政策核心内容 - 商务部与海关总署宣布自11月8日起对锂电池、高端正负极材料及核心制造设备实施出口管制，这是国内首次直接针对锂电池实施出口管控[2][3] - 管制范围精准锁定高端锂电技术，包括重量能量密度≥300 Wh/kg的锂离子电池、制造电池的核心设备及相关生产技术、特定正极材料、石墨负极材料及负极生产设备与技术[6] 对锂电产业链公司的影响 - 孚能科技表示当前出口产品绝大部分未纳入管制清单，土耳其6GWh产能可保障海外订单，政策非禁止出口且公司已做好申请准备，对经营活动几乎无重大影响[7] - 当升科技指出其出口的多元正极材料终端市场在欧洲、日韩及东南亚，不在此次管制范围，并认为政策对提升中国多元正极材料国际竞争地位有积极影响[8] - 璞泰来评估业务影响较小，其自动化装备业务海外收入占比低于0.5%且主要产品不在管制范围，负极材料出口预计将恢复原有许可申请模式[8] - 海目星认为出口业务可正常申请许可证，对公司正常经营影响有限[9] - 先导智能表示海外业务以欧洲为主美国占比很小，政策对公司影响有限[10] 对储能产业及全球格局的影响 - 业内分析指出政策使高端动力电池出口受限，产业链上的材料和设备产能将更多转向储能领域，储能电池厂商可能获得更稳定、更低价的原材料供应[10] - 外媒认为鉴于中国在电池行业的主导地位，此举可能对美国企业产生重大影响，中国控制了全球约96%的负极材料产能和85%的正极材料产能[11] - 2025年前7个月美国电网级锂离子电池约65%依赖从中国进口，美国未来能源需求激增，2024年公用事业规模电池安装量达26GW，未来十年计划新增136GW储能容量[11] - 分析认为这是中国在贸易博弈中的一次重大升级，从过去掌控稀土原料扩展到对电池材料、制造设备、技术全链条的管控[12]

中美贸易政策变动 - 特朗普宣布自11月1日起美国将对华加征100%关税，并对“关键软件”实施出口管制[2] - 中国商务部与海关总署宣布将于2025年11月8日起对锂电池、稀土、超硬材料等军民两用物项实施出口管制[3] - 特朗普此前签署的OBBB法案保留了储能行业全额税收抵免至2032年底，但通过严格“受关注外国实体”条款限制中国供应链参与[7] 美国储能市场影响分析 - 若新关税实施，储能电池总关税将超过140.9%，2026年1月1日起进一步升至158.4%[4] - 美国本土产线到2030年仅能满足该国40%的储能需求，公用事业规模储能项目长期成本可能增加12%至50%以上[9] - 若现行关税持续至2026年底，项目相关关税成本可能达到约5亿美元，成本上涨可能导致项目推迟或取消[10] - 今年美国已有16个电池储能项目缩减或取消[11] - 新关税政策将急剧拉高美国储能市场整体成本，严重拖累美国储能装机增速和清洁能源目标进程[14] 中国储能企业应对与市场格局 - 1-9月中国储能企业对美订单为7.16028GWh，仅占海外总订单的1.76%，位居海外国家第七位[15] - 澳大利亚和日本分别以超37GWh和23GWh以上成为中国企业海外订单第一和第二大市场[15] - 中国企业已积极拓展非美市场以转嫁单一市场风险[15] - 包括宁德时代、瑞浦兰钧、天合光能等多家中国企业在今年宣布获得美国储能订单或合作[17] - 长期看，限制措施将倒逼中国产业通过技术升级与非美市场开拓构建新核心竞争力[18]

