产能情况和新增产能 - 公司芳纶纸理论产能为 3000 吨，实际产能约为 2400 吨[4] - 新增产能为募投项目新增一条 1500 吨的生产线，计划于 2025 年年中建成[4] 原料供应情况 - 泰和新材制纸级芳纶纤维对第三方销售需要经过公司同意并通过公司对外销售[5] 闪蒸无纺布项目进展 - 闪蒸无纺布具有多种优良性能，可用于医疗、包装、建材等领域，市场发展前景广阔[6] - 公司建成的闪蒸无纺布中试线设计产能为 300 吨，主要任务是验证技术和优化工艺[6] 价格和成本情况 - 芳纶纸价格一季度同比基本持平，平均价格有一定提升[7] - 原材料价格根据成本加成法定价机制每月浮动，受泰和新材采购价格和公司采购量影响[7] 下游应用领域 - 新能源汽车和蜂窝芯材领域是主要增长点，公司已布局相关项目[8] - 新能源汽车领域的芳纶纸销量将随着新能源汽车销量提升而提升[8] - 蜂窝芯材领域将随着各项目的推进陆续有订单落地[8]

财务数据 - 公司发布2024年一季度报告，营收9032万元，同比增长4.8%，环比增长10.1%，净利润2038万元，同比增长21.0%[1] - 新能源车产量预计市场淘汰更新和换购更新的消费潜力将逐步释放，根据数据，产量为195.3万辆，同比增长26.5%[2] - 公司航空航天占比提升，一季度毛利率36.4%，净利率22.6%，扣非归母净利润/营收为18.8%[3] - 公司2024年营业总收入预计468万元，净利润111万元，每股收益0.76元，ROE15.3%[7] - 公司2024年经营性利润预计114万元，净利润111万元，每股收益0.76元[8] 业务展望 - 公司在新能源汽车和航空蜂窝芯材领域具备竞争优势，订单预计保持高速增长[4] - 公司预计2024-2026年归母净利润分别为1.11/1.30/1.55亿元，对应PE分别为20/17/14倍，维持“买入”评级[5] 风险提示 - 风险提示包括国产化替代不及预期、航空航天进展不及预期、原料价格波动等[6] 投资评级 - 公司承诺分析师具备证券投资咨询执业资格，独立客观出具报告，不接受任何形式的补偿[9] - 公司隶属于申万宏源证券有限公司，持有或交易报告提到的投资标的，可能提供投资银行服务，依法合规履行披露义务[10] - 证券的投资评级分为买入、增持、中性和减持四个等级，根据相对市场基准指数的涨跌幅来定义[11] - 行业的投资评级分为看好、中性和看淡三个等级，根据行业相对市场基准指数的涨跌幅来定义[12] - 公司提醒投资者不同研究机构采用不同的评级术语和标准，建议投资者不仅仅依靠投资评级来做决定，应该阅读整篇报告获取完整信息[13]

上市与股本 - 公司于2023年4月25日在北交所上市，发行4025万股[6] - 公司注册资本为14625万元，股份总数14625万股，每股面值1元[7][14] - 公司设立时发起人国盛投资持股2100万股，比例35.00%[13] - 公司设立时发起人裕泰投资持股1440万股，比例24.00%[13] - 公司设立时发起人大华投资持股1200万股，比例20.00%[13] 股份限制与交易 - 发起人股份自公司成立之日起1年内不得转让[22] - 控股股东等公开发行前股份12个月内不得转让或委托管理[22] - 董事等任职期间每年转让股份不超25%，上市1年内及离职半年内不得转让[22] 股东大会 - 年度股东大会每年1次，应于上一会计年度结束后6个月内举行[38] - 单独或合计持有10%以上股份股东请求，2个月内召开临时股东大会[38] - 单独或合并持有3%以上股份股东可提提案，股东大会召开10日前提临时提案[45] 董事会 - 董事会由9名董事组成，含1名职工代表董事、3名独立董事，设董事长1人[72] - 董事会每年至少召开两次会议，提前10日书面通知；临时会议提前3日书面通知[77] 监事会 - 监事会由3名监事组成，其中职工代表监事1人[93] - 监事会每6个月至少召开一次会议，会议召开10日前书面通知；临时会议召开3日前书面通知[94] 财务与分红 - 公司在会计年度结束后四个月内披露年报，半年结束后两个月内披露中期报告[97] - 公司分配当年税后利润时，提取10%列入法定公积金[97] - 成熟期无重大资金支出安排，现金分红在利润分配中占比最低80%[99] 其他 - 会计师事务所聘期1年，可续聘；解聘或不再续聘需提前30天通知[107] - 党支部领导班子成员为3至5人，设书记1人，组织、宣传、纪检委员各1人[110]

