监管动态 - 七部门联合发文，提出开发气象保险产品，研发雷暴哮喘、花粉过敏等保险指数，探索可穿戴联动、实时理赔等创新服务模式 [6][7] - 央行宣布下调各类结构性货币政策工具利率0.25个百分点，各类再贷款一年期利率从1.5%下调至1.25% [3][7] - 金融监管总局召开2026年监管工作会议，强调督促机构专注主业、错位发展，积极培育耐心资本，加强养老健康等领域金融支持 [3][9] - 人社部与财政部发布新政，增强企业年金制度包容性与灵活性，允许用人单位与职工在缴费限额内灵活选择比例或额度 [3][10] - 商务部文件明确，支持符合条件的境外保险机构在深圳直接发起设立保险资产管理公司 [3][11] - 财政部印发《社会保险基金会计制度》补充规定，旨在强化医保基金运行监测与风险预警 [3][12][13] - 医保局启动“个人医保云”建设试点，探索构建覆盖全人群、全周期、全场景的智慧医保管理新范式 [3][14][15] - 科技部表示将推动银行、保险公司等创新金融产品及服务模式，制定科技保险发展政策 [3][16] - 北京提高生育保险产前检查费用报销标准，3000元（含）以内费用报销100% [3][17] - 上海提出扩大商业健康保险直赔服务覆盖面，逐步实现医保商保同步结算覆盖主要三级医院，并鼓励推出老年群体专属健康保险 [3][18][19][20] 行业经营与市场数据 - 北京地区2025年前11月原保费收入3612亿元，同比增长9.36%，其中人身险保费3079亿元，财产险保费533亿元 [21] - 2025年险企资本补充规模维持高位，全年增资发债规模合计达1454.72亿元，其中发债1042亿元，增资412.72亿元 [49] - 专属商业养老保险2025年结算利率出炉，稳健账户利率区间为2%—4.35%，进取账户为2.5%—4.55%，中位数均为3.2% [50] - 2026年中国保险投资官调查显示，超七成投资官对前景偏向乐观，最愿意增配的资产中“股票、股基”排在首位 [51] - 保险代理人规模从2019年900余万人降至2024年末约264万人，五年减少约71%，同期人均产能从18.89万元提升至74.75万元，提升近4倍 [54] - 2025年共有3156家保险公司分支机构退出，创近六年新高，行业加速“瘦身” [53] - 保险板块近期震荡走强，新华保险股价涨超5%创历史新高，中国人寿股价创2008年1月以来新高 [55] - 2026年“开门红”阶段，个险与银保渠道均实现较快增长，多家头部寿险公司个险期交保费已超百亿元 [57] 公司资本运作与投资 - 太保资产通过大宗交易举牌上海机场，持股比例由2.09%增加至5.00% [23] - 中汇人寿出资5.47亿元，在天津成立股权投资基金 [24] - 泰康养老注册资本由90亿元增至110亿元，增幅约22%，为2023年以来第四次增资，累计增资60亿元 [25] - 横琴人寿注册资本由约31.4亿元增至约49.9亿元 [26] - 长期股票投资试点再迎增量资金，险资私募证券投资基金已增至11只并投入运作，规模合计达1845亿元 [47] - 2025年险资举牌上市公司达41次，创近十年新高，其中超七成为H股上市公司，凸显对高折价、高股息资产的布局 [48] - “平安系”企业以4.08亿元挂牌转让所持深圳联交所34%股权 [59] 公司业务与产品动态 - 新华保险2025年累计原保险保费收入为1958.99亿元，同比增长15% [32] - 众安在线2025年原保险保费收入总额约为356.43亿元，同比增加6.66% [33] - 中国人寿与中国老龄协会签署战略合作协议，将围绕养老领域深化合作 [35][36] - 众安保险发布运动保险开放平台“灵动”平台，推动保险与体育产业融合 [65] - 周大福人寿升级跨境医疗直付结算及内地医生转介服务，扩大粤港澳大湾区合作医疗机构网络 [66] 公司理赔与服务表现 - 平安人寿2025年赔付金额415.1亿元，日均赔付1.1亿元，智能预赔服务提前给付49.1亿元 [27] - 友邦人寿近五年（2021-2025）累计赔付239亿元，赔付保单422万件 [28][29] - 阳光人寿2025年累计赔付42.1亿元，服务理赔客户102.4万人次 [30] - 中信保诚人寿2025年赔付及豁免总金额达22.7亿元，获赔率达99.7% [31] - 多家险企发布2025年理赔年报，其中中国人寿理赔总金额超1004亿元，同比增长10% [52] 人事变动 - 李亚获批出任交银人寿董事长 [38] - 苗永生出任燕赵财险临时负责人 [39] - 凯本财险总经理夏东佑辞任，副总经理白承珉出任临时负责人 [40] - 张奇履新工银安盛人寿首席精算师（总精算师、副总经理）兼首席风险官 [41] - 李国峰获批担任燕赵财险审计责任人 [42] - 融通财险首任董事长李耀、党委书记丁欢欢、副总张萌离任 [43][44] 市场观点与行业趋势 - 瑞银证券指出，居民资金正通过保险、私募及ETF等多渠道稳步流入A股，保险分红险等产品销售良好 [60] - 摩根士丹利认为内险股估值迎来戴维斯双击的机会，预计2025年保险资金新增入市规模超1万亿元 [61][62] - 戴相龙建议大型商业银行扩大对非银行金融公司资本和人力投资，争取所设保险公司资产规模进入行业前十 [63] - 行业分析显示，险资2026年调仓逻辑倾向于对“哑铃”型策略进行动态校准，注重长期价值与稳健均衡 [51]

