元，调整后的预备净收入为1.391亿美元[2] - 报告的每股摊薄收益为1.03美元，调整后的每股摊薄收益为1.08美元[2] - 2021年第三季度的净利息收入为1.525亿美元，同比增长36.5%[52] - 净利息收入同比增长4.8%，达到229.7百万美元[66] - 非利息收入同比增长11.6%，达到83.8百万美元[68] - 效率比率为54.84%，较去年同期的59.99%有所改善[145] 用户数据 - 贷款增长为2.7%，不包括PPP贷款，平均贷款增长为3.2%[5] - 存款在季度内增长12亿美元，增长率为4.1%[8] - 年同比存款增长31亿美元，增长率为11.5%[9] - 贷款总额同比增长6.0%（不包括PPP贷款），包括PPP贷款时增长0.8%[49] - 消费贷款的贷款发放量为801百万美元，较上季度增加35百万美元[62] - 小企业贷款发放量为12百万美元，较上季度减少28百万美元[62] 未来展望 - 公司预计将完成与Sterling Bancorp的合并，并实现预期的合并收益[149] - 公司正在实施分支机构整合和其他战略举措，以实现成本降低和运营效率提升[149] 新产品和新技术研发 - 非利息收入环比增长15.2%，主要得益于直接投资和客户衍生品的公允价值调整，以及增加的联合承销费用[23] 负面信息 - 信贷损失准备费用为780万美元，而2021年第二季度为2150万美元的收益，覆盖率为1.49%（不包括PPP贷款）[25] - 2021年第三季度的非执行贷款比率为0.74%，较2021年第二季度的0.56%有所上升[34] - COVID-19相关的贷款延期总额为$106百万，占总贷款的0.5%，较1Q21的1.3%有所下降[135] 其他新策略和有价值的信息 - 资本充足率保持强劲，普通股权益为32亿美元[18] - 贷款与存款比率为71.9%[18] - 核心存款总额为$28,142百万，利率为0.05%[143] - 每股有形账面价值为$29.63，较上季度的$28.99有所上升[147] - 平均有形普通股东权益回报率为14.16%[147]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2021年6月30日，公司总资产为33753752千美元，较2020年12月31日的32590690千美元增长3.57%[183] - 2021年第二季度，公司总利息收入为231558千美元，较2020年同期的252275千美元下降8.21%[185] - 2021年上半年，公司总利息收入为467132千美元，较2020年同期的526745千美元下降11.31%[185] - 2021年第二季度，公司总利息费用为10706千美元，较2020年同期的27868千美元下降61.58%[185] - 2021年上半年，公司总利息费用为22516千美元，较2020年同期的71537千美元下降68.53%[185] - 2021年第二季度，公司净收入为94035千美元，较2020年同期的53097千美元增长77.09%[185] - 2021年上半年，公司净收入为202113千美元，较2020年同期的91296千美元增长121.38%[185] - 2021年第二季度，公司综合收入为91651千美元，较2020年同期的119342千美元下降23.20%[186] - 2021年上半年，公司综合收入为165747千美元，较2020年同期的168813千美元下降1.81%[186] - 2021年第二季度，公司普通股基本每股收益为1.02美元，较2020年同期的0.57美元增长78.95%[185] - 截至2021年6月30日的三个月，公司净收入为94035千美元，2020年同期为53097千美元[188] - 截至2021年6月30日的六个月，公司净收入为202113千美元，2020年同期为91296千美元[188][189] - 截至2021年6月30日的六个月，经营活动提供的净现金为313231千美元，2020年同期为40879千美元[189] - 截至2021年6月30日的六个月，投资活动提供的净现金为52848千美元，2020年同期为 - 2092789千美元[189] - 截至2021年6月30日的六个月，融资活动提供的净现金为950710千美元，2020年同期为2097139千美元[191] - 2021年上半年现金及现金等价物净增加1316789千美元，2020年同期为45229千美元[191] - 2021年上半年末现金及现金等价物为1579893千美元，2020年同期为303124千美元[191] - 2021年上半年利息支付为23113千美元，2020年同期为77757千美元[191] - 2021年上半年所得税支付为80873千美元，2020年同期为11353千美元[191] - 