人事任命 - 提名宋西全担任第六届董事会董事长，任期三年[5][6] - 聘任孙静为公司总经理，鞠成峰为董事会秘书，任期三年[7] - 聘任修文泉任财务负责人，任期三年[8] 委员会选举 - 选举第六届董事会专门委员会委员，任期三年[10][11] 报告审议 - 审议通过2024年第一季度报告[12]

根据《公司法》及公司章程的有关规定，公司第四届职工代表大会第五次会议于 2024 年 4 月 9 日审议并通过： 证券代码：833394 证券简称：民士达 公告编号：2024-050 选举韩雯雯女士为公司职工代表董事，任职期限三年，自 2024 年 4 月 9 日起生效。 上述选举人员持有公司股份 0 股，占公司股本的 0%，不是失信联合惩戒对象。 烟台民士达特种纸业股份有限公司职工代表董事、职工代表监 事、董事长、监事会主席、高级管理人员换届公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律责任。 一、换届基本情况 （一）职工代表董事、职工代表监事换届的基本情况 选举张祎先生为公司职工代表监事，任职期限三年，自 2024 年 4 月 9 日起生效。 上述选举人员持有公司股份 0 股，占公司股本的 0%，不是失信联合惩戒对象。 （二）董事长换届的基本情况 根据《公司法》及公司章程的有关规定，公司第六届董事会第一次会议于 2024 年 4 月 9 日审议并通过： 选举宋西全先生为公司董事长，任职期限三年，自 2 ...

会议信息 - 监事会会议于2024年4月9日在烟台召开[3] - 会议于2024年4月3日邮件发通知[3] - 应出席监事3人，出席和授权出席3人[4] 人事变动 - 提名田原女士任第六届监事会主席，任期三年[5] 报告审议 - 公司编制2024年第一季度报告[7]

董事会换届 - 2024年4月9日召开第六届董事会第一次会议，审议通过选举专门委员会委员议案[2] - 各专门委员会主任及委员名单确定[2] - 委员任期三年，自本次审议通过至第六届董事会任期届满[2] - 本次换届正常，符合规定，不影响公司经营[3]

会议信息 - 会议于2024年4月9日在烟台民士达会议室召开[2] - 应出席职工代表35人，实际出席32人[3] 选举结果 - 韩雯雯当选第六届董事会职工代表董事，张祎当选第六届监事会职工代表监事[4] - 表决同意票数32票，占有效表决票100%，无反对和弃权票[5]

股东大会信息 - 出席和授权出席股东大会股东5人，持有表决权股份99,375,464股，占比67.95%[4] - 股东大会于2024年4月9日在烟台经济技术开发区太原路3号民士达会议室召开[3] - 股东大会召开方式为现场投票和网络投票相结合[3] 业绩与分配 - 2023年度公司（母公司）实现净利润83,151,647.12元，提取10%法定盈余公积8,315,164.71元[12] - 以2023年12月31日股本146,250,000股为基数，每10股派现2元，合计派现29,250,000元[13] 未来规划 - 2024年度拟向银行申请不超20,000万元综合授信额度[17] - 提议董事会授权办理年度不超10,000万元银行结构性存款[18] 议案表决 - 多项议案表决同意股数99,375,464股，占比100%[7][8][10][11][13][14][17][18][20][21] - 《关于预计2024年度日常关联交易的议案》表决同意股数2,515,464股，占比100%[16] - 《关于拟变更公司经营范围及修订<公司章程>》同意股数99,375,364股，占比99.9999%，弃权股数100股，占比0.0001%[33] 人员选举 - 选举宋西全、石岩等人为非独立董事，得票数99,375,364，占比99.9999%[36][38] - 选举包敦安、包冷敏娟等人为独立董事，得票数均为99,375,364，占比99.9999%[37] - 选举田原、柳明航为第六届监事会监事，得票数为99,375,364，占比99.9999%[37][41] 任职生效 - 宋西全、石岩等董事、独立董事及田原、柳明航监事任职于2024年4月9日生效[43][44]

会议时间 - 公司于2024年3月19日发布2023年年度股东大会通知公告[6] - 网络投票时间为2023年4月8日15:00至4月9日15:00[7] - 2023年年度股东大会于2023年4月9日14:00召开[7] 参会情况 - 现场会议出席股东及委托代理人5名，代表99,375,464股，占67.95%表决权[9] - 网络投票股东0名，代表股份总数0股，占0%[9] 议案表决 - 多项报告及议案赞成票占比多为100%，如《2023年度董事会工作报告》等[12][14][17][19][21] - 《关于拟变更公司经营范围及修订<公司章程>的议案》赞成票占比99.9999%[52] 人员选举 - 宋西全等5人当选第六届董事会非独立董事[55] - 包敦安等3人当选第六届董事会独立董事[56][57] - 田原等2人当选第六届监事会非职工代表监事[61][62]