文章核心观点 - 行业动态聚焦于储能市场的活跃交易，重点报道了远东电池和海博思创近期获得的大额储能订单 [1][2] - 通过具体案例展示了储能行业在项目融资与商业模式上的创新，特别是融资租赁模式的应用 [2][5] - 反映了储能系统、工商业储能及户用储能等多个细分市场的强劲需求 [3][4] 远东电池订单详情 - 远东电池2025年9月签订两项储能订单，合同总价值超过2.5亿元 [2][3] - 具体包括远东电池江苏有限公司签约的厦门市户用储能项目，合同总价1.53亿元，以及远东储能技术有限公司拿下的储能系统项目，合同总价1.01亿元 [3] - 截至2025年9月底，远东电池披露的千万级别以上储能项目合同达10个，金额总计超过12.6亿元，业务涵盖储能系统、工商业储能和户用储能 [3] - 订单明细显示，2025年1月至9月期间，最大单笔订单为远东储能技术有限公司于7月获得的储能系统项目，金额达5.66亿元 [4] 海博思创融资租赁项目 - 海博思创通过其全资子公司包头土右旗博思新能源科技有限公司，与国银金租签订了融资租赁合同，项目涉及500MW/3GWh储能电站设备设施 [2][5][6] - 该储能电站评估值约为17.6亿元，国银金租以17亿元代价购买设备后出租，租赁期为120个月（10年） [5][7] - 租赁合同总租金为17亿元（含增值税），租赁利息总额约为3.8亿元，租金将每半年分期支付 [7]

近日，行家说储能获悉， 华为、 远景能源分别获得 总部位于欧洲的可再生能源领域独立电力生产商GoldenPeaks Capital（以下简称GPC）的储能订单， 容量规模为1GWh、500MWh，项目均位于欧洲。 另悉， GPC是东欧地区引入新技术的先驱，在波兰、匈牙利拥有多个储能、光伏的试点项目，截止目前仅 在波兰就有超2.5GWh的储能项目。 ▋ 远景能源：拿下1GWh储能系统订单 日前， GPC 和远景能源签署了一份谅解备忘录，合作内容是将 以远景能源的下一代公用事业规模第八代电池储能系统(BESS)技术为基础， 在欧洲供应和 部署1GWh储能项目。 ▋ 华为 ：拿下500MWh的储能系统订单 GPC与华为波兰公司签署合作备忘录，是双方拟在中东欧地区地区部署构网型储能项目，推进总规模为500MWh的电池储能系统。 协议内容包含，华为将提供其数字能源业务板块的构网型储能平台，为储能项目提供技术支撑；GPC则负责具体落地推进，初期计划覆盖波兰、匈牙利两 国，未来还可能拓展至中东欧其他国家。 目前来看，构网型储能已成新兴趋势。据了解，此前华为还于沙特 红海，携手合作伙伴，结合华为的构网型核心技术，打造了全球最 ...

工商业储能项目动态概览 - 文章汇总了宁德时代、华为数字能源等多家企业共计10个工商业储能项目的最新进展[1][2][3] 宁德时代项目 - 在山东济宁为华勤橡胶工业集团落地30MW/60MWh工商储项目[3][4] - 项目核心储能电池系统全部由宁德时代供货[5] - 项目建成后将提升华勤集团光伏发电消纳能力及电网需求响应水平[5] 华为数字能源项目 - 与德福科技联合打造10.105MWh工商业储能项目，采用47台华为工商业风液智冷构网型储能[6] - 项目投用后实现每天2充2放，预计每年可为企业节约电费约200万元[6] - 采用的215kWh储能产品具备无缝并离网切换、最大1.3倍短时过载等能力[8] 远东电池项目 - 在河北衡水落地5MW/10MWh的用户侧储能电站[9] - 配置40套261kWh户外液冷储能一体柜及一套站级智能EMS能量管理系统[9][11] - 其户外液冷储能一体柜占地面积小于1.2平方米，系统效率超过90%[11] 智光储能项目 - 为靖江特殊钢有限公司提供120MW/240MWh构网型高压直挂储能系统，是全国钢铁行业容量最大的构网型用户侧储能项目之一[12][14] - 项目全面建成后预计每年可提升绿电消纳1.68亿千瓦时，减少二氧化碳排放约5.2万吨[14] 弘正储能项目 - 河南商丘阿斯贝拉1.5MW/3.132MWh和郑州三华科技1.505MW/2.926MWh两大工商业储能项目相继并网投运[15] - 项目搭载自研EMS及智慧能源管理平台，以三级EMS架构实现全链路精细化管理[17] 云储循环项目 - 在贵州完成3.72MW/7.44MWh储能电站项目，是贵州省首个10kV接入的工商业储能项目[18][20] - 项目投运后预计年转移电量约450万度，每年节约电费约180万元，减少碳排放约4300吨[20] 正泰新能源项目 - 在安徽凤阳成功并网新至双碳100MWh用户侧储能电站，采用"两期建设、分步推进"策略[21] - 项目通过"两充两放"运行模式，日均充放电量可达200MWh，具备显著削峰填谷能力[23] 润鑫能源项目 - 为京扬焊材成功并网3MWh工商业储能项目，共部署6台100kW/500kWh储能系统[24] - 项目采用模块化集中部署，预计年均可实现储能充放电量超过150万度[26] 协鑫晟能项目 - 在四川广元并网旺苍川煤1MW/2.088MWh用户侧储能项目，是广元市首个用户侧储能项目[27][29] - 项目预计每年可为企业提供约107万千瓦时的低价电量，显著降低用电成本[29]