2021年第二季度，公司合并净利息收入为2.21亿美元，较2020年同期的2.24亿美元下降1.51%[323] - 2021年上半年，公司合并净利息收入为4.45亿美元，较2020年同期的4.55亿美元下降2.33%[324] - 2021年第二季度，公司合并非利息收入为7270.2万美元，较2020年同期的6007.6万美元增长20.99%[323] - 2021年上半年，公司合并非利息收入为1.49亿美元，较2020年同期的1.33亿美元增长11.99%[324] - 2021年第二季度，公司合并净利润为9403.5万美元，较2020年同期的5309.7万美元增长77.09%[323] - 2021年上半年，公司合并净利润为2.02亿美元，较2020年同期的9129.6万美元增长121.38%[324] - 截至2021年6月30日，公司合并总资产为337.54亿美元，较2020年12月31日的325.91亿美元增长3.57%[323] 公司业务线数据关键指标变化 - 公司是银行控股和金融控股公司，旗下Webster Bank提供广泛金融服务，HSA Bank提供健康账户相关服务[193][194] - 2021年第二季度，商业银行业务净利息收入为1.41亿美元，较2020年同期的1.28亿美元增长10.14%[323] - 2021年上半年，HSA银行非利息收入为5355.9万美元，较2020年同期的4948.6万美元增长8.23%[324] - 2021年上半年，零售银行业务存款服务费用收入为2403.7万美元，较2020年同期的2448.8万美元下降1.84%[326] 会计政策采用情况 - 公司于2021年1月1日采用ASU No. 2019 - 12，对合并财务报表无重大影响[199] - 公司采用ASU No. 2021 - 01，对合并财务报表无重大影响[201] 投资相关数据变化 - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，公司税收抵免融资投资的账面价值分别为4470万美元和3720万美元，未出资承诺分别为1270万美元和1020万美元[208] - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，公司其他非上市投资的账面价值分别为4470万美元和3430万美元，最大损失风险分别为7820万美元和7270万美元[211] - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，持有至到期证券的摊余成本分别为56.23625亿美元和55.68188亿美元[217] - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，持有至到期证券的信用损失准备分别为38.2万美元和29.9万美元[217] - 2021年第二季度和上半年，持有至到期证券信用损失准备的变动分别为7.4万美元和8.3万美元[219] - 截至2021年6月30日，无评级低于投资级别的持有至到期投资证券[220] - 截至2021年6月30日，持有至到期债务证券摊余成本总计5623625千美元，公允价值总计5794155千美元[222] - 截至2021年6月30日，可供出售证券摊余成本为3213570千美元，公允价值为3262893千美元；2020年12月31日，摊余成本为3234250千美元，公允价值为3326776千美元[224] - 2021年6月30日，处于未实现损失状态的可供出售证券公允价值为1106705千美元，未实现损失为14245千美元；2020年12月31日，公允价值为955975千美元，未实现损失为9471千美元[226] - 2021年上半年和前三个月以及2020年前三个月，公司均未出售可供出售证券；2020年上半年，出售可供出售证券所得款项为9000千美元，实现收益8000美元[229] - 截至2021年6月30日，公司在CMBS、CLO和市政债券投资组合中，可赎回债务证券的账面价值为15亿美元[230] - 截至2021年6月30日，持有至到期和可供出售投资证券分别有27亿美元和14亿美元被质押；2020年12月31日，分别为26亿美元和13亿美元[231] - 2021年6月30日，持有至到期投资证券账面金额为56.23243亿美元，公允价值为57.94155亿美元；2020年12月31日账面金额为55.67889亿美元，公允价值为58.35364亿美元[313] 贷款和租赁相关数据变化 - 截至2021年6月30日，贷款和租赁总额为21475001千美元；2020年12月31日，为21641215千美元[233] - 