文章核心观点 文章汇总了近期中国保险行业在监管政策、公司经营、人事变动、市场动态及产品服务等方面的关键新闻，整体描绘了行业在政策引导下积极创新、稳健发展，同时资金持续流入资本市场并优化配置的图景 [2][4] 监管动态 - **气象与健康保险融合**：七部门提出研发雷暴哮喘、花粉过敏等保险指数，将气象指标融入健康保险，探索可穿戴联动、实时理赔等创新服务模式 [6] - **货币政策宽松**：央行下调各类结构性货币政策工具利率0.25个百分点，各类再贷款一年期利率从1.5%下调至1.25% [6][7] - **监管工作重点**：金融监管总局召开2026年工作会议，强调专注主业、分类分级监管，培育耐心资本，加强养老健康等领域金融支持 [8] - **企业年金扩容**：人社部发布新政增强企业年金制度包容性，允许用人单位灵活选择缴费比例，为中小微企业提供便利 [9] - **外资准入开放**：商务部支持符合条件的外资机构在深圳设立或参股养老金管理公司，探索境外保险机构直接发起设立保险资管公司 [10] - **社保基金会计规范**：财政部印发补充规定，统一规范长期护理保险基金会计核算，强化医保基金运行监测与风险预警 [11][12] - **智慧医保试点**：医保局启动“个人医保云”建设试点，探索覆盖全人群、全周期的智慧医保管理，推进与商保快速理赔衔接等服务 [13][14] - **科技金融创新**：科技部表示将推动银行、保险公司创新金融产品及服务模式，制定科技保险发展政策 [15] - **地方保障政策**：北京将生育保险产前检查费用报销标准提高至3000元内全额报销 [16] 上海计划扩大商业健康保险直赔服务，逐步实现医保商保同步结算覆盖主要三级医院 [17][18] 并鼓励推出老年群体专属健康保险及养老信托产品 [19] - **区域市场数据**：北京金融监管局披露，2025年前11月北京原保费收入3612亿元，同比增长9.36% [20] 公司动态 - **险资举牌与投资**：太保资产举牌上海机场，持股比例升至5% [22] 中汇人寿出资5.47亿元在天津成立股权投资基金 [23] - **险企增资**：泰康养老注册资本由90亿元增至110亿元，增幅约22% [24][25] 横琴人寿注册资本由约31.4亿元增至约49.9亿元 [26] - **理赔年报发布**： - 平安人寿2025年赔付金额415.1亿元，日均赔付1.1亿元 [27] - 友邦人寿近五年（2021-2025）累计赔付239亿元 [28] - 太平人寿2025年重疾险赔付48.8亿元 [29] - 阳光人寿2025年累计赔付42.1亿元，医疗理赔案件占比83.9% [30][31] - 中信保诚人寿2025年赔付及豁免总金额22.7亿元，获赔率99.7% [32] - 中国人寿2025年理赔总金额超1004亿元 [53] - **保费收入**：新华保险2025年原保费收入1958.99亿元，同比增长15% [33] 众安在线2025年原保费收入总额约356.43亿元，同比增加6.66% [34] - **其他公司事件**：中国平安H股外部监事遭联交所公开谴责，公司股价1月14日下跌1.76% [35] 中国人寿与中国老龄协会签署战略合作协议 [36] 人事变动 - **董事长任命**：李亚获批出任交银人寿董事长 [37] - **临时负责人变更**：苗永生出任燕赵财险临时负责人 [38] 凯本财险副总经理白承珉出任公司临时负责人 [39] - **核心高管履新**：张奇担任工银安盛人寿首席精算师兼首席风险官 [40] - **审计责任人获批**：李国峰获批担任燕赵财险审计责任人 [41] - **高管离任**：融通财险董事长李耀、党委书记丁欢欢、副总张萌离任 [42][43] - **监管官员被查**：原四川银监局党委书记、局长王泽平严重违纪违法被开除党籍和公职 [44] 行业动态 - **长期资金入市**：险资私募证券投资基金增至11只并投入运行，规模合计达1845亿元，长期投资改革试点已批复2220亿元 [46] - **险资举牌活跃**：2025年险企共41次举牌上市公司，创近十年新高，其中超七成为H股公司，凸显对高折价、高股息资产的布局 [47] - **行业资本补充**：2025年险企增资发债规模合计达1454.72亿元，维持高位 [48] - **养老保险收益**：2025年专属商业养老保险稳健账户结算利率区间为2%—4.35%，进取账户为2.5%—4.55% [50] - **投资官调查乐观**：2026年中国保险投资官调查显示，超七成投资官看法偏向乐观，最愿意增配的资产为“股票、股基” [51] - **投资策略调整**：险资2026年资产配置需在“哑铃”型策略基础上动态校准，注重长期价值与稳健均衡 [52] - **分支机构优化**：2025年共有3156家保险公司分支机构退出，创近六年新高，行业持续“瘦身” [54] - **代理人产能提升**：寿险代理人规模从2019年900余万人降至2024年末约264万人，但人均产能从18.89万元提升至74.75万元 [55] - **保险板块走强**：1月13日保险板块震荡走强，新华保险涨超5%创历史新高 [56] - **开门红表现分化**：2026年“开门红”个险与银保渠道均实现较快增长，多家头部公司个险期交保费超百亿，但增长动能传导不均 [57][58][59] - **股权出售**：“平安系”以4.08亿元挂牌出售持有的深圳联交所34%股权 [60] - **资金流向股市**：瑞银证券指出居民资金正通过保险、私募及ETF等多渠道稳步流入A股 [61] - **机构看好行业**：摩根士丹利认为内险股估值迎来戴维斯双击的机会 [62] - **综合经营建议**：戴相龙建议大型商业银行扩大对非银行金融公司资本和人力投资，争取到2035年其非银金融公司总资产占比接近10% [63][64] 产品服务 - **运动保险平台**：众安保险发布运动保险开放平台“灵动”，推动保险与体育产业跨界融合 [66] - **跨境医疗服务**：周大福人寿升级直付结算及内地医生转介服务，扩大粤港澳大湾区合作医疗机构网络 [67]

政策框架与制度创新 - 杭州市出台《杭州市"气象×金融"协同联动服务高质量发展的若干措施》包含12项举措构建气象金融服务新生态[3] - 2024年杭州通过地方性法规《杭州市气候资源开发利用和保护办法》明确巨灾保险和政策性农业保险法律地位[4] - 建立"气象监测—风险评估—保险定价—贷款支持"全链条服务体系和气象投融资评价机制[4] 产品创新与应用场景 - 开发覆盖15类农林作物的24种气象指数保险近5年年均理赔近亿元[6] - 民宿气象保险实现90%以上参保率2024年全额保费472万元提供行业保障661亿元[6] - 创新"保险代办"模式将气象证明办理时间从数天缩短至5分钟实现零跑腿[6] 金融工具与数据融合 - 推动气温光照等气象数据纳入信贷评分体系开发"工业气候贷"和"农业气候贷"产品[7] - 建立气候环境权益抵质押物评估体系鼓励发行气候类债券投向绿色产业和气象基础设施[7] - 气象数据信息系统与金融综合服务平台深度融合实现防灾预警信息精准投放[7] 区域试点与成效推广 - 桐庐县创建"共富·民宿贷"产品盘活农村闲置资源推动乡村民宿产业发展[7] - 通过农业气象保险"一品一策"和民宿全链条保障模式将试点成效推广至全市[6][7] - 推动境外投资者开展合格境外有限合伙人业务建立国际多灾种预警气象金融工具箱[4]

公司业务创新 - 推出小麦节气气象指数保险及"农耕保"、"村集体企业综合保险"等产品，为春耕生产提供风险保障 [8] - 针对特色产业集群发展雪梨、猕猴桃特色保险，累计提供5100多万元保障，支付赔款35645万元，受益农户609户 [8] - 为川内交通基建项目（川汶、郎川、川红高速及阿坝县乡村路）提供超600亿元保障，促进旅游黄金走廊建设 [8] - 推出全省首个中试综合保险服务方案，覆盖科技企业研发成果转化全周期风险 [9] 绿色金融与生态保护 - 推出眉山市首单商业性古树名木保险，为30棵挂牌古树提供保障 [10] - 在阿坝州探索"保险+生态补偿"模式，通过野生动物致害政府救助责任保险平衡生态保护与农牧民利益 [10] - 推出德阳市首单光伏电站运营期财产保险，为罗江区光伏电站提供260万元财产风险保障 [11] 乡村振兴支持 - 共建3个气象监测站点，为23个种植大户提供29万亩农作物全流程风险减量服务 [9] - 在甘孜州开展政策性农险服务，为牧民讲解报案流程及核赔标准，应对严寒天气影响 [12] 应急响应与消费者教育 - 宜宾市分公司快速应对山体滑坡，启动预赔快赔流程并建立理赔服务点 [12] - 开展"3·15"金融消费者权益保护活动，包括街头宣传、金融知识便利店及养老院防诈讲座等 [13]