储能产业链价格分化 - 第三季度储能产业链各环节价格出现分化 上游电芯价格上行 PCS价格企稳 下游储能系统集成市场价格仍呈单边下行趋势 [2] 碳酸锂价格波动 - 第三季度电池级碳酸锂均价为7.304万元/吨 同比去年下降9.59% 环比第二季度上涨11.89% [3] - 9月碳酸锂价格先抑后扬 当前锂价正在磨底 四季度有望成为关键转折点 [3] 储能电芯价格 - 碳酸锂价格每上涨2万元/吨 将影响储能电芯价格约1分/Wh [6] - 第三季度314Ah储能电芯均价为0.3052元/Wh 比280Ah电芯均价贵0.004元/Wh [6] - 314Ah储能电芯均价同比去年降低8.43% 环比第二季度上涨0.23% [6] - 314Ah储能电芯最低价从7月初的0.266元/Wh涨至9月底的0.272元/Wh [6] - 年初储能电芯大客户市场价偏低 8-9月上涨至0.27-0.3元 零售市场价比大客户市场高0.03-0.04元 [9] - 预计四季度储能电芯价格将较三季度有所上涨 但大幅上涨概率不大 [9] 储能PCS价格 - 第三季度集中式PCS（1725kW）价格区间为0.062-0.07元/W 均价0.0664元/W 环比第二季度下降约0.9% [11] - 第三季度组串式PCS（215kW）价格区间为0.076-0.098元/W 均价0.0873元/W 环比第二季度下降0.0017元/W [14] 储能系统价格 - 第三季度国内储能系统市场价格整体呈单边下行趋势 2小时储能系统均价环比第二季度下降5.94% 同比去年下降20.41% [17] - 4小时储能系统均价同比去年下降13.04% [17] - 8月储能系统价格跌破0.5元/Wh 大型项目价格低至0.44元/Wh左右 [18] - 储能EPC价格普遍在0.11元/Wh左右 2小时储能系统EPC项目约1元/Wh [18] - 9月2小时储能系统中标均价为0.538元/Wh 较2024年1月下滑约34.31% [18] - 9月4小时储能系统中标单价区间为0.495-0.6755元/Wh 均价0.508元/Wh 较2024年初降幅达21.97% [18] - 第三季度工商业储能一体柜（215kWh）均价为0.65元/Wh 价格区间为0.53-0.75元/Wh [20] - 业内普遍认为工商业储能系统主流价格将维持在0.6-0.68元/Wh 整体趋于稳定 未来可能出现有限上浮 [20] 第四季度价格展望 - 在上行电芯成本压力与激烈行业竞争下 第四季度储能系统价格走势将呈现分化 [22] - 头部企业价格有望小幅回升 尾部企业可能继续低价挣扎或退场 [22]