截至2021年6月30日，公司已质押73亿美元符合条件的贷款作为抵押品，以支持在波士顿联邦住房贷款银行和波士顿联邦储备银行的借款能力[234] - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，设备融资中的租赁净投资分别为222300千美元和236100千美元[235] - 2021年和2020年截至6月30日的三个月，设备租赁利息收入分别为1900千美元和1800千美元；六个月分别为3800千美元和3400千美元[235] - 截至2021年6月30日，贷款和租赁总额为21475001千美元，逾期和非应计贷款为139021千美元[236] - 截至2020年12月31日，贷款和租赁总额为21641215千美元，逾期和非应计贷款为200942千美元[238] - 截至2021年6月30日，非应计贷款总额为120604千美元，无备抵的非应计贷款为47159千美元[238] - 截至2020年12月31日，非应计贷款总额为167960千美元，无备抵的非应计贷款为89433千美元[238] - 2021年和2020年截至6月30日的三个月，非应计住宅和房屋净值贷款利息分别为290万美元和380万美元[238] - 2021年和2020年截至6月30日的六个月，非应计住宅和房屋净值贷款利息分别为610万美元和680万美元[238] - 2021年3个月期，贷款和租赁的ACL期末余额为307945千美元，其中商业投资组合为263071千美元，消费者投资组合为44874千美元[240] - 2020年3个月期，贷款和租赁的ACL期末余额为358522千美元，其中商业投资组合为291520千美元，消费者投资组合为67002千美元[240] - 2021年6个月期，贷款和租赁的ACL期末余额为307945千美元，其中商业投资组合为263071千美元，消费者投资组合为44874千美元[241] - 2020年6个月期，贷款和租赁的ACL期末余额为358522千美元，其中商业投资组合为291520千美元，消费者投资组合为67002千美元[241] - 2021年6月30日商业投资组合总额为148.28391亿美元，2020年12月31日为149.00535亿美元[242] - 2021年6月30日消费者投资组合总额为66.4661亿美元，2020年12月31日数据未对比提及[243] - 2021年6月30日贷款和租赁总额为214.75001亿美元，2020年对应数据为413.311亿美元[243] - 2021年6月30日商业非抵押贷款中“通过”等级的循环贷款摊销成本为64.73559亿美元，2020年12月31日为65.97757亿美元[242] - 2021年6月30日商业房地产贷款中“通过”等级的循环贷款摊销成本为60.37187亿美元，2020年12月31日为59.4511亿美元[242] - 2021年6月30日设备融资贷款中“通过”等级的循环贷款摊销成本为5.97832亿美元，2020年12月31日为5.45506亿美元[242] - 2021年6月30日住宅贷款中FICO分数800 +的循环贷款摊销成本为19.03869亿美元，2020年对应数据为44.3796亿美元[243] - 2021年6月30日房屋净值贷款中FICO分数800 +的循环贷款摊销成本为6.77394亿美元，2020年对应数据为3.2346亿美元[243] - 2021年6月30日其他消费者贷款中FICO分数800 +的循环贷款摊销成本为1.5182亿美元，2020年对应数据为1.912亿美元[243] - 衡量消费者投资组合信用风险最相关的信用特征是FICO分数，范围为300 - 850，分数越低信用风险越高且至少季度更新[243] - 截至2020年12月31日，消费者投资组合为67.4068亿美元，商业投资组合为149.00535亿美元，贷款和租赁为216.41215亿美元[244] - 截至2021年6月30日，单独评估的贷款和租赁未偿还本金余额为2.78117亿美元，摊销成本为2.39458亿美元，相关拨备为160.97万美元；2020年12月31日，对应数据分别为4.39619亿美元、3.09422亿美元和161.37万美元[245] - 2021年第二季度，单独评估的贷款和租赁平均摊销成本为2.64336亿美元，应计利息收入为167.2万美元；2020年同期平均摊销成本为3.44193亿美元，应计利息收入为213.4万美元[246] - 2021年上半年，单独评估的贷款和租赁平均摊销成本为2.74442亿美元，应计利息收入为357.4万美元；2020年同期平均摊销成本为3.06344亿美元，应计利息收入为457.1万美元[246] - 2021年6月30日，抵押依赖贷款和租赁的抵押品价值为1.07亿美元，2020年12月31日为1.503亿美元[247]