行业宏观前景与政策驱动 - 2025年全国统一电力市场初步建成，为新型储能收益机制完善奠定基础[2] - 国家层面明确2027年新型储能装机目标达180GW以上，带动项目直接投资约2500亿元[2] - 到2035年，中国风电和太阳能发电总装机容量目标为2020年的6倍以上、力争达到36亿千瓦，储能作为关键支撑环节将迎来十年黄金期[2] 市场竞争格局演变 - 市场洗牌接近尾声，落后产能加速离场，决定未来座次的战略排位赛在技术、规模与生态领域全面上演[3] - 竞争焦点集中在储能电芯、用户侧储能系统集成、新型储能系统集成三大赛道，以年度出货量为核心依据[4] - 行业从政策驱动迈向市场驱动，告别野蛮生长，开启从规模扩张到价值深耕的高质量发展阶段[6] 产业核心竞争要素重塑 - 全球化拓展从增长选项升级为发展必修课，从机会式出海进阶为系统化布局[7] - 数智化转型从降本工具演变为价值引擎，推动行业从硬件堆砌转向智能进化[7] - 构网型储能竞争从技术验证转向规模化落地，储能安全从事后防御转向主动免疫，成为核心竞争优势[7] - 储能运营从被动成本中心转向综合能源系统的多元价值兑现，长期价值型企业开始脱颖而出[7] 产品技术迭代与创新方向 - 电芯能量密度持续突破，从280Ah、314Ah发展到587Ah与684Ah的竞逐[10] - 储能系统集成容量提升，从5MWh集装箱向6MWh、8MWh乃至10MWh系统迭代[10] - 工商业储能一体柜从215kWh演进至261kWh、500kWh，PCS技术路径从集中式、组串式向构网型升级[10] - 产品创新力成为市场竞争力核心，技术细节突破重塑行业标准并推动应用边界拓展[10][11]

行业整体动态 - 储能产业迎来密集签约潮，涉及楚能新能源、东方电气、海四达钠星、中元（广东）能源等4家企业 [1] - 近期签约项目中，2个为产能类项目，2个为应用类项目 [1] 楚能新能源产能扩张 - 与襄阳市人民政府签约襄阳锂电池产业园项目，规划年产能70GWh，聚焦储能电池、动力电池、Pack、预制舱研发制造 [2][4] - 公司在湖北宜昌、孝感、武汉已有布局，有效产能已超110GWh [4] - 公司预计明年达成300GWh以上的产能目标 [4] 楚能新能源订单获取 - 2025年公司新增订单总量超80GWh，最高单月出货量突破8GWh [5] - 中标中国电气装备集团储能电池芯集采项目标包3，规模达2920MWh，并入围标包10的框采 [5] - 入围中国能建2025年度储能系统集采两个标段，共计22GWh，成为集采大赢家 [6] 海四达钠星钠离子电池项目 - 与内江经开区管委会签署6GWh钠离子电池生产基地项目合作协议 [7] - 项目规划建设大圆柱钠电池、超大方形钠电池电芯智能化产线，产品聚焦燃油和新能源汽车启停、大工业储能领域 [9] - 项目全部达产后年产值预计超过30亿元 [9] 东方电气海外储能项目 - 公司与阿联酋公用设施开发公司签署阿联酋BESS1电池储能项目EPC总承包合同 [10] - 项目涵盖两个储能场区及配套升压站建设，总容量近1GWh，是阿联酋公开竞标的最大电网侧储能项目 [12] 智光电气独立储能项目 - 梅州平远新型智慧独立储能项目总建设规模达400MW/800MWh，总投资约10亿元，采用分期投资建设模式 [14] - 一期工程100MW/200MWh已竣工投产，二期同等规模项目已开工，三期200MW/400MWh计划于2026年12月投产 [14] - 项目全部建成后将成为梅州地区规模领先的新型储能基地 [14]

亿纬锂能储能业务动态 - 公司与可再生能源企业TSL Assembly达成战略合作，约定于2026–2030年期间在中东欧地区部署总规模达1GWh的储能系统项目[4] - 根据协议，公司将提供采用628Ah超大容量电芯-MrBig和5MWh储能直流系统-MrGiant的储能系统及配套电芯模组解决方案，并依托德国本地办公室提供技术支持[6] - 2025年以来公司对外公布的部分储能订单累计已达64.5GWh，包括与海博思创的50GWh电芯采购合作、与沃太能源的10GWh战略合作等[6] - 公司近期储能订单还包括与波兰智能光伏系统创新企业CommVOLT Sp z oo签署的500MWh战略合作协议[7] 中国储能行业订单总体情况 - 2024年1-9月中国储能企业对外公布的储能订单累计225起，其中206起透露具体容量，合计达405.919GWh[3][9] - 从签约时间看，2月签约规模最大达93.107GWh，主要受亿纬锂能与海博思创50GWh合作推动，3月和8月签约规模分别为72.939GWh和69.593GWh，9月订单容量为28.751GWh[11] - 从订单类型看，储能锂电池/电芯订单共17起，容量规模达152.879GWh，储能系统订单共167起，总容量达253.04GWh，其中工商业储能订单累计10.296GWh[11] - 订单地域分布广泛，国内订单总容量为175.983GWh，澳大利亚订单16起总计37.383GWh，日本订单12起总容量23.485GWh，阿联酋和沙特单个订单规模大，分别为19.838GWh和17.7GWh[11] 主要储能企业订单排名 - 公开订单涉及的中国储能相关企业共85家，包括宁德时代、阳光电源、比亚迪、亿纬锂能、远景能源等[13] - 对外公布订单容量前五企业均为储能电池企业，亿纬锂能以64.55GWh订单容量位居第一，宁德时代以47.66GWh位列第二，远景能源以42.29GWh跻身第三[13]

行业景气度与核心观点 - 储能行业为高天花板成长赛道，产业景气度恢复超预期，储能概念股反复活跃 [2] - 储能电池出现爆单情况，314Ah等大容量电芯供不应求，主流储能电池接近满产满销 [2] 主流储能电池产能与订单状况 - 头部电池厂订单饱满、产能紧缺，部分厂家2026年储能电池订单已接近排满 [3] - 2025年八家主要电池企业合计产能为552GWh，产能利用率为87%；2026年合计产能预计达937GWh，利用率预计为85% [4] - 宁德时代储能系统产能利用率达89.86%，订单排至10月，部分海外项目需“加价优先排产” [6] - 亿纬锂能储能电池订单饱满，处于满产状态 [7] - 海辰储能重庆基地订单排至10月，上半年海外订单增长220% [8] - 瑞浦兰钧自2025年第二季度以来产能利用率保持在90%以上，7月份达100% [9] - 远景动力工厂产线持续满负荷运转，电芯出口比例超50% [10] - 鹏辉能源主要储能产品型号生产线均满产，部分电芯产品有一定涨价 [10] - 楚能新能源新增订单总量超80GWh，单月出货量突破8GWh，电芯生产处于满产状态 [12] 大容量电芯供需结构分析 - 行业整体产能利用率维持在65%左右，呈现低端产能过剩、高端产能结构性短缺的局面 [14] - 100Ah、314Ah电芯产能利用率超过85%，价格上涨10%-15%，处于“一芯难求”状态 [15] - 314Ah电芯渗透率预计从2024年的39.2%飙升至2025年超75% [15] - 500Ah以上电芯部分量产，处于产能爬坡阶段，渗透率仅约10% [15] - 100Ah电芯价格从0.35元/Wh涨至0.37元/Wh，部分头部企业报价接近0.4元/Wh，涨幅超10% [17] 储能电芯订单规模统计 - 2025年以来对外公布的储能电芯订单已达152.879GWh，容量占所有储能相关总订单的56.19% [18] - 亿纬锂能与多家企业达成合作，其中与避重監创的战略采购合作规模达50GWh [19] - 海辰储能与智光储能的年度电芯战略采购合作规模为15GWh [19] - 远景科技集团与10多家储能系统企业达成储能电芯合作战略协议，容量为40GWh [19]